Komercbankas likviditātes novērtēšanas metodes: gap metode, indikatīvā metode, stresa testēšana. Likviditātes novērtēšanas metožu izstrāde

Lai komercbanka darbotos, ir nepieciešams pietiekams daudzums likvīdo resursu, ko ātri ar minimāliem zaudējumiem var pārskaitīt skaidrā naudā.

Aktīvu veidi un to ietekme uz likviditāti

Banku iestādes aktīviem ir trīs pazīmes:

• rentabilitāte;
• likviditāte;
• riskus.

Iepriekš minēto pazīmju līdzsvars nosaka bankas maksātspēju. Organizācija ar 100% likviditāti nav uzticama, jo bankas darbību negatīvi ietekmē gan pārāk zems, gan pārāk augsts likviditātes rādītājs.

Likviditāti un risku vieno atgriezeniskā saite: jo ātrāk aktīvus var pārvērst reālā naudā, jo mazāka iespēja organizācijai ciest zaudējumus. Ja aktīvu atdeve ir zema, peļņa no tiem ir minimāla. Ļoti likvīdi, bet zema ienesīguma aktīvi ietver:

• nauda bankas kasēs un bankomātos;
• bezskaidras naudas konti, kas atvērti citās finanšu institūcijās;
• banku metāli;
• valsts banku vērtspapīri;
• aizdevumi starp komercbankām;
• pārdošanai paredzētie iekšbankas vērtspapīri;
• aizdevumi juridiskām un fiziskām personām izsniegti uz īsu laiku.

Jo vairāk laika nepieciešams bankai, lai pārskaitītu aktīvus naudā, jo zemāka ir to likviditāte. Lielāko daļu bankas ienākumu veido šādi mazlikvīdi aktīvi:

• ilgtermiņa aizdevumi;
• Faktoringa operācijas;
• debitoru parādi;
• ieguldījumu vērtspapīri;
• konfiscētais īpašums;
• līzinga darījumi.

Bankai ir nelikvīdi aktīvi, tie nenes ienākumus. Finanšu iestādēm vajadzētu samazināt:

• kavēti kredīti;
• nekustamais īpašums bilancē;
• dažas vērtspapīru grupas.

Faktori

Finanšu iestādes likviditāti ietekmē iekšējie un ārējie faktori.

Iekšējie faktori ietver:

• Spēja ātri pārdot aktīvus par tirgus cenām.
• Iegūto līdzekļu kvalitāte. Ja noguldījumi ir stabili, banka var ātri nomaksāt savas kredītsaistības.
• Aktīvu un saistību atbilstība summu un termiņu izteiksmē. Būtisku lomu spēlē nevis pats nesakritības fakts, bet gan tās lielums attiecībā pret visām bankas saistībām.
• Vadība. Vadība uzņemas iestādes darba organizāciju un likviditātes rādītāju regulāru uzraudzību.
• Bankas reputācija ir svarīga aizņēmējiem un noguldītājiem.

Ārējie faktori, kas ietekmē likviditāti, nav atkarīgi no bankas. Tie ietver ekonomikas stāvokli un politisko situāciju valstī, starpbanku attiecību attīstības līmeni, valsts bankas refinansēšanas nosacījumus un uzraudzības dienestu darba efektivitāti.

Novērtējums

Ir vairāki veidi, kā noteikt finanšu iestāžu likviditāti. Vienkāršākā ir koeficientu metode, to izmanto valsts un centrālās bankas. Metode ietver konkrētas bankas faktisko darbības rezultātu salīdzināšanu ar maksimāli pieļaujamo.

Pēc pārbaudes iestādes ieskatiem var izmantot citas metodes:

• skaidras naudas iztrūkumu analīze;
• maksājumu grafiks;
• maksājuma pozīcija;
• stresa testēšana.

Līdztekus bankām banku pakalpojumu piedāvājumu tirgū veic dažādas finanšu un kredītiestādes, bet galvenie dalībnieki banku pakalpojumu tirgū ir komercbankas, īpaši bankas - līderes, kuru darbības mērķi noteikti galvenokārt no viedokļa. rentabilitāti un likviditāti. Izpratne par banku likviditāti mūsdienu ekonomikas literatūrā un praksē nav viennozīmīga.

Termins "likviditāte" (no latīņu valodas liguidus - šķidrums, šķidrums) vārda tiešajā nozīmē nozīmē materiālo vērtību un citu aktīvu realizācijas, pārdošanas, pārveidošanas vieglumu skaidrā naudā.

Saimnieciskā aģenta likviditāti var attēlot kā tā spēju noteiktā termiņā izpildīt visas savas saistības. Likumsakarīgi, ka bankām, tāpat kā citām tautsaimniecības daļām, ir nepieciešami līdzekļi likvīdā veidā, t.i. tādus aktīvus – kurus var pārvērst naudā ar nelielu zaudējuma risku vai bez tā.

Mūsdienās viens no svarīgākajiem jēdzieniem, ko izmanto, apspriežot atsevišķus gan atsevišķu kredītiestāžu, gan kredītu un finanšu sistēmas darbības aspektus kopumā, ir likviditāte.

Iekšzemes ekonomikas literatūrā likviditātes jēdziens nav pietiekami definēts. Bankas likviditāte bieži tiek definēta kā bankas spēja iegūt skaidru naudu no Krievijas Federācijas Centrālās bankas vai korespondentbankām par saprātīgu cenu. Kopumā bankas likviditāte nozīmē spēju pārdot likvīdos aktīvus, iegādāties līdzekļus no centrālās bankas un emitēt akcijas, obligācijas, noguldījumu sertifikātus un krājsertifikātus un citus parāda instrumentus.

Visaptveroša un skaidra likviditātes kritēriju definīcijas izstrādes problēmas aktualitāti, kuru analīze sniedz maksimālu informāciju bankas stabilitātes novērtēšanai, nosaka nepieciešamība pēc rūpīgāka viedokļa par bankas finansiālo stāvokli un attīstības perspektīvām. banka gan saviem klientiem, noguldītājiem un citiem kreditoriem, gan Centrālā banka, kas pārrauga darbības kredītoperācijas.

Likviditāte ir banku sistēmas stabilitātes garants, kā arī iedzīvotāju uzticības garants. Bankas likviditāti raksturo tādas pazīmes kā:

uzticamība;

finanšu stabilitāte.

Zem uzticamība nozīmē garantiju, ka banka savā darbībā līdz ar savām komerciālajām interesēm nodrošina noguldītāju tai uzticēto līdzekļu drošību un pilda citas uzņemtās saistības, parasti tas tiek panākts ar diversificētu pieeju, izvietojot piesaistītos resursus.

Nosakot likviditāti, jāņem vērā, ka tajā praktiski nav ņemta vērā vēl viena banku funkcija, kurai mūsdienu ekonomiskajos apstākļos ir liela nozīme - bankas spēja izveidot maksāšanas līdzekļus, izsniedzot depozītu un kredīta emisiju. Līdz ar to bankas saistību izpildes iespēju padarīšana atkarīgu no kredītņēmēju līdzekļu saņemšanas kredītu atmaksai nozīmē izslēgt no atlīdzības bankas iespējas izsniegt kredītu naudu, tādējādi ietekmējot saistību izpildes pilnīgumu un savlaicīgumu.

Komercbankai likviditāte darbojas kā bankas spēja nodrošināt savlaicīgu saistību izpildi skaidrā naudā. Bankas likviditāti nosaka bankas bilances aktīvu un saistību atlikums, pakāpe, kādā atbilst izvietoto aktīvu un bankas piesaistīto saistību termiņi.

Krievijas Bankas normatīvajā dokumentā ("Instrukcija" 2004. gada 16. janvārī Nr. 110-I) bankas likviditāte ir definēta šādi: "Bankas likviditāte tiek saprasta kā bankas spēja nodrošināt savlaicīgu saistību izpildi."

Savā grāmatā "Finanšu analīze komercbankās" V.E. Čerkasovs likviditātes jēdzienu interpretē šādi:

• 1. Likviditāte - bankas spēja pildīt savas saistības laikā, un ne tikai līdz ieguldīto līdzekļu vecumam ar attiecīgas atlīdzības izmaksu procentu veidā, bet arī izsniedzot kredītus.
• 2. Likviditāte - vienāda termiņa aktīvu un saistību apjoma attiecība;
• 3. Aktīva likviditātes pakāpi nosaka no tā ātras pārvēršanas skaidrā naudā iespējas viedokļa;

Grāmatās O.I. Lavrušins runā par bilances likviditāti. Atlikums tiek uzskatīts par likvīdu, ja tā stāvoklis ļauj, ātri pārdodot līdzekļus par aktīvu, segt ar saistībām saistītās steidzamās saistības.

Visas iepriekš minētās likviditātes interpretācijas atšķiras viena no otras, taču tās visas vienojas par vienu lietu: jums ir savlaicīgi jāveic maksājumi par savām saistībām. Lai to izdarītu, jums ir jābūt aktīviem, kurus var ātri pārvērst naudā, un jāievēro aktīvu un saistību atbilstība summu un termiņu ziņā.

Jēdziens "komercbankas likviditāte" nozīmē bankas spēju savlaicīgi un pilnībā nodrošināt savu parādsaistību un finanšu saistību izpildi pret visiem darījumu partneriem, ko nosaka bankas pietiekams pamatkapitāls, optimālais izvietojums un naudas līdzekļu apjoms. pa bilances aktīviem un pasīviem, ņemot vērā attiecīgos nosacījumus. Tas ir balstīts uz pastāvīgu objektīvi nepieciešamās attiecības uzturēšanu starp tās trim sastāvdaļām: bankas pašu kapitālu, tās piesaistītajiem un piešķirtajiem līdzekļiem, to strukturālo elementu operatīvās vadības ceļā.

Likviditāte ir bankas veselības rādītājs, un likviditātes problēmas ir pirmais sabrukuma simptoms.

Likviditāte ir tieši atkarīga no maksātspējas. Maksātspēja tiek interpretēta kā bankas spēja savlaicīgi un pilnā apmērā pildīt savas saistības (noguldītājiem - samaksāt noguldījumus, akcionāriem - izmaksāt dividendes, valstij - samaksāt nodokļus, darbiniekiem - izmaksāt darba samaksu). Bankas maksātspējas problēma ir saglabājusies un joprojām ir aktuāla. Šobrīd attīstīto ekonomiku centrālās bankas regulē komercbanku maksātspēju, nosakot to saistību limitus, limitu viena aizņēmēja parādam, ieviešot īpašu kontroli pār lielu kredītu izsniegšanu, veidojot komercbanku refinansēšanas sistēmu un obligātās rezerves. daļu aizņemto līdzekļu, veicot procentu likmju politiku un veicot operācijas ar vērtspapīriem atklātā tirgū.

Mūsdienu ekonomikas literatūrā ir divas pieejas likviditātes raksturošanai. Likviditāti var saprast kā "akciju" vai kā "plūsmu". "Krājumi" raksturo bankas likviditāti noteiktā laika brīdī, spēju pildīt savas saistības, īpaši pēc pieprasījuma kontiem. "Plūsma" - tiek lēsts kā noteikts laika periods vai uz nākotni.

Lai novērtētu komercbankas kopējo likviditāti, sistēmā ir jāņem vērā stacionārās likviditātes "krājums", pašreizējās likviditātes "plūsma" un perspektīvās likviditātes "prognoze".

Bankas likviditāti ietekmē makroekonomiskie un mikroekonomiskie faktori.

Makroekonomiskie faktori, kas nosaka komercbankas likviditāti, ir: banku darbības likumdošanas, tiesību un tiesību normu kopums; banku sistēmas struktūra un stabilitāte; naudas tirgus un vērtspapīru tirgus stāvoklis.

Galvenie mikroekonomiskie faktori ir: komercbankas resursu bāze, investīciju kvalitāte, vadības līmenis, kā arī funkcionālā struktūra un bankas darbības motivācija.

Katra komercbanka cenšas izveidot obligāto likvīdo līdzekļu rezervi un nodrošināt maksimālu kredīta potenciālu, pamatojoties uz tās likviditāti, uzticamību, rentabilitāti. Likviditāte ir cieši saistīta ar bankas ienesīgumu, taču vairumā gadījumu augstas likviditātes sasniegšana ir pretrunā ar augstākas rentabilitātes nodrošināšanu. Racionalitāte likviditātes vadības jomā ir nodrošināt optimālu likviditātes un rentabilitātes kombināciju.

Optimālu bankas likviditātes un maksātspējas attiecību uzturēšana aktīvu un saistību pārvaldīšanas procesā ir vissvarīgākais veids, kā pārvarēt riskus.

Jo augstāka bankas likviditāte, jo zemāka ir rentabilitāte, un otrādi: jo zemāka likviditāte, jo lielāka ir sagaidāmā peļņa un noteikti arī risks. Līdzsvars paredz, ka jo augstāka ir likviditāte, jo spēcīgāks ir bankas finansiālais stāvoklis, tās kapitāla bāze. No otras puses, jo zemāka ir likviditāte, jo mazāk stabila ir banka, jo mazāka ir tās kapitāla maksātspēja.

Bankas likviditāte ir atkarīga no:

pirmkārt, par noguldījumu veidu, lielumu un struktūru;

otrkārt, no bankas iespējām steidzami iegūt kredītu kredītu tirgū;

treškārt, par aktīvu (kredītieguldījumu) struktūras atbilstību saistību (resursu) struktūras termiņa un rakstura ziņā, jo, piemēram, valsts vērtspapīru (obligāciju, kases saistību) īpatsvara palielināšanās 2010. gada 21. novembrī plkst. banku sistēmas;

ceturtkārt, no ekonomiskās situācijas, jo, piemēram, stagnācija ekonomikā mudina klientus izņemt noguldījumus no bankām, kas ne tikai pasliktina viņu likviditāti, bet arī nereti kļūst par iemeslu banku kraham;

piektkārt, no skaidrās naudas aprites traucējumiem, ko izraisījusi pastāvīgā nelīdzsvarotība ekonomikā;

sestkārt, no bankas naudas rezervju pieauguma, jo bankai, kuras noguldījumu apjoms pārsniedz uzrādīto kredītu apjomu, ir maksimālā likviditāte (šajā gadījumā samazinās bankas peļņa).

Likviditāti regulē galvenokārt refinansēšana (ietekme uz aizņemto līdzekļu piedāvājumu un pieprasījumu) un ietekme uz to kredītspēju (ietekme uz kredītu piedāvājumu). Banku likviditātes izmaiņas ir centrālās bankas īstenotās monetārās politikas pamatā. Spēcīga bankas kapitāla bāze paredz būtiskas pamatkapitāla absolūtās vērtības klātbūtni. Jo lielāks bankas pamatkapitāls, jo augstāka ir tās likviditāte.

Likviditāte ir svarīgākais bankas darbības kvalitatīvais raksturojums, kas liecina par tās uzticamību un stabilitāti. Lai nodrošinātu likviditāti, bankai ir jāveido tāda bilances struktūra, kurā aktīvus var savlaicīgi pārvērst naudā, nezaudējot vērtību, jo tiek pieprasītas saistības. Bankas likvīdo aktīvu struktūra ir skats:

Skaidra nauda bankas kasē.

Dārgmetāli.

Korespondentkontu atlikumi Krievijas Federācijas Centrālajā bankā.

Valsts vērtspapīri

Bankas izsniegtie aizdevumi, kuru atmaksa ir tuvāko 30 dienu laikā.

Pārējie maksājumi par labu bankai pārskaitāmi šajos termiņos.

Galvenais banku sistēmas likviditātes rādītājs ir komercbanku korespondentkontos Centrālajā bankā esošo līdzekļu atlikuma vērtība. To regulē lieko līdzekļu izņemšana vai papildu līdzekļu nodrošināšana bankām, izmantojot dažādus finanšu instrumentus: rezervju normu, noguldījumu operācijas (REPO darījumi, lombardu aizdevumi, kas nodrošināti ar GKO), SWAP darījumiem.

Saistībā ar komercbankas bilanci izšķir aktīvu likviditāti un saistību likviditāti. Pasīvu likviditāte ir vieglums, ar kādu banka var izsniegt parādu, lai par saprātīgu cenu iegādātos klīringa atlikumus. Aktīvu likviditāte ir spēja tos izmantot kā maksāšanas līdzekli (vai ātri pārvērsties par maksāšanas līdzekli) un aktīvu spēja saglabāt savu vērtību.

Banka tiek uzskatīta par likvīdu, ja tās stāvoklis ļauj segt steidzamas saistības par aktīvu sakarā ar aktīvu līdzekļu strauju pārdošanu. Visus aktīvus var sakārtot secībā no lielākā līdz vismazāk likvīdam. Likvīdākie aktīvi ir naudas atlikumi bankas kasē un korespondentkontos, īstermiņa starpbanku kredīti (uz nakti), valsts un Centrālās bankas vērtspapīri. Ieguldījumi nekustamajā īpašumā un ilgtermiņa kredīti ir vieni no vismazāk likvīdajiem. Bankas likviditāti nosaka tās aktīvu struktūra: jo lielāks ir pirmās šķiras likvīdo aktīvu īpatsvars kopējos aktīvos, jo lielāka ir bankas likviditāte. Likviditāte ir atkarīga arī no bilances pasīvu puses struktūras, piemēram, termiņnoguldījumu īpatsvara pieaugums palielina banku likviditāti.

Bankas kā neatkarīgas struktūras darbības publiska atzīšana liek domāt, ka bankas pakalpojumu veidā saražotā produkta cenai nevajadzētu būt vismaz negatīvai.

Komercbanku darbība ir pakļauta noteiktiem riskiem. Kā jebkurš komercuzņēmums, arī tie var bankrotēt, un attiecīgi naudas apgrozījuma ķēdēs var rasties robs. Līdz ar to līdzekļus kontos komercbankās nevar viennozīmīgi saukt par augsti likvīdiem politiskās un ekonomiskās situācijas nestabilitātes dēļ.

Krievijas Federācijas Centrālā banka ir noteikusi vērtības komercbanku likviditātes un maksātspējas regulēšanai un uzturēšanai. ekonomiskie standarti aprēķina kopumā, pamatojoties uz bankas bilanci. Visi šie standarti ir izstrādāti, lai samazinātu maksātnespējas risku.

Bankas likviditātes koncepcija- viņa spēju savlaicīgi un ar zaudējumiem pildīt savas saistības pret noguldītājiem, kreditoriem un citiem klientiem. Bankas saistības veido reālas un nosacītas.

Reālās saistības bankas bilancē atspoguļojas pieprasījuma noguldījumu, termiņnoguldījumu, piesaistīto starpbanku resursu, kreditoru līdzekļu veidā.

Iespējamās saistības tiek izteiktas ar ārpusbilances pasīvām (bankas izsniegtas garantijas un galvojumu u.c.) un ārpusbilances aktīvajām operācijām (neizmantotās kredītlīnijas un izsniegtās akreditīvas).

Saistību izpildei banka izmanto šādi likvīdie aktīvi:

1. Skaidras naudas atlikumi kasē un korespondentkontos (Krievijas Bankā un citās komercbankās);

2. Aktīvi, kurus var ātri pārvērst naudā;

starpbanku kredīti, kurus nepieciešamības gadījumā var saņemt starpbanku tirgū vai Krievijas Bankā;

3. citi aizņemtie līdzekļi, piemēram, noguldījumu sertifikātu un banku parādzīmju izsniegšana.

Izšķir bankā uzkrāto likviditāti (skaidra nauda, ​​augsti likvīdi vērtspapīri) un iegādāto (jauniegādāto) (piesaistītie starpbanku kredīti, banku parādzīmju izsniegšana, noguldījumu un krājsertifikācijas). Atbilstība galvenajiem bankas likviditātes rādītājiem (savlaicīga un bezzudumu izpilde) ir atkarīga no iekšējiem un ārējiem faktoriem, kas nosaka bankas darbības kvalitāti un ārējās vides stāvokli.

Iekšējie faktori ietver: aktīvu kvalitāti

Bankas ietekmēšana, aizņemto līdzekļu kvalitāte, aktīvu attiecības ar likviditāti un saistībām pēc termiņa, kompetenta vadība, bankas tēls, banka Bankas aktīvu kvalitāte atspoguļo trīs īpašības: likviditāti, riskantu, rentabilitāti.

Aktīvu likviditāte - aktīvu spēja bez zaudējumiem pārvērsties naudā, parādniekam (aizņēmējam) tos pārdodot vai atmaksājot saistības, savukārt iespējamo zaudējumu pakāpi nosaka aktīvu riskantums. Pēc likviditātes pakāpes bankas aktīvi ir sadalīti vairākās grupās.

Pirmo grupu veido pirmās klases likvīdie aktīvi:

1. bankas naudas līdzekļi tās kasē un korespondentkontos;

2. valsts vērtspapīri bankas portfelī.

Lielāks šīs likvīdo aktīvu grupas (primāro un sekundāro rezervju) īpatsvars ir nepieciešams bankām ar ievērojamiem un nestabiliem noguldījumiem vai ir sagaidāms pieprasījuma pieaugums pēc kredītiem.

Otrajā grupā ietilpst:

1. īstermiņa aizdevumi juridiskām un fiziskām personām;

2. investīcijas starpbanku kredītos, faktoringa operācijās;

3. uzņēmumu vērtspapīri, kas tiek turēti pārdošanai.

Viņiem ir ilgāks laiks, lai tos pārvērstu skaidrā naudā.

Trešā aktīvu grupa aptver ilgtermiņa ieguldījumus un bankas ieguldījumus, tai skaitā ilgtermiņa kredītus, līzinga operācijas, ieguldījumu vērtspapīrus.

Ceturtā aktīvu grupa - nelikvīdi aktīvi kavēto kredītu veidā, daži vērtspapīru veidi, ēkas un būves.

Jo mazāk likvīdi ir aktīvi, jo augstāks ir to riskants, t.i. iespējamos zaudējumus, pārvēršot aktīvus naudā. Saskaņā ar riska pakāpi Krievijas Bankas instrukcijā Nr.110-I ir izdalītas 5 aktīvu grupas.

Aktīvu atdeve ir viņu spēja gūt ienākumus bankai. Pēc šī kritērija aktīvus iedala ienākumus radošos aktīvos (aizdevumi, ieguldījumi vērtspapīros u.c.) un ienākumus nenesošos aktīvos (līdzekļi korespondentkontā Krievijas Federācijas Centrālajā bankā, ēkas un būves u.c. .).

