კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის შეფასების მეთოდები: gap მეთოდი, ინდიკატური მეთოდი, სტრეს ტესტირება. ლიკვიდურობის შეფასების მეთოდების შემუშავება

ფუნქციონირებისთვის კომერციულ ბანკს სჭირდება საკმარისი რაოდენობის ლიკვიდური რესურსი, რომელიც შეიძლება სწრაფად გადაირიცხოს ნაღდ ფულში მინიმალური დანაკარგებით.

აქტივების სახეები და მათი გავლენა ლიკვიდობაზე

საბანკო დაწესებულების აქტივებს სამი მახასიათებელი აქვს:

  • მომგებიანობა;
  • ლიკვიდურობა;
  • რისკები.

ზემოაღნიშნული მახასიათებლების ნაშთი განსაზღვრავს ბანკის გადახდისუნარიანობას. 100%-იანი ლიკვიდობის მქონე ორგანიზაცია არ არის სანდო, რადგან ბანკის საქმიანობაზე უარყოფითად მოქმედებს როგორც ძალიან დაბალი, ასევე მაღალი ლიკვიდობის კოეფიციენტები.

ლიკვიდობას და რისკს აერთიანებს უკუკავშირი: რაც უფრო სწრაფად შეიძლება აქტივების გადაქცევა რეალურ ფულში, მით ნაკლებია ორგანიზაციისთვის ზარალის შანსი. თუ აქტივებზე ანაზღაურება დაბალია, მათგან მოგება მინიმალურია. მაღალი თხევადი, მაგრამ დაბალი შემოსავლის მქონე აქტივები მოიცავს:

  • ფული ბანკის სალაროებში და ბანკომატებში;
  • სხვა ფინანსურ ინსტიტუტებში გახსნილი უნაღდო ანგარიშები;
  • ბანკის ლითონები;
  • სახელმწიფო ბანკების ფასიანი ქაღალდები;
  • სესხები კომერციულ ბანკებს შორის;
  • გასაყიდად განკუთვნილი ბანკშიდა ფასიანი ქაღალდები;
  • მოკლე ვადით გაცემული სესხები იურიდიულ და ფიზიკურ პირებზე.

რაც უფრო მეტი დრო სჭირდება ბანკს აქტივების ფულად გადაცემას, მით ნაკლებია მათი ლიკვიდობა. ბანკის შემოსავლის უმეტესი ნაწილი მოდის შემდეგი დაბალი ლიკვიდური აქტივებიდან:

  • გრძელვადიანი სესხები;
  • ფაქტორინგული ოპერაციები;
  • დებიტორული ანგარიშები;
  • საინვესტიციო ფასიანი ქაღალდები;
  • ჩამორთმეული ქონება;
  • სალიზინგო ოპერაციები.

ბანკს აქვს არალიკვიდური აქტივები, ისინი არ ქმნიან შემოსავალს. ფინანსურმა ინსტიტუტებმა მინიმუმამდე უნდა დაიყვანონ:

  • ვადაგადაცილებული სესხები;
  • უძრავი ქონება ბალანსზე;
  • ფასიანი ქაღალდების ზოგიერთი ჯგუფი.

ფაქტორები

ფინანსური ინსტიტუტის ლიკვიდობაზე გავლენას ახდენს შიდა და გარე ფაქტორები.

შიდა ფაქტორები მოიცავს:

  • აქტივების სწრაფად გაყიდვის შესაძლებლობა საბაზრო ფასებში.
  • მოზიდული თანხების ხარისხი. თუ დეპოზიტები სტაბილურია, ბანკს შეუძლია სწრაფად დაფაროს საკუთარი სასესხო ვალდებულებები.
  • აქტივებისა და ვალდებულებების შესაბამისობა ოდენობითა და ვადებით. მნიშვნელოვან როლს ასრულებს არა თავად შეუსაბამობის ფაქტი, არამედ მისი ზომა ბანკის ყველა ვალდებულებასთან მიმართებაში.
  • მენეჯმენტი. მენეჯმენტი საკუთარ თავზე იღებს დაწესებულების მუშაობის ორგანიზებას და ლიკვიდურობის მაჩვენებლების რეგულარულ მონიტორინგს.
  • ბანკის რეპუტაცია მნიშვნელოვანია მსესხებლებისა და მეანაბრეებისთვის.

ლიკვიდობაზე მოქმედი გარე ფაქტორები არ არის დამოკიდებული ბანკზე. ეს მოიცავს ეკონომიკის მდგომარეობას და ქვეყანაში არსებულ პოლიტიკურ მდგომარეობას, ბანკთაშორისი ურთიერთობების განვითარების დონეს, სახელმწიფო ბანკის მიერ რეფინანსირების პირობებს და საზედამხედველო სამსახურების მუშაობის ეფექტურობას.

შეფასება

ფინანსური ინსტიტუტების ლიკვიდურობის განსაზღვრის რამდენიმე გზა არსებობს. უმარტივესი არის კოეფიციენტის მეთოდი, რომელსაც იყენებენ სახელმწიფო და ცენტრალური ბანკები. მეთოდი გულისხმობს კონკრეტული ბანკის რეალური მუშაობის შედარებას მაქსიმალურ დასაშვებთან.

სხვა მეთოდები შეიძლება გამოყენებულ იქნას ინსპექტირების ორგანოს შეხედულებისამებრ:

  • ფულადი ხარვეზების ანალიზი;
  • გადახდის გრაფიკი;
  • გადახდის პოზიცია;
  • სტრეს ტესტირება.

ბანკებთან ერთად ბაზარზე საბანკო მომსახურების შეთავაზებას ახორციელებენ სხვადასხვა საფინანსო და საკრედიტო ინსტიტუტები, მაგრამ საბანკო მომსახურების ბაზარზე მთავარი აქტორები არიან კომერციული ბანკები, განსაკუთრებით ბანკები - ლიდერები, რომელთა ამოცანები განისაზღვრება პირველ რიგში პოზიციიდან. მათი მომგებიანობა და ლიკვიდობა. საბანკო ლიკვიდურობის გააზრება თანამედროვე ეკონომიკურ ლიტერატურასა და პრაქტიკაში არ არის ცალსახა.

ტერმინი "ლიკვიდობა" (ლათინური liguidus - თხევადი, სითხე) სიტყვის პირდაპირი მნიშვნელობით ნიშნავს რეალიზაციის, რეალიზაციის, მატერიალური ფასეულობების და სხვა აქტივების ფულადი სახსრების გადაქცევას.

ეკონომიკური აგენტის ლიკვიდურობა შეიძლება იყოს წარმოდგენილი, როგორც მისი უნარი შეასრულოს ყველა ვალდებულება განსაზღვრულ ვადაში. ბუნებრივია, ბანკებს, ისევე როგორც ეკონომიკის სხვა ნაწილებს, სჭირდებათ სახსრები თხევადი სახით, ე.ი. ასეთი აქტივები - რომლებიც შეიძლება გადაიზარდოს ნაღდი ფულით, მცირე ან ზარალის გარეშე.

დღეს ერთ-ერთი ყველაზე მნიშვნელოვანი ცნება, რომელიც გამოიყენება როგორც ცალკეული საკრედიტო ინსტიტუტების, ისე მთლიანად საკრედიტო და ფინანსური სისტემის ფუნქციონირების გარკვეული ასპექტების განხილვისას არის ლიკვიდობა.

შიდა ეკონომიკურ ლიტერატურაში ლიკვიდობის ცნება საკმარისად არ არის განსაზღვრული. ბანკის ლიკვიდურობა ხშირად განისაზღვრება, როგორც ბანკის შესაძლებლობა, შეიძინოს ნაღდი ფული რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკიდან ან კორესპონდენტი ბანკებიდან გონივრულ ფასად. ზოგადად, ბანკის ლიკვიდურობა გულისხმობს ლიკვიდური აქტივების გაყიდვის, ცენტრალური ბანკიდან სახსრების შესყიდვისა და აქციების, ობლიგაციების, სადეპოზიტო და შემნახველი სერტიფიკატების და სხვა სავალო ინსტრუმენტების გამოშვების შესაძლებლობას.

ლიკვიდურობის კრიტერიუმების ყოვლისმომცველი და მკაფიო განსაზღვრის შემუშავების პრობლემის აქტუალობა, რომლის ანალიზიც მაქსიმალურ ინფორმაციას იძლევა ბანკის სტაბილურობის შესაფასებლად, ნაკარნახევია ფინანსური მდგომარეობისა და განვითარების პერსპექტივების შესახებ უფრო საფუძვლიანი დასკვნის საჭიროებით. ბანკი, როგორც კლიენტებისთვის, მეანაბრეებისთვის და სხვა კრედიტორებისთვის, ასევე ცენტრალური ბანკი, რომელიც ზედამხედველობს საკრედიტო ოპერაციებს.

