Hem→Budget→ Metoder för att bedöma en affärsbanks likviditet: gapmetod, indikativ metod, stresstestning. Utveckling av metoder för likviditetsbedömning

Metoder för att bedöma en affärsbanks likviditet: gapmetod, indikativ metod, stresstestning. Utveckling av metoder för likviditetsbedömning

För att fungera behöver en affärsbank en tillräcklig mängd likvida resurser som snabbt och med minimala förluster kan omvandlas till kontanter.

Typer av tillgångar och deras inverkan på likviditeten

Tillgångarna i ett bankinstitut har tre egenskaper:

lönsamhet;
likviditet;
risker.

Balansen av ovanstående egenskaper bestämmer bankens solvens. En organisation med 100 % likviditet är inte tillförlitlig, eftersom både för låga och för höga likviditetskvoter påverkar bankens verksamhet negativt.

Likviditet och risk förenas av en återkoppling: ju snabbare tillgångar kan omvandlas till riktiga pengar, desto mindre är sannolikheten för förluster för organisationen. Om avkastningen på tillgångarna är låg är vinsten från dem minimal. Mycket likvida men lågavkastande tillgångar inkluderar:

pengar i kassadiskar och bankomater;
icke-kontantkonton öppnade hos andra finansinstitut;
bankmetaller;
värdepapper från statliga banker;
lån mellan affärsbanker;
intrabankvärdepapper avsedda för försäljning;
kortfristiga lån till juridiska personer och privatpersoner.

Ju mer tid det tar för en bank att omvandla tillgångar till pengar, desto lägre är deras likviditet. Merparten av bankens intäkter kommer från följande låglikvida tillgångar:

långfristiga lån;
factoringverksamhet;
Fordringar;
investeringar i värdepapper;
konfiskerad egendom;
leasingavtal.

Banken har illikvida tillgångar, de genererar inga inkomster. Finansiella institutioner bör minimera:

förfallna lån;
egendom i balansräkningen;
vissa grupper av värdepapper.

Faktorer

Likviditeten i ett finansinstitut påverkas av interna och externa faktorer.

Interna faktorer inkluderar:

Möjligheten att snabbt sälja tillgångar till ett marknadspris.
Kvaliteten på de insamlade medlen. Om inlåningen är stabil kan banken snabbt betala tillbaka sina egna låneåtaganden.
Överensstämmelse mellan tillgångar och skulder i termer av belopp och villkor. En viktig roll spelas inte av faktumet av bristande efterlevnad, utan av dess värde i förhållande till alla bankens skyldigheter.
Förvaltning. Förvaltningen innefattar organisation av institutets arbete och regelbunden övervakning av likviditetsindikatorer.
En banks rykte är viktigt för låntagare och insättare.

Externa faktorer som påverkar likviditeten är inte beroende av banken. Dessa inkluderar ekonomins tillstånd och den politiska situationen i landet, utvecklingsnivån för interbankrelationer, villkoren för refinansiering av statsbanken och effektiviteten av tillsynstjänster.

Kvalitet

Det finns flera sätt att bestämma finansinstitutens likviditet. Den enklaste är koefficientmetoden, den används av stat och centralbanker. Metoden går ut på att jämföra en viss banks faktiska prestanda med det högsta tillåtna.

Andra metoder kan användas efter remissinstansens gottfinnande:

analys av kassagap;
betalningsplan;
betalningsposition;
stresstestning.

Tillsammans med banker utförs utbudet av banktjänster på marknaden av olika finans- och kreditinstitut, men huvudaktörerna på banktjänstmarknaden är affärsbanker, särskilt de ledande bankerna, vars mål i första hand bestäms ur synvinkeln. deras lönsamhet och likviditet. Förstå banklikviditet i modern ekonomisk litteratur och praxis är inte entydig.

Termen "likviditet" (från latinets liguidus - flytande, strömmande) i ordets bokstavliga mening betyder enkel implementering, försäljning, omvandling av materiella värden och andra tillgångar till kontanter.

Likviditeten hos en ekonomisk agent kan representeras som dess förmåga att uppfylla alla sina förpliktelser inom den föreskrivna tiden. Naturligtvis behöver banker, liksom andra sektorer av ekonomin, medel i likvid form, d.v.s. sådana tillgångar - som kan omvandlas till kontanter med liten eller ingen risk för förlust.

I dag är ett av de viktigaste begreppen som används när man diskuterar vissa aspekter av såväl enskilda kreditinstituts som kredit- och finanssystemets funktionssätt likviditet.

I inhemsk ekonomisk litteratur är begreppet likviditet inte tillräckligt definierat. Banklikviditet definieras ofta som bankens förmåga att förvärva kontanter från Ryska federationens centralbank eller korrespondentbanker till ett rimligt pris. Generellt sett innebär bankens likviditet förmågan att sälja likvida tillgångar, skaffa medel från centralbanken och emittera aktier, obligationer, insättningsbevis och sparande samt andra skuldinstrument.

Det brådskande med problemet med att utveckla en heltäckande och tydlig definition av likviditetskriterier, vars analys ger maximal information för att bedöma bankens stabilitet, dikteras av behovet av en mer grundlig slutsats om det finansiella tillståndet och utvecklingsutsikterna för banken. bank både för sina kunder, insättare och andra borgenärer, och för centralbanken som övervakar verksamheten kreditverksamhet.

Likviditet - är garanten för stabiliteten i banksystemet, såväl som nyckeln till förtroende från befolkningens sida. Banklikviditet kännetecknas av sådana egenskaper som:

pålitlighet;

ekonomisk stabilitet.

Under pålitlighet förstås som en garanti för att banken i sin verksamhet, tillsammans med sina egna kommersiella intressen, säkerställer säkerheten för medel som anförtrotts den av insättare och fullgör andra åtaganden som åtagits, detta uppnås vanligtvis genom ett diversifierat tillvägagångssätt vid placering av attraherade resurser.

Vid bestämning av likviditet bör det noteras att det praktiskt taget inte tar hänsyn till en annan funktion hos banker, vilket är av stor betydelse i moderna ekonomiska förhållanden - en banks förmåga att skapa betalningsmedel genom att ge ut insättningar och krediter. Att göra bankens förmåga att uppfylla sina förpliktelser beroende av mottagandet av medel för att återbetala lån av låntagare innebär därför att utesluta bankens förmåga att ge ut kreditpengar från övervägande, vilket påverkar graden av fullständighet och aktualitet för att fullgöra sina skyldigheter. .

Likviditet för en affärsbank fungerar som bankens förmåga att säkerställa att dess skulder i kontanter fullgörs i tid. Bankens likviditet bestäms av balansen mellan tillgångar och skulder i bankens balansräkning, graden av överensstämmelse mellan villkoren för de placerade tillgångarna och de skulder som banken attraherar.

Bankens regleringsdokument ("Instruktion" daterad 16 januari 2004 nr 110-I) definierar banklikviditet enligt följande: "Banklikviditet förstås som bankens förmåga att säkerställa att dess förpliktelser fullgörs i tid."

I sin bok "Financial Analysis in Commercial Banks" har V.E. Cherkasov tolkar begreppet likviditet enligt följande:

1. Likviditet - bankens förmåga att uppfylla sina skyldigheter i tid, och inte bara när det gäller åldern på de investerade medlen med betalning av en lämplig ersättning i form av ränta, utan också när det gäller att ge ut lån.
2. Likviditet - förhållandet mellan mängden tillgångar och skulder med samma villkor;
3. Graden av likviditet för en tillgång bestäms utifrån möjligheten att den snabbt kan omvandlas till kontanter;

I böckerna av O.I. Lavrushin talar om likviditeten i balansräkningen. Saldot anses vara likvidt om dess skick tillåter, på grund av den snabba försäljningen av medel på tillgången, att täcka brådskande skulder på skulden.

Alla givna tolkningar av likviditet skiljer sig från varandra, men de är alla överens om en sak: du måste göra betalningar på dina åtaganden i tid. För att göra detta måste du ha tillgångar som snabbt kan omvandlas till kontanter, och följa matchningen av tillgångar och skulder vad gäller belopp och villkor.

Begreppet "likviditet i en affärsbank" betyder bankens förmåga att i tid och fullt ut säkerställa fullgörandet av sina skulder och finansiella förpliktelser till alla motparter, vilket bestäms av närvaron av tillräckligt med eget kapital i banken, den optimala placeringen och beloppet av medel under balansräkningens tillgångar och skulder, med hänsyn till lämplig tidpunkt. Den bygger på att ständigt upprätthålla ett objektivt nödvändigt förhållande mellan dess tre komponenter: bankens eget kapital, medel som attraheras och placeras av den genom den operativa förvaltningen av deras strukturella delar.

Likviditet är en indikator på en banks hälsa, och uppkomsten av likviditetsproblem är det första symptomet på dess försämring.

Likviditeten beror direkt på solvensen. Solvens tolkas som bankens förmåga att fullgöra sina åtaganden i rätt tid och fullt ut (till insättare - att betala insättningar, till aktieägare - att betala utdelning, till staten - att betala skatt, till personal - att betala löner). Problemet med bankens solvens kvarstod och är fortfarande relevant. För närvarande reglerar centralbankerna i de avancerade ekonomierna affärsbankernas solvens genom att sätta gränser för deras skulder, begränsa en låntagares skulder, införa särskild kontroll över emissionen av stora lån, skapa ett system för refinansiering av affärsbanker och obligatorisk reserv av en del av attraherade fonder, bedriva räntepolitik och bedriva verksamhet med värdepapper på den öppna marknaden.

I modern ekonomisk litteratur finns det två sätt att karakterisera likviditet. Likviditet kan förstås som "lager" eller som "flöde". "Stock" kännetecknar bankens likviditet vid en viss tidpunkt, dess förmåga att uppfylla sina åtaganden, särskilt on demand-konton. "Flöde" - uppskattas som en viss tidsperiod eller för framtiden.

För att bedöma den totala likviditeten hos en affärsbank är det nödvändigt att i systemet överväga den stationära likviditets"reserven", det nuvarande likviditets"flödet" och den framtida likviditets"prognosen".

Bankens likviditet påverkas av makroekonomiska och mikroekonomiska faktorer.

TILL makroekonomiska faktorer som avgör en affärsbanks likviditet inkluderar: en uppsättning lagstiftande, juridiska och juridiska normer bankverksamhet; struktur och stabilitet i banksystemet; tillståndet på penningmarknaden och värdepappersmarknaden.

De viktigaste mikroekonomiska faktorerna inkluderar: resursbasen för en affärsbank, kvaliteten på investeringarna, nivån på förvaltningen samt bankens funktionella struktur och motivation.

Varje affärsbank strävar efter att skapa en minsta reserv av likvida medel och säkerställa maximal kreditpotential, baserat på dess likviditet, tillförlitlighet och lönsamhet. Likviditeten är nära relaterad till bankens lönsamhet, men att uppnå hög likviditet strider i de flesta fall mot att säkerställa högre lönsamhet. Rationalitet inom likviditetshanteringsområdet är att säkerställa den optimala kombinationen av likviditet och lönsamhet.

Att upprätthålla optimala förhållanden mellan bankens likviditet och solvens i hanteringen av tillgångar och skulder är det viktigaste sättet att övervinna risker.

Ju högre likviditet banken har, desto lägre lönsamhet, och vice versa: ju lägre likviditet, desto högre förväntad vinst och med nödvändighet risken. Jämvikt tyder på att ju högre likviditet, desto starkare är bankens finansiella ställning, dess kapitalbas. Ju lägre likviditet desto mindre stabil är banken, desto mindre är dess kapitalsolvens.

Bankens likviditet beror på:

För det första om avsättningarnas art, storlek och struktur.

för det andra, från bankens förmåga att snabbt få ett lån på kreditmarknaden;

för det tredje om överensstämmelsen mellan tillgångsstrukturen (kreditinvesteringar) när det gäller löptiden och arten av strukturen av skulder (resurser), eftersom till exempel en ökning av andelen statspapper (obligationer, statsskuldväxlar) i tillgångarna i en bank med ett konstant budgetunderskott försvagar avsevärt banksystemens likviditet;

För det fjärde, från den ekonomiska situationen, eftersom till exempel stagnation i ekonomin uppmuntrar kunder att ta ut sina insättningar från banker, vilket inte bara försämrar deras likviditet, utan också ofta får banker att gå omkull;

för det femte, från kränkningen av cirkulationen av kontanter, orsakad av stabila disproportioner i ekonomin;

för det sjätte, från tillväxten av bankens kassareserver, eftersom banken vars insättningar överstiger mängden lån som tillhandahålls har den maximala likviditeten (i detta fall minskar bankens vinst).

Likviditeten regleras främst genom refinansiering (påverkan på efterfrågan och utbudet av lånade medel) och påverkan på deras kreditvärdighet (påverkan på utbudet av lån). Förändringen av bankernas likviditet är kärnan i den penningpolitik som förs av centralbanken. En stark kapitalbas för banken innebär närvaron av ett betydande absolut värde av eget kapital. Ju större bankens eget kapital desto högre likviditet.

Likviditet är den viktigaste kvalitativa egenskapen hos bankens verksamhet, vilket indikerar dess tillförlitlighet och stabilitet. För att säkerställa likviditeten behöver banken bilda en sådan balansräkningsstruktur där tillgångar kan omvandlas till kontanter i tid, utan att förlora sitt värde, eftersom skulder efterfrågas. Strukturen på bankens likvida medel har se:

Kontanter i handen på banken.

Ädelmetaller.

Saldon på korrespondentkonton hos Ryska federationens centralbank.

Statssäkerhet

Lån från bank som förfaller inom de närmaste 30 dagarna.

Övriga betalningar till förmån för banken ska överföras inom dessa villkor.

Huvudindikatorn på banksystemets likviditet är saldot av medel på affärsbankers korrespondentkonton hos centralbanken. Det regleras genom att ta ut överskott eller tillhandahålla ytterligare medel till banker genom olika finansiella instrument: kassakravskvot, inlåningsverksamhet (REPO-transaktioner, pantlån med säkerhet av GKO), swaptransaktioner.

När det gäller en affärsbanks balansräkning särskiljs tillgångarnas likviditet och skuldernas likviditet. Ansvarslikviditet är den lätthet med vilken en bank kan ge ut skulder för att köpa clearingsaldon till ett rimligt pris. Tillgångarnas likviditet är förmågan att använda dem som ett betalningsmedel (eller snabbt förvandlas till ett betalningsmedel) och tillgångarnas förmåga att behålla sitt värde.

En bank anses vara likvid om dess tillstånd tillåter, på grund av den snabba försäljningen av medel på en tillgång, att täcka löptidliga skulder på en skuld. Alla tillgångar kan ordnas i ordning från mest till minst likvid. De mest likvida tillgångarna är kassatillgodohavanden och bankens korrespondentkonton, kortfristiga interbanklån (över natten), värdepapper från regeringen och landets centralbank. Bland de minst likvida finns investeringar i fastigheter och långfristiga lån. Bankens likviditet bestäms av strukturen på dess tillgångar: ju större andel förstklassiga likvida medel är av totala tillgångar, desto högre är bankens likviditet. Likviditeten beror också på strukturen på den passiva delen av balansräkningen, till exempel ökar en ökning av andelen tidsbundna inlåning bankernas likviditet.

Offentligt erkännande av bankens verksamhet som en oberoende enhet tyder på att priset på produkten som den producerar i form av banktjänster åtminstone bör vara icke-negativt.

Affärsbankernas verksamhet är föremål för vissa risker. Som alla kommersiella företag kan de gå i konkurs, och följaktligen kan det finnas en lucka i penningcirkulationskedjorna. Därför kan medel på konton i affärsbanker inte entydigt kallas mycket likvida på grund av instabiliteten i den politiska och ekonomiska situationen.

Ryska federationens centralbank har, för att reglera och upprätthålla affärsbankernas likviditet och solvens, fastställt värdena för ekonomiska standarder beräknade som helhet på grundval av bankens balansräkning. Alla dessa regler är utformade för att minska risken för insolvens.

Begreppet banklikviditet- dess förmåga att fullgöra sina skyldigheter gentemot insättare, borgenärer och andra kunder i rätt tid och förluster. Bankens skulder utgörs av reella och villkorade.

Faktiska skulder återspeglas i bankens balansräkning i form av anfordringsinlåning, tidsbunden inlåning, attraherade interbankresurser, fordringsägares medel.

Eventualförpliktelser uttrycks som passiva utanför balansräkningen (garantier och garantier utfärdade av banken etc.) och aktiva transaktioner utanför balansräkningen (oanvända krediter och utfärdade remburser).

För att fullgöra sina skyldigheter använder banken följande likvida tillgångar:

1. kontanter, uttryckta i kassatillgodohavanden och på korrespondentkonton (hos Bank of Russia och andra affärsbanker);

2. tillgångar som snabbt kan omvandlas till kontanter;

interbanklån, som vid behov kan erhållas från interbankmarknaden eller från Rysslands centralbank;

3.andra insamlade medel, t.ex. utfärdande av insättningsbevis och sedlar.

Skilj mellan likviditet ackumulerad av banken (kontanter, mycket likvida värdepapper) och köpta (nyförvärvade) (attraherade interbanklån, emission av bankväxlar, inlånings- och sparbevis). Överensstämmelse med huvuddragen i bankens likviditet (i tid och förlustfri uppfyllande av förpliktelser) beror på interna och externa faktorer som avgör kvaliteten på bankens verksamhet och tillståndet i den yttre miljön.

Interna faktorer inkluderar: tillgångens kvalitet

som påverkar banken, kvaliteten på insamlade medel, tillgångarnas oförutsedda likviditet och skulder vid löptid, kompetent ledning, bilden av banken, banken Kvaliteten på bankens tillgångar speglar tre egenskaper: likviditet, risk, lönsamhet.

Tillgångars likviditet - tillgångarnas förmåga att omvandlas till kontanter utan förlust genom försäljning eller återbetalning av förpliktelser av gäldenären (låntagaren), medan graden av möjliga förluster bestäms av risken hos tillgångarna. Beroende på graden av likviditet är bankens tillgångar indelade i flera grupper.

Den första gruppen består av förstklassiga likvida tillgångar:

1. Bankens penningmedel, som finns i dess kassa och på korrespondentkonton;

2.statspapper i bankens portfölj.

En högre andel av denna grupp av likvida tillgångar (primära och sekundära reserver) är nödvändig för banker som har betydande och instabila inlåning eller en ökning av efterfrågan på lån förväntas.

Den andra gruppen inkluderar:

1. Kortfristiga lån till juridiska personer och individer.

2. investeringar i interbanklån, factoringtransaktioner.

3.företagsvärdepapper som innehas för försäljning.

De har en längre period av omvandling till kontanter.

Den tredje gruppen av tillgångar omfattar långfristiga investeringar och bankens investeringar, inklusive långfristiga lån, leasingverksamhet, investeringspapper.

Den fjärde gruppen av tillgångar - illikvida tillgångar i form av förfallna lån, vissa typer av värdepapper, byggnader och strukturer.

Ju mindre likvida tillgångarna är, desto högre är risken, dvs. risken för förlust vid omvandling av tillgångar till kontanter. Beroende på graden av risk skiljer Instruktion från Rysslands Bank nr 110-I 5 grupper av tillgångar.

Avkastning på tillgångarnaär deras förmåga att generera inkomster för banken. Enligt detta kriterium är tillgångar uppdelade i inkomstbringande (lån, investeringar i värdepapper etc.) och icke-inkomstproducerande (kontanter på ett korrespondentkonto hos Ryska federationens centralbank, byggnader och strukturer, etc.) .