Bankas likviditāti nosaka arī aizņemto līdzekļu kvalitāte, t.i. saistību likviditāte, noguldījumu stabilitāte un mērena atkarība no ārējiem aizņēmumiem.

Saistību likviditāte raksturo to atmaksas ātrumu un apgrozījuma pakāpi bankai, saglabājot kopējo piesaistīto līdzekļu apjomu noteiktā līmenī, atspoguļo to termiņstruktūru.

Noguldījumu kvalitāte ir atkarīga no to stabilitātes. Pieprasījuma noguldījumi ir visstabilākie. Atverot norēķinu vai norēķinu kontu, klients nodibina ilgtermiņa attiecības ar banku, sistemātiski tērējot un papildinot kontā esošos līdzekļus. Termiņnoguldījumu un krājnoguldījumu atlikumi nav tik stabili. Viņu piesaisti konkrētai bankai ietekmē procentu likmes līmenis.

Resursu bāzes kvalitāti nosaka arī bankas atkarība no ārējiem avotiem (starpbanku aizdevumiem). Starpbanku kredīts noteiktos limitos nerada draudus likviditātei un ļauj novērst īslaicīgu likvīdo līdzekļu deficītu. Ja piesaistītajos resursos tā ieņems galveno vietu, nelabvēlīgā situācija starpbanku tirgū var novest pie bankas kraha.

Nopietnu ietekmi uz bankas likviditāti atstāj aktīvu un saistību konjugācija summu un termiņu izteiksmē. Bankas saistību izpilde pret klientu paredz līdzekļu ieguldīšanas termiņu saskaņošanu ar tiem, kādus nodrošinājuši viņu noguldītāji. Ja banka, kas galvenokārt strādā ar aizņemtiem resursiem, ignorē šo noteikumu, nav iespējams savlaicīgi izpildīt savas saistības pret kreditoriem.

Bankas aktīvu un saistību, kā arī tās iespējamo saistību attiecība par periodu (konkrētā datumā) nosaka bankas likviditātes stāvokļa stāvokli. Vērtējot bankas likviditātes pozīcijas ietekmi uz tās likviditāti, ir svarīgi paturēt prātā ne tik daudz aktīvu un saistību apjoma neatbilstības pēc termiņa, bet gan šīs neatbilstības līmeni attiecībā pret kopējām saistībām. , kā arī šādu neatbilstību dinamiku.

Pēdējos gados saistībā ar banku aktīvās un pasīvās darbības attīstību dažādās valūtās ir radusies problēma ar valūtas likviditātes nodrošināšanu, t.i. aktīvu un saistību atbilstība noteiktā valūtā laika un summu izteiksmē.

Bankas likviditātes iekšējie faktori ietver menedžmentu, t.i. bankas darbības kopumā un jo īpaši likviditātes vadības sistēma. Bankas vadības kvalitāti nosaka: banku politikas saturs; racionāla organizatoriskā struktūra, kas ļauj risināt stratēģiskus un aktuālus uzdevumus; bankas aktīvu un saistību pārvaldīšanas mehānisms; procedūru skaidrība, tostarp to, kas saistītas ar atbildīgu lēmumu pieņemšanu.

Bankas likviditāte nosaka tādu faktoru kā tēls. Bankas pozitīvais tēls dod tai priekšrocības pār citām bankām resursu piesaistē, nodrošina noguldījumu bāzes stabilitāti un attiecību attīstību ar ārvalstu partneriem.

Apsvērtie faktori kļūst vairāk vai mazāk nozīmīgi atkarībā no bankas darbības īpatnībām un ilguma, dibinātāju finansiālā stāvokļa, klientu loka, specializācijas, vadības komandas kvalitātes u.c.

Bankas likviditātes problēmu var radīt resursu bāzes struktūra un kvalitāte, aktīvu kvalitāte, vadība, visu faktoru kombinācija. Atzīstot problēmas daudzfaktorālo raksturu

bankas likviditāti, ir svarīgi ņemt vērā tās individualitāti, izcelt "sāpīgos" punktus.

Banku likviditātes ārējie faktori ir: politiskā un ekonomiskā situācija valstī, vērtspapīru tirgus un starpbanku tirgus attīstība, Krievijas Bankas komercbanku refinansēšanas sistēma un tās uzraudzības funkciju efektivitāte.

Bankas likviditāte ir jānošķir no tās bilances likviditātes. Bankas bilances likviditāte ir viens no bankas likviditātes nosacījumiem. Tas atspoguļo tādu aktīvu un saistību strukturēšanu, kas ļauj tiem nodrošināt savu iekšējo līdzsvaru likviditātes pakāpes ziņā.

Līdzās terminam "banku likviditāte" tiek lietots termins "banku maksātspēja". Pasaules Bankas materiālos maksātspēja tiek saistīta ar pozitīvu bankas pamatkapitāla vērtību. Dažās valstīs bankas maksātspēju nosaka kapitāla pietiekamība attiecībā pret aktīvu risku.

Iekšzemes literatūrā maksātspēja bieži tiek aplūkota kā šaurāka kategorija saistībā ar bankas likviditāti. Saskaņā ar šo interpretāciju bankas likviditātes kritērijs ir visu tās aktīvu un saistību konjugācija termiņu un summu izteiksmē un spēja nodrošināt sevi ar likvīdiem aktīviem neatbilstības gadījumā; maksātspējas kritērijs - naudas līdzekļu pietiekamība korespondentkontā uz noteiktu datumu maksājumu veikšanai.

Komercbankas biznesa panākumus nodrošina trīs komponenti:

• - Augsta banku darbības rentabilitāte, kas rada iespēju izmaksāt dividendes bankas akcionāriem, palielināt savus līdzekļus (kapitālu), veidot apdrošināšanas rezerves, attīstības fondus u.c.
• - Likviditāte, t.i. spēja ātri (ja iespējams, nezaudējot rentabilitāti vai papildu izmaksas) pārveidot bankas aktīvus maksāšanas līdzekļos, lai savlaicīgi atmaksātu savas parādsaistības.
• - Maksātspēja, t.i. spēju savlaicīgi un pilnā apmērā atbildēt par savām parādsaistībām pret kreditoriem - centrālās bankas pārstāvēto valsti, komercbankām - partneriem (starpbanku kredīts) un noguldītājiem - fiziskām un juridiskām personām u.c.

Bieži tiek sajaukti divi jēdzieni – likviditāte un maksātspēja.

Komercbankas "dzīves" centrā, pirmkārt, ir likviditāte. Ja nav likviditātes, banka, visticamāk, nebūs maksātspējīga. Bankas likviditātes zaudēšana noved pie tās maksātnespējas, pēc kuras iestājas bankrots.

Komercbankas likviditāte tiek noteikta, novērtējot tās bilances likviditāti. Bankas bilance tiek uzskatīta par likvīdu, ja līdzekļi par aktīvu ļauj uz pieejamo maksāšanas līdzekļu rēķina vai ātri pārdot aktīvus par piešķirtajiem līdzekļiem, lai nomaksātu steidzamas parādsaistības uz bilances saistībām.

Jo augstāka ir jebkura aktīva likviditāte bankas bilancē, jo zemāka ir tā rentabilitāte un otrādi.

Pārvaldot komercbankas likviditāti, visas tās aktīvās darbības var klasificēt pēc šādiem ekonomiskajiem rādītājiem:

• 1) pēc ienesīguma līmeņa - tās ir operācijas, kuru rezultātā banka saņem vislielākos ienākumus;
• 2) pēc likviditātes līmeņa tās ir operācijas, kas nodrošina iespēju izmantot aktīvu kā maksāšanas līdzekli vai salīdzinoši ātri pārveidot par tādu; attiecībā uz bankas bilanci visi aktīvu posteņi, kas atspoguļo bankas aktīvo darbību, atrodas no augšas uz leju likviditātes līmeņa pazemināšanās ziņā;
• 3) pēc riska pakāpes tās ir tās komercbankas aktīvās darbības un pakalpojumi, kuriem ir iespējama izvietoto banku naudas līdzekļu neatgriešanās iespēja peļņas gūšanai.

Jo augstāka ir bankas aktīvu rentabilitāte, jo lielāks risks ar tiem veikt operācijas, bet zemāks ir bilances likviditātes līmenis, un līdz ar to banka ir mazāk maksātspējīga un otrādi.

Likviditātes nodrošināšana un pārvaldīšana ir sarežģīti un problemātiski uzdevumi ne tikai pašām komercbankām, bet arī visai valsts banku sistēmai kopumā.

Komercbankām šo problēmu risināšanas sarežģītība slēpjas apstāklī, ka bankas likviditātes līmenim un rentabilitātes līmenim ir apgriezta sakarība: jo augstāks ir bankas likviditātes līmenis, jo zemāka ir tās rentabilitātes pakāpe un otrādi.

Krievijas Banka, pamatojoties uz saviem funkcionālajiem pienākumiem kā "banku banka" un mērķa likumdošanas uzdevumu - "banku sistēmas attīstība un nostiprināšana". Krievijas Federācija Krievijas Banka ", kā arī, lai regulētu (ierobežotu) banku uzņemtos riskus, Instrukcija" Par obligātajiem banku koeficientiem "Nr. 100-I, datēta ar 2004. gada 16. janvāri" noteica skaitliskās vērtības un obligāto banku rādītāju aprēķināšanas metodiku.

Krievijas Bankas noteikto obligāto standartu regulējošā loma ir nodrošināt banku darbības uzturēšanu tādā relatīvi stabilā, uzticamā, likvīdā, ienesīgā un maksātspējīgā līmenī, kas garantētu vienlīdz līdzvērtīgas visu banku biznesa dalībnieku intereses. : klienti, pati banka un valsts.

Lai Krievijas Banka kontrolētu komercbanku ilgtspējīgu darbību, tiek noteikti tūlītējas, pašreizējās, ilgtermiņa un kopējās likviditātes standarti:

1. Tūlītēja likviditāte () tiek definēta kā bankas augsti likvīdo aktīvu () apjoma attiecība pret bankas saistību apjomu pēc pieprasījuma kontiem ():

Standarta minimālā pieļaujamā vērtība ir noteikta 20%. Atbilstība šim standartam nozīmē bankas spēju izpildīt savas saistības pret noguldītājiem pašreizējā brīdī.

2. Tekošā likviditāte () tiek definēta kā likvīdo aktīvu apjoma () attiecība pret bankas saistību apjomu uz pieprasījuma kontiem un uz laiku līdz 30 dienām ()

Minimālā pieļaujamā vērtība ir noteikta 50%. Šis standarts parāda, cik lielā mērā visu bankas bilances aktīvu likvīdo daļu var izmantot vienreizējai pieprasījuma saistību dzēšanai, par kuru noguldītāji var pieprasīt atmaksu gandrīz jebkurā brīdī. Standarta uzturēšana vajadzīgajā līmenī (atbilstoši likviditātes līmenim) nozīmē, ka bankai ir jānodrošina, lai tiktu ievēroti termiņi, uz kuriem tiek piesaistītas noteiktas noguldītāju līdzekļu summas, termiņi un līdzekļu apmēri, uz kuriem šie aizņemtie līdzekļi tiek veidoti noguldīto līdzekļu veidā. "Pieprasījuma" noguldījumus banka izvieto, veicot aktīvās darbības, pakalpojumus, darījumus.

No Krievijas Bankas uzraudzības funkciju viedokļa attiecībā uz minimālā pieļaujamā standarta līmeņa nodrošināšanu, ko veic komercbankas, pastāv tieša valsts iedzīvotāju interešu aizsardzības forma attiecībā uz pilsoņu noguldījumiem. "pēc pieprasījuma."

3. Ilgtermiņa likviditāte () tiek definēta kā bankas kopējā parāda gada () attiecība pret bankas kapitālu (K), kā arī bankas saistībām depozītu kontos, saņemtajiem kredītiem un citām parāda saistībām uz periodu. pārsniedz gadu ():

Standarta maksimālā pieļaujamā vērtība ir noteikta 120%. Šajā gadījumā pamatkapitāls darbojas kā reāla garantija bankas parāda saistību izpildei, tādējādi nodrošinot tās likviditāti un uzticamību.

4. Kopējā likviditāte () tiek definēts kā bankas likvīdo aktīvu () un kopējo aktīvu (A) attiecība:

Standarta minimālā pieļaujamā vērtība ir noteikta 20%. Šis standarts parāda, kādai jābūt minimālajai likvīdo aktīvu daļai aktīvu kopapjomā, lai vienlaikus nodrošinātu gan atbilstošu bilances likviditātes līmeni, gan augstu bankas rentabilitātes līmeni aktīvajā darbībā. Standarta minimālās pieļaujamās vērtības samazināšanās gadījumā banka zaudē savu likviditāti un līdz ar to arī spēju laikus dzēst parāda saistības. Ja standarta minimālā pieļaujamā vērtība tiks pārvērtēta, bankai radīsies reāli zaudējumi ieņēmumos no aktīvas darbības, kas liecina par tās nespēju pārvaldīt likviditāti un efektīvi veikt darbības kopumā.

Līdzās obligāto rādītāju grupai, kas ir tieši saistīta ar bankas likviditātes novērtējumu (,), Krievijas Banka, lai palielinātu Krievijas banku sistēmas kopējo finansiālo stabilitāti un tās iespējamo integrāciju globālajā banku sabiedrībā, izveidoja Instrukcija Nr. 110-I vairākas citas attiecības, kas ir pēc iespējas tuvākas pasaules standartiem ...

Šī standartu grupa, nosakot pieļaujamos riska limita līmeņus bankas darbībā, tās pasīvajā un aktīvajā darbībā, darījumos, pakalpojumos, tiešajā aprēķinā nevērtē bankas likviditāti, bet gan, ievērojot Bankas prasības. "zelta banku likums", katrs šīs grupas standarts ir vistiešākais, tādējādi ietekmējot bankas reālā likviditātes līmeņa veidošanos kopumā.

Galvenais banku praksē ir banku kapitāla pietiekamības rādītājs(), kas tiek definēta kā bankas pašu kapitāla attiecība pret kopējo riska svērto aktīvu apjomu. Standarta () minimālā pieļaujamā vērtība tiek noteikta atkarībā no bankas pašu līdzekļu lieluma: virs 5 miljoniem eiro - 10%; nepilni 5 miljoni eiro - 11%.

Svarīga ir maksimālā riska attiecība uz vienu vai savstarpēji saistītu aizņēmēju grupu (), kas definēta kā prasījumu attiecība pret aizņēmēju vai savstarpēji saistītu aizņēmēju grupu par aizdevumiem (ieskaitot starpbanku), izvietotajiem noguldījumiem, diskontu parādzīmēm, aizdevumiem. Standarta pieļaujamā vērtība ir 25%.

Lai nodrošinātu banku likviditāti un maksātspēju, Krievijas Banka ir noteikusi tik svarīgu standartu kā lielo kredītrisku maksimālais lielums (), kas tiek definēts kā lielo kredītrisku kopsummas un bankas pašu kapitāla attiecība. . Par būtisku kredītrisku tiek uzskatīta vienam aizņēmējam izsniegtā summa, kas pārsniedz 5% no aizdevējas bankas kapitāla. Standarta maksimālā pieļaujamā vērtība ir noteikta 800%.

Liela praktiska nozīme nepieciešamā bankas likviditātes līmeņa nodrošināšanā ir Krievijas Bankas noteiktajam obligātajam standartam maksimālajam kredītu, bankas garantiju un galvojumu apjomam, ko banka sniedz saviem dalībniekiem (akcionāriem), kas apzīmēti kā. Šis standarts regulē bankas kredītrisku attiecībā uz bankas dalībniekiem un nosaka maksimālo bankas saviem dalībniekiem izsniegto kredītu, bankas garantiju un galvojumu apjoma attiecību pret bankas pašu līdzekļiem.

Komercbanku likviditātes vadība.

Likviditātes regulēšanas problēmu risināšanai tiek izmantota tā sauktā portfeļa pieeja. Portfeļa pārvaldīšana ir vienlaicīga gan bankas aktīvu, gan saistību pārvaldīšana, lai panāktu likviditāti, rentabilitāti un maksātspēju, nodrošinot tās darba stabilitāti un uzticamību kopumā.

Novērtējot bankas likviditāti, vienlaikus jāņem vērā konkrēta aktīva likviditātes līmenis, tā ienesīguma pakāpe un riska pakāpe. Jo augstāka ir bankas aktīvu rentabilitāte, jo lielāks ir operāciju risks ar tiem, bet jo zemāks ir bankas likviditātes līmenis kopumā un līdz ar to arī maksātspēja, un otrādi.

Bankas aktīvu pārvaldīšanas portfeļa princips, vienlaikus tiecoties uz bankas rentabilitātes, maksātspējas un likviditātes mērķiem, balstās uz "rezervju" veidošanu un to pārvaldīšanu. Rezerves atspoguļo banku aktīvu grupu atbilstoši to likviditātes līmenim.

Galvenā saistību pārvaldīšanas metode, lai nodrošinātu komercbanku likviditāti, ir pārvaldīto saistību izmantošana.

Šīs likviditātes pārvaldības metodes būtība ir tāda, ka bankas, kurām ir nepieciešami likvīdi līdzekļi parādsaistību dzēšanai, negaida klientu atnākšanu ar noguldījumiem, bet gan aktīvi meklē papildu līdzekļu avotus. Tie neaprobežojas tikai ar tradicionālajiem noguldījumiem un šauru reģionu, bet ienāk valsts un dažos gadījumos pat pasaules tirgos. Tādējādi pārvaldītās saistības ir noteikti naudas resursu avoti, kurus banka spēj iegūt patstāvīgi, izmantojot vairāku finanšu instrumentu kombināciju. Tie ietver: noguldījumu sertifikātus liela izmēra, obligācijas, aizdevumi no citām bankām, aizdevumi eiro valūtā.

Galvenā pārvaldīto saistību priekšrocība ir iespēja ātri iegūt nepieciešamos likvīdos resursus, lai nodrošinātu stabilu un uzticamu komercbanku darbību.

Centrālās bankas pieprasa, lai komercbankas uzturētu noteiktu pamatkapitāla līmeni, kam jābūt pietiekamam, lai segtu iespējamos zaudējumus no iespējamās kredīta ņēmēja saistību nepildīšanas laikā, kā arī, ja nepieciešams, lai aizsargātu noguldītājus no kredītiestādes maksātnespējas un bankrota. pati banka.

Tādējādi bankas pašu kapitāls kā sākotnējais bankas līdzekļu avots nosaka minimālo pieļaujamo likviditātes līmeni, darbojas kā komercbanku darbības stabilitātes un uzticamības garants. Finanšu instrumenti Krievijas komercbanku likviditātes pārvaldīšanai, izmantojot pārvaldītās saistības, šobrīd ir ierobežoti. Tas ir saistīts ar vairākiem iemesliem, kas saistīti gan ar zināmām grūtībām un grūtībām tirgus attiecību attīstībā, gan ar to, ka Krievijas banku sistēma joprojām ir veidošanās stadijā.

KRIEVIJAS FEDERĀCIJAS FINANŠU MINISTRIJA

FEDERĀLĀS VALSTS IZGLĪTĪBAS IESTĀDE

AUGSTĀKĀ PROFESIONĀLĀ IZGLĪTĪBA

"KRIEVIJAS FEDERĀCIJAS FINANŠU MINISTRIJAS BUDŽETA UN KASES AKADĒMIJA"

OMSKAS FILIĀLE

KURSA DARBS

PĒC DISCIPLINAS:

Nauda. Kredīts. Bankas.

Studente (s) Samokhvalova Jekaterina Vladimirovna

Grupas numurs 3F3 Kursa numurs 3

Temats:

Finanšu un grāmatvedības fakultāte

Specialitāte finanses un kredīts

Nodaļa Pilna laika

Zinātniskā padomniece Kosmina E.A.

___________________ ____________________ ___________________

Uzņemšanas datums Pieņemšana aizsardzībai Darba aizsardzība

darbs dekanātā Docētāja paraksts Vērtējums

Skolotāja paraksts

Banku sistēma ir viena no svarīgākajām un neatņemamākajām mūsdienu tirgus ekonomikas mehānisma sastāvdaļām.

Pašreizējo banku sistēmas attīstības posmu raksturo vērienīgas institucionālās transformācijas un komercbanku darbības nosacījumu pārveide. Pēdējās desmitgadēs pasaules ekonomikas teorijā un praksē īpaša uzmanība tiek pievērsta kredītiestāžu stabilitātes paaugstināšanas problēmām, no kurām svarīgākā ir komercbanku efektīvas likviditātes vadības problēma.

Tas ir īpaši svarīgi mūsdienu Krievijai, jo komercbanku intuitīvās vadības posms ir beidzies, un ir nepieciešama vadība, kas balstīta uz modernu zinātnisku metodoloģiju, kas ietver teorētisko risinājumu sistematizēšanu efektīvai likviditātes vadībai, lai tos pārvērstu praktiska lidmašīna.

Vienotas pieejas trūkums likviditātes vadības procesa izpētē Krievijas un ārvalstu ekonomistu un praktiķu vidū; Komercbanku efektīvas likviditātes vadības lielā sociālā un ekonomiskā nozīme noteica šī darba tēmas izvēli.

Objektsšī kursa darba izpēte ir komercbanka kā valsts banku sistēmas pārstāvis.

Priekšmets pētījums ir komercbankas likviditāte.

NolūksŠis darbs ir komercbankas likviditātes teorētisko un metodisko pamatu atklāšana.

Šī mērķa īstenošana noteica nepieciešamību risināt sekojošo uzdevumus :

1. Atklāt komercbankas likviditātes jēdziena saturu;

2. Identificēt bankas likviditāti ietekmējošos faktorus;

3. Apsveriet dažādas banku likviditātes metodes;

4. Atklāt esošās pieejas banku likviditātes pārvaldīšanai.

Šī darba teorētiskais un metodiskais pamats bija izglītojošā literatūra, periodika un interneta publikācijas.

Jēdziens "likviditāte" (no latīņu valodas Liquidus - šķidrs, šķidrs) burtiski nozīmē materiālo vērtību ieviešanu, pārdošanu, pārveidošanu skaidrā naudā.

Atkarībā no sfēras izšķir šādus likviditātes jēdzienus:

· tirgus- pietiekamu līdzekļu apjomu no tirgus dalībniekiem, lai nodrošinātu tā normālu darbību;

· burka- spēja savlaicīgi atmaksāt savas saistības;

· līdzsvaru- atsevišķu bilances posteņu attiecības atbilstība noteiktajiem standartiem;

· aktīviem- to individuālo veidu pārveidošanas iespēju ātrums un pieejamība skaidrā naudā.