ლიკვიდობა არის როგორც საბანკო სისტემის სტაბილურობის გარანტი, ასევე მოსახლეობის ნდობის გარანტი. ბანკის ლიკვიდურობა ხასიათდება ისეთი მახასიათებლებით, როგორიცაა:

საიმედოობა;

ფინანსური სტაბილურობა.

ქვეშ საიმედოობანიშნავს გარანტიას, რომ ბანკი თავის საქმიანობაში, საკუთარ კომერციულ ინტერესებთან ერთად, უზრუნველყოფს დეპოზიტორების მიერ მისთვის მინდობილ სახსრების უსაფრთხოებას და ასრულებს სხვა ნაკისრ ვალდებულებებს, როგორც წესი, ეს მიიღწევა მოზიდული რესურსების განთავსებისას დივერსიფიცირებული მიდგომით.

ლიკვიდურობის დადგენისას უნდა აღინიშნოს, რომ იგი პრაქტიკულად არ ითვალისწინებს ბანკების სხვა ფუნქციას, რომელსაც დიდი მნიშვნელობა აქვს თანამედროვე ეკონომიკურ პირობებში - ბანკის შესაძლებლობას შექმნას გადახდის საშუალება დეპოზიტისა და კრედიტის გამოშვებით. შესაბამისად, ბანკის მიერ ვალდებულებების დაკმაყოფილების შესაძლებლობის დამოკიდებულება მსესხებლების მიერ სესხების დასაფარად სახსრების მიღებაზე ნიშნავს ბანკის საკრედიტო ფულის გაცემის შესაძლებლობის გამორიცხვას, რაც გავლენას მოახდენს ვალდებულებების შესრულების სისრულესა და დროულ ხარისხზე.

კომერციული ბანკისთვის ლიკვიდურობა მოქმედებს, როგორც ბანკის შესაძლებლობა, უზრუნველყოს ვალდებულებების ნაღდი ფულით დროული შესრულება. ბანკის ლიკვიდურობა განისაზღვრება ბანკის ბალანსის აქტივებისა და ვალდებულებების ბალანსით, რამდენად შეესაბამება განთავსებული აქტივების პირობები და ბანკის მიერ მოზიდული ვალდებულებები.

რუსეთის ბანკის მარეგულირებელი დოკუმენტი („ინსტრუქცია“ 2004 წლის 16 იანვარს No110-I) განსაზღვრავს ბანკის ლიკვიდობას შემდეგნაირად: „ბანკის ლიკვიდურობა გაგებულია, როგორც ბანკის უნარი უზრუნველყოს ვალდებულებების დროული შესრულება“.

თავის წიგნში „ფინანსური ანალიზი კომერციულ ბანკებში“ ვ.ე. ჩერკასოვი ლიკვიდობის ცნებას ასე განმარტავს:

  • 1. ლიკვიდურობა - ბანკის შესაძლებლობა დროულად შეასრულოს თავისი ვალდებულებები და არა მხოლოდ დაბანდებული სახსრების ასაკის მიხედვით შესაბამისი ანაზღაურების პროცენტის სახით გადახდით, არამედ სესხების გაცემით.
  • 2. ლიკვიდურობა – თანაფარდობა აქტივებისა და ვალდებულებების ოდენობის ერთნაირი ვადიანობის;
  • 3. აქტივის ლიკვიდურობის ხარისხი განისაზღვრება მისი სწრაფი ფულად გარდაქმნის შესაძლებლობის თვალსაზრისით;

O.I.-ს წიგნებში. ლავრუშინი საუბრობს ბალანსის ლიკვიდურობაზე. ნაშთი ითვლება თხევადად, თუ მისი მდგომარეობა საშუალებას იძლევა, აქტივისთვის სახსრების სწრაფი გაყიდვით, დაფაროს ვალდებულებაზე გადაუდებელი ვალდებულებები.

ლიკვიდურობის ყველა ზემოაღნიშნული ინტერპრეტაცია განსხვავდება ერთმანეთისგან, მაგრამ ყველა თანხმდება ერთ რამეზე: დროულად უნდა გადაიხადოთ თქვენი ვალდებულებები. ამისათვის თქვენ უნდა გქონდეთ აქტივები, რომლებიც შეიძლება სწრაფად გარდაიქმნას ნაღდი ფულით და დაიცვან აქტივებისა და ვალდებულებების შესაბამისობა ოდენობითა და პირობებით.

ცნება „კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა“ ნიშნავს ბანკის უნარს დროულად და სრულად უზრუნველყოს ყველა კონტრაგენტის წინაშე ვალი და ფინანსური ვალდებულებების შესრულება, რაც განისაზღვრება ბანკის საკმარისი კაპიტალით, ოპტიმალური განლაგებით და სახსრების ოდენობით. ბალანსის აქტივებისა და ვალდებულებების მიხედვით, შესაბამისი პირობების გათვალისწინებით. იგი ეფუძნება ობიექტურად აუცილებელი თანაფარდობის მუდმივ შენარჩუნებას მის სამ კომპონენტს შორის: ბანკის საკუთარ კაპიტალს, მის მიერ მოზიდულ და გამოყოფილ სახსრებს მათი სტრუქტურული ელემენტების ოპერატიული მართვის გზით.

ლიკვიდობა ბანკის ჯანმრთელობის მაჩვენებელია, ლიკვიდობის პრობლემები კი ავარიის პირველი სიმპტომია.

ლიკვიდობა პირდაპირ დამოკიდებულია გადახდის უნარზე. გადახდისუნარიანობა განიმარტება, როგორც ბანკის უნარი შეასრულოს თავისი ვალდებულებები დროულად და სრულად (დეპოზიტორებს - გადაიხადონ დეპოზიტები, აქციონერებს - გადაიხადონ დივიდენდები, სახელმწიფომ - გადაიხადოს გადასახადები, პერსონალს - გადაიხადოს ხელფასი). ბანკის გადახდისუნარიანობის პრობლემა დარჩა და აქტუალურია. ამჟამად, განვითარებული ეკონომიკის ცენტრალური ბანკები არეგულირებენ კომერციული ბანკების გადახდისუნარიანობას მათ ვალდებულებებზე ლიმიტების დაწესებით, ერთი მსესხებლის დავალიანების ლიმიტით, მსხვილი სესხების გაცემაზე სპეციალური კონტროლის შემოღებით, კომერციული ბანკების რეფინანსირების სისტემის შექმნით და სავალდებულო რეზერვებით. ნასესხები სახსრების ნაწილის, საპროცენტო განაკვეთის პოლიტიკის წარმართვა და ოპერაციების განხორციელება ფასიანი ქაღალდებით ღია ბაზარზე.

თანამედროვე ეკონომიკურ ლიტერატურაში ლიკვიდობის დახასიათების ორი მიდგომა არსებობს. ლიკვიდურობა შეიძლება გავიგოთ, როგორც "მარაგები" ან როგორც "ნაკადი". „სტოკი“ ახასიათებს ბანკის ლიკვიდურობას დროის გარკვეულ მომენტში, ვალდებულებების შესრულების უნარს, განსაკუთრებით მოთხოვნის ანგარიშებზე. "ნაკადი" - ფასდება როგორც დროის გარკვეული პერიოდი ან მომავლისთვის.

კომერციული ბანკის მთლიანი ლიკვიდურობის შესაფასებლად სისტემაში აუცილებელია სტაციონარული ლიკვიდობის „მარაგის“, მიმდინარე ლიკვიდობის „ნაკადის“ და პერსპექტიული ლიკვიდობის „პროგნოზის“ გათვალისწინება.

ბანკის ლიკვიდობაზე გავლენას ახდენს მაკროეკონომიკური და მიკროეკონომიკური ფაქტორები.

კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის განმსაზღვრელი მაკროეკონომიკური ფაქტორები მოიცავს: საბანკო საქმიანობის საკანონმდებლო, სამართლებრივი და სამართლებრივი ნორმების ერთობლიობას; საბანკო სისტემის სტრუქტურა და სტაბილურობა; ფულის ბაზრისა და ფასიანი ქაღალდების ბაზრის მდგომარეობა.