Bankens likviditet bestäms också av kvaliteten på de insamlade medlen, d.v.s. likviditet i skulder, stabilitet i inlåning och måttligt beroende av extern upplåning.

Likviditeten av skulder kännetecknar hastigheten på deras återbetalning och graden av revolvering för banken samtidigt som den totala volymen av attraherade medel bibehålls på en viss nivå, återspeglar deras terminsstruktur.

Kvaliteten på insättningar beror på deras stabilitet. Inlåning på anspråk är den mest stabila. Genom att öppna ett avräknings- eller byteskonto etablerar kunden långsiktiga relationer med banken, spenderar och fyller på medlen på kontot systematiskt. Behållningen av tidsbundna inlåning och sparande är mindre stabila. Deras anknytning till en viss bank påverkas av räntenivån.

Kvaliteten på resursbasen bestäms också av bankens beroende av externa källor (interbanklån). Interbankkredit inom vissa gränser utgör inte ett hot mot likviditeten, gör att du kan eliminera den kortsiktiga bristen på likviditet. Om det upptar huvudplatsen i de attraherade resurserna kan den ogynnsamma situationen på interbankmarknaden leda till bankens kollaps.

En allvarlig inverkan på bankens likviditet utövas av sammanställningen av tillgångar och skulder i termer av belopp och villkor. Bankens fullgörande av sina skyldigheter gentemot kunden innebär en samordning av villkoren för vilka medlen investeras med dem för vilka de tillhandahållits av deras insättare. Att ignorera denna regel av en bank som huvudsakligen verkar på lånade resurser leder till omöjligheten att i tid fullgöra sina skyldigheter gentemot borgenärer.

Förhållandet mellan bankens tillgångar och skulder, samt dess ansvarsförbindelser för perioden (per ett specifikt datum) avgör tillståndet för bankens likvida ställning. När man utvärderar effekten av tillståndet för en banks likviditetsposition på dess likviditet är det viktigt att inte så mycket tänka på förekomsten av obalanser i volymen av tillgångar och skulder per löptid, utan nivån på denna obalans i förhållande till totalsumman. skulder, såväl som dynamiken i sådana oöverensstämmelser.

Under de senaste åren, i samband med utvecklingen av aktiv och passiv verksamhet av banker i olika valutor, har problemet med att säkerställa valutalikviditet uppstått, d.v.s. efterlevnad av tillgångar och skulder i en specifik valuta med villkor och belopp.

Till de interna faktorerna för bankens likviditet hör förvaltning, d.v.s. ett system för att hantera bankens verksamhet i allmänhet och likviditet i synnerhet. Kvaliteten på bankförvaltningen bestäms av: innehållet i bankpolicyn; en rationell organisationsstruktur som tillåter att lösa strategiska och aktuella uppgifter; en mekanism för att hantera bankens tillgångar och skulder; klarhet i förfarandena, inklusive de som rör antagandet av ansvarsfulla beslut.

Bankens likviditet avgör en sådan faktor som bilden. Den positiva bilden av banken ger den en fördel gentemot andra banker när det gäller att attrahera resurser, säkerställer stabiliteten i inlåningsbasen och utvecklingen av relationer med utländska partners.

De övervägda faktorerna blir mer eller mindre viktiga beroende på egenskaperna och varaktigheten av bankens verksamhet, grundarnas ekonomiska ställning, kundkretsen, specialisering, ledningsgruppens kvalitet etc.

Problemet med banklikviditet kan skapas av strukturen och kvaliteten på resursbasen, kvaliteten på tillgångarna, förvaltningen och kombinationen av alla faktorer. Erkänner problemets multifaktoriella natur

likviditet i banken, är det viktigt att ta hänsyn till dess individualitet, för att markera "smärta" punkter.

De externa faktorerna för bankernas likviditet inkluderar: den politiska och ekonomiska situationen i landet, utvecklingen av värdepappersmarknaden och interbankmarknaden, systemet för refinansiering av affärsbanker av Rysslands Bank och effektiviteten av dess tillsynsfunktioner.

Det är nödvändigt att skilja likviditeten i dess balansräkning från bankens likviditet. Likviditeten i bankens balansräkning är ett av villkoren för bankens likviditet. Det återspeglar en sådan strukturering av tillgångar och skulder, som gör det möjligt att säkerställa deras interna balans när det gäller graden av likviditet.

Tillsammans med termen "banklikviditet" används termen "banksolvens". I Världsbankens material förknippas solvens med ett positivt värde av bankens eget kapital. I vissa länder bestäms en banks solvens av kapitaltäckning i förhållande till risken för tillgångar.

I inhemsk litteratur betraktas solvens ofta som en snävare kategori i förhållande till bankens likviditet. Med denna tolkning är likviditetskriteriet för en bank möjligheten av alla dess tillgångar och skulder i termer och belopp och förmågan att förse sig med likvida tillgångar i händelse av en diskrepans; solvenskriterium - tillräcklighet från ett visst datum av medel på korrespondentkontot för att göra betalningar.

Framgången för en affärsbanks verksamhet tillhandahålls av tre komponenter:

- Hög lönsamhet för bankverksamhet, skapa en möjlighet att betala utdelning till bankaktieägare, öka kapitalbasen (kapital), skapa försäkringsreserver, utvecklingsfonder, etc.
- Likviditet, d.v.s. förmågan att snabbt (om möjligt utan förlust av lönsamhet eller extra kostnader) omvandla bankens tillgångar till betalningsmedel för snabb återbetalning av sina skuldförpliktelser.
- Solvens, dvs. förmågan att svara i rätt tid och fullt ut för sina skuldförpliktelser till borgenärer - staten representerad av centralbanken, affärsbanker - partners (interbankkredit) och insättare - individer och juridiska personer, etc.

Två begrepp blandas ofta ihop – likviditet och solvens.

I hjärtat av "livet" för en affärsbank ligger framför allt likviditeten. I avsaknad av likviditet kan en bank knappast vara solvent. Bankens förlust av likviditet leder till dess insolvens, varefter konkurs inträffar.

Likviditeten för en affärsbank bestäms genom att bedöma likviditeten i dess balansräkning. Bankens balansräkning anses likvid om medlen på tillgången medger att på bekostnad av tillgängliga betalningsmedel, eller snabb försäljning av tillgångar på de placerade medlen, betala av löpande skuldförpliktelser på balansskulden.

Ju högre likviditet en tillgång har i bankens balansräkning, desto lägre är lönsamheten och vice versa.

När du hanterar en affärsbanks likviditet kan all dess aktiva verksamhet klassificeras enligt följande ekonomiska egenskaper:

1) efter lönsamhetsnivån - dessa är operationer, som ett resultat av vilken banken får den största inkomsten;
2) efter likviditetsnivån - detta är operationer som ger möjlighet att använda en tillgång som betalningsmedel eller relativt snabbt omvandla den till ett sådant; i förhållande till bankens balansräkning är alla poster på tillgången, som återspeglar bankens aktiva verksamhet, ordnade uppifrån och ner i fallande likviditetsnivå;
3) Beroende på graden av risk är dessa de aktiva verksamheterna och tjänsterna hos en affärsbank för vilka det finns en potentiell sannolikhet för utebliven avkastning av de penningresurser som banker placerat för att göra vinst.

Ju högre lönsamhet bankens tillgångar har, desto högre är risken för operationer på dem, men desto lägre är likviditetsnivån i balansräkningen, och följaktligen är banken mindre solvent och vice versa.

Att tillhandahålla likviditet och hantera den är komplexa och problematiska uppgifter inte bara för affärsbankerna själva utan också för hela statens banksystem.

För affärsbanker ligger komplexiteten i att lösa dessa problem i det faktum att nivån på banklikviditet och graden av lönsamhet är omvänt proportionella: ju högre nivån på banklikviditeten är, desto lägre är lönsamheten och vice versa.

Rysslands centralbank, baserat på dess funktionella ansvar som en "bank av banker" och mållagstiftningsuppgiften - "utveckling och förstärkning av banksystemet Ryska Federationen Rysslands centralbank", såväl som för att reglera (begränsa) de risker som bankerna tar, har instruktion "Om de obligatoriska kvoterna för banker" nr 100-I daterad 16 januari 2004 "etablerade numeriska värden och en metodik för beräkning av bankernas obligatoriska nyckeltal.

Den reglerande rollen för de obligatoriska nyckeltalen som fastställts av Rysslands centralbank är att säkerställa att bankernas verksamhet upprätthålls på en så relativt stabil, pålitlig, likvid, lönsam och solvent nivå som skulle garantera lika likvärdiga intressen för alla deltagare i bankverksamheten. verksamhet: kunder, banken själv och staten.

I syfte att kontrollera Rysslands centralbank över kommersiella bankers hållbara verksamhet, fastställs standarderna för omedelbar, aktuell, långsiktig och allmän likviditet:

1. Omedelbar likviditet () definieras som förhållandet mellan mängden mycket likvida tillgångar () hos banken och beloppet av bankens skulder på anfordringskonton ():

Det lägsta tillåtna värdet för standarden är satt till 20 %. Efterlevnad av denna standard innebär att banken kan fullgöra sina skyldigheter gentemot insättare vid aktuell tidpunkt.

2. Aktuell likviditet () definieras som förhållandet mellan mängden likvida tillgångar () och mängden bankskulder på anfordringskonton och i upp till 30 dagar ()

Det lägsta tillåtna värdet är satt till 50 %. Detta förhållande visar i vilken utsträckning den likvida delen av alla tillgångar i bankens balansräkning kan användas för en engångsåterbetalning av efterfrågeskulder, för vilka insättare nästan när som helst kan kräva återbetalning. Att bibehålla kvoten på erforderlig nivå (motsvarande likviditetsnivån) innebär att banken måste se till att villkoren för vilka vissa belopp av insättarnas medel attraheras motsvarar villkoren och beloppen av medel för vilka dessa medel attraherats i form av av "on demand"-insättningar placeras av banken genom dess aktiva verksamhet, tjänster, transaktioner.

Ur Rysslands Banks tillsynsfunktioner är tillhandahållandet av affärsbanker av den lägsta tillåtna nivån av standarden en direkt form av statligt skydd av landets befolknings intressen på insättningar från medborgare "på begäran".

3. Långfristig likviditet () definieras som förhållandet mellan bankens hela skuld under ett år () och bankens kapital (K), samt bankens skulder på inlåningskonton mottagna lån och andra skuldförbindelser under en period av mer än ett år ():

Det högsta tillåtna värdet för standarden är satt till 120 %. I det här fallet fungerar det auktoriserade kapitalet som en verklig garanti för att banken kommer att fullgöra sina skuldförpliktelser och därigenom säkerställa dess likviditet och tillförlitlighet.

4. Total likviditet () definieras som förhållandet mellan likvida tillgångar () och totala tillgångar (A) för banken:

Det lägsta tillåtna värdet för standarden är satt till 20 %. Detta förhållande visar vad den minsta andelen likvida tillgångar av den totala mängden tillgångar bör vara för att samtidigt säkerställa både en korrekt nivå av balanslikviditet och en hög lönsamhetsnivå för banken på aktiv verksamhet. I händelse av en minskning av det lägsta tillåtna värdet på förhållandet förlorar banken sin likviditet och följaktligen förmågan att betala av sina skuldförpliktelser i tid. Om det lägsta tillåtna värdet på förhållandet är överskattat kommer banken att ådra sig verkliga förluster i form av inkomster från aktiv verksamhet, vilket indikerar dess oförmåga att hantera likviditet och effektivt utföra aktiviteter i allmänhet.

Tillsammans med en grupp obligatoriska standarder relaterade direkt till att bedöma en banks likviditet (,), har Rysslands centralbank, för att öka det ryska banksystemets övergripande finansiella stabilitet och dess möjliga integration i det globala bankväsendet, etablerat ett antal andra standarder i instruktion nr 110-I som ligger så nära globala standarder som möjligt.

Denna grupp av standarder, genom att sätta acceptabla risknivåer i bankens verksamhet, i dess passiva och aktiva verksamhet, transaktioner, tjänster, i sin direkta beräkning bedömer inte bankens likviditet, utan följer kraven i den "gyllene bankregel", är varje standard i denna grupp det mest direkta sättet att påverka bildandet av den verkliga likviditetsnivån för banken som helhet.

Nyckeln i bankverksamhet är bankernas kapitaltäckningsgrad(), vilket definieras som förhållandet mellan bankens kapitalbas och den totala volymen riskvägda tillgångar. Det lägsta tillåtna värdet av förhållandet () ställs in beroende på storleken på bankens egna medel: över 5 miljoner euro - 10%; mindre än 5 miljoner euro - 11%.

Viktigt är den maximala riskkvoten för en eller en grupp relaterade låntagare (), definierad som förhållandet mellan fordringar till en låntagare eller en grupp relaterade låntagare för lån (inklusive interbanklån), placerade insättningar, diskonteringssedlar, lån. Det tillåtna värdet för standarden är 25 %.

För att förse bankerna med likviditet och solvens har Rysslands centralbank fastställt en så viktig standard som det maximala beloppet för stora kreditrisker (), vilket definieras som förhållandet mellan det totala beloppet av stora kreditrisker och bankens egna medel. . En stor kreditrisk är ett belopp emitterat till en låntagare som överstiger 5 % av kreditgivarbankens kapital. Det högsta tillåtna värdet för standarden är satt till 800 %.

Av stor praktisk betydelse för att säkerställa den erforderliga nivån av banklikviditet är den obligatoriska standarden som fastställts av Bank of Russia för det maximala beloppet för lån, bankgarantier och garantier som banken tillhandahåller sina deltagare (aktieägare), utsedda som. Denna standard reglerar bankens kreditrisk i förhållande till bankens deltagare och bestämmer det maximala förhållandet mellan mängden lån, bankgarantier och garantier som banken lämnar till sina deltagare och bankens egna medel.

Likviditetshantering av en affärsbank.

För att lösa problemen med likviditetsreglering används den så kallade portföljansatsen. Portföljförvaltning är en samtidig förvaltning av bankens tillgångar och skulder för att uppnå likviditet, lönsamhet och solvens, vilket säkerställer stabiliteten och tillförlitligheten i dess arbete som helhet.

När man bedömer en banks likviditet bör man ta hänsyn till likviditetsnivån för en viss tillgång, graden av dess lönsamhet och graden av risk på samma gång. Ju högre lönsamhet bankens tillgångar har, desto större är risken för operationer på dem, men desto lägre är likviditetsnivån för banken som helhet, och därmed dess solvens, och vice versa.

Portföljprincipen för banktillgångsförvaltning, som samtidigt strävar efter uppnåendet av bankens lönsamhet, solvens och likviditet, bygger på bildandet av "reserver" och deras förvaltning. Reserver är grupper av banktillgångar i termer av deras likviditet.

Den huvudsakliga metoden för att hantera skulder för att säkerställa affärsbankernas likviditet är användningen av hanterade skulder.

Kärnan i denna metod för likviditetshantering är att banker som behöver likvida medel för att betala av sina skuldförbindelser inte väntar på att kunder kommer med sina insättningar, utan aktivt letar efter ytterligare finansieringskällor. De är inte begränsade till traditionella fyndigheter och en smal region, utan går in på den nationella och i vissa fall även världsmarknaden. Sålunda är hanterade skulder vissa källor till monetära resurser som banken kan attrahera självständigt genom att använda en kombination av ett antal finansiella instrument. Dessa inkluderar: depositionsbevis stor storlek, obligationer, lån från andra banker, lån i eurovaluta.

Den största fördelen med hanterade skulder är förmågan att snabbt få de nödvändiga likvida resurserna för att säkerställa en hållbar och pålitlig funktion hos affärsbanker.

Centralbanker kräver att affärsbankerna upprätthåller en viss nivå av eget kapital, vilket bör vara tillräckligt för att täcka potentiella förluster från en eventuell fallissemang från låntagaren av lånemedel i tid, och även, om nödvändigt, för att skydda insättare från insolvens och bankrutt. sig.

Således bestämmer bankens eget kapital som den ursprungliga källan till bankmedel den lägsta tillåtna likviditetsnivån, fungerar som en garant för affärsbankernas stabilitet och tillförlitlighet. Finansiella instrument för att hantera ryska affärsbankers likviditet genom förvaltade skulder är för närvarande begränsade. Detta beror på ett antal skäl relaterade både till vissa svårigheter och komplexitet i utvecklingen av marknadsrelationer, och på det faktum att det ryska banksystemet fortfarande är i sin linda.

RYSSSKA FEDERATIONENS FINANSMINISTERIE

FEDERAL STATE EDUCATIONAL INSTITUTION

HÖGRE YRKESUTBILDNING

"AKADEMIEN FÖR BUDGET OCH SKATTSKONTOR FÖR RYSSSKA FEDERATIONENS FINANSMINISTERIE"

OMSK BRANCH

KURSARBETE

EFTER DISCIPLINER:

Pengar. Kreditera. Banker.

Student(er) Ekaterina Vladimirovna Samokhvalova

Grupp nr 3F3 Kurs nr 3

Ämne:

Fakulteten för ekonomi och redovisning

Specialitetsfinansiering och kredit

Avdelning på heltid

Vetenskaplig rådgivare Kosmina E.A.

___________________ ____________________ ___________________

Mottagningsdatum Antagning till skydd Arbetsskydd

arbete på dekanatet Lärarens underskrift Betyg

Lärarens signatur

Banksystemet är en av de viktigaste och mest integrerade komponenterna i mekanismen för en modern marknadsekonomi.

Det nuvarande utvecklingsstadiet för banksystemet kännetecknas av storskaliga institutionella omvandlingar och omvandlingen av villkoren för affärsbankernas funktion. Under de senaste decennierna har världsekonomisk teori och praktik ägnat särskild uppmärksamhet åt problemen med att öka stabiliteten hos kreditinstitut, varav det viktigaste är problemet med effektiv likviditetshantering av affärsbanker.

Detta är särskilt sant för det moderna Ryssland, eftersom scenen för intuitiv hantering av affärsbanker har avslutats, och förvaltning behövs baserad på modern vetenskaplig metodik, vilket innebär systematisering av teoretiska lösningar för effektiv likviditetshantering för att omsätta dem i praktiken.

Brist på en enhetlig strategi för studiet av likviditetshanteringsprocessen bland ryska och utländska ekonomer och praktiker; den stora sociala och ekonomiska betydelsen av effektiv likviditetshantering av affärsbanker avgjorde valet av ämnet för detta arbete.

objekt studie av denna kurs arbete är en affärsbank som en representant för landets banksystem.

Ämne studie är likviditeten hos en affärsbank.

syfte Detta arbete är att avslöja de teoretiska och metodologiska grunderna för en affärsbanks likviditet.

Förverkligandet av det uppsatta målet förutbestämde behovet av att lösa följande uppgifter :

1. Att avslöja innehållet i begreppet likviditet för en affärsbank;

2. Identifiera faktorer som påverkar bankens likviditet;

3. Överväg olika metoder för banklikviditet;

4. Att avslöja befintliga metoder för banklikviditetshantering.

Den teoretiska och metodologiska grunden för detta arbete var utbildningslitteratur, tidskrifter och Internetpublikationer.

Termen "likviditet" (från lat. Liquidus - flytande, flödande) betyder bokstavligen lättheten att implementera, försäljning, omvandling av materiella värden till kontanter.

Beroende på sfären särskiljs följande likviditetsbegrepp:

· marknadsföra- En tillräcklig mängd medel från marknadsaktörer för att säkerställa dess normala funktion.

· burk- Förmågan att i tid återbetala sina skyldigheter;

· balans- överensstämmelse med de fastställda standarderna för förhållandet mellan enskilda balansposter;

· tillgångar- Snabbheten och tillgängligheten av möjligheter för omvandling av sina individuella typer till kontanter.