Iesniegsim savu viedokli par jēdzienu "banku likviditāte". Ņemot vērā Lielajā ekonomikas vārdnīcā atzīmēto vārda (šķidrums, šķidrums) etimoloģiju, vispirms šajā koncepcijā izcelsim dažādu elementu, tostarp kapitāla, vieglas kustības iespēju. Atcerēsimies arī tradicionālo likviditātes interpretāciju kā spēju ātri un viegli, bez būtiskiem zaudējumiem jebkura aktīva konvertēšanai naudā. Paturot to prātā, mēs formulējam definīciju:

Komercbanku likviditāte- tā ir tā spēja ātri un ar minimālām izmaksām pārvērst banku aktīvus naudā, lai izpildītu jaunās saistības.

Šajā definīcijā mēs izceļam sekojošo. Ar likviditāti mēs saprotam galvenokārt aktīvu pārvēršanas naudā ātrumu, tas ir, tā ir galvenokārt tehnoloģiska kategorija.

Tomēr jāņem vērā, ka bankas (vai jebkura cita uzņēmuma) likviditātes apzīmējums šajā interpretācijā Krievijas ekonomikas avotos ir sastopams reti. Lielākajā daļā publikāciju jēdziens "komercbankas likviditāte" nozīmē tās spēju savlaicīgi un pilnībā nodrošināt savu parādu un finanšu saistību izpildi pret visiem darījumu partneriem. Šādās definīcijās bankas likviditāte būtībā ir samazināta līdz maksātspējai, tas ir, savlaicīgai un pilnīgai saistību izpildei.

Īpašs skatījums uz šo jautājumu ir sniegts A.I. Ekušova rakstā. Viņaprāt, kategorija "likviditāte" ir attiecināma uz finanšu instrumentu, aktīvu (piemēram, vērtspapīru), bet ne uz uzņēmumu, kas darbojas ar aktīviem. Kad mēs sakām "bankas likviditāte", mēs patiešām domājam tās maksātspēju. Iespējama arī vārda "likviditāte" tieša pielietošana bankai, taču tikai tad, ja mēs uzskatām pašu banku par aktīvu iespējamai pārdošanai.

Lai saprastu atšķirību starp šiem jēdzieniem, mēs sīkāk aplūkosim maksātspējas kategoriju. Apsveriet bankas maksātspēju, par pamatu ņemot parasto skatījumu uz šo jēdzienu kā maksātspēju. Protams, šī interpretācija ir acīmredzami nepietiekama. Maksātspējas kā ekonomiskās kategorijas definīcija prasa precizējumus, obligāti norādot maksātspējas avotu.

No šī viedokļa visdabiskākā veidā maksātspēja pirmām kārtām būtu jāsaista ar maksājuma subjekta klātbūtni tādā skaitā aktīvu, kas, konvertējot naudā, spētu atmaksāt visu parāda summu. saistības. Šeit galvenais ir aktīvu likviditāte, tas ir, to spēja viegli un ātri pārvērsties naudā. Šī iemesla dēļ likviditāte ir obligāts un visu ekonomistu atzīts maksātspējas nosacījums. Taču, padziļināti aplūkojot saimnieciskās vienības spēju atmaksāt parādus, var saprast, ka nosauktā aktīvu īpašība ir nepieciešams, bet ne vienīgais maksātspējas nosacījums. Argumentējot šo tēzi, mēs koncentrējamies uz to, ka jebkuriem aktīviem, un jo īpaši finanšu aktīviem, kas veido lauvas tiesu no bankas bilances aktīvās daļas, ir ne tikai likviditātes īpašība, bet arī tiem ir raksturīga zināma risks.

Ir zināms, ka banku bilancēs daži augsta riska aktīvi ir ierakstīti vērtībā, kas ir daudz lielāka par to reālo tirgus vērtību. Pie šiem aktīviem pieder, piemēram, bankas izsniegtie kredīti, kuriem atdošanas iespējamība ir ārkārtīgi zema vai pat nulle. Šādu aktīvu uzskaites vērtības samazināšanās līdz tirgus vērtībai var izraisīt bankas kapitāla apjoma samazināšanos, bieži vien līdz nullei vai, maksimāli, līdz negatīvai vērtībai. Taču labi zināms, ka bankas, zaudējušas kapitālu, turpina funkcionēt un uzturēt savu bilanču likviditāti, piesaistot noguldījumu kontiem jaunu naudu.

Ņemot vērā šo apstākli, nevajadzētu aizmirst, ka šādas bankas faktiski nerada jaunu pievienoto vērtību, bet, gluži pretēji, to absorbē. Turklāt jāuzsver, ka bankas maksātspēja šajā interpretācijā nekādā gadījumā nav obligāts nosacījums tās likviditātei īstermiņā. Citiem vārdiem sakot, maksātspējas zudums parasti uzreiz neietekmē bankas bilances likviditāti un tomēr noved pie tā zaudēšanas ilgtermiņā. Šajā sakarā var teikt, ka likviditāte ir bankas darba pašreizējā īpašība, un maksātspēja ir tās pastāvēšanas pamatnosacījums.

Piedāvātās likviditātes un maksātspējas definīcijas norāda, ka šie jēdzieni ne tikai būtiski atšķiras pēc to ekonomiskā satura, bet arī nozīmē īpašu instrumentu, metožu un veidu izmantošanu tajos atspoguļoto parādību mērīšanai. Tādējādi to identificēšana realitātē rada kļūdas likviditātes un maksātspējas uzturēšanā noteiktā līmenī, samazinot banku darbības efektivitāti.

Tādējādi no kategoriju “likviditāte” un “maksātspēja” analīzes var izdarīt šādus secinājumus:

Pirmkārt, jēdzienu "maksātspēja" un "likviditāte" definīcijā jāiekļauj būtiska atšķirība: likviditāte ir saistīta tikai ar banku operāciju īslaicīgumu, tas ir, ar nepieciešamību bilances aktīvus un pasīvus aplūkot izteiksmē. to sakritība laikā, un maksātspēja nozīmē saistību seguma avotu padziļinātu analīzi, tostarp krīzes situācijās.

Otrkārt, likviditāte ir aktuāla bankas darba īpašība, tāpēc tā ietilpst izpildvadības kompetencē; un maksātspēja ir bankas darbības pamatā, tās pamatīpašības, augstākās vadības - bankas īpašnieku kompetences sfēra.

Treškārt, likviditātes vadība ir viens no ienākumu gūšanas instrumentiem un līdz ar to arī viens no līdzekļiem banku darbības efektivitātes paaugstināšanai. Maksātspējas vadība ir viens no instrumentiem, kā palielināt bankas stabilitāti.

Lai veiktu pamatdarbības, kas saistītas ar līdzekļu piesaisti un novietošanu tirgus nenoteiktības apstākļos par nākotnes pieprasījumu un naudas ieplūdēm noteiktā laika periodā, bankai nepieciešami līdzekļi likvīdā veidā, t.i. aktīvus, kurus varētu viegli un ātri pārvērst skaidrā naudā ar nelielu zaudējuma risku vai bez tā.

Pasaules banku teorijā un praksē likviditāti parasti saprot kā "akciju" vai "plūsmu". Tajā pašā laikā likviditāte ir līdzīga "Akcija", ietver komercbankas spējas līmeņa noteikšanu noteiktā brīdī pildīt savas saistības pret klientiem, mainot aktīvu struktūru par labu saviem augsti likvīdiem posteņiem, jo ​​šajā jomā ir pieejamas neizmantotās rezerves.

Un likviditāte - kā "plūsma", analizēts no dinamikas viedokļa. Tas nozīmē izvērtēt komercbankas spēju noteiktā laika periodā mainīt valdošo nelabvēlīgo likviditātes līmeni. Un novērst sasniegtā, objektīvi nepieciešamā likviditātes līmeņa pasliktināšanos (to uzturēt).

Tas tiek panākts, efektīvi pārvaldot atbilstošos aktīvu un pasīvu posteņus, piesaistot papildus aizņemtos līdzekļus, palielinot bankas finansiālo stabilitāti, palielinot ienākumus.

Mūsuprāt, komercbankas likviditātes kritēriji ir:

• tā nodrošināšana ar nepieciešamo augsti likvīdo aktīvu krājumu;
• bankas aktīvu un saistību konjugācija summu un termiņu izteiksmē;
• iespēja papildus mobilizēt likvīdus līdzekļus naudas tirgū par pieņemamām cenām.

Apsveriet pirmo kritēriju... Augsti likvīdo līdzekļu rezerves mērķis ir apmierināt pēkšņas bankas kreditoru un noguldītāju prasības. Tāpēc pieprasījuma saistībām pastāvīgi jāatbilst noteiktam augsti likvīdo aktīvu apjomam. Noteiktu un nepilnīgu atbilstību starp aktīviem un saistībām šajā steidzamajā grupā nosaka divi faktori: pirmkārt, kreditori neizņem visu pieprasījuma saistību apjomu, otrkārt, skaidrā nauda bankai nenes ienākumus.

Ņemot vērā otro kritēriju komercbankas likviditāte, jāņem vērā, ka aktīvu un saistību konjugācija apmēros un termiņos prasa visu bankas veikto operāciju, gan bilances, gan ārpusbilances, stratēģisku vadību.

Kā trešais kritērijs bankas likviditāte ir iespēja kredītiestāde operatīvi un vajadzīgajā apjomā, lai piesaistītu naudas tirgus resursus. Tajā pašā laikā iespēja papildus uzkrāt līdzekļus, izsniedzot jaunus instrumentus vai iegūstot starpbanku kredītus, lielā mērā ir atkarīga no bankas reputācijas, kredītvēstures, potenciālo kreditoru un noguldītāju uzticības bankai, bankas darbinieku kvalifikācijas. .

Tādējādi komercbankas likviditāte balstās uz pastāvīgu objektīvi nepieciešamās attiecības uzturēšanu starp tās trim sastāvdaļām: bankas pašu kapitālu, tās piesaistītajiem un piešķirtajiem līdzekļiem, operatīvi pārvaldot to strukturālos elementus.

Atbilstība šīm bankas likviditātes pazīmēm (savlaicīga un bezzudumu izpilde) ir saistīta ar iekšējiem un ārējiem faktoriem, kas nosaka bankas darbības kvalitāti un ārējās vides stāvokli.

Starp iekšējie faktori ietver: bankas aktīvu kvalitāti, piesaistīto līdzekļu kvalitāti, aktīvu un saistību konjugāciju termiņa ziņā, kompetentu vadību, bankas tēlu. Tālāk tiks aplūkota bankas aktīvu un saistību kvalitāte. Un šeit mēs atzīmēsim, kā bankas tēls un vadība ietekmē bankas likviditāti.

Pārvaldība ir sistēma bankas darbības kopumā un jo īpaši likviditātes pārvaldīšanai. Bankas vadības kvalitāti nosaka: banku politikas saturs; racionāla organizatoriskā struktūra, kas ļauj risināt stratēģiskus un aktuālus uzdevumus; bankas aktīvu un saistību pārvaldīšanas mehānisms; procedūru skaidrība, tostarp to, kas saistītas ar atbildīgu lēmumu pieņemšanu.

Bankas likviditāte nosaka tādu faktoru kā tēls. Bankas pozitīvais tēls dod tai priekšrocības pār citām bankām resursu piesaistē, nodrošina noguldījumu bāzes stabilitāti un attiecību attīstību ar ārvalstu partneriem.

UZ ārējie faktori Banku likviditāte ietver: politisko un ekonomisko situāciju valstī, vērtspapīru tirgus un starpbanku tirgus attīstību, Krievijas Bankas komercbanku refinansēšanas sistēmu, tās uzraudzības funkciju efektivitāti.

Banku likviditātes jautājumus 19. un 20. gadsimta mijā sāka izstrādāt ekonomisti, arī Krievijas.

Ekonomisko un politisko situāciju pasaulē šajā periodā raksturoja ārkārtēja nestabilitāte. Risks bija banku darbības neizbēgama sastāvdaļa.

Likviditātes riska rašanās problēma ir radījusi nepieciešamību spert pirmos praktiskos soļus - ieviest likumdošanas ierobežojumus banku darbībai.

19. gadsimta otrajā pusē Krievijā tika ieviesti "banku katras operācijas veikšanas noteikumi, būtiski ierobežojumi privātpersonām izsniegto kredītu apjomā, pieckārša banku saistību attiecība pret pašu kapitālu un 10%. tika konstatēts skaidras naudas apjoms līdz banku saistību apjomam" ... Viens no obligātajiem noteikumiem bija noteikums par kredīta apmēra ierobežošanu vienam klientam ne vairāk kā 10% apmērā no iemaksātā kapitāla. Tika ieviesta valsts uzraudzība pār banku darbību un noteiktas tiesības tās pakļaut valsts revīzijai.

Zinātnieki un ekonomisti ir mēģinājuši zinātniski pamatot banku likviditātes noteikšanas kritērijus.

Ievērojams valstsvīrs un zinātnieks N.S. Mordvinovs tālajā 1811. gadā savā darbā, kas veltīts viena no pirmajiem privāto akciju banku projektiem Krievijā prezentācijai, rakstīja: “Visi noguldījumi ir rūpīgi jānošķir no termiņu īsuma vai ilguma viedokļa. Šāda veida noguldījumi, kas var būt līdz pat vairākiem mēnešiem, tiek pieprasīti atpakaļ, izsniegti tikai uz īstermiņa vekseļu, aizdevuma vēstuļu, juridisko sertifikātu un preču kredītu kontiem... Ilgtermiņa kapitāli var izsniegt uz ilgtermiņa saistību rēķina ... Mūžīgos kapitālus ... var izsniegt kredītos uz nekustamā īpašuma nodrošinājumu no 8 līdz 10 gadiem.

Profesors E.P. Voznesenskis 1914. gadā izdotajā darbā, lai nodrošinātu stabilu bankas darbību, formulē prasību pēc tās aktīvu ātras realizācijas. Viņš norāda, ka "visām vērtībām, kas nonāk bankas rīcībā tās darbībai, vajadzētu būt vienam kopējam īpašumam, proti, īpašībai viegli un ātri realizēt".

Līdz ar to 19. gadsimta beigu - 20. gadsimta sākuma ekonomiskajā literatūrā termins "likviditāte" vēl netiek lietots, taču jau ir izveidojies galvenais banku aktīvu likviditātes kritērijs (ieviešanas vieglums un ātrums), un nepieciešamais tiek izcelti nosacījumi bankas funkcionēšanai: savlaicīga klientu prasību apmierināšana un iekasēto līdzekļu izvietošana atbilstoši noguldījumu raksturam.

Pirmo reizi banku likviditātes (bet ne tās likviditātes) jēdzienu ievieš vācu ekonomisti. Profesors V. Leksis darbā "Kredīts un bankas" sacīja, ka kredītiestādēm "vienmēr jārūpējas par savu līdzekļu pietiekamu likviditāti".

Vācu ekonomists B. Buhvalds lieto terminu "bankas bilances likviditāte (likviditats)". Ar bankas atlikuma likviditāti tika saprasti kredītiestādes aktīvi, kurus ātri varēja pārvērst skaidrā naudā bankas saistību un maksājumu savlaicīgai izpildei. Profesors Buchwald iekļāva skaidru naudu kasē, ārvalstu naudu, kuponus, aizdevumu atlikumus citās bankās, aizdevumus, kas nodrošināti ar valsts vērtspapīriem, pirmās šķiras parādzīmju emitentu parādzīmes, ziņojumu dokumentus, kā arī valsts vērtspapīrus un pilsētas obligācijas "viegli pārdodamiem". " aktīvu posteņi.

Tādējādi bankas likviditāte tajā laikā tika samazināta līdz tās bilances likviditātei un tika aplūkota no tās līdzekļu krājuma viedokļa.

Likviditātes nodrošināšanas problēma komercbankai saasinās ekonomisko un politisko krīžu periodos. Kredītiestāžu likviditātes saglabāšanai šoku laikā ekonomisti piedāvā izmantot ne tikai likvīdo līdzekļu krājumus bankas bilancē, bet arī tādas metodes kā aizņēmumi no citām bankām, vērtspapīru pārdošana no bankas portfeļa, līdzekļu ieplūde no kredīta atmaksas.

Pēc amerikāņu baņķiera Knifina domām, likviditāte atspoguļo bankas spēju "samaksāt... tās noguldītāju prasības atdot noguldījumus no summām, kas saņemtas no kredītu atmaksas". Likviditāte jau tiek uztverta kā banku līdzekļu "plūsma".

Mūsdienu ārvalstu un pašmāju literatūrā dominē arī pieeja banku likviditātes raksturošanai naudas plūsmas izteiksmē.

Amerikāņu zinātnieks P. Rouzs banku uzskata par likvīdu, ja tai "ir pieejami līdzekļi, kurus var piesaistīt par saprātīgu cenu un tieši tajā brīdī, kad tie ir nepieciešami".

Virkne ekonomistu, ņemot vērā bankas likviditātes jēdzienu, īpašu uzmanību pievērš bankas saistībām, kas rodas tās darbības gaitā.

Franču ekonomists J. Matucs ar banku iestādes likviditāti saprot "tās spēju atbilstošā termiņā un atbilstošā apjomā izpildīt savas parādsaistības, caur kasēm samaksāt no pieprasījuma kontiem izņemto skaidru naudu, atdot termiņnoguldījumus noteiktajā laikā, kā arī reaģēt uz iespējamām ārpusbilances saistībām”. Tādējādi J. Matuks saista bankas likviditāti ar ne tikai parāda, bet arī bankas ārpusbilances saistību izpildi. Savukārt banku un finanšu profesors Džozefs F. Sinki uzskata, ka "bankām galvenokārt nepieciešama likviditāte, lai tās būtu gatavas izņemt noguldījumus un apmierināt pieprasījumu pēc aizdevumiem." Proti, likviditātes uzturēšanu viņš saista ne tikai ar nepieciešamību savlaicīgi pildīt bankas saistības, bet arī apmierināt bankas klientu pieprasījumu pēc kredītiem.

Komercbanku pasīvās darbības attīstība nosaka uzskatu paplašināšanos par banku saistību apmierināšanas avotiem.

Amerikāņu ekonomisti E. Rīds, R. Koters, E. Gils un R. Smits banku uzskata par likvidētu, "ja tās skaidrās naudas un citu likvīdo aktīvu apjoms, kā arī spēja ātri piesaistīt līdzekļus no citiem avotiem ir pietiekama, lai savlaicīgi atmaksāt parādu un finansiālās saistības... ". Amerikāņu analītiķi kā likviditātes atbalsta avotus identificē likvīdas rezerves un spēju piesaistīt naudu no naudas tirgus.

Tādējādi mūsdienu literatūrā ir skaidri definēti divi diskusijas par banku likviditātes teoriju aspekti: pirmais attiecas uz jēdziena "banku likviditāte" definīciju, tas ir, tā būtību; otrais atklāj šī jēdziena saturu, t.i. pamata, detalizē banku saistību veidus, to seguma avotus, likviditātes nodrošināšanas kritērijus.

Attiecībā uz jēdziena "banku likviditāte" definīciju var izdalīt šādus formulējumus:

· "Spēja izpildīt savas parādsaistības atbilstošā termiņā un atbilstošā apmērā..., kā arī atbildēt par iespējamām ārpusbilances saistībām";

· Banka ir likvīda, "ja tās skaidrās naudas un citu likvīdo aktīvu apjoms, kā arī spēja ātri piesaistīt līdzekļus no citiem avotiem ir pietiekama parāda un finanšu saistību savlaicīgai atmaksai";

· Likviditāte ir "bankas spēja nodrošināt skaidras naudas nepieciešamību savlaicīgai un pilnīgai saistību izpildei";

· Likviditāte ir "bankas spēja savlaicīgi un pilnībā nodrošināt savu parādu un finanšu saistību izpildi pret visiem darījuma partneriem, ko nosaka bankas pietiekams pamatkapitāls, optimālais izvietojums un līdzekļu apjoms pa bankas aktīvu un pasīvu posteņiem. bilanci, ņemot vērā attiecīgos noteikumus.”

Apskatītajās definīcijās daži autori bankas likviditātes būtību saskata spējā (vai iespējā) laikus un pilnā apmērā izpildīt visa veida saistības; citi - spējā iegūt pietiekamu likvīdo aktīvu apjomu savu saistību savlaicīgai un pilnīgai izpildei.

Komercbanku atlikumi tiek izmantoti, lai analizētu un vadītu banku iestāžu darbību, noteiktu to likviditātes rādītājus, pārvaldītu banku riskus un analizētu banku peļņu pēc faktoriem. Jaunajos banku darbības apstākļos komercbankas bilance ir ne tikai grāmatvedības, bet arī komerciālās informācijas, banku vadības, kā arī nopietnas reklāmas līdzeklis potenciālajiem klientiem, kuri vēlas dziļi un profesionāli izprast. bankas darbību. Pašu banku pieaugošā interese par savas saimnieciskās un finansiālās darbības analīzi ir saistīta ar to statusa maiņu, pārtapšanu no pārvaldes institūcijām par konkrētām komercinstitūcijām.

Bilances likviditāti nodrošina naudas līdzekļu izvietošanas laika atbilstība līdzekļu piesaistes laikam, kad ir līdzsvars starp naudas līdzekļu summas un atbrīvošanas laiku par aktīvu skaidrā naudā un summu un gaidāmā maksājuma par bankas saistībām termiņš. Bankas bilances likviditāte tiek novērtēta ar īpašiem rādītājiem, kas atspoguļo attiecību starp bankas aktīviem un saistībām, kā arī aktīvu struktūru.

tā aktīvu struktūra. Jo lielāks ir pirmās šķiras likvīdo aktīvu īpatsvars kopējos aktīvos, jo augstāka ir bankas bilances likviditāte. Bilances likviditāte ir atkarīga arī no riska pakāpe, individuāls aktīvās operācijas. Tiek uzskatīts, ka jo lielāks ir augsta riska aktīvu īpatsvars bankas bilancē, jo zemāka ir tās likviditāte. bilances saistību struktūra. Ja uz pieprasījuma noguldījumiem noguldītājiem ir tiesības pieprasīt naudu jebkurā laikā, termiņnoguldījumi ir bankas rīcībā vairāk vai mazāk ilgu laiku, un līdz ar to, pārējiem apstākļiem saglabājoties, pieprasījuma noguldījumu īpatsvara pieaugums un samazinājums. termiņnoguldījumu īpatsvarā samazina banku likviditāti. Noguldījumu un aizdevumu uzticamība, banka saņem no citām kredītiestādēm, ietekmē arī bankas bilances likviditātes līmeni. Noguldījumu un kredītu stabilitātei ir vēl svarīgāka loma nekā atbilstībai noteikto atbilstošo aktīvo un pasīvo posteņu termiņa attiecībai.