ძირითად მიკროეკონომიკურ ფაქტორებს მიეკუთვნება: კომერციული ბანკის რესურსების ბაზა, ინვესტიციების ხარისხი, მენეჯმენტის დონე, ასევე ბანკის საქმიანობის ფუნქციონალური სტრუქტურა და მოტივაცია.

თითოეული კომერციული ბანკი ცდილობს შექმნას ლიკვიდური სახსრების მინიმალური რეზერვი და უზრუნველყოს მაქსიმალური საკრედიტო პოტენციალი, მისი ლიკვიდურობის, სანდოობის, მომგებიანობის გათვალისწინებით. ლიკვიდობა მჭიდროდ არის დაკავშირებული ბანკის მომგებიანობასთან, მაგრამ უმეტეს შემთხვევაში მაღალი ლიკვიდურობის მიღწევა ეწინააღმდეგება უფრო მაღალი მომგებიანობის უზრუნველყოფას. რაციონალურობა ლიკვიდობის მართვის სფეროში მდგომარეობს ლიკვიდობისა და მომგებიანობის ოპტიმალური კომბინაციის უზრუნველყოფაში.

აქტივებისა და ვალდებულებების მართვის პროცესში ბანკის ლიკვიდობისა და გადახდისუნარიანობის ოპტიმალური კოეფიციენტების შენარჩუნება რისკების დაძლევის ყველაზე მნიშვნელოვანი გზაა.

რაც უფრო მაღალია ბანკის ლიკვიდურობა მით ნაკლებია მომგებიანობა და პირიქით: რაც უფრო დაბალია ლიკვიდურობა მით მეტია მოსალოდნელი მოგება და აუცილებლად რისკი. წონასწორობა ვარაუდობს, რომ რაც უფრო მაღალია ლიკვიდურობა, მით უფრო ძლიერია ბანკის ფინანსური მდგომარეობა, მისი კაპიტალის ბაზა. მეორე მხრივ, რაც უფრო დაბალია ლიკვიდურობა, მით ნაკლებად სტაბილურია ბანკი, მით ნაკლებია მისი კაპიტალის გადახდისუნარიანობა.

ბანკის ლიკვიდობა დამოკიდებულია:

პირველ რიგში, საბადოების ბუნებაზე, ზომასა და სტრუქტურაზე;

მეორეც, ბანკის შესაძლებლობიდან, სასწრაფოდ მიიღოს სესხი საკრედიტო ბაზარზე;

მესამე, აქტივების (საკრედიტო ინვესტიციების) სტრუქტურის შესაბამისობაზე ვალდებულებების (რესურსების) სტრუქტურის ვადის და ხასიათის თვალსაზრისით, ვინაიდან, მაგალითად, სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდების (ობლიგაციები, სახაზინო ვალდებულებები) წილის ზრდა ქ. საბანკო სისტემები;

მეოთხე, ეკონომიკური მდგომარეობიდან, ვინაიდან, მაგალითად, ეკონომიკაში სტაგნაცია ხელს უწყობს კლიენტებს ბანკებიდან დეპოზიტების გატანას, რაც არა მხოლოდ აუარესებს მათ ლიკვიდობას, არამედ ხშირად ხდება ბანკების კოლაფსის მიზეზი;

მეხუთე, ეკონომიკაში მუდმივი დისბალანსით გამოწვეული ფულადი სახსრების მიმოქცევის შეფერხებიდან;

მეექვსე, ბანკის ფულადი რეზერვების ზრდიდან, ვინაიდან ბანკს, რომლის დეპოზიტები აღემატება წარმოდგენილი სესხების მოცულობას, აქვს მაქსიმალური ლიკვიდურობა (ამ შემთხვევაში, ბანკის მოგება მცირდება).

ლიკვიდობა რეგულირდება ძირითადად რეფინანსირებით (ზემოქმედება ნასესხები სახსრების მიწოდებაზე და მოთხოვნაზე) და მათ კრედიტუნარიანობაზე (ზემოქმედება სესხების მიწოდებაზე). ბანკების ლიკვიდურობის ცვლილებები ცენტრალური ბანკის მიერ გატარებული მონეტარული პოლიტიკის ძირითადი ნაწილია. ბანკის ძლიერი კაპიტალის ბაზა გულისხმობს სააქციო კაპიტალის მნიშვნელოვანი აბსოლუტური მნიშვნელობის არსებობას. რაც უფრო დიდია ბანკის კაპიტალი, მით მეტია მისი ლიკვიდობა.

ლიკვიდობა ბანკის საქმიანობის ყველაზე მნიშვნელოვანი თვისებრივი მახასიათებელია, რაც მის სანდოობასა და სტაბილურობას მოწმობს. ლიკვიდურობის უზრუნველსაყოფად, ბანკმა უნდა ჩამოაყალიბოს ისეთი საბალანსო სტრუქტურა, რომელშიც აქტივები დროულად გარდაიქმნება ფულად ფულად, ღირებულების დაკარგვის გარეშე, რადგან ეს არის ვალდებულებები. ბანკის ლიკვიდური აქტივების სტრუქტურა აქვს ხედი:

ნაღდი ფული ბანკის სალაროში.

Ძვირფასი მეტალები.

ნაშთები საკორესპონდენტო ანგარიშებზე რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურ ბანკში.

სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები

ბანკის მიერ გაცემული სესხები, რომლებიც ვადაგადაცილებულია მომდევნო 30 დღის განმავლობაში.

სხვა გადასახადები ბანკის სასარგებლოდ გადაირიცხება ამ პირობების ფარგლებში.

საბანკო სისტემის ლიკვიდურობის მთავარი მაჩვენებელია ცენტრალური ბანკის კომერციული ბანკების საკორესპონდენტო ანგარიშებზე არსებული სახსრების ნაშთის ღირებულება. იგი რეგულირდება ჭარბი სახსრების გატანით ან ბანკებისთვის დამატებითი სახსრების მიწოდებით სხვადასხვა ფინანსური ინსტრუმენტების საშუალებით: სარეზერვო კოეფიციენტი, სადეპოზიტო ოპერაციები (REPO ტრანზაქციები, GKO-ებით უზრუნველყოფილი ლომბარდული სესხები), SWAP ოპერაციები.

კომერციული ბანკის ბალანსთან მიმართებაში გამოიყოფა აქტივების ლიკვიდობა და ვალდებულებების ლიკვიდობა. ვალდებულებების ლიკვიდურობა არის სიმარტივე, რომლითაც ბანკს შეუძლია გასცეს დავალიანება, რათა შეიძინოს კლირენსი ნაშთები გონივრულ ფასად. აქტივების ლიკვიდურობა არის მათი გადახდის საშუალებად გამოყენების (ან სწრაფად გადაქცევის საშუალებად) და აქტივების ღირებულების შენარჩუნების შესაძლებლობა.

ბანკი ითვლება ლიკვიდურ მდგომარეობაში, თუ მისი მდგომარეობა საშუალებას აძლევს მას დაფაროს აქტივზე გადაუდებელი ვალდებულებები აქტივისთვის სახსრების სწრაფი გაყიდვის გამო. ყველა აქტივი შეიძლება განლაგდეს თანმიმდევრობით ყველაზე ნაკლებად თხევადამდე. ყველაზე ლიკვიდური აქტივებია ნაღდი ფულის ნაშთები ბანკის სალაროში და საკორესპონდენტო ანგარიშებზე, მოკლევადიანი ბანკთაშორისი სესხები (ღამე), სახელმწიფო და ცენტრალური ბანკის ფასიანი ქაღალდები. უძრავ ქონებაში ინვესტიციები და გრძელვადიანი სესხები ყველაზე ნაკლებად ლიკვიდურია. ბანკის ლიკვიდურობა განისაზღვრება მისი აქტივების სტრუქტურით: რაც მეტია პირველი კლასის ლიკვიდურ სახსრების წილი მთლიან აქტივებში, მით მეტია ბანკის ლიკვიდობა. ლიკვიდურობა ასევე დამოკიდებულია ბალანსის პასივების მხარის სტრუქტურაზე, მაგალითად, ვადიანი დეპოზიტების წილის ზრდა ზრდის ბანკის ლიკვიდობას.

ბანკის, როგორც დამოუკიდებელ სუბიექტად, საქმიანობის საჯარო აღიარება ვარაუდობს, რომ მის მიერ წარმოებული პროდუქტის ფასი საბანკო მომსახურების სახით არ უნდა იყოს უარყოფითი მაინც.