Låt oss presentera vår egen syn på begreppet "banklikviditet". Med hänsyn till etymologin för ordet (vätska, flytande) som noteras i Great Economic Dictionary, låt oss först och främst peka ut i detta koncept möjligheten av enkel förflyttning av olika element, inklusive kapital. Låt oss också komma ihåg den traditionella tolkningen av likviditet som förmågan att snabbt och enkelt, utan betydande förluster i kostnaden för att förvandla någon tillgång till kontanter. Med detta i åtanke formulerar vi definitionen:

Likviditet i en affärsbank- detta är hans förmåga att snabbt och till minimal kostnad förvandla banktillgångar till pengar för att möta nya åtaganden.

I denna definition lyfter vi fram följande. Vi förstår likviditet främst som den takt med vilken tillgångar omvandlas till pengar, det vill säga att det i första hand är en teknisk kategori.

Observera dock att beteckningen på en banks (eller något annat företags) likviditet i denna tolkning sällan finns i ryska ekonomiska källor. I de flesta publikationer betyder termen "likviditet hos en affärsbank" dess förmåga att i tid och fullt ut säkerställa fullgörandet av sina skulder och finansiella förpliktelser gentemot alla motparter. I sådana definitioner reduceras bankens likviditet i huvudsak till solvens, det vill säga ett snabbt och fullständigt fullgörande av skyldigheter.

En speciell syn på denna fråga presenteras i artikeln av Ekushov A.I. Enligt hans åsikt är kategorin "likviditet" tillämplig på ett finansiellt instrument, en tillgång (till exempel på ett värdepapper), men inte på en enhet som verkar med tillgångar. När vi säger "en banks likviditet" menar vi faktiskt dess solvens. En direkt tillämpning av ordet "likviditet" på en bank är också möjlig, men bara om vi betraktar banken själv som en tillgång för en eventuell försäljning.

För att förstå skillnaden mellan dessa begrepp kommer vi att överväga kategorin solvens mer i detalj. Tänk på bankens solvens, med den vanliga synen på detta koncept som betalningsförmåga som grund. Naturligtvis är en sådan tolkning uppenbart otillräcklig. Definitionen av solvens som ekonomisk kategori kräver förtydliganden som nödvändigtvis anger källan till betalningsförmågan.

Från denna synpunkt bör solvensen på det naturligaste sättet först och främst vara förknippad med förekomsten av ett sådant antal tillgångar i betalningsobjektet att de, om de omvandlades till pengar, skulle kunna kompensera för hela skuldbeloppet. skyldigheter. Det viktigaste i det här fallet är tillgångarnas likviditet, det vill säga deras förmåga att enkelt och snabbt förvandlas till pengar. Det är av denna anledning som likviditet är ett oumbärligt och erkänt villkor för solvens av alla ekonomer. Men en djupare titt på en ekonomisk enhets förmåga att betala av sina skulder gör det möjligt att förstå att den namngivna egenskapen hos tillgångar är ett nödvändigt, men inte det enda villkoret för solvens. Genom att argumentera för denna tes fokuserar vi på det faktum att alla tillgångar, och särskilt finansiella sådana, som utgör lejonparten av den aktiva delen av bankbalansräkningen, inte bara har likviditetsegenskapen utan också kännetecknas av en viss grad. av risk.

Det är känt att i bankbalansräkningar bokförs vissa högrisktillgångar till en kostnad som är mycket högre än deras verkliga marknadsvärde. Sådana tillgångar inkluderar till exempel lån utgivna av en bank, för vilka sannolikheten för återbetalning är extremt låg eller till och med lika med noll. En minskning av det bokförda värdet av sådana tillgångar till marknadsvärde skulle kunna leda till en minskning av bankkapitalet, ofta till noll eller högst till ett negativt värde. Det är dock välkänt att banker, efter att ha förlorat kapital, fortsätter att fungera och upprätthålla likviditeten i sina balansräkningar genom att locka nya pengar till inlåningskonton.

Med tanke på denna omständighet bör man inte glömma att sådana banker faktiskt inte skapar nytt mervärde, utan tvärtom absorberar det. Dessutom måste det understrykas att bankens solvens i denna tolkning inte på något sätt är en oumbärlig förutsättning för dess likviditet på kort sikt. Med andra ord, förlusten av solvens påverkar vanligtvis inte omedelbart likviditeten i banksaldot, men leder ändå i förlängningen till dess förlust. Det kan i detta avseende konstateras att likviditet är det nuvarande kännetecknet för bankens arbete och att solvens är dess grundläggande förutsättning för att existera.

De föreslagna definitionerna av likviditet och solvens indikerar att dessa begrepp inte bara skiljer sig djupt i sitt ekonomiska innehåll, utan också involverar användningen av specifika verktyg, metoder och metoder för att mäta de fenomen de speglar. Därför leder deras identifiering i verkligheten till fel när det gäller att upprätthålla likviditet och solvens på en given nivå, vilket minskar effektiviteten i bankverksamheten.

Sålunda, från analysen av kategorierna "likviditet" och "solvens" kan vi dra följande slutsatser:

För det första bör definitionen av begreppen "solvens" och "likviditet" innehålla en väsentlig skillnad: likviditet förknippas endast med bankverksamhetens temporalitet, det vill säga med behovet av att beakta balansräkningens tillgångar och skulder från deras sammanträffande i tid, och solvens innebär en djupgående analys av källor till täckning av skyldigheter, inklusive i krissituationer.

För det andra är likviditet en aktuell egenskap hos bankens arbete, därför tillhör den verkställande ledningens ansvarsområde; och solvens är grunden för bankens verksamhet, dess grundläggande egenskap, kompetensområdet för den högsta ledningen - bankens ägare.

För det tredje är likviditetshantering ett av verktygen för att generera intäkter och, som ett resultat, ett av sätten att förbättra effektiviteten i bankverksamheten. Solvenshantering är ett av verktygen för att öka stabiliteten i banken.

För att utföra operativ verksamhet relaterad till att anskaffa medel och placera dem i villkoren för marknadsosäkerhet om framtida efterfrågan och kassaintäkter under en viss period, behöver banken medel i likvid form, d.v.s. tillgångar som enkelt och snabbt kan omvandlas till kontanter med liten eller ingen risk för förlust.

I världens bankteori och praktik förstås likviditet vanligtvis som en "aktie" eller "flöde". Samtidigt är likviditeten "boka", inkluderar att bestämma nivån på en affärsbanks förmåga att fullgöra sina skyldigheter gentemot kunder vid en viss specifik tidpunkt, genom att ändra strukturen på tillgångarna till förmån för deras mycket likvida poster, på grund av de outnyttjade reserver som finns tillgängliga inom detta område.

Hur är det med likviditeten? "flöde", analyseras ur dynamikens synvinkel. Detta innebär att bedöma en affärsbanks förmåga att förändra den befintliga ogynnsamma likviditetsnivån under en viss tidsperiod. Och för att förhindra försämring av den uppnådda, objektivt nödvändiga nivån av likviditet (för att upprätthålla den).

Detta uppnås genom effektiv förvaltning av relevanta tillgångar och skulder, attrahera ytterligare lånade medel och öka bankens finansiella stabilitet genom inkomsttillväxt.

Enligt vår åsikt, likviditetskriterier för en affärsbankär:

dess säkerhet med det nödvändiga lagret av mycket likvida tillgångar;
konjugering av bankens tillgångar och skulder i termer av belopp och villkor;
möjligheten till ytterligare mobilisering av likvida medel på penningmarknaden till överkomliga priser.

Tänk på det första kriteriet. Syftet med reserven av mycket likvida medel är att möta plötsliga krav från fordringsägare och insättare i banken. Därför måste kravförpliktelser alltid motsvara en viss mängd höglikvida tillgångar. En viss, och inte fullständig, överensstämmelse mellan tillgångar och skulder i denna brådskande grupp beror på två faktorer: för det första dras inte hela beloppet av efterfrågeskulder ut av borgenärerna, och för det andra ger kontanter inte inkomster till banken.

Med tanke på det andra kriteriet en affärsbanks likviditet bör det noteras att oförutsedda tillgångar och skulder i termer av belopp och villkor kräver strategisk hantering av all verksamhet som utförs av banken, både balansräkningen och utanför balansräkningen.

Som ett tredje kriterium bankens likviditet gynnar möjligheten kreditinstitut snabbt och i det belopp som krävs för att attrahera penningmarknadsresurser. Samtidigt beror möjligheten till ytterligare ackumulering av medel genom att ge ut nya instrument eller erhålla interbanklån till stor del på bankens rykte, dess kredithistorik, potentiella borgenärers och insättares förtroende för banken och kvalifikationerna för banken. bankanställda.

Sålunda är en affärsbanks likviditet baserad på ett konstant upprätthållande av ett objektivt nödvändigt förhållande mellan dess tre komponenter: bankens eget kapital, medel som attraheras och placeras av den genom den operativa förvaltningen av deras strukturella delar.

Efterlevnaden av dessa tecken på bankens likviditet (i tid och förlustfri uppfyllande av förpliktelser) beror på interna och externa faktorer som avgör kvaliteten på bankens verksamhet och tillståndet i den yttre miljön.

Till numret interna faktorer inkluderar: kvaliteten på bankens tillgångar, kvaliteten på insamlade medel, oförutsedda tillgångar och skulder efter löptid, kompetent ledning, bilden av banken. Kvaliteten på bankens tillgångar och skulder kommer att diskuteras vidare. Och här noterar vi hur bankens image och ledning påverkar bankens likviditet.

Management - ett system för att hantera bankens verksamhet i allmänhet och likviditet i synnerhet. Kvaliteten på bankförvaltningen bestäms av: innehållet i bankpolicyn; en rationell organisationsstruktur som tillåter att lösa strategiska och aktuella uppgifter; en mekanism för att hantera bankens tillgångar och skulder; klarhet i förfarandena, inklusive de som rör antagandet av ansvarsfulla beslut.

TILL yttre faktorer Bankernas likviditet inkluderar: den politiska och ekonomiska situationen i landet, utvecklingen av värdepappersmarknaden och interbankmarknaden, systemet för refinansiering av affärsbanker av Rysslands centralbank, effektiviteten av dess tillsynsfunktioner.

Banklikviditetsfrågor började utvecklas av ekonomer, inklusive ryska sådana, vid sekelskiftet 1800- och 1900-talet.

Den ekonomiska och politiska situationen i världen under denna period präglades av extrem instabilitet. Risk var en oundviklig del av bankverksamhet.

Problemet med uppkomsten av likviditetsrisk krävde genomförandet av de första praktiska stegen - införandet av lagstiftningsrestriktioner för bankverksamhet.

Under andra hälften av 1800-talet lagstiftade Ryssland "reglerna för bankernas produktion av varje operation, införde betydande restriktioner för mängden lån som öppnas för individer, ett femfaldigt förhållande mellan bankernas skulder och deras eget kapital och en 10 % kontantbelopp till summan av bankernas skulder". En av de tvingande reglerna var bestämmelsen om begränsning av kreditbeloppet till en kund till ett belopp av högst 10 % av det inbetalda kapitalet. Statlig tillsyn över bankernas verksamhet infördes och rätten att utsätta dem för statliga revisioner inrättades.

Forskare och ekonomer har gjort försök att vetenskapligt underbygga kriterierna för att bestämma banklikviditet.

Den framstående statsmannen och vetenskapsmannen N.S. Mordvinov, redan 1811, i ett arbete ägnat åt presentationen av ett av de första projekten av privata aktiebanker i Ryssland, skrev: "Alla insättningar måste noggrant särskiljas från sidan av korthet eller långsiktiga villkor för deras bank. Inlåning av detta slag, som kan vara upp till flera månader begärs tillbaka, ges endast mot kortfristiga växlar, lånebrev, juridiska intyg och lån mot varor ... Långfristigt kapital kan emitteras mot långsiktiga förpliktelser ... Evigt kapital ... dödsbon i 8 till 10 år."

Professor E.P. Voznesensky formulerar i sitt arbete publicerat 1914 kravet på snabb realiserbarhet av dess tillgångar för att säkerställa en stabil drift av banken. Han konstaterar att "alla värden som kommer till bankens förfogande genom dess verksamhet måste ha en gemensam egenskap, nämligen egenskapen att enkelt och snabbt förverkligas."

I den ekonomiska litteraturen från slutet av 1800- och början av 1900-talet används alltså ännu inte termen "likviditet", men huvudkriteriet för likviditeten i en banks tillgångar (lätthet och försäljningshastighet) har redan utformats, och nödvändiga villkor för en banks funktion har identifierats: snabb tillfredsställelse av kundkrav och placering av insamlade medel i enlighet med bidragens art.

För första gången introducerades begreppet banklikviditet (men inte dess likviditet) av tyska ekonomer. Professor V. Lexis sa i sitt arbete "Kredit och banker" att kreditinstitut "alltid måste ta hand om tillräcklig likviditet i sina medel."

Den tyske ekonomen B. Buchwald använder termen "likviditet (liquiditat) av banksaldot". Likviditeten i bankens balansräkning förstods som tillgångarna i ett kreditinstitut, som snabbt kunde omvandlas till kontanter för att uppfylla bankens förpliktelser och betalningar i tid. Professor Buchwald inkluderade kontanter till hands, utländska pengar, kuponger, kredittillgodohavanden i andra banker, lån med säkerhet i statspapper, sedlar av förstklassiga lådor, rapportpapper, såväl som statspapper och stadsobligationer, som "lätt att sälja" ” tillgångsposter.

Sålunda reducerades bankens likviditet under den perioden till likviditeten i dess balansräkning och betraktades utifrån dess medels reserv.

Problemet med att säkerställa en affärsbanks likviditet förvärras under perioder av ekonomiska och politiska kriser. För att upprätthålla kreditinstitutens likviditet i tider av turbulens föreslår ekonomer att man inte bara använder likvida medel i bankens balansräkning, utan också metoder som lån från andra banker, försäljning av värdepapper från bankens portfölj och inflödet. av medel från återbetalning av lån.

Enligt den amerikanske bankiren Kniffin är likviditet bankens förmåga att "betala ... sina insättares fordringar för återlämnande av insättningar från de belopp som erhållits från återbetalningen av lån." Likviditet ses redan som ett "flöde" av bankmedel.

I modern utländsk och inhemsk litteratur råder också synen på att karakterisera banklikviditet i termer av kassaflöde.

Den amerikanske vetenskapsmannen P. Rose anser att en bank är likvid om den "har tillgång till medel som kan samlas in till ett rimligt pris och exakt i det ögonblick då de behövs."

Ett antal ekonomer, med tanke på begreppet banklikviditet, ägnar särskild uppmärksamhet åt bankens skyldigheter som uppstår under dess verksamhet.

Den franske ekonomen J. Matuk förstår likviditeten hos en bankinstitution som "dess förmåga att fullgöra sina skuldförpliktelser i rätt tid och i lämpligt belopp, att betala genom sina kassadiskar kontanter som tagits ut från anfordringskonton, att returnera tidsinsättningar i lämplig tid och även för att svara på eventuella åtaganden utanför balansräkningen." Således kopplar J. Matuk bankens likviditet med uppfyllandet av inte bara skulder utan även bankens förpliktelser utanför balansräkningen. Och professorn i bank och finans Joseph F. Sinki menar att "banker behöver likviditet främst för att vara redo att ta ut insättningar och tillfredsställa efterfrågan på lån." Med andra ord kopplar han upprätthållandet av likviditet inte bara med behovet av att uppfylla bankens förpliktelser i tid, utan också för att tillgodose efterfrågan på lån från bankens kunder.

Utvecklingen av kommersiella bankers passiva verksamhet leder till en utökad syn på källorna till tillfredsställelse av bankförpliktelser.

De amerikanska ekonomerna E. Reid, R. Kotter, E. Gill och R. Smith anser att en bank är likvid, "om mängden av dess kontanter och andra likvida tillgångar, såväl som förmågan att snabbt mobilisera medel från andra källor, är tillräckligt för snabb återbetalning av skulder och finansiella förpliktelser. ...". Amerikanska analytiker pekar ut likviditetsreserven och möjligheten att attrahera medel från penningmarknaden som källor för att upprätthålla likviditeten.

I modern litteratur är alltså två aspekter av diskussionen om teorin om banklikviditet tydligt definierade: den första gäller definitionen av begreppet "banklikviditet", det vill säga dess väsen; den andra avslöjar innehållet i detta koncept, dvs. grund, specificerar typerna av bankskulder, källor till deras täckning, kriterier för att säkerställa likviditet.

När det gäller definitionen av begreppet "banklikviditet" kan följande formuleringar särskiljas:

· "förmågan att fullgöra sina skuldförpliktelser i rätt tid och i lämplig volym ..., samt att svara på eventuella åtaganden utanför balansräkningen";

· banken är likvid "om beloppen av dess kontanter och andra likvida tillgångar, såväl som förmågan att snabbt mobilisera medel från andra källor, är tillräckliga för snabb återbetalning av skulder och finansiella åtaganden";

· Likviditet är "bankens förmåga att tillgodose behovet av kontanter för att i rätt tid och fullständigt uppfylla sina förpliktelser";

Likviditet är "bankens förmåga att i tid och fullt ut säkerställa fullgörandet av sina skulder och finansiella förpliktelser gentemot alla motparter, vilket bestäms av närvaron av tillräckligt med eget kapital i banken, den optimala placeringen och mängden medel under tillgångarna och skulderna av banken. balansräkningen, med hänsyn till lämplig tidpunkt."

I de övervägda definitionerna ser vissa författare essensen av banklikviditet i förmågan (eller möjligheten) att uppfylla olika förpliktelser i rätt tid och fullt ut; andra - i förmågan att ha en tillräcklig mängd likvida tillgångar för att i rätt tid och fullständigt uppfylla sina skyldigheter.

Affärsbankernas balansräkningar används för att analysera och hantera bankinstitutens verksamhet, bestämma indikatorer på deras likviditet, hantera bankrisker, faktoranalys av bankvinster. I de nya förhållandena för bankverksamhet är balansräkningen för en affärsbank inte bara ett medel bokslut, men också som ett medel för kommersiell information, bankledning, såväl som ett sätt för seriös reklam för potentiella kunder som vill djupt och professionellt förstå bankens verksamhet. Bankernas ökade intresse för analysen av deras ekonomiska och finansiella verksamhet är förknippat med en förändring av deras status, omvandlingen från ledningsorgan till specifika kommersiella institutioner.

Likviditeten i balansräkningen säkerställs genom att tidpunkten för placeringen av medel överensstämmer med tidpunkten för att attrahera resurser, när det finns en balans mellan beloppet och tidpunkten för frigörandet av medel på tillgången i kontanter och beloppet och tidpunkten för den kommande betalningen på bankens förpliktelser. Likviditeten i bankens balansräkning bedöms av särskilda indikatorer som återspeglar förhållandet mellan bankens tillgångar och skulder samt tillgångarnas struktur.

strukturen på dess tillgångar. Ju större andel förstklassiga likvida tillgångar är av totala tillgångar, desto högre likviditet har bankens balansräkning. Likviditeten i balansräkningen beror på grad av risk enskild aktiv verksamhet. Man tror att ju högre andel högrisktillgångar har i bankens balansräkning, desto lägre likviditet. strukturen på balansräkningens skulder. Om insättare på anfordran har rätt att begära pengar när som helst, är tidsbundna insättningar till bankens förfogande under en mer eller mindre lång period, och därför, ceteris paribus, en ökning av andelen anfordringsinsättningar och en minskning av andelen tidsbundna inlåning minskar banklikviditeten. Tillförlitlighet för inlåning och lån, erhålls av banken från andra kreditinstitut, påverkar också likviditetsnivån i bankens balansräkning. Stabiliteten i inlåning och utlåning spelar en ännu viktigare roll än efterlevnaden av det fastställda förhållandet mellan respektive aktiva och passiva poster efter löptid.