Bankas bilances aktīvu likviditāte

Grupējot bilances posteņus, ņemot vērā likviditātes pakāpi, izšķir šādus aktīvu veidus:

1. tabula Bankas atlikuma likvīdie aktīvi

Bilances aktīva sadaļa, kas attiecas uz aizdevumiem klientiem, kā arī banku izsniegtajiem akceptiem uz savu klientu parādzīmēm, nosakot banku likviditāti, netiek ņemta vērā un ietver investīcijas ar paaugstinātu riska pakāpi. Lai gan šīs pozīcijas bankām ir visrentablākās, to pārmērīgais pieaugums negatīvi ietekmē banku finansiālo stabilitāti. Dažos gadījumos ienākumu pieaugums šajās bilances sadaļās var nozīmēt, ka bankai ir grūtības atmaksāt tai iepriekš izsniegtos kredītus.

Tiek apskatīta likvīdākā aktīvu daļa starptautiskajā banku praksē skaidra nauda kasē... Tas attiecas ne tikai uz skaidru naudu kasē, bet arī uz naudas līdzekļiem šīs kredītiestādes norēķinu kontā Centrālajā bankā.

Primārās rezerves likviditāte tiek uzskatīts par galveno bankas likviditātes avotu. Tas ietver līdzekļus obligāto rezervju kontos, naudas līdzekļus korespondentkontos citās komercbankās, skaidru naudu kasē un seifā, maksājuma dokumentus inkasācijas procesā.

Sekundārās likviditātes rezerves- augsti likvīdi ienesīgi aktīvi, kurus var pārvērst naudā ar minimālu kavēšanos un nenozīmīgu zaudējumu risku. Tajos ietilpst aktīvi, kas veido valsts vērtspapīru portfeli, un atsevišķos gadījumos kredītu kontos turētie līdzekļi (īpaši īstermiņa aizdevumi). Sekundāro resursu galvenais mērķis ir kalpot par primāro resursu papildināšanas avotu.

Vispārējā likviditātes rezerve komercbanka ir atkarīga no Krievijas Federācijas Centrālās bankas noteiktās obligāto rezervju normas un likviditātes rezerves līmeņa, ko banka nosaka pati sev. Katra komercbanka cenšas izveidot obligāto likvīdo līdzekļu rezervi un nodrošināt maksimālu kredīta potenciālu, pamatojoties uz tās likviditāti, uzticamību, rentabilitāti.

Atšķirt tādā pašā veidā likviditāte , uzkrāta banka (skaidra nauda, ​​augsti likvīdi vērtspapīri), un iegādāts(jauniegādāts) (piesaistīti starpbanku kredīti, banku vekseļu, noguldījumu un krājsertifikātu izsniegšana).

Pēc citas klasifikācijas bankas aktīvus var iedalīt trīs grupās pēc to likviditātes pakāpes.

1. Tūlītēja likviditāte vai pirmās klases likviditāte. Starp tiem: kase, līdzekļi korespondentkontā, pirmās klases parādzīmes un valsts vērtspapīri.

2. Bankas rīcībā esošie likvīdi naudas līdzekļi, kurus var pārvērst skaidrā naudā. Runa ir par aizdevumiem un citiem maksājumiem par labu bankai ar termiņu tuvāko 30 dienu laikā, nosacīti tirgotiem biržā reģistrētiem vērtspapīriem (kā arī par līdzdalību citos uzņēmumos un bankās) un citām vērtībām (t.sk. nemateriālo aktīvi).

3. Nelikvīdi aktīvi ir kavēti kredīti un bezcerīgie parādi, bankai piederošas un ar pamatlīdzekļiem saistītas ēkas un būves.

Aktīvu struktūra tieši ietekmē bankas bilances likviditāti: jo lielāks pirmās šķiras likvīdo līdzekļu īpatsvars aktīvu kopapjomā, jo lielāka ir bankas likviditāte. Par likvīdiem posteņiem attīstītajās valstīs tiek uzskatīti pirmšķirīgi īstermiņa komercvekseļi, kurus banka var pārskaitīt Centrālajā bankā, valsts garantēti vērtspapīri. Banku ieguldījumi ilgtermiņa vērtspapīros ir mazāk likvīdi, jo to pārdošana īsā laikā ne vienmēr ir iespējama. Ilgtermiņa aizdevumi un ieguldījumi nekustamajā īpašumā tiek uzskatīti par grūti likvidējamiem aktīviem. Turklāt bankas likviditāte ir atkarīga no atsevišķu aktīvo darbību riska pakāpes: jo lielāks ir augsta riska aktīvu īpatsvars bankas bilancē, jo zemāka ir tās likviditāte. Tātad līdzšinējā praksē skaidru naudu pieņemts klasificēt kā uzticamus aktīvus, bet banku ilgtermiņa ieguldījumus – kā augsta riska aktīvus.

Bankas pastāvīga aktīvu uzskaite ar augstu likviditātes pakāpi veicina faktisku finanšu stabilitātes nodrošināšanu.

Bankas bilances saistību likviditāte

Lai novērtētu potenciālo līdzekļu kreditēšanas aktīvos stabilitāti, īpaši svarīga ir šo līdzekļu (saistību) avotu banku analīze.

Bankas saistības veido reālas un nosacītas.

Reālās saistības bankas bilancē atspoguļojas pieprasījuma noguldījumu, termiņnoguldījumu, piesaistīto starpbanku resursu, kreditoru līdzekļu veidā.

Iespējamās saistības tiek izteiktas ar ārpusbilances pasīvām (bankas izsniegtās garantijas un galvojumu u.c.) un ārpusbilances aktīvajām operācijām (neizmantotās kredītlīnijas un izsniegtās akreditīvas).

UZ komercbankas parādsaistības ir ierasts piedēvēt:

· Pienākumi par klientu termiņnoguldījumu un to procentu savlaicīgu atdošanu;

· Pienākumi veikt maksājumus bankas klientiem naudas līdzekļu atlikumu ietvaros norēķinu un norēķinu kontos;

· Saistības atmaksāt bankas parādu par kredītiem, kas saņemti no citām komercbankām vai Centrālās bankas;

· Pienākumi par bankas izdoto vekseļu, obligāciju, noguldījumu sertifikātu un noguldījumu sertifikātu savlaicīgu atmaksu.

Ja uz pieprasījuma noguldījumiem noguldītājiem ir tiesības pieprasīt naudu jebkurā laikā, termiņnoguldījumi ir bankas rīcībā vairāk vai mazāk ilgu laiku un līdz ar to, pārējiem apstākļiem nemainīgi pieaug pieprasījuma noguldījumu īpatsvars un samazinās termiņnoguldījumu īpatsvars samazina banku likviditāti. Bankas no citām kredītiestādēm saņemto noguldījumu un kredītu uzticamība ietekmē arī bilances likviditātes līmeni.

Ekonomists A.N. Trifonovs komercbankas finansiālās saistības dēvē par "bankas saistībām apmierināt savu klientu kredīta pieteikumus". Tomēr organizāciju finansiālās saistības tiek saprastas kā "obligātie maksājumi finansiālo un līgumisko attiecību dēļ". Jaunu kredītu izsniegšanu nekādi nevar attiecināt uz obligātajiem maksājumiem. Tie ir jānodala atsevišķā saistību grupā.

Pa šo ceļu, visas bankas saistības ir sadalītas sīkāk uz:

· obligācijas;

· Līgumattiecībās noteiktās finansiālās saistības (par norēķiniem ar saimniecisko attiecību partneriem, par darba samaksu banku darbiniekiem);

· Finanšu saistības sakarā ar finansiālajām attiecībām (par maksājumiem budžetā, par dividenžu izmaksu bankas akcionāriem);

· Apņemšanās sniegt jaunus aizdevumus klientiem;

· Bankas ārpusbilances saistības.

Uz bankas saistību izpildes avotiemņemot vērā pasīvo darbību attīstību, jāpiešķir:

· Skaidras naudas rezerves (naudas atlikumi un komercbankas korespondentkontos);

· Bankas likvīdo aktīvu (galvenokārt valsts vērtspapīru un ārvalstu valūtas rezervju) pārdošana;

· Kredītu saņemšana starpbanku kredītu tirgū un Centrālajā bankā;

· Klientu līdzekļu piesaiste - gan jaunu noguldījumu, gan līdzekļu piesaiste esošajiem kontiem;

· Bankas noguldījumu un krājsertifikātu pārdošana, banku obligāciju un parādzīmju emisija;

Pēc stabilitātes pakāpes komercbankas kredītpotenciāla līdzekļus iedala pilnīgi stabilos, stabilos un nestabilos. Pirmajā grupā ietilpst: bankas pašu līdzekļi; naudas līdzekļi, kas noguldīti uz noteiktu laiku; līdzekļi no kredītiem, kas saņemti no citām bankām. Stabili fondi- tie visi ir noguldīti līdzekļi, uzrādot bankas komitejām. Nestabils ir noguldīti līdzekļi, kas parādās periodiski un kuru dinamiku ir grūti paredzēt.

Ja banku saistības, noguldījumi, starpbanku aizdevumi un citi līdzekļu avoti ir īstermiņa, tad banka ir spiesta glabāt būtisku aktīvu daļu likvīdā stāvoklī; ja saistībām ir ilgtermiņa raksturs, banka var veikt ilgtermiņa ieguldījumus. Lai gan bankas likviditāte ir cieši saistīta ar izmaiņām finanšu resursu termiņstruktūrā, bankas izsniegto kredītu nosacījumi ne vienmēr sakrīt ar piesaistīto resursu termiņiem. Pieprasījuma noguldījumus banka iegulda ne tikai skaidrā naudā un naudas līdzekļos korespondentkontā centrālajā bankā, bet arī īstermiņa aizdevumos.

Visbiežāk sastopamās bankas aktīvu ieguldījumu jomas atkarībā no izvietošanas perioda ir parādītas šajā diagrammā:

Tā kā atsevišķiem aktīvu veidiem noteiktā laikā ir dažāda pārvēršanās pakāpe brīvā naudā, banka likviditāti panāk, sinhronizējot sava kapitāla izvietošanas un saistību nomaksas laiku, paļaujoties uz noteiktu likvīdo līdzekļu minimālo rezervi. Ir svarīgi pareizi noteikt bankai nepieciešamo likviditātes rezerves apjomu. Pārmērīgs izmērs norāda uz bankas neefektivitāti, nepietiekams - banku darbības riska pieaugumu.

Uzraugs nosaka kvantitatīvo likviditātes rādītāju grupu, kas tiek aprēķināta, pamatojoties uz informāciju par banku organizācijas aktīviem un saistībām, izmantojot visām bankām vienotus algoritmus. Atkarībā no rādītāju ekonomiskā satura banku uzraudzības iestāde nosaka standartus - pieļaujamās maksimālās vai minimālās vērtības. Piesardzības likviditātes rādītāju ievērošana ir obligāta komercbankām. Uzraudzības iestāde standartu ievērošanu uzrauga, pamatojoties uz banku periodiski iesniegtajiem ziņojumiem.

Regulējošās metodes izmantošanai komercbanku likviditātes stāvokļa kontrolē ir savas priekšrocības un trūkumi. Kā galvenās priekšrocības obligāto standartu piemērošana ietver sekojošo.

1. Objektivitāte. Banku organizācijas likviditātes stāvokļa novērtējums, aprēķinot rādītāju grupas vērtības pēc vienota algoritma visām bankām, pēc būtības ir objektīvs un izslēdz pieejas subjektivitāti gan no uzraudzības iestādes, gan no uzraudzības iestādes puses. daļa no komercbankas.

2. Daudzpusība. To banku likviditātes stāvokļa novērtēšanai, kuras darbojas dažādos finanšu tirgus segmentos un dažādos veidos veido aktīvu un saistību portfeļus, ir universāls raksturs, kas tiek veikts pēc vienotas metodikas un pēc vienotiem principiem.

3. Salīdzināmība. Vienota piesardzības standartu aprēķināšanas algoritma un iegūto rezultātu novērtēšanas vispārīgo principu izmantošana ļauj salīdzināt gan “mazo”, gan “lielo” banku likviditātes pozīcijas neatkarīgi no to darbības sarežģītības.

Tajā pašā laikā obligātajiem standartiem jāatbilst tālāk norādītajiem prasības:

● efektivitāte un atbilstība, atbilstība paredzētajiem mērķiem: likviditātes rādītājiem patiešām ir jāatspoguļo bankas spēja pildīt savas saistības un līdz ar to situācija, kurā banka, no vienas puses, atbilst prudenciālās likviditātes standartiem, bet, no otras puses, nespēj savlaicīgi izpildīt savas saistības. veidā un pilnībā, būtu jāizslēdz;

● pilnība un vispusība: obligāto rādītāju aprēķināšanas metodikai būtu jāaptver visa veida prasības un pienākumi, jāņem vērā visa veida riski, kas rodas komercbanku darbībā;

● zinātniskais derīgums: aprēķina metodēm un piesardzības standartu vērtībām jāatbilst banku darbības praksei un tajā pašā laikā jābūt zinātniskam pamatojumam;

● atbilstība starptautiskajiem standartiem: piesardzīgas likviditātes standartiem metodoloģiski jāatbilst starptautiskajiem standartiem un vispārpieņemtiem principiem;

● elastība: obligātie likviditātes rādītāji nedrīkst ierobežot bankas iespējas patstāvīgi izvēlēties attīstības stratēģiju, kontroles mehānismus un likviditātes pozīcijas pārvaldību;

● skaidrība un pēc iespējas vienkāršāka: uzraudzības iestādes komercbankām izvirzītajām prudenciālajām prasībām un likviditātes novērtēšanas principiem jābūt ārkārtīgi skaidriem un precīziem, un rādītāju aprēķināšanas metodikai jābūt vienkāršai;

● atvērtība:ņemot vērā, ka piesardzības likviditātes rādītāju ievērošana ir obligāta visiem banku organizācijas, piekļuvei informācijai par komercbanku likviditātes rādītāju faktiskajām vērtībām visiem interesentiem jābūt bez maksas.

Komercbanku likviditātes novērtēšanas mehānisma veidošana Krievijā pēcpadomju periodā sākās uzreiz pēc banku iestāžu divu līmeņu struktūras rašanās.

Funkciju nodalīšana starp Krievijas Banku un bankām, kas sniedz kredītu un norēķinu pakalpojumus juridiskām un fiziskām personām, noteica nepieciešamību pēc jaunizveidoto banku likviditātes valsts regulēšanas, lai nodrošinātu uzticību banku sistēmai.

Pēdējā tirgus apstākļiem adekvātās jaunās banku sistēmas darbības laikā šī sistēma ir nepārtraukti pilnveidojusies un pilnveidojusies, ņemot vērā ārvalstu un pašmāju pieredzi. Tās attīstībā var izdalīt vairākus posmus.

Pirmais posms ir datēts ar 1989. gadu, kad PSRS Valsts banka noteica vairākus obligātus standartus komercbankām.

Šie pienākumi ietvēra:

• Banku saistību ierobežošana (K 1);
• Iedzīvotāju noguldījumu ierobežošana (K 2);
• Bankas bilances aktuālais likviditātes rādītājs (K 4);
• Bankas bilances vidēja termiņa likviditātes rādītājs (K 5);
• Maksimālā riska summa vienam aizņēmējam (K 3).

Bankas saistību ierobežošana (K 1) paredzēja attiecības nodibināšanu starp visu bankas saistību summu un tās pašu līdzekļu apjomu. Bankas saistībās ietilpa: naudas līdzekļu atlikumi uzņēmumu norēķinu un norēķinu kontos; noguldījumi un juridisko personu noguldījumi; iedzīvotāju noguldījumi; līdzekļi maksājumos; aizdevumi no citām bankām; 50% garantijas un galvojumi.

Bankas pašu līdzekļi tika aprēķināti kā bankas pilnvaroto, rezerves un citu līdzekļu, kā arī nesadalītās peļņas summa, no kuras atskaitīta līdzekļu novirzīšana no peļņas, ēku un būvju izmaksas, debitoru parādi un līdzdalība kapitālā. citos uzņēmumos.

Normatīvais līmenis K 1 tika diferencēts pa dažādiem banku veidiem. Komercbankām tā vērtība nevarēja būt mazāka par 1/20, kooperatīvajām bankām - ne mazāka par 1/12.

Iedzīvotāju noguldījumu ierobežojumu rādītājs K 2 ieviesa arī noteiktus ierobežojumus bankas saistībām, bet attiecībā uz iedzīvotāju noguldījumiem. Šis rādītājs tika aprēķināts kā iedzīvotāju noguldījumu attiecība pret bankas pašu līdzekļu apjomu. Šī rādītāja normatīvā vērtība visām bankām tika noteikta 1 robežās, t.i. jebkura banka varēja piesaistīt iedzīvotāju noguldījumus tikai savu līdzekļu ietvaros.

Bankas bilances pašreizējās likviditātes rādītājs (K 4) un bankas bilances vidēja termiņa likviditātes rādītājs (K 5) bija paredzēts tekošā un vidēja termiņa likviditātes regulēšanai, pamatojoties uz saistību un aktīvu salīdzinājumu, kas klasificēti pēc termiņa. .

K4 rādītājs tika aprēķināts kā likvīdo aktīvu attiecība pret bankas saistībām, kuru termiņš ir 30 dienas. Likvīdos aktīvos bija skaidra nauda bankas kasē un ceļā, atlikumi kontos kredītiestādēs, banku ieguldījumi valsts parādzīmēs, aizdevumi līdz 30 dienām.

Īstermiņa saistības veidoja pieprasījuma noguldījumi, iedzīvotāju noguldījumi un termiņnoguldījumi ar termiņu līdz 30 dienām, bankas izsniegtās garantijas un galvojumi vismaz 30% apmērā no īstermiņa saistību summas.

Rādītājs K 5 tika aprēķināts kā aktīvu, kuru termiņš ir ilgāks par vienu gadu, attiecība pret saistībām ar tādu pašu termiņu. PSRS Valsts banka pieprasīja no bankām pilnu korespondenci starp norādītajām aktīvu un saistību daļām, t.i. indikatora K 5 vērtība nedrīkst būt lielāka par 1.

Maksimālā riska rādītājs uz vienu aizņēmēju (K 3) bija aizņēmēja kopējā parāda (ņemot vērā 50% no šim aizņēmējam izsniegtajām ārpusbilances saistībām) attiecība pret bankas pašu līdzekļiem. Šī indikatora robežvērtība nedrīkst pārsniegt 0,5.

Ar adopciju 1990. gadā. No RSFSR likuma "Par RSFSR Centrālo banku (Krievijas Banka)" Krievijas Banka pārskatīja ekonomisko standartu sistēmu, kas pastāvēja pirms tam. Saskaņā ar likumu Krievijas Banka paplašināja ekonomisko standartu klāstu, ieviesa to iedalījumu pamata (obligātā) un paredzamajos (orientējošajos), noteica diferencētus šo rādītāju robežvērtību līmeņus atkarībā no veida, procedūras un bankas dibināšanas gads. Šīs izmaiņas iezīmēja otrā posma sākumu banku likviditātes regulēšanā.

Kopš 1991. gada aprīļa visas komercbankas sāka aprēķināt 10 rādītājus, kas tika iedalīti 4 grupās: pirmā grupa raksturoja bankas kapitāla pietiekamību; otrā grupa ir bankas saistību ierobežošana; trešā grupa - bankas bilances likviditātes rādītāji; ceturtā grupa - maksimālais riska apjoms vienam aizņēmējam.

Komercbanku bilances likviditātes regulējums līdz 1995.gadam. To veica Krievijas Banka, pamatojoties uz rādītājiem N 4 - N 8.

Indikators H 4 raksturoja izsniegto kredītu apjoma un norēķinu un norēķinu kontu atlikumu, noguldījumu un termiņnoguldījumu attiecību:

H 4 =, kur

Kr - bankas aizņēmēju kredīta parāda atlikums;

С - naudas līdzekļu atlikums norēķinu un norēķinu kontos, noguldījumos un termiņnoguldījumos.

Tika noteikta maksimālā iespējamā H 4 standarta vērtība:

• Pārējām komercbankām 0,7 apmērā.

Indikators H 5 atspoguļoja attiecību starp bankas likvīdo aktīvu apjomu un naudas līdzekļu atlikumiem norēķinu un norēķinu kontos, noguldījumos un termiņnoguldījumos:

LA - likvīdie aktīvi.

Bankas likvīdos aktīvos ietilpa: skaidra nauda un līdzvērtīgi līdzekļi, naudas līdzekļi korespondentkontā Krievijas Bankā, naudas līdzekļi rezerves kontā Krievijas Bankā, bankas izsniegtie aizdevumi uz laiku līdz 30 dienām, bankas vērtspapīri. Krievijas Federācijas valdība.

Tika noteikta standarta H 5 minimālā pieļaujamā vērtība:

Rādītāji H 4 un H 5 tika novērtēti, t.i. pašas bankas izmantoja aktīvu un saistību pārvaldīšanai, lai uzturētu bilances likviditāti.

Indikators H 6 raksturoja likvīdo aktīvu apjoma un bankas visu aktīvu kopsummas attiecību:

A ir bankas aktīvu kopsumma.

Tika noteikta standarta H 6 minimālā pieļaujamā vērtība:

• Komercbankām, kas izveidotas uz likvidēto specializēto banku iestāžu bāzes, 0,2 apmērā;
• Pārējām komercbankām 0,5 apmērā.

Indikators H 7 saņēma pašreizējās (īstermiņa) likviditātes rādītāja nosaukumu. Šis koeficients raksturo likvīdo aktīvu apjoma un bankas saistību apjoma attiecību 30 dienu periodā un tiek noteikts pēc formulas:

ОВ - banku saistības līdz 30 dienām.

Šajās saistībās ietilpa: naudas līdzekļu atlikumi norēķinu un norēķinu kontos, noguldījumi un noguldījumi ar termiņu līdz 30 dienām; no citām bankām saņemtie kredīti ar atmaksas termiņu 30 dienas; bankas izsniegtās garantijas un galvojumus ar 30 dienu termiņu.