კომერციული ბანკების საქმიანობა გარკვეულ რისკებს ექვემდებარება. ნებისმიერი კომერციული საწარმოს მსგავსად, მათ შეუძლიათ გაკოტრდნენ და, შესაბამისად, შეიძლება იყოს უფსკრული ფულის ბრუნვის ჯაჭვებში. ამიტომ კომერციულ ბანკებში ანგარიშებზე არსებულ სახსრებს ცალსახად არ შეიძლება ეწოდოს მაღალლიკვიდური პოლიტიკური და ეკონომიკური ვითარების არასტაბილურობის გამო.

რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურმა ბანკმა დაადგინა ღირებულებები კომერციული ბანკების ლიკვიდობისა და გადახდისუნარიანობის რეგულირებისა და შენარჩუნებისთვის. ეკონომიკური სტანდარტებიგამოითვლება მთლიანობაში ბანკის ბალანსის საფუძველზე. ყველა ეს სტანდარტი შექმნილია გადახდისუუნარობის რისკის შესამცირებლად.

ბანკის ლიკვიდურობის კონცეფცია- მისი უნარი შეასრულოს თავისი ვალდებულებები მეანაბრეების, კრედიტორების და სხვა კლიენტების წინაშე დროულად და ზარალზე. ბანკის ვალდებულებები შედგება რეალური და პირობითი.

რეალური ვალდებულებები აისახება ბანკის ბალანსში მოთხოვნამდე დეპოზიტების, ვადიანი დეპოზიტების, მოზიდული ბანკთაშორის რესურსების, კრედიტორების სახსრების სახით.

პირობითი ვალდებულებები გამოიხატება ბალანსგარეშე პასიური (ბანკის მიერ გაცემული გარანტიები და გარანტიები და ა.შ.) და ბალანსგარეშე აქტიური ოპერაციებით (გამოუყენებელი საკრედიტო ხაზები და გაცემული აკრედიტივები).

ვალდებულებების შესასრულებლად ბანკი იყენებს შემდეგი ლიკვიდური აქტივები:

1. ნაღდი ფულის ნაშთები სალაროში და საკორესპონდენტო ანგარიშებზე (რუსეთის ბანკთან და სხვა კომერციულ ბანკებთან);

2. აქტივები, რომლებიც შეიძლება სწრაფად გარდაიქმნას ნაღდი ფულით;

ბანკთაშორისი სესხები, რომელთა მიღება, საჭიროების შემთხვევაში, შესაძლებელია ბანკთაშორის ბაზრიდან ან რუსეთის ბანკიდან;

3. სხვა ნასესხები სახსრები, მაგალითად, სადეპოზიტო მოწმობების და საბანკო გადასახადების გაცემა.

განასხვავებენ ბანკის მიერ დაგროვილ ლიკვიდობას (ნაღდი ფული, მაღალი ლიკვიდობის ფასიანი ქაღალდები) და შეძენილ (ახლად შეძენილ) (მოზიდული ბანკთაშორისი სესხები, საბანკო გადასახადების გაცემა, სადეპოზიტო და შემნახველი სერთიფიკატები). ბანკის ლიკვიდურობის ძირითად მაჩვენებლებთან შესაბამისობა (ვალდებულებების დროული და უზარმაზარ შესრულება) დამოკიდებულია შიდა და გარე ფაქტორებზე, რომლებიც განაპირობებენ ბანკის საქმიანობის ხარისხს და გარე გარემოს მდგომარეობას.

შიდა ფაქტორები მოიცავს: აქტივების ხარისხს

ბანკზე ზემოქმედება, ნასესხები სახსრების ხარისხი, აქტივების კავშირი ლიკვიდობასთან და ვალდებულებებთან ვადიანობის მიხედვით, კომპეტენტური მენეჯმენტი, ბანკის იმიჯი, ბანკი ბანკის აქტივების ხარისხი ასახავს სამ თვისებას: ლიკვიდურობა, რისკიანობა, მომგებიანობა.

აქტივების ლიკვიდურობა არის აქტივების შესაძლებლობა, გარდაიქმნას ნაღდი ფულით დანაკარგების გარეშე მათი გაყიდვით ან მოვალის (მსესხებლის) მიერ ვალდებულებების დაფარვით, ხოლო შესაძლო ზარალის ხარისხი განისაზღვრება აქტივების რისკიანობით. ლიკვიდურობის ხარისხის მიხედვით ბანკის აქტივები იყოფა რამდენიმე ჯგუფად.

პირველი ჯგუფი შედგება პირველი კლასის ლიკვიდური აქტივებისგან:

1. ბანკის სახსრები მის სალაროში და საკორესპონდენტო ანგარიშებზე;

2. სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები ბანკის პორტფელში.

ლიკვიდური აქტივების ამ ჯგუფის (პირველადი და მეორადი რეზერვები) უფრო მეტი წილი საჭიროა ბანკებისთვის, რომლებსაც აქვთ მნიშვნელოვანი და არასტაბილური დეპოზიტები ან მოსალოდნელია სესხებზე მოთხოვნის ზრდა.

მეორე ჯგუფში შედის:

1. მოკლევადიანი სესხები იურიდიულ და ფიზიკურ პირებზე;

2. ინვესტიციები ბანკთაშორის სესხებში, ფაქტორინგული ოპერაციები;

3. გასაყიდად დაცული კორპორატიული ფასიანი ქაღალდები.

ნაღდ ფულში გადაყვანის უფრო გრძელი პერიოდი აქვთ.

აქტივების მესამე ჯგუფი მოიცავს ბანკის გრძელვადიან ინვესტიციებს და ინვესტიციებს, მათ შორის გრძელვადიან სესხებს, სალიზინგო ოპერაციებს, საინვესტიციო ფასიან ქაღალდებს.

აქტივების მეოთხე ჯგუფი – არალიკვიდური აქტივები ვადაგადაცილებული სესხების, ზოგიერთი სახის ფასიანი ქაღალდების, შენობებისა და ნაგებობების სახით.

რაც უფრო ნაკლებია ლიკვიდური აქტივები, მით უფრო მაღალია მათი რისკიანობა, ე.ი. დანაკარგების პოტენციალი აქტივების ფულად გადაქცევისას. რისკის ხარისხის მიხედვით რუსეთის ბანკის ინსტრუქცია No110-I გამოყოფს აქტივების 5 ჯგუფს.

Აქტივების დაბრუნებაარის ბანკისთვის შემოსავლის გამომუშავების მათი უნარი. ამ კრიტერიუმის მიხედვით, აქტივები იყოფა შემოსავლის მომტან აქტივებად (სესხები, ინვესტიციები ფასიან ქაღალდებში და ა. .).

ბანკის ლიკვიდურობას ასევე განსაზღვრავს ნასესხები სახსრების ხარისხი, ე.ი. ვალდებულებების ლიკვიდურობა, დეპოზიტების სტაბილურობა და ზომიერი დამოკიდებულება საგარეო სესხებზე.

ვალდებულებების ლიკვიდურობა ახასიათებს ბანკისთვის მათი დაფარვის სიჩქარეს და ბრუნვის ხარისხს მოზიდული სახსრების მთლიანი მოცულობის გარკვეულ დონეზე შენარჩუნებისას, ასახავს მათ ვადის სტრუქტურას.

საბადოების ხარისხი დამოკიდებულია მათ სტაბილურობაზე. მოთხოვნამდე დეპოზიტები ყველაზე სტაბილურია. მიმდინარე ან მიმდინარე ანგარიშის გახსნით კლიენტი ამყარებს გრძელვადიან ურთიერთობას ბანკთან, სისტემატიურად ხარჯავს და ავსებს ანგარიშზე არსებულ თანხებს. ნაკლებად სტაბილურია ვადიანი და შემნახველი დეპოზიტების ნაშთები. კონკრეტულ ბანკთან მათ მიმაგრებაზე გავლენას ახდენს საპროცენტო განაკვეთის დონე.

რესურსების ბაზის ხარისხი ასევე განპირობებულია ბანკის დამოკიდებულებით გარე წყაროებზე (ბანკთაშორისი სესხები). ბანკთაშორისი სესხი, გარკვეულ ფარგლებში, არ წარმოადგენს საფრთხეს ლიკვიდურობისთვის და საშუალებას იძლევა აღმოიფხვრას ლიკვიდური სახსრების მოკლევადიანი დეფიციტი. თუ ის ძირითად ადგილს დაიკავებს მოზიდულ რესურსებში, ბანკთაშორის ბაზარზე არსებულმა არასახარბიელო ვითარებამ შესაძლოა გამოიწვიოს ბანკის კოლაფსი.