Likviditet i banktillgångar

Vid gruppering av balansposter, med hänsyn till graden av likviditet, särskiljs följande typer av tillgångar:

Tabell 1 Likvida medel i banksaldot

Typer av likvida tillgångar

2. Egna värdepapper

3. Tillgodohavanden på korrespondentkonton

4. Valutavärden:

Ädelmetaller;

Kontanter utländsk valuta;

Korrespondentkonton i utländska banker

5. Totalt monetär tillgångar (1+2+3+4)

6. Tillgodohavanden på reservkontot hos Rysslands centralbank

7. Totalt mest likvida tillgångar (Primära reserver) (6+5)

8. Statspapper köpta av banken - " Sekundära reserver »

9. Totalt flytande tillgångar (8+7)

Tillgångsdelen av balansräkningen som hänför sig till lån till kunder, liksom accepter utgivna av banker på sina kunders skuldebrev, beaktas inte vid fastställande av bankers likviditet och inkluderar investeringar med högre risk. Även om dessa poster ger bankerna de största inkomsterna, påverkar deras överdrivna ökning bankernas finansiella stabilitet negativt. I vissa fall kan inkomstökningen på dessa delar av balansräkningen innebära att banken får svårigheter att betala tillbaka tidigare beviljade lån.

Den mest likvida delen av tillgångarna i internationell bankverksamhet är pengar i handen. Det förstås inte bara som kontanter till hands, utan också som medel på ett visst kreditinstituts byteskonto hos centralbanken.

Primära reserver likviditet anses vara den huvudsakliga källan till bankens likviditet. Detta inkluderar medel på konton för nödvändiga reserver, medel på korrespondentkonton hos andra affärsbanker, kontanter till hands och i ett kassaskåp, betalningsdokument under insamling.

Sekundära likviditetsreserver– mycket likvida intjänande tillgångar som kan omvandlas till kontanter med minimal fördröjning och försumbar risk för förlust. Dessa inkluderar tillgångar som utgör en portfölj av statspapper och i vissa fall medel på lånekonton (särskilt kortfristiga lån). Huvudsyftet med sekundära resurser är att tjäna som en källa för påfyllning av primära resurser.

Allmän likviditetsreserv affärsbanken beror på det erforderliga kassakravet som fastställts av Ryska federationens centralbank och nivån på likviditetsreserven, som bestäms av banken självständigt för sig själv. Varje affärsbank strävar efter att skapa en minsta reserv av likvida medel och säkerställa maximal kreditpotential, baserat på dess likviditet, tillförlitlighet och lönsamhet.

Skilj samma likviditet , ackumulerade bank (kontanter, mycket likvida värdepapper), och köpt(nyförvärvade) (attraherade interbanklån, emission av bankväxlar, inlånings- och sparbevis).

Enligt en annan klassificering kan bankens tillgångar delas in i tre grupper efter graden av likviditet.

1. Likvida medel tillgängliga omedelbart eller förstklassiga likvida medel. Bland dem: en kassadisk, medel på ett korrespondentkonto, förstklassiga växlar och statspapper.

2. Likvida medel till bankens förfogande, som kan omvandlas till kontanter. Vi pratar om lån och andra betalningar till banken med förfallodagar inom de närmaste 30 dagarna, villkorligt omsättbara värdepapper noterade på börsen (liksom deltagande i andra företag och banker) och andra värdesaker (inklusive immateriella tillgångar).

3. Illikvida tillgångar är förfallna lån och otillförlitliga skulder, byggnader och strukturer som ägs av banken och är relaterade till anläggningstillgångar.

Tillgångarnas struktur påverkar direkt likviditeten i bankens balansräkning: ju större andel förstklassiga likvida medel är av totala tillgångar, desto högre är bankens likviditet. Likvida föremål i utvecklade länder är förstklassiga kortfristiga handelsväxlar som banken kan diskontera om i centralbanken, statsgaranterade värdepapper. Bankinvesteringar i långfristiga värdepapper är mindre likvida, eftersom det inte alltid är möjligt att realisera dem på kort tid. Långfristiga lån och investeringar i fastigheter betraktas som svårlikvida tillgångar. Dessutom beror bankens likviditet på graden av risk i enskilda aktiva verksamheter: ju större andel högrisktillgångar har i bankens balansräkning, desto lägre är dess likviditet. Så i nuvarande praxis är det vanligt att tillskriva kontanter till pålitliga tillgångar och långfristiga investeringar av banker till högrisktillgångar.

Bankens ständiga redovisning av tillgångar med hög likviditet bidrar till den faktiska tillhandahållandet av finansiell stabilitet.

Likviditet av skulder i banksaldo

För att bedöma stabiliteten i riktningen av kreditpotentiella medel till tillgångar är en bankanalys av källorna till dessa medel (skulder) av särskild vikt.

Bankens skulder utgörs av reella och villkorade.

Faktiska skulder återspeglas i bankens balansräkning i form av anfordringsinlåning, tidsbunden inlåning, attraherade interbankresurser, fordringsägares medel.

TILL affärsbanksskuld accepteras att hänvisa till:

Skyldigheter för att i tid återbetala tidsbundna insättningar från kunder och ränta på dem;

Skyldigheter att göra betalningar till bankkunder inom saldot av medel på avveckling och löpande konton;

· skyldigheter att betala tillbaka bankens skuld på lån som erhållits från andra affärsbanker eller centralbanken;

· skyldigheter för snabb återbetalning av växlar, obligationer, inlånings- och sparbevis utgivna av banken.

Om insättare på anfordringsinlåning har rätt att när som helst kräva pengar, står bankens tidsbundna insättningar till bankens förfogande under en mer eller mindre lång period och därför, i alla fall, en ökning av andelen anfordringsinsättningar och en minskning av andelen tidsbundna inlåning minskar banklikviditeten. Tillförlitligheten hos inlåning och lån som banken tar emot från andra kreditinstitut påverkar också likviditetsnivån i balansräkningen.

Ekonom A.N. Trifonov hänvisar till de ekonomiska förpliktelserna för en affärsbank "bankens skyldigheter att tillfredsställa sina kunders låneansökningar." Men enligt organisationers ekonomiska skyldigheter förstår "obligatoriska betalningar på grund av finansiella och avtalsmässiga förhållanden." Tillhandahållandet av nya lån kan inte på något sätt hänföras till obligatoriska betalningar. De måste pekas ut i en separat grupp av skyldigheter.

På det här sättet, alla skulder i banken är uppdelade på:

· skuldebrev;

finansiella förpliktelser som härrör från avtalsförhållanden (för uppgörelser med motparter i ekonomiska relationer, för betalning av löner till bankanställda);

· finansiella förpliktelser på grund av finansiella förbindelser (för betalningar till budgeten, för betalning av utdelning till bankaktieägare);

· åtaganden att tillhandahålla nya lån till kunder;

bankens skulder utanför balansräkningen.

Till källorna för uppfyllandet av bankens förpliktelser med hänsyn till utvecklingen av passiv verksamhet bör inkludera:

kassareserv (tillgodohavande och på korrespondentkonton hos en affärsbank);

· försäljning av bankens likvida tillgångar (främst statspapper och valutareserver);

· få lån på interbankkreditmarknaden och i centralbanken;

attraktion av kunders medel - både nya insättningar och medel till befintliga konton;

· försäljning av inlånings- och sparbankscertifikat, emission av bankobligationer och växlar;

Beroende på graden av stabilitet delas medlen för kreditpotentialen hos en affärsbank in i helt stabila, stabila och instabila. Den första gruppen inkluderar: bankens egna medel; medel insatta under en viss period; lån från andra banker. Stabila fonder- dessa är alla insatta medel mot uppvisande av bankens huvudmän. instabilär insatta medel som dyker upp med jämna mellanrum och vars dynamik är svår att förutse.

Om bankskulder, inlåning, interbanklån och andra finansieringskällor är kortfristiga, tvingas banken att behålla en betydande del av tillgången i likvid form; om åtagandena är långsiktiga kan banken göra långsiktiga investeringar. Även om bankens likviditet är nära relaterad till förändringar i de finansiella resursernas löptidstruktur, överensstämmer inte alltid villkoren för lån som banken tillhandahåller med villkoren för de attraherade resurserna. Banken placerar insättningar på anfordring inte bara i kontanter och medel på ett korrespondentkonto hos centralbanken, utan också i kortfristiga lån.

De vanligaste anvisningarna för att investera banktillgångar, beroende på placeringsperioden, visas i följande diagram:

Eftersom vissa typer av tillgångar har en annan grad av omvandling till fria kontanter under en viss period, uppnår banken likviditet genom att synkronisera placeringen av sitt kapital och betalning av förpliktelser, med en viss minimireserv av likvida medel. Det är viktigt att korrekt bestämma mängden likviditetsreserv som krävs av banken. Överdriven storlek på det indikerar bankens ineffektivitet, otillräcklig - en ökning av risken för bankverksamhet.

Tillsynsmyndigheten fastställer en grupp kvantitativa likviditetsindikatorer, som beräknas utifrån information om en bankorganisations tillgångar och skulder enligt algoritmer som är gemensamma för alla banker. Beroende på det ekonomiska innehållet i indikatorerna fastställer banktillsynsmyndigheten standarder - tillåtna högsta eller lägsta värden. Det är obligatoriskt för affärsbanker att följa tillsynsmässiga likviditetskvoter. Tillsynsmyndigheten utövar kontroll över tillämpningen av standarderna på grundval av rapporter som regelbundet lämnas av banker.

Användningen av den reglerande metoden för att kontrollera affärsbankernas likviditetsposition har sina fördelar och nackdelar. Som viktigaste fördelarna tillämpning av obligatoriska standarder kan kallas följande.

1. Objektivitet. Bedömningen av likviditetsläget för en bankorganisation genom att beräkna värdena för en grupp indikatorer enligt en enda algoritm för alla banker är objektiv och utesluter tillvägagångssättets subjektivitet både från tillsynsmyndighetens sida och från tillsynsmyndighetens sida. del av en affärsbank.

2. Mångsidighet. Bedömningen av likviditetspositionen för banker som är verksamma inom olika segment av finansmarknaden och som bildar sina portföljer av tillgångar och skulder på olika sätt är universell till sin natur, utförd enligt en enda metod och på grundval av enhetliga principer.

3. Jämförbarhet. Användningen av en enda algoritm för att beräkna tillsynsstandarder och allmänna principer för att utvärdera de erhållna resultaten gör det möjligt att jämföra likviditetspositionerna för både "små" och "stora" banker, oavsett hur komplex deras verksamhet är.

Samtidigt ska de obligatoriska standarderna uppfylla följande krav:

● effektivitet och betydelse, lämplighet för de avsedda målen: Likviditetsindikatorer bör verkligen återspegla bankens förmåga att uppfylla sina egna åtaganden, och därför den situation där banken å ena sidan uppfyller tillsynskraven för likviditet och å andra sidan inte kan uppfylla sina egna åtaganden i i rätt tid och i sin helhet, bör uteslutas;

● fullständighet och heltäckande: Metoden för att beräkna obligatoriska nyckeltal bör täcka alla typer av krav och skyldigheter, ta hänsyn till alla typer av risker som uppstår i affärsbankernas verksamhet.

● vetenskaplig validitet: metoder för beräkning och värden för tillsynsstandarder måste överensstämma med bankpraxis och samtidigt ha en vetenskaplig motivering;

● överensstämmelse med internationella standarder: Tillsynslikviditetskvoter bör metodologiskt överensstämma med internationella standarder och allmänt accepterade principer.

● flexibilitet: obligatoriska likviditetskvoter bör inte begränsa bankens möjlighet att självständigt välja en utvecklingsstrategi, mekanismer för övervakning och hantering av likviditetspositionen;

● klarhet och största möjliga enkelhet: De tillsynskrav som tillsynsmyndigheten ställer på affärsbanker och principerna för att bedöma likviditet bör vara extremt tydliga och exakta, och metoden för att beräkna indikatorer bör vara enkel.

● öppenhet: Med tanke på att det är obligatoriskt för alla att följa tillsynsmässiga likviditetskvoter bankorganisationer, tillgång till information om de faktiska värdena av likviditetsindikatorer för affärsbanker bör vara gratis för alla intresserade användare.

Bildandet av en mekanism för att bedöma likviditeten hos affärsbanker i Ryssland under den postsovjetiska perioden började omedelbart efter uppkomsten av en tvåskiktsstruktur av bankinstitutioner.

Funktionsfördelningen mellan Rysslands centralbank och banker som är engagerade i kredit- och avvecklingstjänster för juridiska personer och individer bestämde behovet av statlig reglering av likviditeten hos nyskapade banker för att säkerställa förtroendet för banksystemet.

Under den senaste driftperioden för det nya banksystemet, lämpligt för marknadsförhållandena, har detta system ständigt utvecklats och förbättrats med hänsyn till utländska och inhemska erfarenheter. Det finns flera steg i dess utveckling.

Det första steget går tillbaka till 1989, då Sovjetunionens statsbank fastställde ett antal obligatoriska resultatindikatorer för affärsbanker.

Dessa skyldigheter inkluderade:

Begränsning av bankskulder (K 1);
Begränsning av insättningar av medborgare (K 2);
Den aktuella likviditetskvoten för bankens balansräkning (K 4);
Medelfristig likviditetskvot för bankens balansräkning (K 5);
Det maximala riskbeloppet per låntagare (K 3).

Begränsningen av bankens skulder (K 1) innebar upprättandet av ett förhållande mellan summan av alla bankens skulder och beloppet av dess egna medel. Bankens skulder inkluderade: saldon av medel på avveckling och löpande konton för företag; inlåning och inlåning från juridiska personer; avlagringar av befolkningen; medel i bosättningar; lån från andra banker; 50% garantier och garantier.

Bankens egna medel beräknades som summan av medlen i bankens auktoriserade, reserv- och andra medel, samt balanserade vinstmedel minus avledning av medel från vinst, kostnader för byggnader och strukturer, fordringar, aktieandelar i andra företag.

Den normativa nivån K 1 var differentierad av olika typer av banker. För affärsbanker får dess värde inte vara mindre än 1/20, för kooperativa banker - inte mindre än 1/12.

Indikatorn för begränsningen av medborgarnas insättningar K 2 införde också vissa begränsningar för bankens skyldigheter, men i förhållande till medborgarnas insättningar. Denna indikator beräknades som förhållandet mellan medborgarnas insättningar och volymen av bankens egna medel. Det normativa värdet för denna indikator för alla banker sattes inom 1, dvs. vilken bank som helst kunde attrahera insättningar från befolkningen endast inom sina egna medel.

Den aktuella likviditetskvoten i bankens balansräkning (K 4) och den medellångfristiga likviditetskvoten i bankens balansräkning (K 5) var avsedda att reglera kortfristiga och medellång likviditet utifrån en jämförelse av skulder och tillgångar klassificerade efter löptid .

K4-indikatorn beräknades som förhållandet mellan likvida tillgångar och bankskulder med löptid inom 30 dagar. Likvida medel innefattade kontanter i bankens kassadisk och i transit, tillgodohavanden på konton för avräkningar med kreditinstitut, bankplaceringar i statsobligationer och lån i upp till 30 dagar.

Kortfristiga skulder bestod av avisanställda inlåning, inlåning av individer och tidsbunden inlåning med löptider upp till 30 dagar, garantier och garantier utställda av banken till ett belopp av minst 30 % av beloppen av kortfristiga skulder.

K 5-indikatorn beräknades som förhållandet mellan tillgångar med en löptid på mer än ett år och skulder med samma löptid. USSR:s statliga bank krävde av bankerna full överensstämmelse mellan de angivna delarna av tillgångar och skulder, dvs. värdet på indikatorn K 5 bör inte vara mer än 1.

Indikatorn på den maximala risken per låntagare (K 3) var förhållandet mellan låntagarens totala skuld (med hänsyn till 50 % av åtaganden utanför balansräkningen som utfärdats i förhållande till denna låntagare) och bankens egna medel. Gränsvärdet för denna indikator bör inte överstiga 0,5.

Med adoptionen 1990. RSFSR:s lag "På RSFSRs centralbank (Rysslands centralbank)" Rysslands Bank reviderade systemet med ekonomiska standarder som fanns fram till den tiden. I enlighet med lagen utökade Rysslands centralbank utbudet av ekonomiska standarder, införde deras uppdelning i grundläggande (obligatoriska) och beräknade (indikativa), fastställda differentierade nivåer av gränsvärden för dessa indikatorer beroende på typ, ordning och år av bankens etablering. Dessa förändringar markerade början på det andra steget i regleringen av bankernas likviditet.

Sedan april 1991 började alla affärsbanker att beräkna 10 indikatorer, som var indelade i 4 grupper: den första gruppen karakteriserade bankens kapitaltäckning; den andra gruppen är begränsningen av bankens skyldigheter; den tredje gruppen - likviditetsindikatorer för bankens balansräkning; den fjärde gruppen - det maximala riskbeloppet per låntagare.

Reglering av likviditeten i affärsbankernas balansräkning fram till 1995. Det utfördes av Bank of Russia på grundval av N 4 - N 8 indikatorer.

Indikator H 4 kännetecknade förhållandet mellan mängden utgivna lån och saldon på avveckling och löpande konton, inlåning och tidsbunden insättning:

H 4 \u003d, där

Kr - återstoden av låneskulden för banklåntagare;

C - saldot av medel på avveckling och löpande konton, insättningar och tidsbundna insättningar.

Det maximala möjliga värdet för H 4-standarden bestämdes:

För andra affärsbanker till ett belopp av 0,7.

Indikator H 5 återspeglade förhållandet mellan beloppet av bankens likvida tillgångar och saldot av medel på avveckling och löpande konton, insättningar och tidsbundna insättningar:

LA - likvida tillgångar.

Bankens likvida tillgångar inkluderade: kontanter och likvida medel, medel på ett korrespondentkonto hos Rysslands centralbank, medel på ett reservkonto hos Rysslands centralbank, lån utgivna av banken för upp till 30 dagar, värdepapper från regeringen i Ryssland. Ryska Federationen.

Det lägsta tillåtna värdet för normen H 5 fastställdes:

Indikatorerna H 4 och H 5 uppskattades, dvs. används av bankerna själva för att hantera tillgångar och skulder för att upprätthålla likviditeten i balansräkningen.

Indikator H 6 karakteriserat förhållandet mellan mängden likvida tillgångar och det totala beloppet av alla tillgångar i banken:

A är bankens totala tillgångar.

Det minsta tillåtna värdet för normen H 6 bestämdes:

För affärsbanker skapade på grundval av institutioner av avskaffade specialiserade banker, till ett belopp av 0,2;
För andra affärsbanker till ett belopp av 0,5.

Indikator H 7 fått namnet på indikatorn för aktuell (kortfristig) likviditet. Denna koefficient karakteriserade förhållandet mellan mängden likvida tillgångar och mängden skulder hos banken med en löptid på 30 dagar och bestäms av formeln:

OV - bankernas skyldigheter i upp till 30 dagar.

Dessa skulder inkluderade: saldon på avveckling och löpande konton, bidrag och insättningar med en löptid på upp till 30 dagar; lån mottagna från andra banker med en löptid inom 30 dagar; garantier och garantier utställda av banken med en förfallodag på 30 dagar.

Det maximala möjliga värdet för normen H 7 bestämdes:

För affärsbanker skapade på grundval av institutioner av avskaffade specialiserade banker, till ett belopp av 0,2;
För andra affärsbanker till ett belopp av 0,3.