Tika noteikta standarta H 7 maksimālā iespējamā vērtība:

• Komercbankām, kas izveidotas uz likvidēto specializēto banku iestāžu bāzes, 0,2 apmērā;
• Pārējām komercbankām 0,3 apmērā.

Indikators H 8 raksturo ilgtermiņa likviditāte. Tas atspoguļoja attiecību starp bankas aktīviem, kuru dzēšanas termiņš pārsniedz vienu gadu, un bankas saistībām no noguldījumu kontiem un kredītiem uz laiku, kas ilgāks par gadu:

Cr - bankas izsniegtie aizdevumi ar atmaksas termiņu virs viena gada;

K ir bankas kapitāls;

OD - bankas saistības par noguldījumu kontiem un bankā saņemtajiem aizdevumiem, kuru termiņš pārsniedz vienu gadu.

Tika noteikta N 8 standarta maksimālā pieļaujamā vērtība:

• Komercbankām, kas izveidotas uz likvidēto specializēto banku iestāžu bāzes, 1,5 apmērā;
• Pārējām komercbankām 1,0 apmērā.

1995. gada aprīlī. Tika pieņemts jauns izdevums Federālais likums"Par Krievijas Federācijas Centrālo banku". Izmaiņas skāra aprakstīto banku likviditātes novērtēšanas sistēmu.

Pirmkārt, jaunais likums būtiski mainīja centralizēti noteikto uzraudzības standartu kopumu.

Otrkārt, tika ieviesti vienoti ekonomisko standartu kritēriju līmeņi dažāda veida bankām.

Treškārt, tika likvidēts standartu dalījums vērtējošajos un obligātajos.

Komercbanku likviditātes rādītāji sāka ietvert:

1. Tūlītējs likviditātes rādītājs (N 2)
2. Pašreizējās likviditātes rādītājs (N 3)
3. Ilgtermiņa likviditātes rādītājs (N 4)
4. Kopējās likviditātes rādītājs (N 5)
5. Likviditātes koeficients operācijām ar dārgmetāliem (N 14).

Tūlītējs likviditātes rādītājs (N 2) bija augsti likvīdo aktīvu apjoma attiecība pret bankas saistību apjomu uz pieprasījuma kontiem:

Н 2 =, kur

LA M - augsti likvīdi aktīvi;

ОВ М - bankas saistības pēc pieprasījuma.

Minimālā pieļaujamā H 2 vērtība tika noteikta 20% robežās.

Pašreizējās likviditātes rādītājs (N 3) tika aprēķināts pēc formulas:

H 3 =, kur

LA T - apgrozāmie likvīdie līdzekļi: augsti likvīdi aktīvi, kā arī bankās izvietotie aizdevumi un noguldījumi uz laiku līdz 30 dienām;

ОВ М - bankas saistības pēc pieprasījuma un uz laiku 30 dienu laikā

Ilgtermiņa likviditātes rādītājs (H 4) tika aprēķināts pēc formulas:

H 4 = , kur

Kr - bankas izsniegtie aizdevumi ar atmaksas termiņu virs viena gada, kā arī 50% galvojumi, bankas izsniegtie galvojumi ar termiņu virs viena gada.

K ir bankas kapitāls;

OD - bankas ilgtermiņa saistības.

Maksimālā pieļaujamā H 4 vērtība tika noteikta 120%.

Kopējās likviditātes rādītājs (N 5) atspoguļoja likvīdo aktīvu procentuālo daļu un kopējos aktīvus un tika aprēķināts, izmantojot formulu:

LA T - bankas apgrozāmie likvīdie līdzekļi;

A - visu bankas aktīvu koriģētā (reālā) summa bilancē;

Ro - bankas obligātās rezerves.

Likviditātes koeficients operācijām ar dārgmetāliem (N 14) tika aprēķināts pēc formulas:

H 14 =, kur

LA DM - augsti likvīdi aktīvi dārgmetālos fiziskajā formā;

OV DM - saistības dārgmetālos pēc pieprasījuma un ar dzēšanas termiņu tuvāko 30 dienu laikā.

Minimālā pieļaujamā H 14 vērtība tika noteikta 10%.

Turklāt instrukcija Nr.1 ​​paredzēja vairākus noguldījumu piesaisti regulējošus rādītājus, kas ietekmē bankas likviditāti. Tie ietvēra standartus N 8, N 11, N 11.1.

Maksimālais riska darījums ar vienu kreditoru (noguldītāju) (N8) atspoguļoja bankas saņemto noguldījumu, noguldījumu vai aizdevumu, galvojumu un galvojumu, viena vai saistīto kreditoru (noguldītāju) kontu atlikumu un bankas pamatkapitāla attiecību:

H 8 =, kur

ОВ КЛ - bankas saistību kopsumma pret vienu vai saistītu kreditoru grupu;

Maksimālais piesaistīto iedzīvotāju skaidrās naudas noguldījumu (noguldījumu) apjoms (N 11) raksturoja iedzīvotāju noguldījumu (noguldījumu) kopējā apjoma un bankas pamatkapitāla vērtības attiecību. Šis rādītājs nedrīkstēja pārsniegt 100%.

Norma N 11.1 regulēja maksimālo bankas saistību apmēru pret nerezidentu bankām un nerezidentu finanšu iestādēm.

H 11,1 =, kur

О Н - bankas saistību kopsumma rubļos, tai skaitā par subordinētajiem aizdevumiem (aizdevumiem) daļā, kas nav iekļauta bankas pamatkapitāla, ārvalstu valūtas un dārgmetālu aprēķinos pret nerezidentu bankām un nerezidentu finanšu organizācijām. ;

Maksimālā pieļaujamā vērtība H 11,1 tika noteikta 400%.

2004. gadā. Saistībā ar Krievijas Bankas instrukcijas Nr.110-I "Par obligātajiem banku rādītājiem" izdošanu trešais posms banku likviditātes valsts regulējums, kas turpinās līdz pat šai dienai.

Saskaņā ar šo normatīvo dokumentu tika būtiski mainīta banku likviditātes regulēšanas sistēma.

Pirmkārt, tika samazināts likviditātes rādītāju sastāvs, kuru ievērošanu uzrauga Krievijas Banka. Šīs izmaiņas nozīmē valsts likviditātes regulējuma apjoma samazināšanos un nozīmē komercbanku pašregulācijas lomas palielināšanos.

Otrkārt, ir mainīta vairāku rādītāju aprēķināšanas metodika. Tas ir pietuvināts starptautiskajai praksei, un, galvenais, tas reālāk atspoguļo bankas likviditātes riska novērtējumu.

Treškārt, minimālās pieļaujamās tūlītējās un pašreizējās likviditātes koeficientu vērtības ir mainītas uz stingrāku pusi.

Ceturtkārt, ir ieviesta ekonomikas standartu ikdienas aprēķināšanas prakse, kas nozīmē arī Krievijas Bankas prasību pieaugumu komercbanku likviditātes regulēšanai.

Mūsdienu Krievijas praksē tiek izmantotas divas likviditātes novērtēšanas metodes: ar koeficientu palīdzību un pamatojoties uz naudas plūsmu. Koeficienta metode ir balstīta uz Krievijas Bankas noteiktajiem likviditātes rādītājiem.

Krievijas Federācijas Centrālā banka, lai uzturētu savu likviditāti no komercbanku puses, ir noteikusi noteiktus obligātus koeficientus starp bankas pašu līdzekļiem un piesaistītajiem resursiem. Tie ir tūlītējas, pašreizējās, ilgtermiņa likviditātes standarti, kas regulē (ierobežo) riskus, ka banka zaudē likviditāti un tiek definēta kā attiecība starp aktīviem un saistībām, ņemot vērā laiku, aktīvu un saistību apjomu un veidus, un citi faktori.

Šo standartu ievērošana komercbankām ir obligāta, un Krievijas Banka to uzrauga katru mēnesi no 1. dienas. Likviditātes bilances analīzes procesā var atklāties novirzes gan minimālo pieļaujamo vērtību samazināšanas, gan to ievērojamā pārsnieguma virzienā. Pirmajā gadījumā komercbankām ir uzdots mēneša laikā saskaņot likviditātes rādītājus ar standarta vērtībām. Bankas to var izdarīt, samazinot starpbanku kredītus, kreditoru parādus un palielinot bankas pašu līdzekļus. Ja komercbankas pārkāpj katru no Krievijas Bankas noteiktajiem direktīvas likviditātes rādītājiem, iemaksu apjoms obligāto rezervju fondā palielinās.

Bankas tūlītējās likviditātes rādītājs (N 2) regulē (ierobežo) bankas likviditātes zaudēšanas risku vienas darbības dienas laikā un nosaka minimālo bankas augsti likvīdo aktīvu apjoma attiecību pret bankas saistību apjomu pēc pieprasījuma kontiem.

Standarta H 2 tūlītēja likviditāte metodoloģiski ir likviditātes rādītājs tā tradicionālajā izpratnē. To var interpretēt kā vienlaicīga pieprasījuma konta atlikumu samazināšanās iespējamību.

Bankas tūlītējo likviditātes koeficientu (N 2) aprēķina pēc šādas formulas:

H 2 = 15%, kur

Lam- augsti likvīdi aktīvi, tas ir, finanšu aktīvi, kas jāsaņem nākamās kalendārās dienas laikā un (vai) kurus banka var nekavējoties pieprasīt un (vai nepieciešamības gadījumā banka pārdot, lai nekavējoties saņemtu naudas līdzekļus, t.sk. naudas līdzekļi korespondentkontos bankā Krievijas Bankā, valstu bankās no "attīstīto valstu grupas", bankas kasē.

Ovm- saistības (saistības) pēc pieprasījuma, par kurām noguldītājam un (vai) kreditoram var pieprasīt tās nekavējoties atmaksāt.

Н 2 standarta minimālā pieļaujamā skaitliskā vērtība ir noteikta 15%.

Ekonomiskā nozīmeŠis rādītājs ir tāds, ka par katriem 10 rubļiem, kas tiek turēti kontos pēc pieprasījuma, komercbankas ir parādā vismaz 1,5 rubļus. paturēt rezervē. Palielinot šī rādītāja vērtību, Krievijas Banka samazina jaunas naudas veidošanas iespējas pasīvajos kontos, bet, to samazinot, paplašina banku emisijas iespējas. Ja komercbankām Н 2 vērtība ir lielāka par 15%, tas nozīmē, ka banka spēj laicīgi veikt maksājumus par kārtējiem un tuvākā mēneša darījumiem.

Bankas pašreizējās likviditātes rādītājs (N 3) regulē (ierobežo) bankas likviditātes zaudēšanas risku nākamo 30 kalendāro dienu laikā līdz standarta aprēķināšanas dienai un nosaka bankas likvīdo aktīvu apjoma minimālo attiecību pret bankas likvīdo aktīvu apjomu. saistības pēc pieprasījuma kontiem un uz laiku līdz 30 kalendārajām dienām.

Pašreizējās likviditātes koeficients Н 3 metodoloģiski ir likviditātes standarts tradicionālajā izpratnē un atšķiras no standarta Н 2 tikai ar to, ka papildus ņem vērā aktīvus un saistības laika periodam līdz 30 dienām.

Tā kā, salīdzinot ar H2 normu, tiek ņemts vērā lielāks bankas saistību apjoms, likumsakarīgi, ka būs lielāka iespēja vienlaicīgi uzrādīt bankas saistības samaksai. Līdz ar to arī standarta vērtībai jābūt lielai.

Šī standarta aprēķins ļauj regulēt banku aktīvās un pasīvās darbības, lai saglabātu nepieciešamo likviditātes līmeni to bilancē. Aprēķinātā rādītāja faktiskās vērtības var izmantot banku sistēmas iestāžu analītiskajā darbā.

Bankas pašreizējās likviditātes rādītājs (N 3) tiek aprēķināts pēc šādas formulas:

H 3 = 50%, kur

Lat- likvīdos aktīvus, tas ir, finanšu aktīvus, kuri bankai jāsaņem un (vai) kurus var pieprasīt nākamo 30 kalendāro dienu laikā un (vai, ja nepieciešams, banka pārdod nākamo 30 kalendāro dienu laikā, lai saņemt līdzekļus noteiktajā termiņā...

Ovt- saistības (saistības) pēc pieprasījuma, par kurām noguldītājam un (vai) kreditoram var tikt pieprasīta to tūlītēja atmaksa, un bankas saistības pret kreditoriem (noguldītājiem), kuru termiņš ir tuvāko 30 kalendāro dienu laikā.

H 3 standarta minimālā pieļaujamā skaitliskā vērtība ir noteikta 50%.

Ļoti šķidrs ( Lam) un šķidrums ( Lat) aktīvos tiek iekļauti tikai tie bankas finanšu aktīvi, kas saskaņā ar Krievijas Bankas 2004. gada 26. marta regulu N 254-P "Par kārtību, kādā kredītiestādes veido rezerves iespējamiem kredītu zaudējumiem, aizdevums un līdzvērtīgs parāds”, kas reģistrēts Krievijas Federācijas Tieslietu ministrijā 2004. gada 26. aprīlī N 5774, kā arī saskaņā ar Krievijas Bankas regulu N 232-P attiecas uz I kvalitātes un II kategoriju. kvalitātes kategorija.

Bankas ilgtermiņa likviditātes rādītājs (N 4) regulē (ierobežo) bankas likviditātes zaudēšanas risku, izvietojot līdzekļus ilgtermiņa aktīvos, un nosaka maksimāli pieļaujamo bankas kredītprasību attiecību ar atlikušo atmaksas termiņu, kas pārsniedz 365 vai 366 kalendārās dienas. uz bankas pašu līdzekļiem (kapitālu) un saistībām (pasīviem), kuru atlikušais dzēšanas termiņš pārsniedz 365 vai 366 kalendārās dienas. Bankas ilgtermiņa likviditātes rādītājs (N 4) tiek aprēķināts pēc šādas formulas:

H 4 = 120%, kur

Krd- kredītprasības, kuru atlikušais termiņš pārsniedz 365 vai 366 kalendārās dienas, kā arī pagarinātās, ja, ņemot vērā no jauna noteiktos kredītprasību dzēšanas termiņus, līdz to atmaksai atlikušie termiņi pārsniedz 365 vai 366 kalendārās dienas (kods 8996). );

OD- bankas saistības (saistības) par bankas saņemtajiem aizdevumiem un noguldījumiem, kā arī par tirgū apgrozībā esošajām bankas parādsaistībām, kuru atlikušais termiņš pārsniedz 365 vai 366 kalendārās dienas.

H 4 standarta maksimālā pieļaujamā skaitliskā vērtība ir noteikta 120%. Viņš norāda, ka ilgtermiņa kredītu apjoms nedrīkst pārsniegt bankas piesaistīto pašu līdzekļu un parāda resursu apjomu. Ja rādītāja faktiskā vērtība sistemātiski pārsniedz normatīvi noteikto, tad bankai būtu jāmaina stratēģija un taktika uz noguldījumu politikas aktivizēšanu, attīstot ar noguldījumu piesaisti saistītos bankas pakalpojumus, lai paplašinātu savu resursu potenciālu.

Šī rādītāja galvenā algoritmiskā iezīme ir līdzdalība bankas kapitāla aprēķināšanā. Faktiski šis standarts saista ilgtermiņa likviditātes deficīta relatīvo lielumu ar komercbankas kapitāla lielumu. Tajā pašā laikā bankas ar lielāku kapitālu atrodas izdevīgākā situācijā nekā bankas ar mazāku kapitālu. Tādējādi Krievijas Banka rada nevienlīdzīgus konkurences apstākļus, kas ir pretrunā ar starptautiskajiem standartiem un nav raksturīgi valstīm ar tirgus ekonomiku.

Mūsdienu vietējā finanšu tirgus apstākļos šis standarts zaudē savu nozīmi un vairumam banku vispār nedarbojas. Tas ir saistīts ar to, ka uz laiku, kas ilgāks par gadu, nodrošinātie resursi (izņemot centralizētos) naudas tirgū šodien ir ļoti reti. Faktiski aizdevumi uz termiņu virs 6 mēnešiem šobrīd tiek uzskatīti par ilgtermiņa, kredīti uz laiku līdz 10 dienām tiek saukti par vidēja termiņa aizdevumiem uz laiku no 3 līdz 6 mēnešiem.

Komercbanku atbilstību šiem standartiem uzrauga Krievijas Bankas departamenti šo banku atrašanās vietā. Šāda aprēķina pamatā ir banku atlikumi un noteikto koeficientu faktiskās vērtības. Ja tiek pārkāpts bilances likviditātes līmenis, komercbankām uzdots mēneša laikā veikt pasākumus finanšu stāvokļa uzlabošanai. Attiecībā uz bankām, kuras sistemātiski pārkāpj standartus, var tikt piemērotas ekonomiskās sankcijas: naudas līdzekļu noguldīšanas standarta paaugstināšana (bet ne vairāk par maksimālo noteikto), refinansēšanas apjoma ierobežošana utt.)

Ja galvenā regulējošā likviditātes rādītāja faktiskā vērtība izrādīsies daudz lielāka par noteikto minimāli pieļaujamo, tad šādas bankas darbība tiks negatīvi novērtēta no akcionāru (akcionāru) puses, no neizmantoto iespēju viedokļa. peļņa. Šajā sakarā jāatzīmē, ka bilances likviditātes analīze jāveic vienlaikus ar bankas rentabilitātes analīzi. Komercbanku pieredze liecina, ka bankas gūst lielāku peļņu, darbojoties uz minimālo pieļaujamo likviditātes rādītāju robežas, t.i. pilnībā izmantot viņiem piešķirtās tiesības piesaistīt līdzekļus kā kredītresursus. Aktīvu likviditātes stāvoklis tiek analizēts, izmantojot faktisko vērtību novirzes no dažādu aktīvo bilances posteņu grupu un bankas kapitāla, noguldījumu kontu, likvīdo aktīvu sadalījuma un salīdzināšanas ar bilances kopējiem aktīviem normatīvi noteiktajiem rādītājiem. . Ja izsniegto kredītu attiecība pret norēķinu kontu, noguldījumu un noguldījumu apjomu sistemātiski pārsniedz likumā noteikto, tad bankai būtu jāmaina stratēģija un taktika uz noguldījumu politikas aktivizēšanu, resursu palielināšanas nolūkā attīstot ar noguldījumu piesaisti saistītos bankas pakalpojumus.

Ārvalstu praksē likviditāti mēra, pamatojoties uz:

1) bilancēs aprēķinātie un bilances likviditāti atspoguļojošie finanšu rādītāji;

2) likvīdo līdzekļu nepieciešamības noteikšana, ņemot vērā bankas bilances aktīvu un pasīvu apgrozījumu analīzi attiecīgajos periodos.

Koeficientu metode ietver kvantitatīvu attiecību nodibināšanu starp bilances posteņiem. Dažās valstīs šos koeficientus nosaka varas iestādes, citās, piemēram, ASV, tās ievieš pašas bankas.

Banku gūtā pieredze ir novedusi pie tā, ka atsevišķi rādītāji tiek izmantoti visbiežāk.

Nosakot likvīdo aktīvu un noguldījumu attiecību, tiek izmantoti divi rādītāji:

1) [Primārās rezerves (skaidra nauda + Korespondentkonts centrālajā bankā)] / Noguldījumi;

2) [Primārās + sekundārās rezerves (valsts vērtspapīri)] / Noguldījumi.

Ar šo rādītāju palīdzību tiek izveidota tieša saikne starp likvīdiem aktīviem un saistībām izpildāmo noguldījumu veidā. Pirmā rādītāja līmenis bankas likviditātes nodrošināšanai tiek pieņemts vismaz 5-10% apmērā; otrais līmenis ir vismaz 15-25%. Otro rādītāju izmanto arī Japānā (kā obligāts visām bankām), kur tā līmenim nevajadzētu būt mazākam par 30%.

Amerikas Savienotajās Valstīs tiek novērtēta likviditāte izsniegto kredītu un noguldījumu apjoma attiecības rādītāji(jo vairāk tas pārsniedz 1, jo zemāka ir bankas likviditāte) un kredītu īpatsvars kopējā aktīvu apjomā kā aktīvu diversifikācijas atspoguļojums (šis rādītājs uzskatāms par optimālu 65-70% līmenī).

To arī izmanto, lai novērtētu likviditāti rādītājs, kas atspoguļo aktīva spēju ātri apmainīt pret skaidru naudu . To aprēķina kā likvīdo aktīvu attiecību pret kopējiem aktīviem. Likvīdos aktīvos ietilpst tikai naudas atlikumi kasē, skaidrā nauda ceļā, ārvalstu valūtas kontos, atlikumi NOSTRO kontos centrālajā bankā un citās bankās. Jo augstāks šis rādītājs, jo augstāka ir likviditāte un zemāka rentabilitāte. Pārvaldības mērķis likviditātes vadības jomā ir optimāla likviditātes un rentabilitātes attiecība.

Īpaša uzmanība tiek pievērsta piesaistīto resursu struktūras, noguldījumu bāzes stabilitātes analīzei. No stabilitātes viedokļa noguldījumus iedala pamata (stabilajos) un “nepastāvīgos”. Pamata (stabili) noguldījumi - noguldījumi, kas tiek piešķirti bankai un to neatstāj. Jo vairāk to ir, jo lielāka ir bankas likviditāte. Pamatnoguldījumi var būt pieprasījuma noguldījumi, termiņkonti un krājkonti un noguldījumi. Stabilā noguldījumu daļa ir lielāka pieprasījuma noguldījumu vidū. Termiņnoguldījumiem un krājnoguldījumiem tiek noteikts lielāks procents nekā pieprasījuma noguldījumiem. Termiņnoguldījumu un krājnoguldījumu komisijas maksas dažādās bankās ir atšķirīgas, tie ir vairāk pakļauti kustībai, kas noteica to nosaukumu - "nepastāvīgi".

Noguldījumu stabilitāti raksturojošs rādītājs, aprēķina kā galveno noguldījumu apjoma attiecību pret to kopējo summu. Banka tiek uzskatīta par likvīdu, ja pamatnoguldījumu īpatsvars kopējā noguldījumu apjomā ir vismaz 75%.

Vēl viens rādītājs, kas atspoguļo noguldījumu bāzes stabilitāti, ir termiņnoguldījumu un krājnoguldījumu attiecība pret kopējo noguldījumu apjomu. Termiņnoguldījumi un krājnoguldījumi pieder pie bankas resursiem, tie ir jutīgāki pret procentu likmju izmaiņām. To īpatsvara pieaugums palielina nepastāvīgo noguldījumu apjomu un samazina bankas likviditāti.