ბანკის ლიკვიდობაზე სერიოზულ გავლენას ახდენს აქტივებისა და ვალდებულებების თანხებისა და ვადების მიხედვით შეერთება. ბანკის მიერ კლიენტის წინაშე ვალდებულებების შესრულება გულისხმობს იმ ვადების კოორდინაციას, რომლებშიც ხდება სახსრების ინვესტირება იმ პირობებთან, რისთვისაც მათმა მეანაბრეებმა უწოდეს. ამ წესის უგულებელყოფა ბანკის მიერ, რომელიც ძირითადად ნასესხებ რესურსებზე მუშაობს, იწვევს კრედიტორების წინაშე ნაკისრი ვალდებულებების დროულად შესრულების შეუძლებლობას.

ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების თანაფარდობა, აგრეთვე მისი პირობითი ვალდებულებები პერიოდისთვის (კონკრეტული თარიღისთვის) განსაზღვრავს ბანკის ლიკვიდურობის მდგომარეობას. ბანკის ლიკვიდურობის პოზიციის გავლენის შეფასებისას მის ლიკვიდობაზე მნიშვნელოვანია გავითვალისწინოთ არა იმდენად შეუსაბამობების არსებობა აქტივებისა და ვალდებულებების ოდენობაში ვადიანობის თვალსაზრისით, არამედ ამ შეუსაბამობის დონე მთლიან ვალდებულებებთან მიმართებაში. , ისევე როგორც ასეთი შეუსაბამობების დინამიკა.

ბოლო წლებში ბანკების სხვადასხვა ვალუტაში აქტიური და პასიური ოპერაციების განვითარებასთან დაკავშირებით წარმოიშვა სავალუტო ლიკვიდობის უზრუნველყოფის პრობლემა, ე.ი. აქტივებისა და ვალდებულებების შესაბამისობა კონკრეტულ ვალუტაში დროისა და ოდენობის თვალსაზრისით.

ბანკის ლიკვიდურობის შიდა ფაქტორები მოიცავს მენეჯმენტს, ე.ი. ზოგადად ბანკის საქმიანობის და კონკრეტულად ლიკვიდურობის მართვის სისტემა. ბანკის მართვის ხარისხს განსაზღვრავს: საბანკო პოლიტიკის შინაარსი; რაციონალური ორგანიზაციული სტრუქტურა, რომელიც საშუალებას გაძლევთ გადაჭრას სტრატეგიული და მიმდინარე ამოცანები; ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების მართვის მექანიზმი; პროცედურების სიცხადე, მათ შორის პასუხისმგებელი გადაწყვეტილებების მიღებასთან დაკავშირებული.

ბანკის ლიკვიდურობა განსაზღვრავს ისეთ ფაქტორს, როგორიცაა გამოსახულება. ბანკის დადებითი იმიჯი აძლევს მას უპირატესობას სხვა ბანკებთან შედარებით რესურსების მოზიდვაში, უზრუნველყოფს სადეპოზიტო ბაზის სტაბილურობას და უცხოელ პარტნიორებთან ურთიერთობის განვითარებას.

განხილული ფაქტორები მეტ-ნაკლებად მნიშვნელოვანი ხდება ბანკის ფუნქციონირების მახასიათებლებისა და ხანგრძლივობის, დამფუძნებლების ფინანსური მდგომარეობის, კლიენტების წრის, სპეციალიზაციის, მენეჯმენტის გუნდის ხარისხზე და ა.შ.

ბანკის ლიკვიდურობის პრობლემა შეიძლება შეიქმნას რესურსების ბაზის სტრუქტურით და ხარისხით, აქტივების ხარისხით, მენეჯმენტით, ყველა ფაქტორის ერთობლიობით. პრობლემის მრავალფაქტორიანობის ამოცნობა

ბანკის ლიკვიდურობა, მნიშვნელოვანია გავითვალისწინოთ მისი ინდივიდუალობა, გამოვყოთ „მტკივნეული“ პუნქტები.

ბანკების ლიკვიდურობის გარე ფაქტორები მოიცავს: ქვეყანაში არსებულ პოლიტიკურ და ეკონომიკურ მდგომარეობას, ფასიანი ქაღალდების და ბანკთაშორის ბაზრის განვითარებას, რუსეთის ბანკის მიერ კომერციული ბანკების რეფინანსირების სისტემას და მისი საზედამხედველო ფუნქციების ეფექტურობას.

ბანკის ლიკვიდურობა უნდა გამოირჩეოდეს მისი ბალანსის ლიკვიდურობისგან. ბანკის ბალანსის ლიკვიდურობა ბანკის ლიკვიდურობის ერთ-ერთი პირობაა. ის ასახავს აქტივებისა და ვალდებულებების ისეთ სტრუქტურირებას, რაც საშუალებას აძლევს მათ უზრუნველყონ შიდა ბალანსი ლიკვიდობის ხარისხის მიხედვით.

ტერმინ „ბანკის ლიკვიდურობასთან“ ერთად გამოიყენება ტერმინი „ბანკის გადახდისუნარიანობა“. მსოფლიო ბანკის მასალებში გადახდისუნარიანობა ასოცირდება ბანკის სააქციო კაპიტალის დადებით ღირებულებასთან. ზოგიერთ ქვეყანაში ბანკის გადახდისუნარიანობა განისაზღვრება კაპიტალის ადეკვატურობით აქტივების რისკთან მიმართებაში.

შიდა ლიტერატურაში გადახდისუნარიანობა ხშირად განიხილება, როგორც უფრო ვიწრო კატეგორია ბანკის ლიკვიდურობასთან მიმართებაში. ამ ინტერპრეტაციით, ბანკის ლიკვიდურობის კრიტერიუმია მისი ყველა აქტივისა და ვალდებულების კონიუგაცია ვადებისა და ოდენობის მიხედვით და შეუსაბამობის შემთხვევაში ლიკვიდურობის უზრუნველყოფის შესაძლებლობა; გადახდისუნარიანობის კრიტერიუმი - საკორესპონდენტო ანგარიშზე სახსრების საკმარისი რაოდენობა გარკვეული თარიღისთვის გადახდების განსახორციელებლად.

კომერციული ბანკის ბიზნესის წარმატება უზრუნველყოფილია სამი კომპონენტით:

  • - საბანკო საქმიანობის მაღალი რენტაბელურობა, რაც ქმნის ბანკის აქციონერებს დივიდენდების გადახდის, საკუთარი სახსრების (კაპიტალის) გაზრდის, სადაზღვევო რეზერვების შექმნის, განვითარების ფონდების და ა.შ.
  • - ლიკვიდურობა, ე.ი. შესაძლებლობა სწრაფად (თუ ეს შესაძლებელია მომგებიანობის დაკარგვის ან დამატებითი ხარჯების გარეშე) ბანკის აქტივების გადაქცევის საშუალებად მათი სავალო ვალდებულებების დროული დაფარვის მიზნით.
  • - გადახდისუნარიანობა, ე.ი. შესაძლებლობა დროულად და სრულად აგოს პასუხისმგებლობა კრედიტორების - სახელმწიფოს მიერ წარმოდგენილი ცენტრალური ბანკის, კომერციული ბანკების - პარტნიორების (ბანკთაშორისი კრედიტის) და მეანაბრეების - ფიზიკური და იურიდიული პირების წინაშე და ა.შ.

ორი ცნება ხშირად ერთმანეთში აირია - ლიკვიდურობა და გადახდისუნარიანობა.

კომერციული ბანკის „ცხოვრების“ გულში, პირველ რიგში, ლიკვიდობაა. ლიკვიდურობის არარსებობის შემთხვევაში, ბანკი ნაკლებად სავარაუდოა, რომ გადახდისუნარიანი იყოს. ბანკის მიერ ლიკვიდობის დაკარგვა იწვევს მის გადახდისუუნარობას, რის შემდეგაც ხდება გაკოტრება.

კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა განისაზღვრება მისი ბალანსის ლიკვიდურობის შეფასებით. ბანკის ბალანსი ითვლება ლიკვიდურ მდგომარეობაში, თუ აქტივისთვის არსებული სახსრები საშუალებას იძლევა, არსებული გადახდის საშუალებების, ან გამოყოფილი სახსრების აქტივების სწრაფი გაყიდვის ხარჯზე, დაფაროს საბალანსო ვალდებულებაზე გადაუდებელი სავალო ვალდებულებები.