Indikator H 8 kännetecknad långsiktig likviditet. Det återspeglade förhållandet mellan bankens tillgångar med en löptid på mer än ett år och bankens skulder på inlåningskonton och lån för en period på mer än ett år:

Kr - lån utgivna av banken med en löptid på mer än ett år;

K är bankens kapital;

ML - bankens skulder på inlåningskonton och lån som banken fått med en löptid över ett år.

Det högsta tillåtna värdet för H 8-standarden bestämdes:

För affärsbanker skapade på grundval av institutioner av avskaffade specialiserade banker, till ett belopp av 1,5;
För andra affärsbanker till ett belopp av 1,0.

april 1995 En ny upplaga har antagits Federal lag"Om Ryska federationens centralbank". Förändringarna påverkade det beskrivna systemet för att bedöma bankernas likviditet.

För det första har den nya lagen väsentligt förändrat uppsättningen av ekonomiska standarder som fastställts centralt.

För det andra infördes enhetliga kriterienivåer för ekonomiska standarder i förhållande till olika typer av banker.

För det tredje eliminerades uppdelningen av standarder i utvärderande och obligatoriska.

Likviditetskvoterna för en affärsbank började inkludera:

Omedelbar likviditetskvot (N 2)
Aktuell likviditetskvot (N 3)
Långsiktig likviditetskvot (N 4)
Allmän likviditetskvot (N 5)
Likviditetskvot för verksamhet med ädelmetaller (N 14).

Omedelbar likviditetskvot (N 2) var förhållandet mellan mängden mycket likvida tillgångar och mängden bankskulder på anfordringskonton:

H 2 \u003d, där

LA M - mycket likvida tillgångar;

OV M - bankens skulder på begäran.

Det lägsta tillåtna värdet på H 2 sattes inom 20 %.

Aktuell likviditetskvot (N 3) beräknades med formeln:

H 3 \u003d, där

LAT - kortfristiga likvida tillgångar: mycket likvida tillgångar, såväl som lån och insättningar placerade hos banker i upp till 30 dagar;

OV M - bankens skulder på begäran och för en period av 30 dagar

Långsiktig likviditetskvot (H 4) beräknades med formeln:

H4 = , var

Kr - lån utgivna av banken med en löptid på mer än ett år, samt 50% av garantier, garantier utställda av banken med en löptid på mer än ett år.

K är bankens kapital;

OD - långfristiga skulder för banken.

Det högsta tillåtna värdet på H 4 sattes till 120 %.

Allmän likviditetskvot (N 5)återspeglade andelen likvida tillgångar och totala tillgångar och beräknades med hjälp av formeln:

LA T - nuvarande likvida tillgångar i banken;

A - justerat (reellt) belopp av alla tillgångar i banken på balansräkningen;

Rho är bankens nödvändiga reserver.

Likviditetskvot för verksamhet med ädelmetaller (N 14) beräknades med formeln:

H14 =, där

LA DM - mycket likvida tillgångar i ädelmetaller i fysisk form;

OV DM - förpliktelser i ädelmetaller på begäran och med ett förfallodatum på de närmaste 30 dagarna.

Det lägsta tillåtna värdet på H 14 sattes till 10 %.

Därutöver föreskrivs i anvisning nr 1 ett antal indikatorer som reglerar attraktionen av inlåning som påverkar bankens likviditet. Dessa inkluderade standarderna H 8, H 11, H 11,1.

Maximal risk per borgenär (insättare) (N8)återspeglade förhållandet mellan mängden inlåning, insättningar eller lån som banken tagit emot, garantier och garantier, saldon på konton hos en eller närstående borgenärer (insättare) och bankens eget kapital:

H8 =, där

OV CL - det totala beloppet av bankens skulder till en eller en grupp av närstående borgenärer;

Det maximala beloppet för attraherade kontantinsättningar (insättningar) av befolkningen (Н 11) karakteriserat förhållandet mellan det totala beloppet av insättningar (insättningar) av medborgare och värdet av bankens eget kapital. Denna indikator bör inte överstiga 100 %.

Norm H 11,1 reglerat det maximala beloppet för bankskulder till utländska banker och utländska finansinstitut.

H 11,1 =, där

O N - det totala beloppet av bankens skulder i rubel, inklusive efterställda krediter (lån) i den utsträckning som inte ingår i beräkningen av bankens eget kapital, utländsk valuta och ädelmetaller till utländska banker och utländska finansinstitut;

Det högsta tillåtna värdet på H 11,1 sattes till 400 %.

År 2004 I samband med utgivningen av instruktioner från Rysslands Bank nr 110-I "Om obligatoriska nyckeltal för banker", tredje etappen statlig reglering av bankernas likviditet, som fortsätter till denna dag.

I enlighet med detta regleringsdokument ändrades systemet för bankernas likviditetsreglering i grunden.

Först reducerades sammansättningen av likviditetsindikatorer, vars efterlevnad kontrolleras av Rysslands centralbank. Denna förändring innebär en minskning av omfattningen av statlig reglering av likviditet och innebär en ökad roll för självreglering av affärsbanker.

För det andra har metoden för att beräkna ett antal indikatorer ändrats. Det ligger nära internationell praxis, och framför allt speglar det mer realistiskt bedömningen av bankens likviditetsrisk.

För det tredje har de lägsta tillåtna värdena för omedelbara och aktuella likviditetsförhållanden ändrats i riktning mot åtstramning.

För det fjärde har praxis att beräkna ekonomiska nyckeltal på daglig basis införts, vilket också innebär en ökning av Rysslands centralbanks krav för att reglera affärsbankernas likviditet.

I modern rysk praxis används två metoder för att bedöma likviditet: med hjälp av koefficienter och baserat på kassaflöde. Grunden för koefficientmetoden är de uppskattade likviditetsindikatorerna som fastställts av Rysslands centralbank.

Ryska federationens centralbank har, för att upprätthålla sin likviditet av affärsbanker, fastställt vissa obligatoriska förhållanden mellan bankens egna medel och lånade resurser. Dessa är omedelbara, aktuella, långsiktiga likviditetsstandarder som reglerar (begränsar) riskerna för att en bank förlorar likviditet och definieras som förhållandet mellan tillgångar och skulder, med hänsyn tagen till villkor, belopp och typer av tillgångar och skulder, och andra faktorer.

Efterlevnad av dessa standarder av affärsbanker är obligatoriskt och övervakas av Rysslands centralbank månadsvis från och med den första dagen. I processen för att analysera balansräkningen för likviditet kan avvikelser i riktning mot både en minskning av de lägsta tillåtna värdena och deras betydande överskott identifieras. I det första fallet är affärsbanker skyldiga att bringa likviditetskvoter i linje med standardvärden inom en månad. Banker kan göra detta genom att minska interbanklån, leverantörsskulder och öka bankens egna medel. Om affärsbanker bryter mot var och en av direktivets likviditetskvoter som fastställts av Rysslands centralbank, ökar mängden avdrag till den obligatoriska reservfonden.

Bank omedelbar likviditetskvot (N 2) reglerar (begränsar) risken för likviditetsförlust hos banken inom en bankdag och bestämmer minimiförhållandet mellan beloppet av bankens mycket likvida tillgångar och beloppet av bankens skulder på anfordringskonton.

standard- H 2 omedelbar likviditet är metodologiskt sett en likviditetsstandard i traditionell mening. Det kan tolkas som sannolikheten för en samtidig minskning av efterfrågekontosaldon.

Bankens omedelbara likviditetskvot (N 2) beräknas med följande formel:

H 2 \u003d 15%, där

Lam- mycket likvida tillgångar, dvs finansiella tillgångar som måste erhållas inom nästa kalenderdag och (eller) omedelbart kan krävas av banken och (eller) vid behov säljas av banken för att omedelbart ta emot medel, inklusive medel på korrespondent konton bank i Bank of Russia, i bankerna i länder från "gruppen av utvecklade länder", bankens kassadisk.

Ovm- förpliktelser (skulder) på anfordran, för vilka insättaren och (eller) borgenären kan kräva sin omedelbara återbetalning.

Det lägsta tillåtna numeriska värdet för H 2 -standarden är satt till 15 %.

ekonomisk mening Denna indikator är att för varje 10 rubel on demand-konton är affärsbanker skyldiga minst 1,5 rubel. hålla i reserv. Genom att öka värdet på denna indikator minskar Rysslands centralbank möjligheten att skapa nya pengar på passiva konton, och genom att minska den utökar den bankernas emissionsförmåga. Om värdet av H 2 för affärsbanker är mer än 15%, betyder det att banken kan göra snabba betalningar på nuvarande och kommande verksamhet under nästa månad.

Bankens nuvarande likviditetskvot (N 3) reglerar (begränsar) risken för likviditetsförlust hos banken inom 30 kalenderdagar närmast dagen för beräkning av kvoten och bestämmer minimikvoten mellan beloppet av bankens likvida tillgångar och beloppet av bankens skulder den efterfrågan konton och i upp till 30 kalenderdagar.

Den nuvarande likviditetskvoten N 3 är metodologiskt sett en likviditetskvot i traditionell mening och skiljer sig från N 2-kvoten endast genom att tillgångar och skulder i upp till 30 dagar dessutom beaktas.

Eftersom det i jämförelse med H2-normen beaktas en större volym bankskulder är det naturligt att sannolikheten att samtidigt presentera bankskulder för betalning blir högre. Därför bör också standardens värde vara stort.

Beräkningen av detta förhållande gör det möjligt att reglera bankernas aktiva och passiva verksamhet för att upprätthålla den erforderliga likviditetsnivån i deras balansräkningar. De faktiska värdena för den uppskattade indikatorn kan användas i det analytiska arbetet hos banksystemets institutioner.

Bankens nuvarande likviditetskvot (N 3) beräknas med följande formel:

H 3 \u003d 50%, där

lat- likvida tillgångar, det vill säga finansiella tillgångar som måste tas emot av banken och (eller) kan begäras inom de närmaste 30 kalenderdagarna och (eller) vid behov säljas av banken inom de närmaste 30 kalenderdagarna för att få medel inom den angivna tiden.

Ovt- skulder (skulder) på anfordran, för vilka insättaren och (eller) borgenären kan kräva sin omedelbara återbetalning, och bankens förpliktelser gentemot borgenärer (insättare) som förfaller inom de närmaste 30 kalenderdagarna.

Det lägsta tillåtna numeriska värdet för H 3-standarden är satt till 50 %.

För mycket flytande ( Lam) och flytande ( lat) tillgångar inkluderar endast de finansiella tillgångarna i banken, som i enlighet med förordningen från Rysslands centralbank av den 26 mars 2004 N 254-P "Om förfarandet för kreditinstituts bildande av reserver för eventuella förluster på lån, på lån och motsvarande skuld", registrerad av Rysslands justitieministerium 26 april 2004 N 5774, samt i enlighet med förordningen från Rysslands Bank N 232-P tillhör kategorin I kvalitet och kategori II av kvalitet.

Bankens långsiktiga likviditetskvot (N 4) reglerar (begränsar) risken för att en bank förlorar likviditet till följd av att medel placeras i långfristiga tillgångar och bestämmer det högsta tillåtna förhållandet för bankkreditfordringar med en återstående löptid på mer än 365 eller 366 kalenderdagar till bankens egna medel (kapital) och skulder (skulder) med en återstående löptid till förfallodagen överstigande 365 eller 366 kalenderdagar. Bankens långsiktiga likviditetskvot (N 4) beräknas med följande formel:

H4 = 120%, där

krd- kreditfordringar med en återstående löptid till förfallodagen på mer än 365 eller 366 kalenderdagar, såväl som förlängda sådana, om, med hänsyn till de nyligen fastställda villkoren för återbetalning av kreditfordringar, den tid som återstår tills återbetalningen överstiger 365 eller 366 kalenderdagar (kod 8996);

OD- bankens förpliktelser (skulder) på lån och insättningar som banken tagit emot, såväl som på bankens skuldförbindelser som cirkulerar på marknaden med en återstående löptid på mer än 365 eller 366 kalenderdagar.

Det högsta tillåtna numeriska värdet för H 4-standarden är satt till 120 %. Han påpekar att mängden långfristiga lån inte bör överstiga mängden egna medel och skuldresurser som banken attraherar. Om det faktiska värdet av indikatorn systematiskt överstiger det normativa värdet, bör banken ändra sin strategi och taktik i riktning mot att intensifiera sin insättningspolicy, utveckla banktjänster relaterade till att attrahera insättningar för att utöka sin resurspotential.

Den huvudsakliga algoritmiska funktionen hos denna indikator är deltagande i beräkningen av bankens kapital. Faktum är att detta förhållande "kopplar" den relativa storleken av långsiktiga likviditetsgap till storleken på kapitalet i en affärsbank. Samtidigt har banker med större kapital en mer gynnsam position än banker med mindre kapital. Således skapar Rysslands centralbank ojämlika konkurrensvillkor, vilket strider mot internationella standarder och inte är typiskt för länder med marknadsekonomi.

Under moderna förhållanden på den inhemska finansmarknaden förlorar denna standard sin mening och fungerar inte alls för de flesta banker. Detta beror på det faktum att resurser som tillhandahålls för en period på mer än ett år (förutom centraliserade) är mycket sällsynta på penningmarknaden idag. Faktum är att långfristiga lån nu betraktas som lån för en period på mer än 6 månader, medellång sikt - för en period på 3 till 6 månader är kortfristiga lån lån utfärdade för en period på upp till 10 dagar.

Överensstämmelse med dessa standarder av affärsbanker kontrolleras av avdelningarna för Bank of Russia på platsen för dessa banker. Grunden för denna beräkning är bankernas balansräkningar och de faktiska värdena för de etablerade standarderna. Om likviditetsnivån i balansräkningen kränks, åläggs affärsbanker att vidta åtgärder för att förbättra sin ekonomiska situation inom en månad. I förhållande till banker som systematiskt bryter mot standarderna kan ekonomiska sanktioner tillämpas: en höjning av standarden för insättning av medel (men inte mer än det maximala fastställda), begränsning av refinansieringsbeloppet, etc.)

Om det faktiska värdet av den huvudsakliga regleringslikviditetskvoten visar sig vara mycket högre än den fastställda lägsta tillåtna, kommer en sådan banks verksamhet att bedömas negativt av aktieägare (aktieägare) när det gäller oanvända vinstmöjligheter. I detta avseende bör det noteras att analysen av likviditeten i balansräkningen bör utföras samtidigt med analysen av bankens lönsamhet. Erfarenheterna från affärsbanker visar att banker får mer vinst när de verkar på gränsen till de lägsta acceptabla likviditetskvoterna, d.v.s. fullt ut använda de rättigheter som de har fått för att samla in pengar som kreditresurser. Tillgångarnas likviditetsläge analyseras genom avvikelser av faktiska värden från de normativt fastställda förhållandena för olika grupper av aktiva balansposter och bankens kapital, inlåningskonton, allokering och jämförelse av likvida tillgångar med det totala saldobeloppet ark tillgång. Om förhållandet mellan emitterade lån och beloppet av avvecklingskonton, inlåning och inlåning systematiskt överstiger normen, bör banken ändra sin strategi och taktik i riktning mot att intensifiera insättningspolitiken, utveckla banktjänster relaterade till att attrahera insättningar för att öka resurserna.

I utländsk praxis mäts likviditeten på basis av:

1) finansiella nyckeltal beräknade på balansräkningar och återspeglar likviditeten i balansräkningen;

2) fastställa behovet av likvida medel, med hänsyn till analysen av omsättningen på tillgångar och skulder i bankens balansräkning under de relevanta perioderna.

Koefficientmetod innebär upprättande av kvantitativa samband mellan balansposter. I vissa länder föreskrivs dessa nyckeltal av myndigheterna, i andra, som i USA, inför bankerna själva dem.

Erfarenheterna från bankerna har lett till att vissa indikatorer används mest frekvent.

När man bestämmer förhållandet mellan likvida tillgångar och inlåning används två indikatorer:

1) [Primära reserver (kontanter + korrespondentkonto hos centralbanken)] / insättningar;

2) [Primära + Sekundära reserver (statspapper)] / Inlåning.

Genom dessa indikatorer etableras en direkt koppling mellan likvida tillgångar och skulder i form av inlåning som är föremål för fullgörande. Nivån på den första indikatorn för att säkerställa bankens likviditet antas till ett belopp av minst 5-10%; nivån på den andra - inte mindre än 15-25%. Den andra indikatorn används också i Japan (som obligatorisk för alla banker), där dess nivå inte bör vara mindre än 30%.

I USA bedöms likviditeten med hjälp av indikatorer på förhållandet mellan mängden utgivna lån och insättningar(ju mer den överstiger 1, desto lägre är bankens likviditet) och andelen lån av totala tillgångar som en återspegling av diversifieringen av tillgångar (denna indikator anses vara optimal på en nivå av 65-70%).

För att bedöma likviditeten används den också ett mått på en tillgångs förmåga att snabbt bytas mot kontanter . Den beräknas som förhållandet mellan likvida tillgångar och totala tillgångar. Likvida medel inkluderar endast kassatillgodohavanden, kontanter i transit, på konton i utländsk valuta, saldon på NOSTRO-konton hos centralbanken och andra banker. Ju högre denna indikator, desto högre likviditet och desto lägre avkastning. Målet för förvaltningen inom området likviditetshantering är det optimala förhållandet mellan likviditet och lönsamhet.

Särskild uppmärksamhet ägnas åt analysen av strukturen för attraherade resurser, stabiliteten i insättningsbasen. Ur stabilitetssynpunkt delas insättningar in i grundläggande (hållbar) och "flyktig". Grundläggande (hållbar) inlåning - insättningar som är knutna till banken och inte lämnar den. Ju fler av dem, desto högre likviditet har banken. De huvudsakliga inlåningarna kan vara bland oavsiktliga insättningar, löptider och sparkonton samt inlåning. Den stabila delen av inlåningen är högre bland avisanpassad inlåning. För löptids- och sparinlåning sätts en högre procentsats än för anfordringsinlåning. Avgiften för tids- och sparinsättningar är olika i olika banker, de är mer föremål för rörelse, vilket bestämde deras namn - "flyktigt".

Indikator som kännetecknar insättningarnas stabilitet, beräknas som förhållandet mellan beloppet av huvudinsättningarna och deras totala belopp. En bank anses vara likvid om huvudinlåningens andel av det totala inlåningsbeloppet är minst 75 %.

En annan indikator som återspeglar stabiliteten i inlåningsbasen är förhållandet mellan tids- och sparinsättningar och det totala beloppet av insättningar. Löptid och sparinlåning är relaterade till bankens resurser, de är mer känsliga för förändringar i räntesatser. Att öka deras andel ökar volymen av "volatila" inlåning och minskar bankens likviditet.

Kvaliteten på bankens resursbas utvärderas också av en indikator som indikerar tillgängligheten av en affärsbank för externa källor (interbanklån) (KVI):

KVI = , där

Сб - lån mottagna från andra banker, inklusive centralbanken;

ATP - mängden insamlade medel.

Förmågan att snabbt attrahera resurser från interbankmarknaden och från centralbanken till en måttlig avgift, vid behov, och att eliminera en tillfällig likviditetsbrist ses som ett tecken på hög likviditet hos banken och en stor andel extern upplåning indikerar låg likviditet hos banken. Därför analyserar vi ytterligare:

1. Upplåningsfrekvens.

2. Villkor för upplåning (med eller utan säkerhet).

3. skäl för att samla in pengar;

4. ränta på lån.