Bankas resursu bāzes kvalitāte tiek novērtēts arī ar rādītāju, kas norāda uz komercbankas pieejamību ārējiem avotiem (starpbanku kredīts) (KVI):

KVI =, kur

Sat - aizdevumi, kas saņemti no citām bankām, tai skaitā no centrālās bankas;

ATP - piesaistīto līdzekļu apjoms.

Iespēja nepieciešamības gadījumā par saprātīgu samaksu ātri piesaistīt resursus no starpbanku tirgus un no centrālās bankas un novērst īslaicīgu likvīdo līdzekļu trūkumu tiek uzskatīta par bankas augstās likviditātes pazīmi un lielu ārējo aizņemšanās liecina par zemu bankas likviditāti. Tāpēc papildus tiek analizēts:

1. aizņemšanās biežums;

2. aizņemšanās noteikumi (ar vai bez ķīlas);

3. līdzekļu piesaistīšanas iemesli;

4. kredītu procenti.

Daudzās valstīs komercbanku likviditātes rādītāji tiek aprēķināti, pamatojoties uz aktīvo un pasīvo bilances posteņu attiecību, kas sagrupētas pēc termiņa. Francijā šis periods ir trīs mēneši ar vērtību vismaz 60%, Anglijā - viens mēnesis (likviditātes rādītājs nav mazāks par 12,5%). Vācijā komercbankas katru mēnesi ziņo Vācijas Federālajai bankai par bilances likviditātes stāvokli. Nepieciešamais koeficientu līmenis 100% robežās liecina par iespēju daļēji segt ilgāka termiņa ieguldījumus ar mazākiem īstermiņa resursiem. Līdztekus Japānas, ASV un daudzu Eiropas valstu koeficientu metodei ir izstrādāts banku likviditātes novērtējums pēc naudas plūsmas. Ārzemēs liela nozīme tiek piešķirta kredītrisku ierobežošanai, lai nodrošinātu banku likviditāti.

Ārzemēs un Krievijā starp valsts reitingu sistēmām banku darbības uzticamības novērtēšanai plaši pazīstama ir amerikāņu CAMEL sistēma, kas ir visu analizēto rādītāju sākuma burtu kombinācija un tiek atšifrēta šādi:

AR - saria / pietiekamība (kapitāla pietiekamība). Sistēma nosaka, cik lielu bankas kapitālu var izmantot kreditoru (noguldītāju) aizsardzībai un tā vērtības pietiekamību;

A - aktīvu kvalitāte (aktīvu kvalitāte). Sistēma novērtē aktīvu "atgūšanas" pakāpi, koncentrējoties uz problemātisko aizdevumu finansiālo ietekmi;

M - mapagemept (vadības kvalitāte). Sistēma nosaka bankas vadības kvalitāti, pamatojoties uz darba rezultātu novērtējumu un pieņemto kontroles sistēmu;

E - earпiпgs (rentabilitāte). Sistēma novērtē bankas darbības ienesīgumu un nosaka peļņas pietiekamību tās attīstībai;

L -likviditāte (likviditāte). Sistēma nosaka, vai bankas likviditāte ir pietiekama saistību savlaicīgai izpildei;

Šī sistēma pieder pie reitingu sistēmu tipa, izmantojot “informētā novērotāja” metodi. Jāuzsver, ka lielākā daļa rādītāju, uz kuriem balstās Amerikas reitingu sistēmas vērtējumi, tiek noteikti, pamatojoties uz banku uzraudzības aģentūru saņemto informāciju. Taču nepieciešamības gadījumā, lai noskaidrotu atsevišķus bankas darbības aspektus, paredzētas uzraudzības pārbaudes klātienē.

Sistēma ir ārkārtīgi vienkārša, tāpēc tai ir zināma popularitāte. Sistēmas CAMELS pamatprincipus un metodes monitoringa darbībās izmanto daudzu valstu uzraudzības iestādes, lai izveidotu savas sistēmas banku uzticamības novērtēšanai.

Pieprasījuma saistību īpatsvars aktīvos

CamL1 = pieprasījuma saistības / bankas aktīvi.

Ekonomiskā jēga: koeficients parāda, kādā bankas aktīvu daļā veidojas uz nestabilāko saistību rēķina.

Pieprasījuma saistību daļai vajadzētu būt ar samazināšanās tendenci, lai banka palielinātu bankas resursu bāzes stabilitāti.

Piesaistīto starpbanku kredītu īpatsvars

CamL2 = starpbanku aizdevumi/banku aktīvi.

Ekonomiskā nozīme: koeficients raksturo bankas aktīvu īpatsvaru, kas veidojas uz starpbanku kredītu rēķina, kas arī ietilpst vispieprasītākajā saistību daļā.

Rādītāju CamL1 un CamL2 summa parāda, kādā proporcijā bankas atlikums veidojas uz nepastāvīgāko saistību rēķina.

Pieprasījuma saistību segšana ar naudas līdzekļiem

CamL3 = monetārie aktīvi/pieprasījuma saistības.

Ekonomiskā jēga: pieprasījuma saistības bankai ir jāsamaksā nekavējoties. Tūlītējiem maksājumiem bankai faktiski ir naudas līdzekļi.

Ja atlikuma momentānā likviditāte ir virs vidējā un ir pietiekams pašreizējās likviditātes līmenis, tad banka var samazināt nerentablo monetāro aktīvu apjomu.

Saistību segšana pēc pieprasījuma ar likvīdiem aktīviem

CamL4 = Likvīdie aktīvi/pieprasījuma saistības.

Ekonomiskā jēga ir tāda pati kā CamL3, tikai ar viena mēneša periodu.

Saistību segšanai pēc pieprasījuma ar bankas likvīdajiem aktīviem vajadzētu būt pieaugošai tendencei. Pašreizējās likviditātes pieaugums atspoguļo stabilu bankas uzkrātās likviditātes stāvokli. Jo augstāks ir pašreizējās likviditātes līmenis, jo lielākas garantijas bankai ir stabilam darbam nākotnē.

Vērtējot bankas rentabilitāti pēc CAMELS sistēmas, tiek izmantota piecu ballu vērtēšanas sistēma.

Atsevišķas bankas likviditāte tiek lēsta no 1 līdz 5, ņemot vērā noguldījumu svārstīgumu, bankas atkarības pakāpi no kredītresursiem, procentu likmes svārstīgumu, likvīdo aktīvu pieejamību, aktīvu un saistību efektivitāti. vadība:

reitings 1 — spēcīga (spēcīgs)- piešķir, ja bankas likviditātes līmeni nodrošina vairāk nekā pietiekams likvīdo aktīvu apjoms un brīva pieeja ārējiem līdzekļu piesaistes avotiem;

reitings 2 — apmierinoši (apmierinošs) - piešķir bankai, ja likviditātes rādītāji atbilst vai nedaudz augstāki par normām, kas pieņemtas atbilstoši banku operāciju apjomam un raksturam. Apmierinoši reitingi parasti tiek piešķirti bankām, kuru likviditāte samazinās un pieaug atkarība no aizņemšanās;

vērtējums 3 - Godīgi (viduvēji) - piešķirti bankai, kad likvīdo līdzekļu apjoms nav pietiekams īstermiņa saistību segšanai un klientu vajadzību apmierināšanai pēc kredītiem, nepalielinot aizņemtos līdzekļus, kā arī ja aizņemto līdzekļu apjoms jau ir sasniedzis vai pārsniedzis optimālās proporcijas;

reitings 4 - margināls (ierobežots) - tiek izsniegta bankai, kad likviditātes rādītāji ir būtiski zemāki par pieņemtajām normām, likvīdo aktīvu apjoms ir niecīgs, bankas pastāvēšana ir apdraudēta. Ar šādu reitingu bankas ir nekonkurētspējīgas, bankai ir jāmaksā augsta cena par aizņemtiem līdzekļiem;

Sistēmas CAMELS priekšrocība ir tā, ka tā ir standartizēta banku darbības novērtēšanas metode. Vērtējumi katram rādītājam atklāj galvenos to izmaiņu virzienus, un kopsavilkuma novērtējums izsaka nepieciešamās regulējošo iestāžu iejaukšanās pakāpi attiecībā uz banku.

Vērtēšanas pamatprincipi Katram bankas uzticamības elementam ir:

a) izceļot galveno katra elementa stāvokli raksturojošo rādītāju (koeficientu);

b) galvenā rādītāja faktiskās vērtības salīdzinājums ar atbilstošo standarta līmeni;

c) galvenā rādītāja faktiskās vērtības salīdzinājums ar citu banku rādītāju līmeni;

d) secinājumu par attiecīgā elementa stāvokli labošana pēc tendenču analīzes, strukturālās un faktoru analīzes rezultātiem, kontroles sistēmas izpētes rezultātiem;

e) prognozēt uzticamību nākotnē.

Tehnikas pielietojums KAMIELIS Krievijā

Kā jau noteikts, CAMEL reitingu sistēma ir balstīta uz visaptverošu un padziļinātu bankas finanšu un saimnieciskās darbības analīzi, ko veic kvalificēti analītiķi. Šīs sistēmas pamatā ir uzticamas informācijas bāzes pieejamība par katru banku un līdzīgu banku grupām. Ņemot vērā šādas informācijas trūkumu mūsu valstī, mēs varam runāt par šīs sistēmas pilnvērtīgas izmantošanas nerealitāti šobrīd Krievijā. Turklāt CAMEL sistēmas piemērošanu apgrūtina Krievijas komercbanku grāmatvedības un atskaišu standartu īpatnības, kā arī neprecīzas atskaites sastādīšanas fakti. Nestabilā vidē ekonomiskā attīstība nav iespējams iegūt pamatotas modeļa rādītāju vērtības, un izvēlētajiem rādītājiem pamatoti kritēriju līmeņi joprojām praktiski nav.

Atsevišķu CAMEL reitingu sistēmas elementu izmantošana Krievijā Krievijas komercbanku uzticamības novērtēšanai ir diezgan saprātīga. Šie elementi, pirmkārt, ir kritēriji un daži rādītāji komercbanku uzticamības novērtēšanai. Kā kritērijus banku uzticamības novērtēšanai vēlams izmantot kapitāla pietiekamības, aktīvu kvalitātes, likviditātes, rentabilitātes un pārvaldības rādītājus un dažus citus rādītājus, jo īpaši: kopējā, kā arī pamatkapitāla attiecību pret riska apjomu. -svērtie aktīvi; stabilo noguldījumu īpatsvars kopējā noguldījumu apjomā; starpbanku kredītu īpatsvars kopējā piesaistīto resursu apjomā; tīrās peļņas attiecība pret vidējo aktīvu vērtību; kopējais aktīvu kvalitātes rādītājs.

Galvenais iemesls, kas kavē sistēmas pielietošanu Krievijas banku praksē, ir standartu trūkums daudzos rādītājos (izņemot kapitāla pietiekamības rādītāju), t.i. savas normatīvās vērtības.

Šīs sistēmas piemērošana ietver aktīvu kvalitātes analīzi un novērtēšanu. Krievijas bankās šī problēma ir tikai daļēji atrisināta tikai attiecībā uz kredītportfeli un vērtspapīru portfeli. Citu veidu aktīviem nav metodoloģijas to kvalitātes analīzei.

CAMEL reitingu sistēmas principi tika izmantoti kā pamats, lai izstrādātu metodiku komercbanku darbības novērtēšanai, ko veica vairāki Krievijas analītikas centri (Banku informācijas aģentūra (ABI), laikraksts Kommersant Daily, Finanšu informācijas analītiskais centrs (AFFI). ), Reitingu informācijas centrs, Finanšu informācijas aģentūra "Interfax-lOO", MBO "Orgbank").

Katrs no tiem izmantoja savu rādītāju sistēmu un pieejas savām kvantitatīvajām izmaiņām.

Bankas likviditātes pārvaldīšanas procesā vadītājiem vienlaikus jārisina šādi tradicionāli definēti uzdevumi, t.s. bankas likviditātes vadības funkcijas:

· Kredīta pieprasījuma apmierināšana;

· Noguldītāju vēlmju apmierināšana izņemt noguldījumus;

· Bankas uzticamības demonstrēšana tirgum;

· Līdzekļu neizšķērdēšana nerentablas aktīvu pārdošanas dēļ;

· Tirgū piesaistīto resursu izmaksu ierobežošana;

· Bankas kopējās peļņas optimizācija.

Lai arī no pirmā acu uzmetiena uzdevumi izskatās diezgan pretrunīgi, jo jebkura kredīta pieprasījuma apmierināšana diez vai ir savienojama ar piesaistīto resursu izmaksu ierobežošanu un prasību izpildi noguldījumu izņemšanai ar nerentablu atsavināšanu, tomēr saprātīgu ierobežojumu ietvaros. (stratēģisko limitu sistēma), tie ir diezgan atrisināmi. Tādējādi, tāpat kā jebkurā vadības procesā, ir jānošķir stratēģiski un taktiski bankas likviditātes vadības procesa sastāvdaļas.

Vēsturiski, attīstoties finanšu tirgiem, to atsevišķiem sektoriem, valdības monetārās regulēšanas sistēmām, banku sistēmai, ir attīstījušās dažādas banku likviditātes vadības teorijas: komerckredītu teorija, pārveduma teorija, paredzamo ienākumu teorija, saistību vadības teorija u.c. Visām tām ir savi trūkumi un tīrā veidā diez vai pielietojami, izvēloties bankas resursu pārvaldības stratēģiju un taktiku (skat. tabulu . viens). Taču atkarībā no situācijas šo teoriju piedāvātās pieejas tiek izmantotas reālajā praksē un ļauj regulēt bankas likviditāti un maksātspēju.

2. tabula Banku likviditātes vadības teorijas

Balstoties uz esošo likviditātes vadības teoriju un reālās banku prakses analīzi, ir iespējams noteikt alternatīvas pieejas bankas maksātspējas uzturēšanai: tās vadītājiem vai nu vienmēr ir jābūt noliktavā nepieciešamajam maksāšanas līdzekļu (likvīdo aktīvu) daudzumam, vai arī spēja tos jebkurā laikā un vajadzības gadījumā piesaistīt finanšu tirgos. Šīs alternatīvas nosaka galvenā satura saturu likviditātes pārvaldības stratēģijas: aktīvu pārvaldības stratēģijas, saistību pārvaldības stratēģijas, aktīvu un pasīvu pārvaldības stratēģijas. To galvenie noteikumi ir atspoguļoti tabulā . 2.

3. tabula Banku likviditātes pārvaldības stratēģiju galvenie nosacījumi

Mūsdienu praksē bankas izmanto pēdējo likviditātes vadības stratēģijas veidu, jo tas ļauj vienlaikus ņemt vērā aktīvu pārvaldīšanas un saistību pārvaldīšanas stratēģijas stiprās puses, izlīdzinot to negatīvās sekas (rentabilitātes līmeņa pazemināšanos, radot pārmērīgu likviditāti). rezerves un augsts procentu likmju un maksātnespējas riska līmenis, koncentrējoties uz likviditātes uzturēšanu, pērkot aktīvus naudas tirgū likviditātes deficīta veidošanās brīdī).

Bankas likviditāti ietekmē dažādi parametri, kurus iedala ārējos un iekšējos. Tie ir aprakstīti iepriekš. Izstrādājot bankas likviditātes pārvaldīšanas stratēģiju, tās vadītājiem iepriekš jāparedz iespējamās ārējās vides attīstības situācijas un jāizstrādā vairāk vai mazāk stingri kritēriji likviditātes rezervju un to atsevišķu komponentu veidošanai. Turklāt likviditātes pārvaldības stratēģijā būtu jāparedz apzināta aktīvu un pasīvu un to galveno attiecību maiņa, lai veidotu stabilāku banku operāciju struktūru.

Lai īstenotu ilgtermiņa plānošanas procesā izvēlēto likviditātes vadības stratēģiju, banku vadītāji var izmantot dažādas metodes. Tādējādi aktīvu pārvaldīšanas stratēģija paredz pieeju nepieciešamā maksāšanas līdzekļu apjoma aprēķināšanai, kas jārezervē likvīdā veidā, lai nodrošinātu savlaicīgu bankas saistību izpildi. Šeit teorija nosauc divas alternatīvas pieejas: krājumu baseina metode un fondu konvertēšanas metode.

Krājumu baseina metode paredz likviditātes rezervju veidošanu, pamatojoties uz bankas piesaistīto resursu struktūras analīzi, kuru katram veidam tiek noteikta rezervju likme. Saskaņā ar to tiek aprēķināts likvīdā veidā turēto līdzekļu apjoms (ieskaitot pirmā un otrā posma rezervju daļu). Turpmākie lēmumi par saistību izvietošanu apgrozāmajos līdzekļos tiek pieņemti neatkarīgi no to piesaistes veida un laika. Pārvaldnieka galvenais uzdevums ir maksimāli palielināt bankas procentu maržu visā operāciju kompleksā.

Fonda konvertēšanas metode uzņemas ne tikai rezervēšanas likmju diferenciāciju atkarībā no saistību veida, bet arī dažādu veidu resursu sadales galveno virzienu noteikšanu. Piemēram, iedzīvotāju noguldījumi - aizdevumos iedzīvotājiem un vērtspapīros; korporatīvo klientu noguldījumi - atbilstošos kredītos u.c. Šeit tiek pārvaldīti procentu ienākumi atsevišķu operāciju grupu ietvaros.

Saistīts ar bankas saistību pārvaldības stratēģiju rezerves pozīcijas pārvaldības metode, pieņemot bankai atvērto kredītlimitu apjoma uzskaiti kā otrās prioritātes rezerves. Šajā situācijā banka iepriekš neveido šīs rezerves viegli pārdodamu, likvīdu vērtspapīru portfeļu veidā, bet gan izvieto piesaistītos resursus ienesīgākos, bet arī mazāk likvīdos aktīvos, to izņemšanas gadījumā uzskaitot iegādāties nepieciešamo saistību apjomu tirgū. Šī metode, no vienas puses, ļauj palielināt bankas aktīvās darbības rentabilitāti, bet, no otras puses, palielina risku, ka vai nu pieaugs resursu cenas tirgū, vai, neskatoties atvērtajiem limitiem, banka nevarēs iegādāties nepieciešamo resursu apjomu.

Pēdējā laikā Rietumos ir kļuvusi plaši izplatīta cita ar saistību pārvaldību saistīta metode: kredītu pārvaldības metode . Tās būtība ir ņemt vērā līdzekļu apjomu, kas var tikt atbrīvots no kredītu investīcijām, ja neatjaunojat kredītus, un paļauties ne tikai uz tiem steidzamiem aktīviem, kuriem pienāk to termiņš, bet arī pārdot esošos kredītus, ņemot vērā vekseļus aizņēmējiem centrālajā bankā un citās kredītiestādēs, veicot faktoringa un forfeitinga operācijas u.c. Lai to izdarītu, vēlams izsniegt aizdevumus ne tikai slēdzot aizdevuma līgumus, bet arī izmantot parādzīmes un obligācijas (kredītportfeļa vērtspapīrošanas metode), kā arī aizdevuma cesijas tiesības.

Ar dažādām likviditātes vadības metodēm ir cieši saistītas arī pieejas likviditātes vajadzību novērtēšanai. Galvenās no tām ir līdzekļu struktūras metode, kas korelē nepieciešamo likviditātes rezervju un standarta kredītu pieteikumu apjomu ar pieejamo likvīdo aktīvu apjomu, likviditātes rādītāju metode, pieņemot dažādu veidu aktīvu un attiecīgi sagrupētu saistību apjomu attiecības aprēķinu, avotu un līdzekļu izlietojuma metode , pieņemot likvīdo aktīvu apjoma novērtējumu, pamatojoties uz ienākošo un izejošo līdzekļu apjoma uzskaiti bankas noslēgtajos līgumos un darījumos paredzētajos brīžos. Runa ir gan par pamatprasību un saistību uzskaiti (kredītu atmaksa un izsniegšana, noguldījumu piesaiste un atgriešana), gan procentu maksājumiem saskaņā ar šiem līgumiem. Šajos aprēķinos jāņem vērā ne tikai bilances aktīvi un saistības, bet arī prasības un saistības par nākotnes darījumiem un citas ārpusbilances prasības un saistības.

Vēlams ņemt vērā arī lielos bankas bezprocentu ienākumus un izdevumus: paredzamos komisijas naudas apmērus, plānotos darbības izdevumus, kas saistīti ar bankas darījumu partneru pakalpojumu apmaksu, ar darbību nesaistītus izdevumus bankas uzturēšanai un tā personālu, kā arī kapitālieguldījumus bankas attīstībai. Īpaši svarīgi ir fiksēt tādus lielus regulārus izdevumus kā darba algas, īres, informācijas un telekomunikāciju pakalpojumu apmaksa.

Pirmās divas metodes ir vairāk vērstas uz bankas tūlītējās likviditātes pārvaldīšanu, jo parāda pašreizējo nepieciešamību pēc likvīdiem aktīviem, bet neļauj novērtēt, cik tas mainīsies nākotnē, kad bankai būs jāpilda noteiktas saistības. klientiem un tiešajiem klientiem. Pēdējā metode ļauj prognozēt likviditātes pārpalikuma/deficīta dinamiku pietiekami ilgā plānošanas periodā un, manuprāt, ir visefektīvākais līdzeklis, lai atbalstītu lēmumus par likviditātes pārvaldību.

Līdzekļu struktūras metode ņem vērā dažādu notikumu iespējamību, nosakot noguldījumu un aizdevumu nodrošināšanai nepieciešamo likvīdo līdzekļu apjomu. Šajā gadījumā aktīvu un pasīvu pārvaldnieks var noteikt labāko un sliktāko, un, iespējams, arī dažas starpposma likviditātes pozīcijas, kurās banka var nonākt, un visu iespējamo situāciju iespējamību. Galu galā paredzamās bankas vajadzības pēc likvīdiem līdzekļiem = iznākuma varbūtība * sagaidāmais deficīts vai pārpalikums situācijā A + rezultāta B varbūtība * sagaidāmais deficīts vai pārpalikums situācijā B +... +...

Visiem iespējamajiem rezultātiem ir izpildīts šāds nosacījums: iznākuma A varbūtība + rezultāta B varbūtība +... = 1.