რაც უფრო მაღალია ნებისმიერი აქტივის ლიკვიდობა ბანკის ბალანსში, მით ნაკლებია მისი მომგებიანობა და პირიქით.

კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის მართვისას, მისი ყველა აქტიური ოპერაცია შეიძლება კლასიფიცირდეს შემდეგი ეკონომიკური მახასიათებლების მიხედვით:

  • 1) მომგებიანობის დონით - ეს არის ოპერაციები, რის შედეგადაც ბანკი იღებს ყველაზე მაღალ შემოსავალს;
  • 2) ლიკვიდურობის დონის მიხედვით, ეს არის ოპერაციები, რომლებიც იძლევა აქტივის გადახდის საშუალებად გამოყენების ან შედარებით სწრაფად გადაქცევის შესაძლებლობას; ბანკის ბალანსთან მიმართებაში ბანკის აქტიურ ოპერაციების ამსახველი აქტივების ყველა მუხლი განლაგებულია ზემოდან ქვევით ლიკვიდურობის დონის კლების თვალსაზრისით;
  • 3) რისკის ხარისხის მიხედვით ეს არის კომერციული ბანკის ის აქტიური ოპერაციები და სერვისები, რომლებისთვისაც არსებობს მოგების მისაღებად განთავსებული ფულადი რესურსების ბანკების დაუბრუნებლობის პოტენციური ალბათობა.

რაც უფრო მაღალია ბანკის აქტივების რენტაბელურობა, მით უფრო მაღალია მათზე ოპერაციების რისკი, მაგრამ უფრო დაბალია საბალანსო ლიკვიდურობის დონე და, შესაბამისად, ბანკი ნაკლებად გადახდისუნარიანია და პირიქით.

ლიკვიდობის უზრუნველყოფა და მისი მართვა რთული და პრობლემური ამოცანაა არა მხოლოდ თავად კომერციული ბანკებისთვის, არამედ მთლიანად სახელმწიფოს საბანკო სისტემისთვის.

კომერციული ბანკებისთვის, ამ პრობლემების გადაჭრის სირთულე მდგომარეობს იმაში, რომ ბანკის ლიკვიდურობის დონესა და მომგებიანობის ხარისხს აქვს საპირისპირო კავშირი: რაც უფრო მაღალია ბანკის ლიკვიდურობა, მით უფრო დაბალია მისი მომგებიანობის ხარისხი და პირიქით. პირიქით.

რუსეთის ბანკი, თავისი ფუნქციური პასუხისმგებლობიდან გამომდინარე, როგორც "ბანკების ბანკი" და მიზნობრივი საკანონმდებლო ამოცანა - "საბანკო სისტემის განვითარება და გაძლიერება. რუსეთის ფედერაციარუსეთის ბანკმა, ისევე როგორც ბანკების მიერ აღებული რისკების რეგულირების (შეზღუდვის) მიზნით, ინსტრუქციაში "საბანკო სავალდებულო კოეფიციენტების შესახებ" 2004 წლის 16 იანვარს No100-I" დაადგინა რიცხვითი მნიშვნელობები და სავალდებულო საბანკო კოეფიციენტების გამოთვლის მეთოდოლოგია.

რუსეთის ბანკის მიერ დადგენილი სავალდებულო კოეფიციენტების მარეგულირებელი როლი მდგომარეობს იმაში, რომ უზრუნველყოს ბანკების საქმიანობა ისეთ შედარებით სტაბილურ, საიმედო, ლიკვიდურ, მომგებიან და გამხსნელ დონეზე, რაც გარანტირებული იქნება საბანკო ბიზნესის ყველა მონაწილის თანაბარ თანაბარ ინტერესებზე. : კლიენტები, თავად ბანკი და სახელმწიფო.

რუსეთის ბანკის მიერ კომერციული ბანკების მდგრადი საქმიანობის კონტროლის მიზნით, დადგენილია მყისიერი, მიმდინარე, გრძელვადიანი და მთლიანი ლიკვიდობის სტანდარტები:

1. მყისიერი ლიკვიდობა () განისაზღვრება, როგორც ბანკის მაღალლიკვიდური აქტივების () ოდენობის თანაფარდობა ბანკის ვალდებულებების მოთხოვნის ანგარიშებზე ():

სტანდარტის მინიმალური დასაშვები ღირებულება განისაზღვრება 20%-ით. ამ სტანდარტთან შესაბამისობა ნიშნავს ბანკის უნარს შეასრულოს დეპოზიტორების წინაშე ნაკისრი ვალდებულებები მიმდინარე დროს.

2. მიმდინარე ლიკვიდურობა () განისაზღვრება, როგორც ლიკვიდური აქტივების ოდენობის () თანაფარდობა ბანკის ვალდებულებების მოთხოვნის ანგარიშებზე და 30 დღემდე ვადით ()

მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დადგენილია 50%. ეს სტანდარტი გვიჩვენებს, რამდენად შესაძლებელია ბანკის ბალანსის ყველა აქტივის ლიკვიდური ნაწილის გამოყენება მოთხოვნით ვალდებულებების ერთჯერადი დაფარვისთვის, რისთვისაც დეპოზიტორებს შეუძლიათ მოითხოვონ თანხის დაბრუნება თითქმის ნებისმიერ მომენტში. სტანდარტის საჭირო დონეზე შენარჩუნება (ლიკვიდობის დონის მიხედვით) ნიშნავს, რომ ბანკმა უნდა უზრუნველყოს ვადები, რომლებშიც ხდება მეანაბრეთა სახსრების გარკვეული ოდენობის მოზიდვა, თანხების პირობები და ოდენობები, რომლებისთვისაც ეს ნასესხები სახსრები სახით. „მოთხოვნით“ დეპოზიტებს ბანკი თავისი აქტიური ოპერაციებით, სერვისებით, ტრანზაქციებით დებს.

რუსეთის ბანკის საზედამხედველო ფუნქციების თვალსაზრისით კომერციული ბანკების მიერ სტანდარტის მინიმალური დასაშვები დონის უზრუნველყოფაზე, არსებობს ქვეყნის მოსახლეობის ინტერესების სახელმწიფო დაცვის პირდაპირი ფორმა მოქალაქეების თვალსაზრისით. დეპოზიტები "მოთხოვნით".

3. გრძელვადიანი ლიკვიდობა () განისაზღვრება, როგორც ბანკის მთლიანი დავალიანების თანაფარდობა ერთი წლის განმავლობაში () ბანკის კაპიტალთან (K), აგრეთვე ბანკის ვალდებულებები სადეპოზიტო ანგარიშებზე, მიღებულ სესხებზე და სხვა სავალო ვალდებულებებზე გარკვეული პერიოდის განმავლობაში. წელზე მეტი ():

სტანდარტის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დადგენილია 120%. ამ შემთხვევაში საწესდებო კაპიტალი მოქმედებს, როგორც ბანკის მიერ სავალო ვალდებულებების შესრულების რეალური გარანტია, რითაც უზრუნველყოფს მის ლიკვიდობას და სანდოობას.

4. მთლიანი ლიკვიდობა ()განისაზღვრება, როგორც ბანკის ლიკვიდური აქტივების () და მთლიანი აქტივების (A) თანაფარდობა:

სტანდარტის მინიმალური დასაშვები ღირებულება განისაზღვრება 20%-ით. ეს სტანდარტი გვიჩვენებს, თუ რა უნდა იყოს ლიკვიდური აქტივების მინიმალური წილი აქტივების მთლიან რაოდენობაში, რათა ერთდროულად უზრუნველყოფილი იყოს როგორც საბალანსო ლიკვიდურობის სათანადო დონე, ასევე ბანკის აქტიურ ოპერაციებზე მომგებიანობის მაღალი დონე. სტანდარტის მინიმალური დასაშვები ღირებულების შემცირების შემთხვევაში ბანკი კარგავს ლიკვიდობას და, შესაბამისად, სავალო ვალდებულებების დროულად დაფარვის შესაძლებლობას. თუ კოეფიციენტის მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა გადაჭარბებულია, ბანკს ექნება რეალური ზარალი შემოსავლებში აქტიური ოპერაციებიდან, რაც მიუთითებს მის უუნარობაზე ლიკვიდობის მართვისა და ზოგადად საქმიანობის ეფექტურად განხორციელებაზე.