I många länder beräknas affärsbankernas likviditetskvoter på basis av förhållandet mellan aktiva och passiva balansposter, grupperade efter löptid. I Frankrike är en sådan period tre månader med ett indikatorvärde på minst 60%, i England - en månad (likviditetskvot på minst 12,5%). I Tyskland rapporterar affärsbanker månadsvis till den tyska federala banken om likviditetsstatusen i sina balansräkningar. Den erforderliga nivån på koefficienter inom 100 % innebär möjligheten att delvis täcka långfristiga investeringar med mindre kortsiktiga resurser. Tillsammans med koefficientmetoden i Japan, USA och många europeiska länder har bedömningen av banklikviditet baserad på kassaflöde utvecklats. Utomlands läggs stor vikt vid att begränsa kreditrisker för att säkerställa bankernas likviditet.

Utomlands och i Ryssland, bland de statliga klassificeringssystemen för att bedöma bankernas tillförlitlighet, är det amerikanska CAMEL-systemet allmänt känt, vilket är en kombination av de första bokstäverna i alla analyserade indikatorer och avkodas enligt följande:

MED - saria/adequacy (kapitaltäckning). Systemet bestämmer hur mycket bankkapital som kan användas för att skydda borgenärer (insättare) och hur mycket dess storlek är tillräcklig;

A - tillgångskvalitet (tillgångskvalitet). Systemet utvärderar graden av "återvinning" av tillgångar, med fokus på den ekonomiska effekten av problemlån;

M - kartläggning (kontrollkvalitet). Systemet bestämmer kvaliteten på bankförvaltningen baserat på utvärderingen av resultaten av arbetet och det antagna kontrollsystemet;

E - öronproppar (avkastning). Systemet utvärderar lönsamheten för bankens verksamhet och bestämmer vinstens tillräcklighet för dess utveckling;

L -likviditet (likviditet). Systemet avgör om bankens likviditet är tillräcklig för att fullgöra förpliktelser i tid;

Detta system tillhör den typ av klassificeringssystem som använder metoden "informerad observatör". Det bör betonas att de flesta av de indikatorer som ligger till grund för bedömningarna av det amerikanska ratingsystemet bestäms utifrån information som banktillsynsmyndigheterna har fått. Vid behov tillhandahålls dock lokala tillsynskontroller för att klargöra vissa aspekter av bankens verksamhet.

Systemet är extremt enkelt, så det åtnjuter en viss popularitet. Huvudprinciperna och metoderna för CAMELS-systemet används i tillsynsverksamheten av tillsynsmyndigheterna i många länder för att bygga sina egna system för att bedöma bankernas tillförlitlighet.

Andel av efterfrågeskulder i tillgångar

CamL1 = Efterfrågan Skulder / Banktillgångar.

Ekonomisk betydelse: koefficienten visar i vilken del av bankens tillgångar som bildas på bekostnad av de mest instabila skulderna.

Andelen efterfrågeskulder bör ha en fallande trend för att banken ska öka stabiliteten i bankens resursbas.

Andel attraherade interbanklån

CamL2 = Interbanklån / Banktillgångar.

Ekonomisk betydelse: koefficienten kännetecknar den andel av bankens tillgångar som bildas på bekostnad av interbanklån, som också tillhör den mest efterfrågade delen av skulden.

Summan av indikatorerna CamL1 och CamL2 visar i vilken proportion bankens balansräkning bildas på bekostnad av de mest instabila skulderna.

Täcker skulder på begäran med monetära tillgångar

CamL3 = Monetära tillgångar / efterfrågeskulder.

Ekonomisk mening: kravförpliktelser måste betalas av banken omedelbart. För omedelbar utbetalning har banken faktiskt monetära tillgångar.

Om den momentana likviditeten i balansräkningen är över genomsnittet och det finns en tillräcklig nivå av nuvarande likviditet, kan banken minska mängden icke-lönsamma monetära tillgångar.

Täcka efterfrågeskulder med likvida medel

CamL4 = Likvida tillgångar / efterfrågeskulder.

Den ekonomiska meningen är densamma som för CamL3, bara med en period på en månad.

Täckningen av efterfrågeskulder av bankens likvida tillgångar bör ha en uppåtgående trend. Tillväxten av nuvarande likviditet speglar det stabila tillståndet för bankens ackumulerade likviditet. Ju högre nivå på nuvarande likviditet är, desto fler garantier har banken för ett hållbart arbete i framtiden.

Vid utvärdering av en banks lönsamhet enligt CAMELS-systemet används ett fempoängssystem.

Likviditeten för en enskild bank uppskattas från 1 till 5, med hänsyn till inlåningens volatilitet, graden av bankens beroende av kreditresurser, räntesatsens variation, tillgången på likvida tillgångar, tillgångens effektivitet och ansvarshantering:

betyg 1-stark (stark)- tilldelas om nivån på bankens likviditet säkerställs av mer än en tillräcklig mängd likvida tillgångar och fri tillgång till externa källor för att anskaffa medel;

betyg 2 - Tillfredsställande (tillfredsställande) - tilldelas en bank när likviditetsindikatorerna ligger på eller något över de normer som antagits i enlighet med bankverksamhetens volym och karaktär. Ett tillfredsställande betyg ges vanligtvis till banker med sjunkande likviditet och ökande hävstångseffekt;

betyg 3 - rättvist (medelmåttigt) - tilldelas banken när mängden likvida tillgångar inte är tillräcklig för att täcka kortfristiga skulder och möta kundernas behov av lån utan att öka upplåningen, och även om mängden lånade medel redan har nått eller överskridit de optimala proportionerna;

betyg 4-Marginal (gräns) - utfärdas till banken när likviditetsindikatorer är betydligt under de accepterade normerna, volymen av likvida tillgångar är obetydlig, bankens existens är hotad. Med ett sådant betyg är bankerna inte konkurrenskraftiga, banken måste betala ett högt pris för lånade medel;

Fördelen med CAMELS-systemet är att det är en standardiserad metod för att utvärdera bankernas prestationer. Betyg för varje indikator avslöjar huvudriktningarna för deras förändring, och den sammanfattande bedömningen uttrycker graden av nödvändiga ingripanden från tillsynsmyndigheterna i förhållande till banken.

Grundläggande principer för utvärdering av varje del av bankens tillförlitlighet är:

a) belysa huvudindikatorn (koefficienten) som kännetecknar tillståndet för varje element;

b) jämförelse av det faktiska värdet av huvudindikatorn med motsvarande standardnivå;

c) jämförelse av det faktiska värdet av huvudindikatorn med nivån på andra bankers indikatorer;

d) justering av slutsatsen om tillståndet för motsvarande element med resultaten av trendanalys, struktur- och faktoranalys, resultaten av att studera ledningssystemet;

e) tillförlitlighetsprognoser för framtiden.

Tillämpning av metodiken KAMEL i Ryssland

Som redan fastställts fokuserar CAMEL-ratingsystemet på en omfattande och djupgående analys av bankens finansiella och ekonomiska aktiviteter, utförd av kvalificerade analytiker. Detta system bygger på närvaron av en tillförlitlig informationsbas om varje bank och grupper av homogena banker. Med tanke på bristen på sådan information i vårt land kan vi prata om overkligheten i att använda detta system fullt ut i Ryssland för närvarande. Dessutom hindrar särdragen i de ryska affärsbankernas redovisnings- och rapporteringsstandarder, liksom fakta om att utarbeta falska rapporter, användningen av CAMEL-systemet. I en instabil ekonomisk utveckling det är omöjligt att få rimliga värden för modellindikatorerna, och rimliga kriteriumnivåer för de valda indikatorerna saknas fortfarande praktiskt taget.

Användningen i Ryssland av vissa delar av CAMEL-ratingsystemet för att bedöma tillförlitligheten hos ryska affärsbanker är ganska rimlig. Först och främst är sådana element kriterier och några indikatorer för att bedöma tillförlitligheten hos affärsbanker. Som kriterier för att bedöma bankernas tillförlitlighet är det tillrådligt att använda indikatorer för kapitaltäckning, tillgångskvalitet, likviditet, lönsamhet och förvaltning, och några andra indikatorer, särskilt: förhållandet mellan totalt kapital, såväl som fast kapital till beloppet av riskvägda tillgångar; andelen stabila insättningar av det totala inlåningsbeloppet; andelen interbanklån av det totala beloppet av attraherade resurser; förhållandet mellan nettovinsten och medelvärdet av tillgångarna; aggregerat mått på tillgångens kvalitet.

Det främsta skälet som hindrar användningen av systemet i rysk bankverksamhet är bristen på standarder för många indikatorer (förutom kapitaltäckningskvoten), dvs. deras normativa värderingar.

Tillämpningen av detta system innefattar analys och bedömning av tillgångarnas kvalitet. I ryska banker är detta problem endast delvis löst i förhållande till låneportföljen och värdepappersportföljen. För andra typer av tillgångar finns ingen metodik för att analysera deras kvalitet.

Principerna för CAMEL-ratingsystemet användes som grund för att utveckla en metod för att utvärdera affärsbankernas verksamhet av ett antal ryska analytiska centra (Banking Information Agency (ABI), Kommersant Daily, Analytical Center for Financial Information (ACFI) , Rating Information Center, Financial Information Agency "Interfax-lOO", MBO "Orgbank").

Var och en av dem använde sitt eget system av indikatorer och metoder för sin kvantitativa förändring.

I processen att hantera en banks likviditet måste chefer samtidigt lösa följande traditionellt definierade uppgifter, som kallas Bankens likviditetshanteringsfunktioner:

möta efterfrågan på lån;

· Tillfredsställa insättarnas önskemål att ta ut insättningar;

Demonstration av bankens tillförlitlighet gentemot marknaden;

icke-förlust av medel på grund av olönsam försäljning av tillgångar;

Begränsa kostnaden för resurser som attraheras på marknaden;

optimering av bankens totala vinst.

Även om uppgifterna vid första anblicken ser ganska motsägelsefulla ut, eftersom det knappast är förenligt att möta efterfrågan på några lån med att begränsa kostnaderna för attraherade resurser och att uppfylla kraven för att ta ut insättningar med icke lönsam försäljning av tillgångar, dock inom rimliga begränsningar (a system med strategiska gränser) är de ganska lösbara. Således, som i alla förvaltningsprocesser, är det nödvändigt att särskilja strategiska och taktiska delar aven.

Historiskt, med utvecklingen av finansmarknaderna, deras individuella sektorer, statliga system för monetär reglering, banksystemet, har olika teorier om banklikviditetshantering också utvecklats: teorin om kommersiella lån, teorin om rörelse, teorin om förväntad inkomst, teorin om ansvarshantering m.m. Alla har sina nackdelar och är i sin rena form knappast tillämpliga vid val av strategi och taktik för att hantera bankresurser (se tabell . ett). Beroende på situationen används dock de tillvägagångssätt som föreslås av dessa teorier i verklig praktik och tillåter reglering av bankens likviditet och solvens.

Tabell 2 Teorier för banklikviditetshantering

Namn på teorin	Nyckelord	Brister
Teorin om kommersiella lån (läran om riktiga räkningar)	Banken behåller sin likviditet så länge dess tillgångar är placerade i kortfristiga lån (lån mot lager eller utlåning av rörelsekapital)	Behoven av att utveckla ekonomin i krediter beaktas inte. I en kommersiell nedgång kan långfristiga lån inte återbetalas
Teori om förskjutning	Banktillgångar bör vara lätta att sälja: Möjlighet att refinansiera lån i centralbanken; Mycket flytande löften; Statspapper m.m.	I en kris kan likvida tillgångar försvagas på grund av en kraftig nedgång i börsnoteringarna. Mycket likvida tillgångar har låg avkastning.
Teori om förväntad avkastning	Bankens kassaflöden (räntebetalningar på lån) bör planeras utifrån en analys av låntagarens framtida inkomst (amorteringslån och investeringsportföljer differentierade efter löptid)	Det är inte alltid möjligt att kontrollera alla låntagarens kassaflöden. Force majeure och en systemkris kan störa låntagarens kassaflöden.
Ansvarshanteringsteori	Köp av tillgångar på marknaden för att tillhandahålla likviditet (främst interbanklån)	Förmågan att samla in pengar beror på bankens rykte.

Baserat på analysen av befintliga teorier om likviditetshantering och verklig bankpraxis är det möjligt att bestämma alternativa tillvägagångssätt för att upprätthålla en banks solvens: dess chefer måste antingen alltid ha den nödvändiga mängden betalningsmedel (likvida tillgångar) i reserv, eller förmågan att attrahera dem när som helst när det behövs, på finansmarknaderna. Dessa alternativ bestämmer innehållet i huvudet likviditetshanteringsstrategier: strategier för kapitalförvaltning, strategier för förvaltning av skulder, strategier för förvaltning av tillgångar och skulder. Deras huvudsakliga bestämmelser återspeglas i tabell . 2.

Tabell 3 Huvudbestämmelser förier

Typer av strategier	Nyckelord
Asset Management	Bankens ackumulering av likvida medel i form av kontanter och omsättbara värdepapper Egenskaper för likvida tillgångar: Närvaron av en marknad för deras snabba omvandling till pengar; Prisstabilitet på marknaden; Reversibilitet, d.v.s. möjligheten att återvinna den initiala investeringen med minimal risk
Ansvarshantering	Låna snabbrörliga medel i det belopp som behövs för att täcka efterfrågan på likvida medel Källor för att attrahera sådana resurser: Lån på interbankmarknaden; repotransaktioner; Redovisning av räkningar och erhållande av lån från centralbanken; Utgivning av kommersiella papper; Erhålla lån på Eurodollar-marknaden; Emission av kapitalsedlar och obligationer
Förvaltning av tillgångar och skulder	Ansamlingen av likvida tillgångar för att möta den förväntade efterfrågan på dem. Köpa tillgångar på marknaden vid oväntade likviditetsbehov.

I modern praxis använder banker den senare typen av likviditetshanteringsstrategi, eftersom den gör det möjligt för dem att samtidigt ta hänsyn till styrkorna i kapitalförvaltnings- och skuldhanteringsstrategier, utjämna deras negativa konsekvenser (minskning i lönsamhet när man skapar alltför stora likviditetsreserver och en hög nivå av ränterisk och insolvensrisk när man fokuserar på att upprätthålla likviditet genom köp av tillgångar på penningmarknaden vid tidpunkten för likviditetsgap).

Bankens likviditet påverkas av olika parametrar, som är uppdelade i externa och interna. De har beskrivits tidigare. När en banks likviditetshanteringsstrategi utvecklas måste dess chefer förutse möjliga situationer i utvecklingen av den yttre miljön i förväg och utveckla mer eller mindre stränga kriterier för att skapa likviditetsreserver och deras individuella komponenter. Dessutom bör likviditetshanteringsstrategin sörja för en medveten förändring av tillgångar och skulder och deras grundläggande förhållanden mot bildandet av en mer stabil struktur för bankverksamheten.

För att implementera den likviditetshanteringsstrategi som valts i processen för långsiktig planering kan bankchefer använda en mängd olika metoder. Således kräver kapitalförvaltningsstrategin definitionen av ett tillvägagångssätt för beräkning av det erforderliga beloppet av betalningsmedel, som måste reserveras i likvid form för att säkerställa att bankåtaganden fullgörs i tid. Här nämner teorin två alternativa tillvägagångssätt: aktiepoolmetoden och fondkonverteringsmetod.

Fondpoolsmetod involverar skapandet av likviditetsreserver baserat på analysen av strukturen för bankens attraherade resurser, för varje typ av vilken reservräntan bestäms. I enlighet med den beräknas mängden medel som förvaras i likvid form (inklusive andelarna i reserverna i det första steget och det andra steget). Ytterligare beslut om placering av skulder i rörelsetillgångar fattas oberoende av typen och tidpunkten för deras attraktion. Chefens huvuduppgift är att maximera bankens räntemarginal för hela uppsättningen av transaktioner.

Metod för fondomvandling innebär inte bara differentiering av reservationssatser beroende på typ av skulder, utan också fastställande av huvudinriktningarna för fördelningen av resurser av olika slag. Till exempel, inlåning av befolkningen - i lån till befolkningen och värdepapper; inlåning av företagskunder - i relevanta lån m.m. Ränteintäkter hanteras här inom enskilda transaktionsgrupper.

Kopplat till bankens ansvarshanteringsstrategi reservpositionshanteringsmetod, vilket innebär att redovisa volymen av kreditlimiter som öppnats för banken som reserver för det andra steget. I denna situation bildar banken inte dessa reserver i förväg i form av portföljer av lätt omsättbara, likvida värdepapper, utan placerar de attraherade resurserna i mer lönsamma, men också mindre likvida tillgångar, i hopp om att köpa den nödvändiga volymen av skulder i marknaden om de dras tillbaka. Denna metod, å ena sidan, låter dig öka lönsamheten för bankens aktiva verksamhet, men leder å andra sidan till en ökning av risken för att antingen priserna på resurser på marknaden kommer att öka, eller trots öppna gränser, kommer banken inte att kunna köpa den nödvändiga mängden resurser.

Nyligen har en annan metod relaterad till ansvarshantering blivit utbredd i väst: kreditpositionshanteringsmetod . Dess kärna är att ta hänsyn till mängden medel som kan frigöras från låneinvesteringar om lån inte förnyas, och i det här fallet lita inte bara på de tillgångar som de ska återbetalas för, utan också för att sälja befintliga lån, med beaktande av växellåntagare i centralbanken och andra kreditinstitut, bedriva factoring- och forfait-verksamhet m.m. För att göra detta är det önskvärt att ge ut lån inte bara genom ingående av låneavtal, utan också att använda växlar och obligationer (metoden för värdepapperisering av låneportföljen), samt kreditupplåtelse.

Tillvägagångssätt för att bedöma likviditetsbehov är också nära besläktade med olika metoder för likviditetshantering. De viktigaste är metoden för strukturen av fonder, som korrelerar volymen av erforderliga likviditetsreserver och ansökningar om standardlån med volymen tillgängliga likvida tillgångar, likviditetsindikatormetoden, inbegriper beräkning av förhållandena mellan volymerna av tillgångar av olika slag och skulder grupperade i enlighet därmed, källa och användningsmetod , vilket innebär en bedömning av volymen av likvida tillgångar baserat på att ta hänsyn till mängden inkommande och utgående medel vid de tidpunkter som anges i de avtal och transaktioner som ingåtts av banken. Vi talar om att ta hänsyn till både de viktigaste kraven och skyldigheterna (återbetalning och emission av lån, attraktion och återlämnande av insättningar) och räntebetalningar enligt dessa avtal. Dessa beräkningar bör inte bara ta hänsyn till tillgångar och skulder i balansräkningen, utan även fordringar och skulder på terminstransaktioner och andra fordringar och skulder utanför balansräkningen.

Det är också önskvärt att ta hänsyn till bankens stora icke-ränteintäkter och utgifter: det förväntade beloppet av provisioner, planerade driftskostnader i samband med att betala för tjänsterna från bankens motparter, icke-operativa kostnader för underhåll av banken och dess personal, samt kapitalkostnader för utvecklingen av banken. Det är särskilt viktigt att bokföra så stora löpande utgifter som betalning av löner, hyra, betalning för informations- och teletjänster.

De två första metoderna är mer inriktade på att hantera bankens omedelbara likviditet, eftersom de visar det aktuella behovet av likvida tillgångar, men inte tillåter att bedöma hur mycket det kommer att förändras i framtiden, när banken kommer att behöva uppfylla vissa skyldigheter gentemot kunder och kunder framför. Den senare metoden gör det möjligt att förutsäga dynamiken i överskott/brist på likviditet över tillräckligt långa planeringshorisonter och är enligt min mening det mest effektiva sättet att stödja beslut om likviditetshantering.