Galvenais līdzekļu struktūras metodes trūkums ir bankas likviditātes prognozēšana, neņemot vērā bankas konkrēto noguldījumu un aizdevumu termiņus: iepriekš aprakstītajā veidā izveidotā likviditātes rezerve var izrādīties vai nu pārāk pārmērīga, vai arī nepietiekams, veicot kārtējos maksājumus.

Likviditātes pārvaldības banku procedūrai jāatbilst šādām prasībām:

· Ņemt vērā maksājumu plūsmu par visu veidu bankas aktīviem/pasīviem/ārpusbilances saistībām;

· Veikt pastāvīgu, ikdienas likviditātes stāvokļa analīzi un kontroli;

· Veidojot nākotnes notikumu prognozes, ņemt vērā iepriekšējo periodu datu dinamiku;

· Paļauties uz vairākiem variantiem notikumu attīstībai nākotnē (scenāriju modelēšana);

· Būt par vadības atskaites instrumentu bankas vadībai lēmumu pieņemšanai par līdzekļu piesaisti un izvietošanu un bankas procentu likmju politikas noteikšanu.

Noteiktās prasības likviditātes vadības tehnoloģijai ļauj, no vienas puses, analizēt esošo situāciju un pieņemt operatīvās vadības lēmumus, no otras puses, prognozēt bankas likviditātes stāvokli pie dažādiem scenārijiem.

Šobrīd lielākā daļa banku likviditātes problēmas pētnieku kā galveno likviditātes vadības instrumentu mēdz izmantot naudas plūsmu prognozi (maksājumu kalendāru), nodrošinot visdrošāko un objektīvāko bankas likviditātes stāvokļa prognozi.

Galvenais šīs likviditātes analīzes formas izvēles pamatojums ir pats bankas likviditātes pārvaldīšanas uzdevums. Tieši šis bankas likviditātes analīzes rīks kā neviens cits spēj atbildēt uz jautājumu par iespējamu līdzekļu iztrūkumu noteiktā laika periodā. Pašreizējo naudas plūsmu un prognozēšanas nākotnes naudas plūsma ļauj paredzēt likviditātes problēmas un attiecīgi operatīvi veikt nepieciešamos pasākumus problēmu pārvarēšanai un bankas politikas koriģēšanai.

Neatkarīgs prognozes rezultāts ir atsevišķu bankas likviditātes vajadzību scenāriju modelēšanas elementu izstrāde un ieviešana, izmantojot prognožu parametru kopumu, kas nosaka alternatīvus scenārijus. Ir trīs galvenie scenāriji (lai gan bankā var definēt vairāk scenāriju):

· Standarta scenārijs strādājošai bankai bez krīzes parādībām ar prognozētu maksājumu plūsmu, pamatojoties uz vēsturisko datu statistiku;

· "Krīzes bankā" scenārijs, kas saistīts ar pašas bankas darbības nelabvēlīgiem faktoriem, ja finanšu tirgos nav krīzes parādību;

· "Tirgus krīzes" scenārijs, kas saistīts ar krīzi finanšu tirgos.

Prognozes laiks. Kā optimālais prognožu diapazons tiek izmantota likviditātes prognoze nākamajam gadam. Šādas prognozes perioda izvēles iemesli ir šādi. No vienas puses, prognozes periodam ir jānodrošina diezgan brīvs skats nākotnē un jābeidzas “nevis rīt”, no otras puses, ja prognoze ir pārāk gara (piemēram, no gada līdz 3 gadiem un ilgāk), palielinās prognozes kļūdas iespējamība.

Vēl viens iemesls, kāpēc gada prognoze tiek izvēlēta kā optimālā, ir tas, ka bankas izstrādā biznesa plānu nākamajam kalendārajam gadam, un līdz ar to atbilstošā naudas plūsmas prognoze var un ir jāņem vērā, izstrādājot bankas īstermiņa attīstības programmu. .

Prognozes diskrētums. Kopumā likviditātes analīzes un prognozes diskrētumam jābūt atkarīgam no izvirzītajiem mērķiem. Tūlītējas likviditātes pārvaldības gadījumā ir nepieciešama ikdienas likviditātes prognoze. Ņemot vērā piedāvāto prognozes periodu (līdz gadam) un mērķus, kā pamata pieeju tiek piedāvāts izmantot mēneša naudas plūsmas prognozi.

Maksājumu plūsmu detalizācija pa aktīviem/pasīviem/ārpusbilances saistībām. Naudas plūsmas ir ierosināts klasificēt divos veidos ar šādām pazīmēm.

Klientu straumes- naudas līdzekļu kustība klientu, juridisko un fizisko personu kontos, tostarp līdzekļu kustība kreditēšanas operācijās. Neskatoties uz to, ka šos rādītājus ir iespējams ietekmēt (piekopjot atbilstošu kreditēšanas un līdzekļu piesaistes politiku), līdzekļu kustība klientu tīklos ir nepastāvīga un grūti prognozējama. Vispārīgā gadījumā kredītu atmaksa/izsniegšana un klientu veiktā bankā ievietoto steidzamo līdzekļu izņemšana var būt samērā determinēta.

Pašas bankas operācijas- operācijas ar vērtspapīriem, līdzekļu kustība starpbanku kreditēšanas operācijām, operācijas ar Krievijas Banku (REPO, aizdevumi, noguldījumi), tas ir, instrumenti ar deterministisku līdzekļu kustību.

Galvenais ierosinātās darījumu grupēšanas iemesls izriet no būtiskām atšķirībām klientu naudas plūsmu un pašu kapitāla pārvaldīšanas pieejās. Jebkuras bankas likviditātes pārvaldīšanas tehnoloģijas uzdevums ir piedāvāt pieeju klientu naudas plūsmu novērtēšanai un prognozēšanai, un, pamatojoties uz prognozes rezultātiem, apsvērt iespējamās darbības iespējas nākotnē (ar līdzekļu pārpalikumu vai trūkumu). : likviditātes trūkumu kompensēšana ar banku operācijām vai situācijas ietekmēšana ar oportūnistiskiem instrumentiem , piemēram, īstenojot atbilstošu klientu politiku.

Bankas nākotnes naudas plūsmu novērtējums. Lai novērtētu bankas dinamisko likviditāti, nepieciešams matemātiskais aparāts, kas ļauj iegūt objektīvu vērtējumu par bankas turpmāko likviditātes stāvokli un klientu naudas plūsmu prognozi.

Galvenās esošās banku datu analīzes metodes ir balstītas uz pašreizējo datu statistisko analīzi. Parasti vairumā gadījumu praktiķi tiek mudināti veikt pagātnes statistisko atkarību izpēti, lai iegūtu attiecīgo datu varbūtības uzvedību nākotnē. Taču uz rādītāju dinamiku balstītas pieejas praksē izrādās efektīvākas nekā pieejas, kas pieņem pētāmo datu statiskumu un sniedz tikai varbūtības novērtējumu par bankas rādītāju izmaiņām nākotnē, nesadaloties laika intervālos. .

Lai apvienotu abu pieeju (varbūtības un dinamiskās) priekšrocības, tiek uzskatīts par lietderīgu izmantot laikrindu analīzes rezultātus banku datu iespējamo nākotnes vērtību prognozēšanas modelī. Kā sākotnējos datus var izmantot klientu naudas plūsmu vai atsevišķu banku saistību vērtības (piemēram, no fiziskām personām piesaistītie līdzekļi noguldījumiem, juridiskajām personām norēķinu kontiem utt.).

Kā ārējos satricinājumus vēlams izmantot makroekonomiskos rādītājus, piemēram, naudas piedāvājumu, inflāciju valstī, eksportēto izejvielu cenas, kā arī dažādus politiskos un infrastruktūras uzplaukumus (piemēram, uzticamu nebanku investīciju rašanos) atspoguļojošus rādītājus. produkti).

Laika rindu modeļu izmantošanas galvenā priekšrocība ir to atkārtošanās, tas ir, iespēja pastāvīgi pārrēķināt modeļus katrā jaunā laika intervālā, izmantojot jaunus datus, kas jau ir parādījušies.

Bankas informācijas infrastruktūra. Lai pārvaldītu bankas likviditāti, nepieciešami operatīvie dati par visiem bankā notiekošajiem procesiem, tai skaitā par kredītu izsniegšanu (sākot no plānošanas stadijas), noguldījumu piesaisti, ārpusbilances darījumu veikšanu un visu, kas var ietekmēt bankas stāvokli. bankas likviditāte.

Jautājumu par lielākās daļas šādas informācijas pieejamību un pieejamību var atrisināt ar vienotu informācijas banku sistēmu, kurai vajadzētu būt jebkuras organizācijas vadības pamatā. Ar vienotu banku sistēmu tiek saprasts informācijas tehnoloģiju komplekss, kas ļauj bankai darboties kā vienotam mehānismam un paaugstināt vadības efektivitāti kopumā.

Projekta īstenošana sastāv no sekojošā posmos :

1. Maksājumu plūsmu klasifikācija ... Izstrādāta metodika maksājumu plūsmu klasificēšanai pa aktīvajām un pasīvajām operācijām klientu un bankas operāciju kontekstā ienākošajos un izejošajos, plānotajos un prognozētajos. Metodikas programmatūras un tehnoloģiskā realizācija kā sastāvdaļa ietver esošo maksājumu kalendāra datu bāzi, kā arī bankas analītiskās bilances datu bāzi un noslēgto un plānoto līgumu iekšējās uzskaites sistēmu.

2. Datu vākšana un sistematizēšana par vēsturiskā perioda maksājumu struktūru (iepriekšējie 2 gadi) un tehnoloģiju ieviešana datu par kārtējiem maksājumiem vākšanai un uzkrāšanai turpmākai statistiskai analīzei.

3. Likviditātes riska avotu identificēšana un analīze ... Likviditātes riska avoti tiek iedalīti strukturālajos, kas saistīti ar faktisko aktīvu/pasīvu un prasījumu/saistību struktūru termiņa izteiksmē, un varbūtējos, kas saistīti ar nelabvēlīgu iespējamu vai nejaušu notikumu iestāšanos, kas negatīvi maina maksājumu plūsmu struktūru maksājumu diena.

Izstrādātā metodika izceļ šādus avotus vai likviditātes riska faktori kas rodas no noteikta veida maksājumu grupām:

1) strukturāls: likviditātes zaudēšanas risks, kas rodas plānotajā maksājumu plūsmā līguma prasību un saistību nesabalansētības dēļ, kas rada obligāto maksājumu plūsmu apjomus termiņu kontekstā;

2) aizņemto līdzekļu aizplūšanas risks;

3) ar kredītriska realizāciju saistītais aktīva nepiegādāšanas vai neatgriešanas risks;

4) ar tirgus riska realizāciju saistītais likviditātes zaudēšanas risks, t.i. neiespējamība līdz šim datumam pārdot aktīvu finanšu tirgū par gaidāmo cenu, kas plānota ienākošo maksājumu apjomā;

5) ar operacionālā riska ieviešanu saistītais likviditātes zaudēšanas risks, t.i. kļūdas procedūrās vai darbības kļūmes procesos, kas nodrošina netraucētu bankas maksājumu izpildi;

6) likviditātes risks, kas saistīts ar bankas iegādātās likviditātes avotu slēgšanu, piemēram, bankai limitu slēgšanā starpbanku tirgū.

Galvenās grūtības scenārija likviditātes vadības metodoloģijas ieviešanā slēpjas tieši tajā apstāklī, ka Krievijas bankas vēl nav ieviesušas atbilstošas ​​informācijas datu noliktavas, kā arī nav uzkrājušas pietiekamu statistiku par maksājumu struktūru grupu, termiņu, instrumentu un strukturālo kontekstā. vienības, kas ļauj izmantot statistiskās analīzes un modelēšanas metodes.

Ja visi maksājumi bankā būtu prognozējami, tad varētu rēķināties ar turpmāko likvīdo aktīvu atlikumu kā sākotnējo apjomu plus maksājumu bilanci. Tad likviditātes prognozēšanas problēma tiktu atrisināta vienkārši: ja aplūkotajā analīzes horizontā likvīdo aktīvu atlikums ir lielāks par nulli, tad tiek nodrošināta likviditāte, ja tā ir mazāka par nulli, jāveic pasākumi. Apskatīsim vispazīstamākās likviditātes prognozēšanas metodes.

Koeficientu analīze

Likviditātes rādītājs ir daļa ar aktīvu grupu (parasti likvīdu) skaitītājā un saistību grupu (parasti pēc pieprasījuma vai īstermiņa) saucējā. Tipiski piemēri ir CBR likviditātes rādītāji. Likviditātes koeficienti ir ļoti dažādi, taču to izmantošanas būtība ir aptuveni vienāda: novērojiet koeficientu dinamiku, uzstādiet sliekšņa vērtības un "signalizē", kad tie tiek sasniegti. Šīs metodes priekšrocības ir aprēķinu vienkāršība un skaidrība. Trūkumi parasti ietver statiskas aplēses, pārāk formālu pieeju un prognozēšanas rīku trūkumu.

Pārrāvuma metode vai spraugu analīze

Tas salīdzina aktīvu un saistību grupas ar vienādu termiņu līdz pārdošanai/termiņam. Ja aktīvu ir mazāk (t.i., ir sprauga), tad pastāv likviditātes risks. Jo lielāka atstarpe, jo lielāks risks. Galvenā problēma ir nenoteikta termiņa aktīvu un saistību datu datēšana, un, kā minēts iepriekš, to ir pārāk daudz. Plašāka atšķirības analīzes modifikācija ir matricas metode. Tas sniedz interesantāku attēlu, taču tam ir tādi paši trūkumi. Mūsdienu informācijas tehnoloģiju attīstībai šīs metodes var uzskatīt par novecojušām.

Naudas plūsmas analīze

Naudas plūsmas analīze jeb, vienkāršāk, maksājumu kalendārs ir modernāka pieeja. Tā uzbūve, kā daudzi uzskata, ir likviditātes analīzes atslēga. Tām pozīcijām, kuru līgumos nav norādījumu par maksājumu veikšanas laiku un apjomu, analītiķi mēģina tos prognozēt. Patiesībā tas ir tikpat grūti kā prognozēt dolāra vai naftas cenas. Intervējiet dažādus ekspertus, un jūs iegūsit tādu prognožu klāstu, ka labāk par tiem nezināt. Tomēr šī pieeja satur sāls graudu. Kļūda bieži slēpjas tajā, ka kalendāra veidošana pārvēršas par pašmērķi, lai gan patiesībā tas ir starpposms (vai instruments) likviditātes prognozēšanai un analīzei.

Likviditātes spilvena aprēķins

Šī ir vēl viena pieeja, kas satur noderīgas idejas - likvīdo aktīvu krājuma aprēķināšana, kas jums ir nepieciešama, lai izpildītu neparedzētus klientu maksājumus. Aprēķinātais krājums tiek salīdzināts ar pieejamajiem līdzekļiem. Uzlabotajās versijās kopējais spilvena tilpums ir strukturēts vairākos likviditātes līmeņos. Spilvena metode savā ziņā ir alternatīva mēģinājumam prognozēt naudas plūsmas un vairāk piemērota statistiskai analīzei. Daudz vienkāršāk ir aplēst klientu iespējamo izņemšanas limitus noteiktā laika periodā, nekā paredzēt maksājumu datumus un summas. Ja nevaram uzzināt, kad maksājums tiks veikts, tad vienkārši turēsim gatavībā likviditātes rezervi. Galvenās grūtības ir, kā noteikt optimālo rezerves apjomu. Viņi šeit bieži rīkojas pārāk vienkārši: sadala saistības grupās, no katras grupas paņem noteiktu procentuālo daļu un saskaita. Un tādējādi viņi sabojā labu ideju, galu galā samazinot visu līdz triviālai koeficientu analīzei.

Praksē visas šīs metodes var būt tikai daļa no likviditātes analīzes un vadības sistēmas un atrisināt tikai atsevišķus apakšuzdevumus. Tādējādi var būt labas šo metožu kombinācijas, kas sniedz labākus rezultātus.

Kā piemēru analizēsim izplatītu maksājumu kalendāra metožu un likviditātes spilvena (rezerves) kombināciju.

Visus maksājumus sadalīsim divos veidos: līgumiski un pēc pieprasījuma. Līgumsaistības ir ievērojami prognozējamākas. Maksājumu kalendāru veidojam tikai no līguma maksājumiem, un pēc pieprasījuma maksājumiem nodrošināsim to nodrošināšanai nepieciešamo likvīdo aktīvu rezervi (“spilvenu”). Pozīcija tiks ņemta vērā vai nu maksājumu kalendārā, vai likviditātes rezerves aprēķinā.

Ja likvīdo aktīvu bilances prognoze, pamatojoties uz šādu kalendāru, ir lielāka par likviditātes rezervi, tad pieņemam, ka ir likviditātes pārpalikums. Ja mazāk, tas ir trūkums.

Maksājumu kalendārā tiek ievietoti gan aktīvie līgumi, gan plānotie/prognozētie (ņemot vērā biznesa plānus). Amatiem, kuru ietekme ir ļoti liela un kuras nevar viennozīmīgi plānot/paredzēt, tiek izskatīti varianti (scenāriji). Būtu pārspīlēti teikt, ka par pieprasījuma kontiem nevar izdarīt ticamus pieņēmumus. Jūs varat diezgan precīzi plānot / prognozēt gada tendenci. Vēlams arī to ievietot kalendārā un paredzēt taktisko likviditātes rezervi tendenču svārstībām.

Analizējot bankas likviditāti, liela nozīme ir nepieciešamās likviditātes rezerves prognozēšanai.

Taktiskā likviditātes rezerve ir ērti to definēt kā vairāku komponentu summu, no kurām katra ir paredzēta, lai nodrošinātu maksājumus par savu amatu grupu. Šo pozīciju kopumam noteikti ir jāaptver visi pieprasījuma konti, vēlams segt neizmantotos kredītlīniju limitus un atsevišķos gadījumos ņemt vērā arī citas pozīcijas. Galvenā daļa, kā likums, ir rezerve pēc pieprasījuma kontiem. Rezerves aprēķināšanas princips ir balstīts uz šādu argumentāciju: nauda, ​​​​kas pēkšņi nonākusi kontos, tiek uzskatīta par "karstu" (nestabilu), un tā ir 100% rezervēta. Tikai pēc tam, kad tie "nokārtojas" kontos (stabilizējas), rezerve tiem samazinās līdz noteiktai daļai (20 - 50%).

Kā daļu no taktiskās rezerves ir lietderīgi izcelt operatīvās likviditātes rezerve nepieciešams, lai saglabātu likviditāti līdz 3 dienām. To var definēt kā daļu no pašreizējā bilances, kas vienāda ar maksimālo neto norakstīšanas procentu ar noteiktu varbūtību (piemēram, 0,95) attiecīgajai kontu grupai 3 dienu laikā.

Radīšana likvīdo aktīvu stratēģiskā rezerve var uzskatīt par piesardzīgas likviditātes vadības politikas izpausmi, citiem vārdiem sakot, tas ir proaktīvs pasākums situācijas pasliktināšanās gadījumā.

Būtībā likviditātes regulēšanas mehānismus var iedalīt 2 veidos: iekšējā un ārējā (sistēmiskā).

Likviditātes regulēšanas mehānismi shematiski parādīti šādā diagrammā:

Iekšējie mehānismi. Ar iekšējiem instrumentiem saprot instrumentus, kurus banka var patstāvīgi izmantot un, pamatojoties uz tiem, plānot savu darbību.

Savukārt iekšējos instrumentus var iedalīt operatīvajos un stratēģiskajos.

UZ operatīvi ietver darījumus ar likvīdiem vērtspapīriem, atvasinātajiem instrumentiem finanšu instrumenti, ierobežojot banku valūtas un procentu likmju riskus. Piemēri ir arī trešo pušu banku atvērtās kredītlīnijas, Krievijas Bankas refinansēšanas instrumenti, kā arī ilgtermiņa aizņēmumu piesaiste parādu tirgos (būtībā tās ir pašu banku operācijas, kas aprakstītas iepriekš).

Galvenais šāda veida instrumentu izmantošanas trūkums ir Krievijas banku tirgus relatīvā nestabilitāte. Tas izpaužas, piemēram, ar ārējo aizņēmumu grūtību rašanos un Krievijas Bankas refinansēšanas ierobežojumiem, ja rodas aizdomas par iespējamām problēmām ar banku.

Risinājums šajā gadījumā ir nepieciešamība pēc ļoti likvīdiem aktīviem evolūcijas scenārija ietvaros. Savukārt optimālo aktīvu krājumu var noteikt, izmantojot matemātiskos modeļus (piemēram, iegūtās laika rindas prognozes ticamības intervālu).

Uz prims stratēģiski iekšējie mehānismi ietver izmaiņas bankas stratēģijā tirgū. Tā, pirmkārt, ir bankas attīstības stratēģijas korekcija, mainot biznesa plānošanas parametrus, banku procentu likmju politiku, kas galu galā noved pie darījumu apjoma ar klientiem, naudas plūsmu apjoma un virzienu izmaiņām. Jāatzīmē, ka stratēģiskie mehānismi nav tikai likviditātes regulēšanas instrumenti (pretstatā operatīvajiem).

Sistēmas rīki.Šie instrumenti nav tikai likviditātes pārvaldības instrumenti, bet tiem ir ārkārtīgi liela nozīme komercbanku likviditātes pārvaldības tehnoloģiju attīstībā.

1. Noguldījumu apdrošināšanas sistēma. 2004. gada janvārī, pamatojoties uz 203. gada 23. decembra federālo likumu "Par fizisko personu noguldījumu apdrošināšanu Krievijas Federācijas bankās", tika izveidota Noguldījumu apdrošināšanas aģentūra. Praksē sistēmas darbībai būtu jāatspoguļojas papildu līdzekļu ieplūšanā no iedzīvotājiem bankām un privātpersonu līdzekļu nepastāvības un iespēju aizplūšanas mazināšanā dažāda veida banku krīžu iestāšanās brīdī.

Aplūkotās likviditātes vadības tehnoloģijas aspektā noguldījumu apdrošināšanas sistēmas ietekmi var atspoguļot šādi:

• Paaugstināta banku uzticamība iedzīvotāju acīs samazinās likviditātes rezervi krīzes situācijās;
• Noguldījumu apdrošināšanas sistēmas ieviešana spēs "izvilkt no matračiem" iedzīvotāju noguldījumus, kas ietekmēs piesaistīto noguldījumu pieauguma dinamikas izmaiņas.