ბანკის ლიკვიდურობის შეფასებასთან (,) უშუალოდ დაკავშირებული სავალდებულო კოეფიციენტების ჯგუფთან ერთად, რუსეთის ბანკი, რუსეთის საბანკო სისტემის საერთო ფინანსური სტაბილურობისა და გლობალურ საბანკო საზოგადოებაში მისი შესაძლო ინტეგრაციის გაზრდის მიზნით. ინსტრუქცია No110-I რიგი სხვა კოეფიციენტები, რომლებიც მაქსიმალურად უახლოვდება გლობალურ სტანდარტებს ...

სტანდარტების ეს ჯგუფი, რომელიც ადგენს რისკის დასაშვებ ზღვრულ დონეებს ბანკის საქმიანობაში, მის პასიურ და აქტიურ ოპერაციებში, ტრანზაქციებში, მომსახურებაში, მის პირდაპირ გაანგარიშებაში არ აფასებს ბანკის ლიკვიდურობას, მაგრამ, შესაბამისად, მოთხოვნის შესაბამისად. „ოქროს საბანკო წესი“, ამ ჯგუფის თითოეული სტანდარტი ყველაზე პირდაპირია, რაც გავლენას ახდენს მთლიანად ბანკის ლიკვიდობის რეალური დონის ფორმირებაზე.

საბანკო პრაქტიკაში მთავარია ბანკის კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტი(), რომელიც განისაზღვრება, როგორც ბანკის საკუთარი სახსრების თანაფარდობა რისკის მიხედვით შეწონილი აქტივების მთლიან მოცულობასთან. სტანდარტის () მინიმალური დასაშვები ღირებულება დგინდება ბანკის საკუთარი სახსრების სიდიდის მიხედვით: 5 მილიონ ევროზე მეტი - 10%; 5 მილიონ ევროზე ნაკლები - 11%.

მნიშვნელოვანია მაქსიმალური რისკის თანაფარდობა ერთ ან ურთიერთდაკავშირებულ მსესხებელთა ჯგუფზე (), რომელიც განისაზღვრება, როგორც მსესხებლის ან ურთიერთდაკავშირებული მსესხებლების ჯგუფის მიმართ პრეტენზიების თანაფარდობა სესხებზე (მათ შორის ბანკთაშორისი), განთავსებულ დეპოზიტებზე, დისკონტის გადასახადებზე, სესხებზე. სტანდარტის დასაშვები ღირებულებაა 25%.

ბანკების ლიკვიდურობითა და გადახდისუნარიანობის უზრუნველსაყოფად, რუსეთის ბანკმა დაადგინა ისეთი მნიშვნელოვანი სტანდარტი, როგორიცაა დიდი საკრედიტო რისკების მაქსიმალური ზომა (), რომელიც განისაზღვრება, როგორც დიდი საკრედიტო რისკების საერთო ოდენობის თანაფარდობა და ბანკის საკუთარი სახსრები. . ძირითად საკრედიტო რისკად ითვლება ერთ მსესხებელზე გაცემული თანხა, რომელიც აღემატება სესხის გამცემი ბანკის კაპიტალის 5%-ს. სტანდარტის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დგინდება 800%.

ბანკის ლიკვიდურობის საჭირო დონის უზრუნველსაყოფად დიდი პრაქტიკული მნიშვნელობა აქვს რუსეთის ბანკის მიერ დადგენილი სავალდებულო სტანდარტი სესხების, საბანკო გარანტიებისა და გარანტიების მაქსიმალური ოდენობის შესახებ ბანკის მიერ მისი მონაწილეებისთვის (აქციონერებისთვის), რომლებიც დანიშნულია როგორც. ეს სტანდარტი არეგულირებს ბანკის საკრედიტო რისკს ბანკის მონაწილეებთან მიმართებაში და განსაზღვრავს ბანკის მიერ მონაწილეთათვის გაცემული სესხების, საბანკო გარანტიებისა და თავდებობის მოცულობის მაქსიმალურ თანაფარდობას ბანკის საკუთარ სახსრებთან.

კომერციული ბანკის ლიკვიდობის მართვა.

ლიკვიდურობის რეგულირების პრობლემების გადასაჭრელად გამოიყენება პორტფელის ე.წ. პორტფელის მენეჯმენტი არის ბანკის როგორც აქტივების, ასევე ვალდებულებების ერთდროული მართვა ლიკვიდურობის, მომგებიანობისა და გადახდისუნარიანობის მისაღწევად, მთლიანობაში მისი მუშაობის სტაბილურობისა და სანდოობის უზრუნველსაყოფად.

ბანკის ლიკვიდურობის შეფასებისას მხედველობაში უნდა იქნას მიღებული კონკრეტული აქტივის ლიკვიდობის დონე, მისი მომგებიანობის ხარისხი და რისკის ხარისხი. რაც უფრო მაღალია ბანკის აქტივების მომგებიანობა, მით მეტია მათზე ოპერაციების რისკი, მაგრამ მით უფრო დაბალია ბანკის მთლიანობაში ლიკვიდურობის დონე და, შესაბამისად, მისი გადახდისუნარიანობა და პირიქით.

საბანკო აქტივების მართვის პორტფელის პრინციპი, რომელიც ერთდროულად ახორციელებს ბანკის მომგებიანობის, გადახდისუნარიანობის და ლიკვიდურობის მიზნებს, ეფუძნება „რეზერვების“ ფორმირებას და მათ მართვას. რეზერვები წარმოადგენს ბანკის აქტივების ჯგუფს მათი ლიკვიდობის დონის მიხედვით.

კომერციული ბანკების ლიკვიდობის უზრუნველსაყოფად ვალდებულებების მართვის ძირითად მეთოდს წარმოადგენს მართული ვალდებულებების გამოყენება.

ლიკვიდობის მართვის ამ მეთოდის არსი იმაში მდგომარეობს, რომ ბანკები, რომლებსაც ესაჭიროებათ ლიკვიდური სახსრები სავალო ვალდებულებების დასაფარად, არ ელიან კლიენტებს დეპოზიტების მოსვლას, არამედ აქტიურად ეძებენ სახსრების დამატებით წყაროებს. ისინი არ შემოიფარგლებიან ტრადიციული საბადოებითა და ვიწრო რეგიონით, არამედ შედიან ეროვნულ და ზოგიერთ შემთხვევაში მსოფლიო ბაზრებზეც. ამრიგად, მართული ვალდებულებები არის ფულადი რესურსების გარკვეული წყაროები, რომლებიც ბანკს შეუძლია დამოუკიდებლად მოიპოვოს რიგი ფინანსური ინსტრუმენტების კომბინაციის გამოყენებით. მათ შორისაა: სადეპოზიტო სერთიფიკატები დიდი ზომა, ობლიგაციები, სესხები სხვა ბანკებიდან, სესხები ევრო ვალუტაში.

მართული ვალდებულებების მთავარი უპირატესობა არის კომერციული ბანკების სტაბილური და საიმედო ფუნქციონირების უზრუნველსაყოფად საჭირო ლიკვიდური რესურსების სწრაფად მოპოვების შესაძლებლობა.

ცენტრალური ბანკები კომერციულ ბანკებს სთხოვენ, შეინარჩუნონ კაპიტალის გარკვეული დონე, რომელიც საკმარისი უნდა იყოს სესხის ამღების მიერ შესაძლო დეფოლტის დროულად დასაფარად, აგრეთვე, საჭიროების შემთხვევაში, დაიცვან მეანაბრეები გადახდისუუნარობისა და გაკოტრებისგან. თავად ბანკი.

ამრიგად, ბანკის საკუთარი კაპიტალი, როგორც საბანკო სახსრების საწყისი წყარო, განსაზღვრავს ლიკვიდობის მინიმალურ დასაშვებ დონეს, მოქმედებს როგორც კომერციული ბანკების საქმიანობის სტაბილურობისა და სანდოობის გარანტი. რუსული კომერციული ბანკების ლიკვიდობის მართვის ფინანსური ინსტრუმენტები მართული ვალდებულებების გამოყენებით ამჟამად შეზღუდულია. ეს გამოწვეულია მრავალი მიზეზის გამო, რომელიც დაკავშირებულია როგორც გარკვეულ სირთულეებთან და სირთულეებთან საბაზრო ურთიერთობების განვითარებაში, ასევე იმით, რომ რუსეთის საბანკო სისტემა ჯერ კიდევ ფორმირების ეტაპზეა.