Betyder struktur metod tar hänsyn till sannolikheten för olika händelser vid fastställandet av mängden likvida medel som krävs för att säkra insättningar och lån. I det här fallet kan kapital- och skuldförvaltaren bestämma de bästa och sämsta, och eventuellt några mellanliggande likviditetspositioner som banken kan befinna sig i, och sannolikheten för att alla möjliga situationer ska inträffa. Så småningom bankens förväntade likviditetsbehov = sannolikhet för utfall * förväntat underskott eller överskott i situation A + sannolikhet för utfall B * förväntat underskott eller överskott i situation B +... +...

För alla möjliga utfall är villkoret uppfyllt: sannolikheten för utfall A + sannolikhet för utfall B +... = 1.

Den största nackdelen med metoden för fondstrukturen är prognosen av bankens likviditet utan att ta hänsyn till tidpunkten för utgången av specifika insättningar och banklån: likviditetsreserven som skapats på det sätt som beskrivs ovan kan visa sig vara antingen för överdrivet eller otillräckligt vid löpande betalningar.

Banklikviditetshanteringsförfarandet måste uppfylla följande krav:

· Ta hänsyn till betalningsflödet för alla typer av tillgångar / skulder / skulder utanför balansräkningen i banken;

· Utföra konstant, daglig analys och kontroll över likviditetsläget;

· Ta hänsyn till dynamiken i data från tidigare perioder när du bygger prognoser för framtida händelser;

· Lita på flera alternativ för utveckling av händelser i framtiden (scenariomodellering);

· Vara ett ledningsrapporteringsverktyg för bankens ledning för att fatta beslut om insamling och placering av medel samt fastställande av bankens räntepolicy.

De angivna kraven på likviditetshanteringsteknik gör det möjligt att å ena sidan analysera nuläget och fatta operativa ledningsbeslut, och å andra sidan att prognostisera tillståndet för bankens likviditet under olika scenarier.

För närvarande är de flesta forskare av problemet med banklikviditet benägna att använda prognosen för kassaflöden (betalningskalender) som det huvudsakliga verktyget för att hantera likviditet, vilket ger den mest tillförlitliga och objektiva prognosen för tillståndet för bankens likviditet.

Den främsta motiveringen för att välja denna form av likviditetsanalys är själva uppgiften att hantera bankens likviditet. Det är detta verktyg för att analysera en banks likviditet, som ingen annan, som kan svara på frågan om en eventuell brist på medel under en viss tidsperiod. Att uppskatta nuvarande och prognostisera framtida kassaflöden gör det möjligt att förutse likviditetsproblem och följaktligen snabbt vidta nödvändiga åtgärder för att övervinna problemen och anpassa bankens policy.

Ett oberoende resultat av prognosen är utveckling och implementering av enskilda delar av scenariomodellering av bankens behov av likviditet genom en uppsättning prognosparametrar som bestämmer alternativa scenarier. Det finns tre huvudscenarier (även om en bank kan definiera fler scenarier):

· ett standardscenario för en fungerande bank utan krisfenomen med ett förutspått betalningsflöde baserat på historisk datastatistik;

· scenario med "kris i banken", förknippad med negativa faktorer i bankens egen verksamhet i avsaknad av krisfenomen på finansmarknaderna;

· scenariot med "marknadskris" kopplat till krisen på finansmarknaderna.

Prognostiming. Likviditetsprognosen för det kommande året används som det optimala "intervallet" för prognosen. Skälen till detta val av prognosperiod är följande. Å ena sidan bör prognosperioden ge en ganska fri blick in i framtiden och sluta ”inte i morgon”, å andra sidan, om prognosen är för lång (till exempel från ett år till 3 år och längre fram), sannolikheten för ett prognosfel ökar.

Ett annat skäl till att välja årsprognosen som optimal är det faktum att bankerna håller på att ta fram en affärsplan för nästa kalenderår, varför motsvarande kassaflödesprognos kan och bör beaktas när bankens kortsiktiga utvecklingsprogram utvecklas.

Prognos diskret. Generellt sett bör diskretiteten i analysen och likviditetsprognosen bero på de uppsatta målen. Vid omedelbar likviditetshantering krävs en daglig likviditetsprognos. Med hänsyn till den föreslagna prognosperioden (upp till ett år) och målen föreslås att den månatliga kassaflödesprognosen används som ett grundläggande tillvägagångssätt.

Detaljering av betalningsflöden för tillgångar / skulder / skulder utanför balansräkningen. Kassaflöden föreslås klassificeras i två typer med följande egenskaper.

Kundtrådar- Förflyttning av medel på kunders, juridiska personers och individers konton, inklusive förflyttning av medel vid utlåningstransaktioner. Trots det faktum att dessa indikatorer kan påverkas (genom att föra en lämplig kreditpolicy och en insamlingspolicy), är rörelsen av medel mellan klientuppsättningar volatil och svår att förutsäga. I det allmänna fallet kan återbetalningen/emissionen av lån och kundernas uttag av löptidsmedel placerade i banken vara relativt deterministiska.

Bankens egen verksamhet- transaktioner med värdepapper, rörelser av medel på transaktioner med interbanklån, transaktioner med Rysslands centralbank (REPO, lån, inlåning), det vill säga instrument med en deterministisk rörelse av medel.

Det främsta skälet till den föreslagna grupperingen av transaktioner är den grundläggande skillnaden i tillvägagångssätt för att hantera kundernas kassaflöden och egna medel. Uppgiften för all banklikviditetshanteringsteknik är att erbjuda ett tillvägagångssätt för att bedöma och prognostisera kundernas kassaflöden och, baserat på resultaten av prognosen, att överväga alternativ för möjliga åtgärder i en framtida situation (med överskott eller brist på medel) : kompensation för likviditetsbortfall genom bankverksamhet eller påverkan på situationen med opportunistiska instrument, till exempel genom att föra en lämplig kundpolicy.

Uppskattning av bankens framtida kassaflöden. För att bedöma en banks dynamiska likviditet behövs en matematisk apparat som gör att man kan få en objektiv bedömning av det framtida tillståndet för bankens likviditet och en prognos över kundernas kassaflöden.

De huvudsakliga befintliga metoderna för att analysera bankdata baseras på statistisk analys av aktuella data. Som regel uppmuntras utövare i de flesta fall att studera tidigare statistiska samband för att få fram det probabilistiska beteendet hos relevanta data i framtiden. Tillvägagångssätt baserade på indikatorernas dynamik visar sig dock vara mer effektiva i praktiken än tillvägagångssätt som antar den statiska karaktären hos de data som studeras och endast ger en probabilistisk bedömning av förändringar i bankens indikatorer i framtiden, utan uppdelning på tidsintervall .

För att kombinera fördelarna med båda tillvägagångssätten (sannolikhet och dynamisk), anses det lämpligt att använda resultaten av tidsserieanalys i prognosmodellen för möjliga framtida värden av bankdata. Som initiala data är det möjligt att använda värdena på klienternas kassaflöden eller individuella bankskulder (till exempel medel som samlats in från individer i inlåning, juridiska personer till avvecklingskonton, etc.).

Det är tillrådligt att använda makroekonomiska indikatorer som externa chocker, såsom penningmängden, inflationstakten i landet, priserna på exporterade råvaror, såväl som indikatorer som återspeglar olika politiska och infrastrukturella ökningar (till exempel uppkomsten av tillförlitliga icke -bankinvesteringsprodukter).

Den största fördelen med att använda tidsseriemodeller är att de återkommer, det vill säga möjligheten till konstant omräkning av modeller under varje ny tidsperiod med hjälp av ny data som redan har dykt upp.

Bankens informationsinfrastruktur. För att hantera bankens likviditet krävs operativa data om alla processer som äger rum i banken, inklusive att ge ut lån (med början från planeringsstadiet), attrahera inlåning, genomföra transaktioner utanför balansräkningen och allt som kan påverka bankens tillstånd. likviditet.

Frågan om tillgänglighet och tillgänglighet för det mesta av denna information kan lösas med ett enda informationsbanksystem, som bör ligga till grund för förvaltningen av alla organisationer. Ett enda banksystem förstås som en uppsättning informationsteknologier som gör att banken kan fungera som en enda mekanism och öka effektiviteten i förvaltningen som helhet.

Genomförandet av projektet består av följande etapper :

1. Klassificering av betalningsflöden . En metodik utvecklades för att klassificera betalningsflöden efter aktiva och passiva verksamheter, inom ramen för kund- och bankverksamhet, i inkommande och utgående, planerade och prognostiserade. Mjukvaran och den tekniska implementeringen av metodiken inkluderar, som en komponent, den befintliga databasen för betalningskalendern, samt databasen för bankens analytiska balansräkning och det interna redovisningssystemet för slutna och planerade kontrakt.

2. Insamling och systematisering av uppgifter om betalningsstrukturen för den historiska perioden (tidigare 2 år) och implementering av teknik för insamling och ackumulering av data om löpande betalningar för vidare statistisk analys.

3. Identifiering och analys av källor till likviditetsrisk . Likviditetsriskkällor är indelade i strukturella, relaterade till den faktiska strukturen av tillgångar/skulder och fordringar/förpliktelser efter tid, och probabilistiska, relaterade till förekomsten av ogynnsamma sannolika eller slumpmässiga händelser som negativt förändrar strukturen för betalningsflöden på betalningsdagen .

I den utvecklade metodiken, följande källor eller likviditetsriskfaktorer som uppstår på grupper av betalningar av en viss typ:

1) strukturell: risken för förlust av likviditet till följd av planerade betalningsflöden på grund av obalans i termer av kontraktskrav och förpliktelser som genererar volymer av obligatoriska betalningsflöden i villkorssammanhang;

2) risken för utflöde av attraherade medel;

3) risken för utebliven leverans eller utebliven avkastning av en tillgång i samband med realiseringen av kreditrisk;

4) risken för förlust av likviditet i samband med realiseringen av marknadsrisk, dvs. omöjligheten att sälja tillgången på finansmarknaden senast detta datum till det förväntade priset, planerat i volymen av inkommande betalningar;

5) risken för förlust av likviditet i samband med realiseringen av operativ risk, dvs. fel i procedurer eller operativa misslyckanden i processer som säkerställer ett smidigt genomförande av bankbetalningar;

6) likviditetsrisk förknippad med stängning av källor till köpt likviditet för banken, till exempel vid stängning av limiter för banken på interbankmarknaden.

Den största svårigheten med att implementera scenariots likviditetshanteringsmetod ligger just i det faktum att ryska banker ännu inte har implementerat adekvata informationsdatalager och ännu inte har samlat på sig tillräcklig statistik om strukturen för betalningar efter grupper, villkor, instrument och strukturella enheter, vilket gör det möjligt att användning av statistiska metoder för analys och modellering.

Om alla betalningar till banken var förutsägbara skulle man kunna räkna med den framtida saldot av likvida tillgångar som den ursprungliga volymen plus betalningsbalansen. Då skulle problemet med att prognostisera likviditet enkelt lösas: om vid den betraktade analyshorisonten saldot av likvida tillgångar är större än noll, tillhandahålls likviditet, om den är mindre än noll måste åtgärder vidtas. Låt oss överväga de mest kända metoderna för likviditetsprognoser.

Förhållandeanalys

Likviditetskvoten är en bråkdel där täljaren har en viss grupp av tillgångar (vanligtvis likvida), och nämnaren har en grupp av skulder (vanligtvis på begäran eller kortfristiga). Typiska exempel är likviditetskvoterna för Ryska federationens centralbank. Det finns en mängd olika likviditetsförhållanden, men kärnan i användningen är ungefär densamma: för att övervaka dynamiken i förhållandena, ställ in tröskelvärden och "signalera" när de nås. Fördelarna med denna metod är enkel beräkning och tydlighet. Nackdelar inkluderar vanligtvis statiska uppskattningar, ett alltför formellt tillvägagångssätt och bristen på prognosverktyg.

Gap-metod eller gapanalys

Här jämförs grupper av tillgångar och skulder med samma brådska före försäljning/inlösen. Om det finns färre tillgångar (dvs det finns ett gap) uppstår likviditetsrisk. Ju större gap, desto större risk. Huvudproblemet är hur man fördelar tillgångar och skulder med obestämd löptid, och som nämnts ovan finns det för många av dem. En avancerad modifiering av GEP-analysen är matrismetoden. Det ger en mer intressant bild, men det har samma nackdelar. Med den moderna utvecklingen av informationsteknik kan dessa metoder anses vara föråldrade.

Kassaflödesanalys

Kassaflödesanalys, eller, enklare, betalningskalender är ett modernare tillvägagångssätt. Dess konstruktion, som många tror, är nyckeln till likviditetsanalys. För de positioner där kontrakten inte innehåller indikationer på villkoren och betalningsbeloppen försöker analytiker att förutsäga dem. Det är faktiskt lika svårt som att förutsäga dollarn eller oljepriserna. Intervjua olika experter så får du ett sådant utbud av prognoser att det vore bättre att inte känna till dem. Ändå innehåller detta tillvägagångssätt en rationell säd. Felet ligger ofta i att konstruktionen av kalendern blir ett självändamål, även om det i själva verket är ett mellansteg (eller verktyg) för att prognostisera och analysera likviditet.

Beräkning av likviditetskudde

Detta är ett annat tankeväckande tillvägagångssätt – att beräkna lager av likvida tillgångar du behöver för att möta oväntade kundbetalningar. Det beräknade lagret jämförs med tillgängliga tillgångar. I avancerade versioner är den totala volymen av "kudden" strukturerad i flera nivåer av likviditet. "Cushion"-metoden är på sätt och vis ett alternativ till försök att prognostisera kassaflöden, dessutom mer lämpad för statistisk analys. Det är mycket lättare att uppskatta gränserna för möjliga klientuttag under en viss period än att förutsäga datum och belopp för betalningar. Om vi inte kan veta när betalningen kommer att ske, håller vi bara en likviditetsreserv redo. Den största svårigheten är hur man bestämmer den optimala mängden av reserven. Här agerar de ofta för enkelt: de delar upp skyldigheterna i grupper, tar en viss procent från varje grupp och summerar dem. Och därmed förstör de en bra idé och reducerar i slutändan allt till en trivial koefficientanalys.

I praktiken kan alla dessa metoder bara vara en del av likviditetsanalys- och ledningssystemet och endast lösa separata deluppgifter. Det kan alltså finnas bra kombinationer av dessa metoder som ger bättre resultat.

Låt oss till exempel ta en titt på den ofta förekommande kombinationen av metoder för betalningskalendern och "kudden" (reserv) av likviditet.

Vi kommer att dela upp alla betalningar i två typer: avtalsenliga och på begäran. Kontrakt är mycket mer förutsägbara. Vi bygger endast betalningskalendern från avtalsenliga betalningar, och för betalningar på begäran kommer vi att tillhandahålla en reserv ("kudde") av likvida tillgångar som krävs för att säkerställa dem. Positionen kommer att beaktas antingen i betalningskalendern eller i beräkningen av likviditetsreserven.

Om prognosen för saldot av likvida tillgångar, byggd på en sådan kalender, är större än likviditetsreserven, så anser vi att det finns ett överskott av likviditet. Om det är mindre så är det en nackdel.

Både nuvarande kontrakt och planerade/prognostiserade (med hänsyn till affärsplaner) infogas i betalningskalendern. För positioner, vars inflytande är mycket stort och som inte entydigt kan planeras/prognostiseras, övervägs alternativ (scenarier). Att säga att inga tillförlitliga antaganden kan göras om efterfrågekonton skulle vara en överdrift. Det är möjligt att exakt planera/förutsäga den årliga trenden. Det är också tillrådligt att infoga det i kalendern, och för fluktuationer runt trenden, tillhandahålla en taktisk likviditetsreserv.

Vid analys av bankens likviditet är det av stor vikt att prognostisera erforderlig likviditetsreserv.

Taktisk likviditetsreserv det är bekvämt att definiera det som summan av flera komponenter, som var och en är avsedd att säkerställa betalningar för sin grupp av positioner. Helheten av dessa positioner måste nödvändigtvis täcka alla efterfrågekonton, det är önskvärt att täcka outnyttjade gränser på kreditgränser och i vissa fall ta hänsyn till andra positioner. Huvuddelen är som regel reserven på anfordringskonton. Principen för att beräkna reserven bygger på följande resonemang: pengar som plötsligt tas emot på kontona behandlas som "heta" (instabila), och de är 100% reserverade. Först efter att de har "satt sig" på kontona (stabiliseras), reduceras reserven för dem till en viss procentandel (20 - 50%).

Som en del av den taktiska reserven är det nyttigt att lyfta fram operativ likviditetsreserv krävs för att upprätthålla likviditeten i horisonten upp till 3 dagar. Det kan definieras som en andel av det aktuella saldot, lika med det maximala med en given sannolikhet (till exempel 0,95) nettoavskrivningsprocent för motsvarande kontogrupp inom 3 dagar.

Skapande strategisk reserv av likvida tillgångar kan betraktas som ett uttryck för en försiktig likviditetshanteringspolicy, med andra ord är det en förebyggande åtgärd om situationen skulle förvärras.

I grund och botten kan likviditetsregleringsmekanismer delas in i två typer: interna och externa (systemiska).

Schematiskt visas li följande diagram:

interna mekanismer. Med interna instrument avses instrument som banken självständigt kan använda och planera sin verksamhet med hänsyn till dem.

I sin tur kan interna verktyg delas in i operativa och strategiska.

TILL operativ omfattar verksamhet med likvida värdepapper, derivat finansiella instrument som säkrar bankernas valuta- och ränterisker. Exempel är också öppna kreditlinjer från tredje parts banker, refinansieringsinstrument från Rysslands centralbank, samt attraktion av långfristiga lån på skuldmarknaderna (i huvudsak är dessa bankernas egen verksamhet som beskrivs ovan).

Den största nackdelen med att använda instrument av denna typ är den relativa instabiliteten på den ryska bankmarknaden. Detta uttrycks till exempel med uppkomsten av svårigheter med extern upplåning och restriktioner för refinansiering av Bank of Russia vid misstanke om möjliga problem med banken.

Lösningen i detta fall är behovet av att ha ett lager av mycket likvida tillgångar som en del av implementeringen av det evolutionära scenariot. Det optimala beståndet av tillgångar kan i sin tur bestämmas med hjälp av matematiska modeller (till exempel konfidensintervallet för den mottagna tidsserieprognosen).

Till prims strategisk interna mekanismer inkluderar att ändra bankens strategi på marknaden. Detta är först och främst korrigeringen av bankens utvecklingsstrategi genom att ändra parametrarna för affärsplanering, bankernas räntepolitik, vilket i slutändan leder till en förändring i volymen av transaktioner med kunder, volymen och riktningen av kassaflöden . Det bör noteras att strategiska mekanismer inte är rena verktyg för likviditetsreglering (i motsats till operativa).

Systemverktyg. Dessa verktyg är inte rena likviditetshanteringsverktyg, utan är av största vikt vid utvecklingen av likviditetshanteringstekniker för affärsbanker.

1. System för insättningsförsäkring. I januari 2004, på grundval av den federala lagen av den 23 december 203 "Om försäkring av insättningar av individer i banker i Ryska federationen", inrättades insättningsförsäkringsbyrån. I praktiken bör driften av systemet återspeglas i inflödet av ytterligare medel från befolkningen till bankerna och i en minskning av volatiliteten och möjligheten till ett utflöde av medel från individer vid tidpunkten för uppkomsten av kriser för banker i olika typer.