Ja noguldījumu apdrošināšanas sistēma vairāk ir infrastruktūras faktors, kas spēj vairot sabiedrības uzticību banku sistēmai kopumā, tad tālāk aprakstītie banku mehānismi ir paredzēti, lai nodrošinātu papildu likviditāti Krievijas bankām.

2. Sekundāro kredītsaistību tirgus kā banku refinansēšanas instrumenta attīstība. Parasti iespējamai likviditātes krīzei visvairāk sagatavotas bankas ar likvīdo aktīvu krājumiem, no kuriem pievilcīgākie ir Krievijas Bankas lombarda sarakstā iekļautie vērtspapīri.

Taču šādu vērtspapīru zemā rentabilitāte, kā arī sīvā konkurence strauji augošajā kredītu tirgū liek bankām meklēt papildu vidēja un ilgtermiņa likviditātes avotus. Tajos neietilpst īstermiņa aizdevumi no Krievijas Bankas, jo bankas ir spiestas piesaistīt līdzekļus iekšzemē (piekopjot agresīvu klientu piesaistes politiku) vai izmantot līdzekļus, kas aizņemti no ilgtermiņa kapitāla tirgus.

Ja pirmais ir salīdzinoši dārgs, jo agresīva kampaņa ir saistīta ar augstām tirgus daļas palielināšanas izmaksām, otrā (īpaši ārvalstu finansējums) ne vienmēr ir iespējama, īpaši vidējām un mazām bankām.

Šajā sakarā vitāli svarīgi ir attīstīt sekundāro saistību, banku emitēto vērtspapīru, kas nodrošināti ar bankām izsniegtajiem kredītiem, tirgu (kredītportfeļa pārvēršana vērtspapīros).

Galvenā problēma, kas šajā gadījumā rodas, ir šādu saistību nodrošinājuma riski un attiecīgi banku kredītrisku pārvaldības kvalitāte. Jautājums par tirgus caurskatāmību šādām banku saistībām var tikt atrisināts tikai tad, ja tiks izstrādāti vienoti banku kredītportfeļu (vai homogēnu kredītu grupu) kvalitātes novērtēšanas standarti.

Patlaban atsevišķas Krievijas bankas jau strādā, lai emitētu un unificētu ar hipotekārajiem kredītiem nodrošināto vērtspapīru apgrozījumu iedzīvotājiem. Ja šāds tirgus sāks darboties, bankām būs papildu likviditātes avots, ko varēs izmantot gan bankas evolūcijas attīstībā, gan dažādu krīzes situāciju gadījumā.

3. Krievijas Bankas likviditātes regulēšanas prakse. Šis mehānisms tiks apspriests sīkāk tālāk.

Svarīga loma rubļa likviditātes regulēšanā ir Krievijas Federācijas Centrālās bankas mehānismiem obligāto rezervju veidošanai, kā arī kredītiestāžu refinansēšanai.

Mehānisms vidējo obligāto rezervju noteikšanai ir vispieejamākais instruments pašreizējās likviditātes regulēšanai. Tās būtība slēpjas faktā, ka kredītiestāde iegūst tiesības nevis pārskaitīt Krievijas Federācijas Centrālajai bankai daļu no obligātajām rezervēm noteiktas summas apmērā, bet gan uzturēt noteiktu nesamazināmu atlikumu savā korespondentkontā ar Centrālā banka.

2005. gada aprīlī Krievijas Banka sāka izsniegt lombarda kredītus ar fiksētām procentu likmēm uz septiņām kalendārajām dienām. Šos kredītus var saņemt jebkurā dienā, nevis reizi nedēļā, kā tas bija lombarda izsoļu laikā. Papildus ir paplašināts kredītu ķīlā pieņemto vērtspapīru saraksts. Procentu likmju dinamika par lombarda kredīta izmantošanu uz 7 dienām ir parādīta tabulā zemāk.

4. tabula Procentu likmes par lombarda aizdevuma izmantošanu

Kopš 2003. gada 4. augusta Krievijas Bankas regulas N 236-P "Par kārtību, kādā Krievijas Banka izsniedz ar vērtspapīru ķīlu (bloķēšanu) nodrošināto kredītu kredītiestādēm" stāšanās spēkā. daudzas komercbankas jau ir noslēgušas atbilstošus līgumus ar Krievijas Federācijas Centrālo banku par dienas aizdevumu un kredītu uz nakti izsniegšanu.

Parasti kredītiestādes aktīvi izmanto dienas un uz nakti aizdevumu iespējas, lai uzturētu tūlītēju/tekošo likviditāti. Šobrīd Krievijas Bankas lombardu aizdevuma likme uz vienu kalendāro dienu ir fiksēta 8,25% apmērā. Un "uz nakti" aizdevuma likmes dinamiku var redzēt tabulā:

5. tabula Procentu likme kredītam uz nakti

Banku likviditātes uzturēšanas pieredze liecina, ka dienas kredītu izmantošanas iespēja ļauj samazināt korespondentkontu un subkontu atlikumus un līdz ar to atbrīvot līdzekļus citām aktīvām operācijām. Turklāt būtiski palielinās līdzekļu apgrozījums aktīvi kreditētajos korespondentkontos, kas var liecināt par norēķinu paātrināšanos ekonomikā (kredītiestāžu, kuras aktīvi izmanto Krievijas Bankas kredītus, apgrozījuma rādītāji pārsniedz ierastās vidējās vērtības).

Kredītiestāžu refinansēšanas metožu izstrādes ietvaros 2005.gada 28.augustā tika pieņemti Krievijas Bankas noteikumi Nr.273-P “Par kārtību, kādā Krievijas Banka izsniedz ar parādzīmju ķīlu nodrošinātos aizdevumus, prasījuma tiesības uz kredītu. organizāciju līgumi vai kredītiestāžu garantijas” stājās spēkā.

Šis dokuments nosaka kārtību, kādā Krievijas Federācijas Centrālā banka izsniedz aizdevumus kredītiestādēm, kas nodrošināti ar parādzīmju ķīlu, prasījuma tiesībām saskaņā ar organizāciju kredītlīgumiem vai kredītiestāžu garantijām, lai uzturētu bankas likviditāti. banku sistēma.

Krievijas Banka negaidīti paaugstināja refinansēšanas likmi no 10 līdz 10,25%. Bet, ja tirgus dalībnieki mierīgi reaģēja uz pašreizējo refinansēšanas likmes paaugstināšanu, viņus mulsināja minimālās tiešās REPO likmes - banku sistēmas galvenās refinansēšanas likmes - palielināšana līdz 6,25%. Pati Krievijas Banka savu rīcību skaidroja ar inflācijas apkarošanas pasākumiem, lai gan līdz pēdējam brīdim mierināja kredītiestādes ar nolūku saglabāt banku sistēmas likviditāti.

“Ja mēs vienkārši paaugstinātu rezervju prasības, tas nozīmētu likviditātes izņemšanu no bankām par aptuveni 77 miljardiem rubļu. Vidējā rādītāja palielināšanās viņiem atgriež likviditāti par aptuveni 55 miljardiem rubļu, tas ir, kopējā neto izņemšana sasniegs 22 miljardus rubļu, ”skaidroja Aleksejs Uļukajevs.

Pēc ekonomistu domām, Centrālās bankas operāciju likmju pieaugums neradīs nopietnu inflācijas samazināšanos, taču tas var radīt likviditātes deficītu.

Kredītiestādēm - Krievijas Federācijas rezidentiem, kas atbilst noteiktiem kritērijiem, tiek izsniegti Krievijas Federācijas Centrālās bankas aizdevumi ar steidzamības, maksājuma, atmaksas un nodrošinājuma nosacījumiem uz laiku, kas nepārsniedz 180 kalendārās dienas, un to procentu likmēm. ir iestatīti noteikumi Krievijas Banka.

Zināms, ka Krievijas Banka ir pēdējais aizdevējs, tāpēc overdraftu korespondentkontā Krievijas Bankā nevajadzētu uztvert kā salīdzināmu alternatīvu citiem līdzekļu piesaistes instrumentiem (piemēram, starpbanku aizdevumiem, starpbanku kredītiem). noguldījumi, Loro konti, citas banku parādsaistības, vekseļi, noguldījumu sertifikāti, obligācijas).

Protams, daļu savu saistību banka var veidot arī izmantojot starpbanku tirgū piesaistītos rezidentu un nerezidentu banku resursus. Vienlaikus šie resursi var būt gan mērķtiecīgi, gan nodrošināti ilgtermiņā, vai arī kalpot kā pagaidu līdzeklis pašreizējās likviditātes trūkuma mazināšanai un nodrošināti uz laiku līdz vienai bankas darba dienai. Pirmās kategorijas resursu izplatība palielina bankas aplēsto likviditāti, otrā samazina to. Līdz ar to bankai arī pašai jāaprēķina drošs aizņemšanās apjoms starpbanku tirgū uz īsu laiku.

Overdrafta kredītu no Krievijas Bankas kredītiestāde parasti izmanto tikai tad, kad ir izsmeltas citas operāciju finansēšanas iespējas. Krievijas Bankas overdrafta kredīta sistemātiska izmantošana var liecināt par kredītiestādes likviditātes pārvaldības zemo kvalitāti un var izraisīt tās reitinga pazemināšanos finanšu pakalpojumu tirgū.

Ņemot vērā minēto, var secināt, ka uz nakti kredītu piesaiste no Krievijas Bankas var būt attaisnojama vai nu pašreizējās likviditātes uzturēšanai, vai arī izvietošanai konkrētos augsta ienesīguma aktīvos. Jebkurā gadījumā Krievijas Bankas uz nakti izsniegto starpbanku kredītu kredītu izmantošana kā pastāvīgs resursu bāzes avots ir nepiemērota.

Turklāt finanšu ministrs apliecināja gatavību uz laiku izvietot brīvos budžeta līdzekļus banku noguldījumos. Tiesa, amatpersona nekavējoties nosauca "griestus" šādai papildināšanai - 600 miljardus rubļu. Līdzekļi tiks izvietoti izsoles kārtībā, un jau ir noteikti kritēriji banku dalībai tirdzniecībā - pamatkapitāla apjoms nav mazāks par 5 miljardiem rubļu un reitings nav zemāks par BB-.

Centrālā banka savukārt ir gatava paplašināt to aktīvu sarakstu, kuri tiek pieņemti kā nodrošinājums ar aizdevuma līgumiem un garantijām par tiem. Viņš arī apņēmās samazināt atlaidi nodrošinātajām obligācijām un ieviest atjaunojamo repo mehānismu, kas varētu paātrināt banku aizņemšanos. Par vienu pakāpi tiks samazinātas prasības kredītņēmēju banku starptautiskajiem reitingiem, kas ļaus lielākam banku skaitam saņemt kredītus no Centrālās bankas. Provizoriski šīs darbības tiks veiktas šī gada aprīlī.

Tikmēr bankas gatavojas gaidāmajiem maksājumiem (un aprīļa beigās - maija sākumā tām būs jāpārskaita aptuveni 800 miljardi rubļu nodokļu maksājumos). Ar tiešajiem repo darījumiem piesaistīto līdzekļu apjoms gandrīz dubultojās tikai vienas dienas laikā: no gandrīz 30 miljardiem rubļu 27. martā līdz 71 miljardam rubļu 28. martā.

Starp pozitīvajiem aspektiem Centrālās bankas aizdevumu izsniegšanā ir vērts atzīmēt faktu, ka Krievijas Banka pastāvīgi paplašina lombarda vērtspapīru sarakstu, kas var kalpot kā nodrošinājums notiekošajiem darījumiem. Tas ļauj bankām, kuru portfelī nav valsts vērtspapīru, saņemt finansējumu, kas nodrošināts ar uzņēmumu saistībām.

Pagriezienā negatīvs faktors ir tas, ka Krievijas Banka nepraktizē vidēja un ilgtermiņa kreditēšanu komercbankām, kā arī tas, ka ar vērtspapīriem nodrošinātais finansējums ir praktiski vienīgais sistēmiskais instruments papildu likviditātes iegūšanai krīzes situācijā.

Nobeigumā vēlos vēlreiz atzīmēt, ka gan zemās likviditātes vērtības, gan to pārmērīgais līmenis liecina par negatīvām tendencēm. Pirmajā gadījumā tā ir nespēja apkalpot maksājumus, otrajā – efektīvi pārvaldīt brīvos resursus. Tāpēc optimāls banku sistēmas likviditātes līmenis ir viens no tās stabilitātes pamatiem. Banku uzdevums šobrīd ir kompetenti un efektīvi pārvaldīt savu likviditāti, jo īpaši izmantojot Krievijas Federācijas Centrālās bankas piedāvātos instrumentus.

Šajā darbā no dažādām pusēm tika analizēta komercbankas likviditāte, šīs koncepcijas būtība un tās vadība.

Komercbanku likviditāte- tā ir tā spēja ātri un ar minimālām izmaksām pārvērst banku aktīvus naudā, lai izpildītu jaunās saistības. Taču daudzās definīcijās bankas likviditāte būtībā ir samazināta līdz maksātspējai, tas ir, savlaicīgai un pilnīgai saistību izpildei. Šajā darbā šie jēdzieni tika atšķirti. Turklāt rakstā tika prezentēta termina "banku likviditāte" attīstība. Tātad sākotnēji ar bankas likviditāti un tās pārvaldību tika saprasts tikai aktīvu pārvēršanas skaidrā naudā ātrums, taču tagad bankas likviditāte ir sarežģīts process, kas atkarīgs no vairākiem ārējiem un iekšējiem faktoriem.

Banku likviditātes ārējie faktori ir: politiskā un ekonomiskā situācija valstī, vērtspapīru tirgus un starpbanku tirgus attīstība, Krievijas Bankas komercbanku refinansēšanas sistēma un tās uzraudzības funkciju efektivitāte.

Iekšējie faktori ir: bankas aktīvu kvalitāte, aizņemto līdzekļu kvalitāte, aktīvu un saistību konjugācija termiņa ziņā, kompetenta vadība un bankas tēls.

Svarīga loma bankas likviditātes analīzē ir tās bilances analīzei, lai noteiktu likvīdo aktīvu un saistību posteņu klātbūtni.

Komercbankas atlikums tiek uzskatīts par likvīdu, ja tā stāvoklis ļauj, pārdodot līdzekļus par aktīvu, segt ar saistībām saistītās steidzamās saistības. Tajā pašā laikā tiek nodrošināts līdzsvars starp naudas līdzekļu izlietojuma summu un laiku par aktīvu skaidrā naudā un gaidāmā maksājuma par bankas saistībām summu un laiku.

Bankas bilances likviditāti ietekmē vairāki faktori. Pirmkārt, tā ir tā aktīvu struktūra.

Bilances likviditāte ir atkarīga arī no riska pakāpe, individuāls aktīvās operācijas.

Aizņēmēju kredītspēja bankai ir ietekme uz kredītu savlaicīgu atmaksu un līdz ar to arī uz bankas bilances likviditāti: jo lielāks ir augsta riska kredītu īpatsvars bankas kredītportfelī, jo mazāka ir tās likviditāte. Turklāt likviditāte ir atkarīga arī no bilances saistību struktūra.

Otrā nodaļa ir veltīta komercbankas likviditātes novērtēšanai. Galvenais uzsvars tika likts uz Krievijas praksi. Pirmkārt, tika aplūkota banku likviditātes novērtēšanas metožu attīstība Krievijā. Visā evolūcijas periodā bija tendence uz standarta rādītāju skaita samazināšanos. Tas liecina, pirmkārt, ka valsts virzās prom no stingra regulējuma un kontroles pār komercbanku darbību par labu attīstībai no neatkarības.

Arī šajā nodaļā tika aplūkota ārvalstu pieredze bankas likviditātes novērtēšanā. Uz tā pamata tika izveidota Krievijas vērtēšanas metodika atbilstoši starptautiskajiem standartiem.

Īpaši interesants šajā nodaļā ir pārskats par inovācijām banku likviditātes novērtēšanas jomā, kuras Centrālajai bankai vajadzētu ieviest tuvākajā laikā. Krievijas Banka pēta jautājumu par pieejas maiņu banku likviditātes novērtēšanai. Mēs runājam par atteikšanos aprēķināt standartus, pamatojoties uz līdzekļu atlikumu bilances kontos. Lai novērtētu banku likviditāti un pārvaldītu likviditātes risku, Krievijas regulators ievieš starptautiskajā praksē lietoto naudas plūsmas analīzes jēdzienu.

Trešā nodaļa ir veltīta komercbankas likviditātes pārvaldības metožu atklāšanai. Ja visi maksājumi bankā būtu prognozējami, tad varētu rēķināties ar turpmāko likvīdo aktīvu atlikumu kā sākotnējo apjomu plus maksājumu bilanci. Tad likviditātes prognozēšanas problēma tiktu atrisināta vienkārši: ja aplūkotajā analīzes horizontā likvīdo aktīvu atlikums ir lielāks par nulli, tad tiek nodrošināta likviditāte, ja tā ir mazāka par nulli, jāveic pasākumi.

Patiesībā viss ir daudz sarežģītāk. Likviditātes politika nodarbojas ar likviditātes un rentabilitātes dilemmas risināšanu. Līdz ar to bankai šī ierobežojuma klātbūtnē ir izvirzīts uzdevums maksimāli palielināt savas darbības ienesīgumu, un ir skaidri izteikts nenoteiktības faktors, jo bankas vadība nevar droši prognozēt, kad un cik lielā mērā likviditātes problēma radīsies.

Prakse ir izstrādājusi vairākas likviditātes pārvaldības metodes. Tie ir balstīti uz aktīvu, saistību vai abu vienlaicīgu pārvaldību. Salīdzinot ar citām, katrai no likviditātes pārvaldības metodēm ir gan priekšrocības, gan trūkumi. Ekonomiskā iespēja izmantot vienu vai otru likviditātes vadības metodi ir saistīta ar bankas portfeļa īpatnībām, banku operāciju īpatnībām, vidi, kurā banka darbojas.

Šajā nodaļā ir apskatītas daudzas likviditātes pārvaldības un prognozēšanas metodes. Sīkāk tiek apskatīta vispopulārākā scenāriju pieejas metode. Tas ir balstīts tieši uz likviditātes līmeņa prognozēšanu, kas šobrīd ir īpaši aktuāli. Papildus tika izskatīti Centrālās bankas mehānismi banku likviditātes regulēšanai. Centrālā banka ir ieinteresēta, lai bankas uzturētu nepieciešamo likviditātes līmeni, tāpēc ne tikai nosaka šos līmeņus, bet arī dod iespēju to sasniegt krīzes situācijās, sniedzot dažādus kredītus uz procentiem.

Tādējādi šī darba rakstīšanas gaitā tika noskaidrots, ka bankas likviditāte ir diezgan daudzšķautņains jēdziens, kas ietver daudzus aspektus, un nepieļauj vienpusīgu pieeju tās būtības definēšanai.

NOTEIKUMI

1. Centrālās bankas 2004.gada 31.marta instrukcija Nr.112-I "Par obligātajiem standartiem kredītiestādēm, kas emitē ar hipotēku nodrošinātās obligācijas"

IZGLĪTĪBAS PUBLIKĀCIJAS

1. Veškins Ju.G. Komercbankas darbības ekonomiskā analīze: mācību grāmata / Yu.G. Veškins, G.L. Avagyan. - M .: Magister, 2007 .-- 350. gadi.
2. Banku darbība: mācību grāmata / Fin. Akadēmija Krievijas Federācijas valdības pakļautībā, red. O.I. Lavrušins. - M .: KnoRus, 2007 .-- 766s.
3. Petrovs A.Ju. Visaptveroša bankas finanšu darbības analīze / A.Yu. Petrovs un V.I. Petrovs. - M .: Finanses un statistika, 2007. - 560. gadi.
4. Batrakova L.G. Komercbankas darbības ekonomiskā analīze. Ed. 2., rev. un papildus: Mācību grāmata augstskolām. - M .: Logos, 2005 .-- 368s.

PERIODIKA

1. Vasiļjevs A. Komercbankas likviditāte // Nauda. - 2004. - 15.nr
2. Vlasovs S.N. Komercbanku likviditātes vadība // Banku darbība. - 2001. - 9.nr. - 12.-14.lpp
3. Attīstības ģenēze un mūsdienīgs skatījums uz banku likviditātes saturu // jourclub.ru / Bankas un banku darbība. - 2007. - Nr.10
4. A. I. Ekušovs Likviditātes analīze un tās pielietojums bankas aktīvu un pasīvu pārvaldīšanā // Vadība kredītiestādē. - 2007.- Nr.3
5. Banku ilgtspējīgas darbības rādītājs // Tirgus, nauda un kredīts. - 2006. - 9.nr
6. S.N. Kapustins Vai jūsu banka ir uzticama? // Finanses un kredīts. - 2003. - 24.nr. - 13.-18.lpp
7. Kuzņecova L.G. Maksātspēja un likviditāte: jēdzienu precizēšana // Nauda un kredīts. - 2007. - Nr.8. - Ar. 26-29
8. Mamonova I.D. Komercbanku likviditāte // Elitarium - Tālmācības centrs. - 2007. gads
9. Moisejevs S.R. Centrālās bankas procentu likmju koridora loma banku likviditātes pārvaldībā // Banku darbība. - 2008. - Nr.2. - Ar. 15-19
10. Pomorina M.A. Par dažām banku likviditātes pārvaldības pieejām // Banku darbība. - 2001. - 9.nr. - Ar. 5-11
11. Savostjanovs V.A. Komercbanku likviditātes vadība // Audits un finanšu analīze. - 2001. - Nr.2
12. Uzkikh K. Regulējošā metode komercbanku likviditātes kontrolei // Bankaiski Vestnik, kastrychnik. - 2002. gads.
13. Šalnovs P. Likviditātes vadība: banku naudas plūsmu prognozēšanas mehānisms // Banku darbība. - 2005. - 9.nr. - Ar. 56-61

INTERNETA AVOTI

1. www.cbr.ru - Krievijas Federācijas Centrālās bankas oficiālā vietne
2. www.banki.ru - Krievijas Banka plāno 2008. gadā mainīt likviditātes rādītājus
3. www.banki.ru - Centrālā banka dos bankām 8 dienas
4. www.banki.ru - Centrālā banka ziedoja likviditāti cīņai pret inflāciju
5. www.banki.ru - Centrālās bankas inovācija: likviditātes aprēķins, izmantojot naudas plūsmas metodi
6. www.finansy.ru - vēlreiz par banku likviditātes pārvaldību, izmantojot Krievijas Federācijas Centrālās bankas instrumentus