När det gäller den aktuella likviditetshanteringstekniken kan effekten av insättningsförsäkringssystemet återspeglas enligt följande:

Tillväxten av bankernas tillförlitlighet i befolkningens ögon kommer att minska likviditetsreserven i händelse av krissituationer;
Införandet av ett insättningsförsäkringssystem kommer att kunna "ta ut ur madrasserna" befolkningens insättningar, vilket kommer att påverka förändringen i tillväxtdynamiken för attraherade insättningar.

Om insättningsförsäkringssystemet mer är en infrastrukturell faktor som kan öka allmänhetens förtroende för banksystemet som helhet, är bankmekanismerna som beskrivs nedan utformade för att ge ytterligare likviditet till ryska banker.

2. Utveckling av marknaden för sekundära kreditförpliktelser som ett verktyg för att refinansiera banker. Som regel är banker som har en reserv av likvida tillgångar de mest förberedda för en eventuell likviditetskris, av vilka de mest attraktiva är värdepapper som ingår i den ryska centralbankens Lombard-lista.

Den låga avkastningen på sådana värdepapper, liksom den hårda konkurrensen på den snabbt växande kreditmarknaden, tvingar dock bankerna att leta efter ytterligare likviditetskällor på medellång och lång sikt. Dessa kan inte inkludera kortfristiga lån från Rysslands centralbank, eftersom banker är tvungna att samla in pengar inom landet (för en aggressiv politik för att locka kunder) eller använda medel som lånats på den långsiktiga kapitalmarknaden.

Om det förra är relativt dyrt, eftersom en aggressiv kampanj är förknippad med höga kostnader för att öka marknadsandelen, är det senare (särskilt utländsk finansiering) inte alltid möjligt, särskilt för medelstora och små banker.

I detta avseende förefaller det vara avgörande att utveckla marknaden för sekundära skulder, värdepapper utgivna av banker, som är säkerställda genom lån emitterade till banker (låneportföljens värdepapperisering).

Den huvudsakliga frågan som uppstår i detta fall är riskerna med att säkra sådana förpliktelser, respektive kvaliteten på bankernas hantering av sina kreditrisker. Frågan om insyn på marknaden för sådana skulder hos banker kan endast lösas om enhetliga standarder för bedömning av kvaliteten på bankernas låneportföljer (eller homogena grupper av lån) utvecklas.

För närvarande arbetar enskilda ryska banker redan för att emittera och förena cirkulationen av värdepapper med säkerhet genom hypotekslån till befolkningen. Om en sådan marknad börjar fungera kommer bankerna att ha ytterligare en likviditetskälla, som kan användas både i bankens evolutionära utveckling och vid olika krissituationer.

3. Övning av likviditetsreglering av Rysslands centralbank. Denna mekanism kommer att diskuteras mer i detalj nedan.

En viktig roll i regleringen av rubellikviditet spelas av Ryska federationens centralbanks mekanismer för bildandet av nödvändiga reserver, såväl som refinansiering av kreditinstitut.

Mekanismen för medelvärdesberäkning av reserver är det mest tillgängliga instrumentet för att reglera nuvarande likviditet. Dess kärna ligger i det faktum att ett kreditinstitut får rätten att inte överföra en del av de nödvändiga reserverna till ett visst belopp till Ryska federationens centralbank, utan att behålla ett visst minimisaldo på sitt korrespondentkonto med centralbanken.

I april 2005 började Rysslands centralbank ge Lombardlån till fast ränta under sju kalenderdagar. Dessa lån kan erhållas vilken dag som helst och inte en gång i veckan, vilket var fallet med pantauktioner. Dessutom har listan över värdepapper som accepteras som säkerhet för lån utökats. Dynamiken i räntorna för att använda ett pantbankslån under en period av 7 dagar presenteras i tabellen nedan.

Tabell 4 Räntesatser för att använda ett pantbankslån

*datum*	*% på lån*

Sedan ikraftträdandet av förordningarna från Rysslands centralbank nr 236-P av den 4 augusti 2003 "Om förfarandet för att bevilja lån från Rysslands centralbank till kreditinstitut med säkerhet genom pantsättning (blockering) av värdepapper", många affärsbanker har redan ingått relevanta avtal med Ryska federationens centralbank om tillhandahållande av intradagslån och krediter över natten.

Kreditinstituten använder som regel aktivt möjligheterna med intradags- och dagslån för att upprätthålla omedelbar/aktuell likviditet. För närvarande är räntan på Lombardlån från Rysslands centralbank för en period av en kalenderdag fast till 8,25%. Och dynamiken i dagslåneräntan kan ses i tabellen nedan:

Tabell 5 Ränta på dagslånet

*datum*	*Låneränta*

Erfarenheterna av att upprätthålla bankernas likviditet visar att möjligheten att använda intradagslån tillåter dem att minska saldon på korrespondent- och underkonton och därför frigöra medel för andra aktiva operationer. Dessutom växer omsättningen av medel på aktivt krediterade korrespondentkonton avsevärt, vilket kan indikera en acceleration av avvecklingen i ekonomin (omsättningsindikatorer för kreditinstitut som aktivt använder lån från Rysslands centralbank överstiger de vanliga genomsnittsvärdena).

Som en del av utvecklingen av metoder för refinansiering av kreditinstitut, den 28 augusti 2005, utfärdade Rysslands Banks förordning nr 273-P "Om förfarandet för Rysslands centralbank att bevilja kreditinstitut säkrade genom skuldebrev, fordringsrätter under kredit Avtal mellan organisationer eller garantier för kreditinstitut” trädde i kraft.

Detta dokument fastställer förfarandet för beviljande av Ryska federationens centralbank till kreditinstitut lån säkrade genom pantsättning av skuldebrev, fordringsrättigheter enligt låneavtal från organisationer eller garantier för kreditinstitut, för att upprätthålla likviditeten i bankverksamheten systemet.

Rysslands centralbank höjde oväntat refinansieringsräntan från 10 % till 10,25 %. Men om marknadsaktörerna reagerade lugnt på den nuvarande ökningen av refinansieringsräntan, så uppfattade de höjningen till 6,25 % av minimiräntan för direkta REPO-operationer - banksystemets nyckelränta för refinansiering - med förvirring. Rysslands centralbank förklarade själv sina handlingar med åtgärder för att bekämpa inflationen, även om den fram till sista stund lugnade kreditinstituten med avsikten att upprätthålla likviditeten i banksystemet.

"Om vi bara höjde kassakraven skulle det innebära att vi drar ut likviditet från banker med cirka 77 miljarder rubel. En ökning av genomsnittskvoten ger dem likviditet med cirka 55 miljarder rubel, det vill säga det totala balanserade uttaget kommer att vara 22 miljarder rubel”, förklarade Alexey Ulyukaev.

Enligt ekonomer kommer ökningen av räntorna på centralbankens verksamhet inte att leda till en allvarlig minskning av inflationen, men det kan mycket väl skapa en likviditetsbrist.

Krediter från Ryska federationens centralbank tillhandahålls till kreditinstitut - invånare i Ryska federationen som uppfyller vissa kriterier, på villkoren för brådska, betalning, återbetalning och säkerhet, för en period på högst 180 kalenderdagar och ränta priserna på dem är fastställda föreskrifter Rysslands bank.

Det är känt att Rysslands centralbank är en långivare i sista hand, därför bör en övertrassering på ett korrespondentkonto hos Rysslands centralbank inte uppfattas som ett jämförbart alternativ till andra instrument för att samla in pengar (till exempel interbanklån, interbanklån) inlåning, Loro-konton, andra bankskuldförbindelser, skuldebrev, inlåningscertifikat, obligationer).

Naturligtvis kan en bank utgöra en del av sina skulder med hjälp av resurserna från inhemska banker och utländska banker som lockas till interbankmarknaden. Samtidigt kan dessa resurser både riktas och tillhandahållas under en lång period, eller fungera som ett tillfälligt medel för att minska bristen på nuvarande likviditet och tillhandahållas under en period på upp till en bankdag. Övervikten av den första kategorin av resurser ökar bankens beräknade likviditet, den andra - minskar den. Därför måste banken också själv beräkna en säker upplåning på interbankmarknaden under en kort tidsperiod.

Bank of Russias avvecklingslån används i allmänhet av ett kreditinstitut endast när andra möjligheter för finansieringstransaktioner har uttömts. Den systematiska användningen av ett övertrasseringslån från Rysslands centralbank kan indikera en låg kvalitet på likviditetshanteringen av ett kreditinstitut och kan leda till en nedgradering av dess rating på marknaden för finansiella tjänster.

Mot bakgrund av det föregående kan vi dra slutsatsen att attraktionen av dagslån från Rysslands centralbank kan motiveras antingen för att upprätthålla nuvarande likviditet eller för att placera dem i specifika högavkastande tillgångar. Hur som helst är användningen av övernattlån från Rysslands centralbank, ett interbanklån, som en permanent källa till resursbasen olämplig.

Dessutom bekräftade finansministern att han är beredd att tillfälligt placera gratis budgetmedel på bankinlåning. Det är sant att tjänstemannen omedelbart namngav "taket" för sådan påfyllning - 600 miljarder rubel. Medlen kommer att placeras på auktionsbasis, och kriterierna för bankernas deltagande i auktionen har redan fastställts - beloppet av det auktoriserade kapitalet är inte mindre än 5 miljarder rubel och betyget är inte lägre än BB-.

Centralbanken är å sin sida redo att utöka listan över tillgångar som accepteras som säkerhet genom låneavtal och garantier för dem. Han lovade också att minska rabatten på obligationer som accepteras som säkerhet och att införa en roterande repomekanism som kan påskynda bankernas kreditgivning. Kraven på internationella värderingar av låntagande banker kommer att sänkas med ett steg, vilket gör att fler banker kan få lån från centralbanken. Preliminärt kommer dessa åtgärder att genomföras i april i år.

Under tiden förbereder bankerna sig för de kommande betalningarna (och i slutet av april - början av maj måste de överföra cirka 800 miljarder rubel i skattebetalningar). Mängden medel som samlades in genom direkta repotransaktioner nästan fördubblades på bara en dag: från nästan 30 miljarder rubel den 27 mars till 71 miljarder rubel den 28 mars.

Bland bra poäng Genom att bevilja lån från centralbanken är det värt att notera att Rysslands centralbank ständigt utökar listan över pantbanksvärdepapper som kan tjäna som säkerhet för pågående transaktioner. Detta gör det möjligt för banker som inte har statspapper i sina portföljer att få finansiering säkrad genom företagsförpliktelser.

I tur och ordning negativ faktorär att Rysslands centralbank inte bedriver medel- och långfristig utlåning till affärsbanker, samt att finansiering med säkerhet i värdepapper praktiskt taget är det enda systemverktyget för att skaffa ytterligare likviditet i en krissituation.

Avslutningsvis vill jag återigen notera att både låga likviditetsvärden och deras överdrivna nivå indikerar negativa trender. I det första fallet är detta oförmågan att tillhandahålla betalningar, i det andra fallet är det oförmågan att effektivt hantera gratis resurser. Därför är den optimala likviditetsnivån för banksystemet en av grunderna för dess stabilitet. Bankernas uppgift är för närvarande att på ett kompetent och effektivt sätt hantera sin egen likviditet, särskilt med hjälp av de verktyg som erbjuds av Ryska federationens centralbank.

I detta dokument analyserades likviditeten hos en affärsbank, kärnan i detta koncept och dess hantering från olika vinklar.

Likviditet i en affärsbank- detta är hans förmåga att snabbt och till minimal kostnad förvandla banktillgångar till pengar för att möta nya åtaganden. Men i många definitioner är bankens likviditet väsentligen reducerad till solvens, det vill säga att förpliktelserna fullgörs i tid och fullständigt. I detta arbete gjordes en skillnad mellan dessa begrepp. Dessutom presenterade uppsatsen utvecklingen av termen "banklikviditet". Så till en början uppfattades en banks likviditet och dess förvaltning endast som hastigheten för att omvandla tillgångar till kontanter, men nu är en banks likviditet en komplex process som beror på ett antal externa och interna faktorer.

Interna faktorer inkluderar: kvaliteten på bankens tillgångar, kvaliteten på insamlade medel, löptiderna för tillgångar och skulder, kompetent ledning och bilden av banken.

En viktig roll i analysen av bankens likviditet spelas av analysen av dess balansräkning för närvaron av likvida tillgångar och skulder.

En affärsbanks balansräkning anses vara likvid, om dess tillstånd tillåter att genom försäljning av medel på tillgången täcka brådskande förpliktelser på skulden. Samtidigt säkerställs en balans i balansen mellan beloppet och löptiden för frigörandet av medel på tillgången i kontanter och beloppet och löptiden för den kommande betalningen på bankens förpliktelser.

Ett antal faktorer påverkar likviditeten i en banks balansräkning. Först och främst - det här strukturen på dess tillgångar.

Likviditeten i balansräkningen beror på grad av risk enskild aktiv verksamhet.

Graden av kreditvärdighet hos låntagare bank har en inverkan på den rätta återbetalningen av lån och därmed på likviditeten i bankens balansräkning: ju större andel högrisklån är i bankens låneportfölj, desto lägre är dess likviditet. Dessutom beror likviditeten också på strukturen på balansräkningens skulder.

Det andra kapitlet ägnas åt att bedöma en affärsbanks likviditet. Huvudvikten lades på rysk praktik. Först övervägdes utvecklingen av metoder för att bedöma banklikviditet i Ryssland. Under hela utvecklingsperioden fanns det en tendens att minska antalet normativa indikatorer. Detta tyder först och främst på att staten går bort från strikt reglering och kontroll över affärsbankernas verksamhet till förmån för utveckling från självständighet.

Även i detta kapitel beaktades utländsk erfarenhet av att bedöma en banks likviditet. Det var på grundval av den som den ryska bedömningsmetoden byggdes i enlighet med internationella standarder.

Av särskilt intresse i detta kapitel är en översikt över innovationer inom området för bedömning av banklikviditet, som bör införas av centralbanken inom en snar framtid. Bank of Russia studerar frågan om att ändra tillvägagångssättet för att bedöma bankernas likviditet. Vi talar om förkastandet av beräkningen av standarder baserat på saldot av medel på balanskonton. För att bedöma bankernas likviditet och hantera likviditetsrisker introducerar den ryska regulatorn konceptet med kassaflödesanalys som används i internationell praxis.

Det tredje kapitlet ägnas åt avslöjandet av metoder för att hantera en affärsbanks likviditet. Om alla betalningar till banken var förutsägbara skulle man kunna räkna med den framtida saldot av likvida tillgångar som den ursprungliga volymen plus betalningsbalansen. Då skulle problemet med att prognostisera likviditet enkelt lösas: om vid den betraktade analyshorisonten saldot av likvida tillgångar är större än noll, tillhandahålls likviditet, om den är mindre än noll måste åtgärder vidtas.

I verkligheten är allt mycket mer komplicerat. Likviditetspolitiken handlar om lösningen av likviditets-lönsamhetsdilemmat. Därför står banken inför uppgiften att maximera lönsamheten i sin verksamhet i närvaro av denna begränsning, och det finns en tydligt uttryckt osäkerhetsfaktor, eftersom bankens ledning inte med säkerhet kan förutse när och i vilken utsträckning ett likviditetsproblem kommer att uppstå.

Practice har utvecklat ett antal likviditetshanteringsmetoder. De baseras på förvaltning av tillgångar, skulder eller båda samtidigt. Jämfört med andra har var och en av likviditetshanteringsmetoderna både sina fördelar och nackdelar. Den ekonomiska genomförbarheten av att tillämpa en eller annan metod för likviditetshantering bestäms av egenskaperna hos bankportföljen, särdragen i bankverksamheten och den miljö där banken verkar.

Detta kapitel har täckt många tekniker för att hantera och prognostisera likviditet. Den för närvarande mest populära metoden för scenariometoden övervägs mer i detalj. Den bygger just på att prognostisera likviditetsnivån, vilket är särskilt relevant för närvarande. Dessutom övervägdes centralbankens mekanismer för att reglera bankernas likviditet. Centralbanken är intresserad av att upprätthålla den erforderliga likviditetsnivån av banker, därför anger den inte bara dessa nivåer, utan gör det också möjligt att uppnå det i krissituationer genom att tillhandahålla olika lån på räntebasis.

Under arbetets gång fann man alltså att en banks likviditet är ett ganska mångfacetterat koncept, som inkluderar många aspekter och inte tillåter ett ensidigt tillvägagångssätt för att bestämma dess väsen.

BESTÄMMELSER

1. Instruktion från centralbanken av den 31 mars 2004 nr 112-I "Om de obligatoriska nyckeltalen för kreditinstitut som ger ut obligationer med säkerhet i hypotekslån"

UTBILDNINGSPUBLIKATIONER

Veshkin Yu.G. Ekonomisk analys verksamhet i en affärsbank: studieguide / Yu.G. Veshkin, G.L. Avagyan. – M.: Master, 2007. – 350p.
Bankverksamhet: lärobok / Fin. Akademi under Ryska federationens regering, red. O.I. Lavrushin. – M.: KnoRus, 2007. – 766s.
Petrov A.Yu. Omfattande analys av den finansiella verksamheten i banken / A.Yu. Petrov, V.I. Petrov. - M.: Finans och statistik, 2007. - 560-tal.
Batrakova L.G. Ekonomisk analys av en affärsbanks verksamhet. Ed. 2:a, reviderad. och ytterligare: Lärobok för universitet. – M.: Logos, 2005. – 368s.

PERIODIK

Vasiliev A. Likviditet i en affärsbank // Pengar. - 2004. - Nr 15
Vlasov S.N. Likviditetshantering av en affärsbank // Bankverksamhet. - 2001. - Nr 9. – s.12-14
Uppkomst av utveckling och en modern syn på innehållet i banklikviditet // jourclub.ru / Banker och bank. - 2007. - Nr 10
Ekushov A.I. Analys av likviditet och dess tillämpning vid förvaltning av banktillgångar och skulder // Förvaltning i ett kreditinstitut. – 2007.- №3
En indikator på bankens hållbara verksamhet // Marknad, pengar och kredit. - 2006. - Nr 9
Kapustin S.N. Är din bank pålitlig? // Finansiering och kredit. - 2003. - Nr 24. – s.13-18
Kuznetsova L.G. Solvens och likviditet: begreppsförtydligande // Pengar och kredit. - 2007. - Nr 8. - Med. 26-29
Mamonova I.D. Likviditet i en affärsbank // Elitarium - Centrum för distansutbildning. – 2007
Moiseev S.R. Centralbankens räntekorridors roll i hanteringen av banklikviditet // Bankverksamhet. - 2008. - Nr 2. - Med. 15-19
Pomorina M.A. Om några tillvägagångssätt för hantering av banklikviditet // Bankverksamhet. - 2001. - Nr 9. - Med. 5-11
Savostyanov V.A. Likviditetshantering av affärsbanker // Revision och finansiell analys. - 2001. - Nr 2
Uzkikh K. Normativ metod för att kontrollera affärsbankernas likviditet // Bank's Bulletin, Kastrychnik. - 2002.
Shalnov P. Likviditetshantering: en mekanism för att prognostisera bankernas kassaflöden // Bankverksamhet. - 2005. - Nr 9. - Med. 56-61

INTERNETKÄLLOR

www.cbr.ru - Officiell webbplats för Ryska federationens centralbank
www.banki.ru - Bank of Russia har för avsikt att ändra likviditetskraven under 2008
www.banki.ru - Centralbanken kommer att ge bankerna 8 dagar
www.banki.ru - Centralbanken donerade likviditet för att bekämpa inflationen
www.banki.ru - Innovation av centralbanken: likviditetsberäkning med hjälp av kassaflödesmetoden
www.finansy.ru - Återigen om att hantera bankens likviditet genom verktygen från Ryska federationens centralbank