რუსეთის ფედერაციის ფინანსთა სამინისტრო

ფედერალური სახელმწიფო საგანმანათლებლო დაწესებულება

უმაღლესი პროფესიული განათლება

"რუსეთის ფედერაციის ფინანსთა სამინისტროს ბიუჯეტისა და ხაზინის აკადემია"

ომსკის ფილიალი

საკურსო სამუშაო

დისციპლინის მიხედვით:

ფული. კრედიტი. ბანკები.

სტუდენტი (ს) სამოხვალოვა ეკატერინა ვლადიმეროვნა

ჯგუფის ნომერი 3F3 კურსი ნომერი 3

Თემა:

საფინანსო-საბუღალტრო ფაკულტეტი

სპეციალობა ფინანსები და კრედიტი

დეპარტამენტი სრული განაკვეთით

სამეცნიერო მრჩეველი კოსმინა ე.ა.

___________________ ____________________ ___________________

დაშვების თარიღი დაცვაზე დაშვება სამუშაო დაცვა

მუშაობა დეკანატში ლექტორის ხელმოწერა შეფასება

მასწავლებლის ხელმოწერა

საბანკო სისტემა თანამედროვე საბაზრო ეკონომიკის მექანიზმის ერთ-ერთი ყველაზე მნიშვნელოვანი და განუყოფელი კომპონენტია.

საბანკო სისტემის განვითარების დღევანდელი ეტაპი ხასიათდება ფართომასშტაბიანი ინსტიტუციური გარდაქმნებითა და კომერციული ბანკების ფუნქციონირების პირობების გარდაქმნით. ბოლო ათწლეულების განმავლობაში მსოფლიო ეკონომიკური თეორია და პრაქტიკა განსაკუთრებულ ყურადღებას უთმობს საკრედიტო ინსტიტუტების სტაბილურობის გაზრდის პრობლემებს, რომელთაგან ყველაზე მნიშვნელოვანია კომერციული ბანკების ლიკვიდობის ეფექტური მართვის პრობლემა.

ეს განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია თანამედროვე რუსეთისთვის, რადგან კომერციული ბანკების ინტუიციური მენეჯმენტის ეტაპი დასრულდა და საჭიროა მენეჯმენტი თანამედროვე სამეცნიერო მეთოდოლოგიაზე დაყრდნობით, რაც გულისხმობს თეორიული გადაწყვეტილებების სისტემატიზაციას ლიკვიდობის ეფექტური მართვისთვის, რათა მათ თარგმნოს. პრაქტიკული თვითმფრინავი.

რუს და უცხოელ ეკონომისტებსა და პრაქტიკოსებს შორის ლიკვიდობის მართვის პროცესის შესწავლის ერთიანი მიდგომის არარსებობა; კომერციული ბანკების ლიკვიდობის ეფექტური მართვის დიდმა სოციალურ-ეკონომიკურმა მნიშვნელობამ განაპირობა ამ ნაშრომის თემის არჩევანი.

ობიექტისასწავლო კურსის ნამუშევარი არის კომერციული ბანკი, როგორც ქვეყნის საბანკო სისტემის წარმომადგენელი.

საგანიკვლევა არის კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა.

Მიზანიეს ნაშრომი წარმოადგენს კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის თეორიული და მეთოდოლოგიური საფუძვლების გამჟღავნებას.

ამ მიზნის განხორციელებამ წინასწარ განსაზღვრა შემდეგი საკითხების გადაჭრის აუცილებლობა დავალებები :

1. გამოავლინოს კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის ცნების შინაარსი;

2. ბანკის ლიკვიდობაზე მოქმედი ფაქტორების იდენტიფიცირება;

3. განვიხილოთ საბანკო ლიკვიდობის სხვადასხვა მეთოდი;

4. გამოავლინოს საბანკო ლიკვიდობის მართვის არსებული მიდგომები.

ამ ნაშრომის თეორიულ და მეთოდოლოგიურ საფუძველს წარმოადგენდა სასწავლო ლიტერატურა, პერიოდული გამოცემები და ინტერნეტ გამოცემები.

ტერმინი „ლიკვიდურობა“ (ლათინური Liquidus - თხევადი, სითხე) სიტყვასიტყვით ნიშნავს განხორციელების, რეალიზაციის სიმარტივეს, მატერიალური აქტივების ფულად გადაქცევას.

სფეროდან გამომდინარე, გამოირჩევა ლიკვიდობის შემდეგი ცნებები:

· ბაზარი- საკმარისი რაოდენობის სახსრები ბაზრის მონაწილეებისგან მისი ნორმალური ფუნქციონირების უზრუნველსაყოფად;

· ქილა- ვალდებულებების დროულად დაფარვის უნარი;

· ბალანსი- ინდივიდუალური საბალანსო მუხლების თანაფარდობის შესაბამისობა დადგენილ სტანდარტებთან;

· აქტივები- შესაძლებლობების სიჩქარე და ხელმისაწვდომობა მათი ინდივიდუალური ტიპების ნაღდი ფულით გადაქცევისთვის.

წარმოვადგინოთ საკუთარი თვალსაზრისი „საბანკო ლიკვიდურობის“ კონცეფციის შესახებ. დიდ ეკონომიკურ ლექსიკონში აღნიშნული სიტყვის (თხევადი, სითხე) ეტიმოლოგიის გათვალისწინებით, ამ კონცეფციაში პირველ რიგში გამოვყოთ სხვადასხვა ელემენტების, მათ შორის კაპიტალის, ადვილად გადაადგილების შესაძლებლობა. ასევე გავიხსენოთ ლიკვიდურობის ტრადიციული ინტერპრეტაცია, როგორც უნარი სწრაფად და მარტივად, მნიშვნელოვანი დანაკარგების გარეშე ნებისმიერი აქტივის ფულად გადაქცევაში. ამის გათვალისწინებით, ჩვენ ვაყალიბებთ განმარტებას:

კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა- ეს არის მისი უნარი სწრაფად და მინიმალური დანახარჯებით გარდაქმნას საბანკო აქტივები ფულად, წარმოშობილი ვალდებულებების შესასრულებლად.

ამ განმარტებაში ჩვენ ხაზს ვუსვამთ შემდეგს. ჩვენ გვესმის ლიკვიდურობა ძირითადად, როგორც აქტივების ფულად გადაქცევის ტემპი, ანუ ეს არის უპირველეს ყოვლისა ტექნოლოგიური კატეგორია.

ამასთან, გაითვალისწინეთ, რომ ბანკის (ან სხვა საწარმოს) ლიკვიდურობის აღნიშვნა ამ ინტერპრეტაციით იშვიათად გვხვდება რუსულ ეკონომიკურ წყაროებში. პუბლიკაციების უმეტესობაში ტერმინი „კომერციული ბანკის ლიკვიდობა“ ნიშნავს მის უნარს დროულად და სრულად უზრუნველყოს ვალების და ფინანსური ვალდებულებების შესრულება ყველა კონტრაგენტის მიმართ. ასეთ დეფინიციებში ბანკის ლიკვიდურობა არსებითად დაყვანილია გადახდისუნარიანობამდე, ანუ ვალდებულებების დროულ და სრულ შესრულებამდე.

ამ საკითხზე განსაკუთრებული შეხედულება წარმოდგენილია A.I. Ekushov-ის სტატიაში. მისი აზრით, კატეგორია „ლიკვიდურობა“ ეხება ფინანსურ ინსტრუმენტს, აქტივს (მაგალითად, ფასიან ქაღალდს), მაგრამ არა იმ სუბიექტს, რომელიც აქტივებით მუშაობს. როდესაც ვამბობთ „საბანკო ლიკვიდურობას“, ნამდვილად ვგულისხმობთ მის გადახდისუნარიანობას. ასევე შესაძლებელია ბანკის მიმართ სიტყვა „ლიკვიდობის“ პირდაპირი გამოყენება, მაგრამ მხოლოდ იმ შემთხვევაში, თუ თავად ბანკს განვიხილავთ შესაძლო გასაყიდ აქტივად.

იმისათვის, რომ გავიგოთ განსხვავება ამ ცნებებს შორის, ჩვენ უფრო დეტალურად განვიხილავთ გადახდისუნარიანობის კატეგორიას. განვიხილოთ ბანკის გადახდისუნარიანობა, საფუძვლად აიღეთ ამ კონცეფციის ჩვეულებრივი შეხედულება, როგორც გადახდის უნარი. რა თქმა უნდა, ეს ინტერპრეტაცია აშკარად არასაკმარისია. გადახდისუნარიანობის, როგორც ეკონომიკური კატეგორიის განმარტება მოითხოვს განმარტებებს, აუცილებლად მიუთითებს გადახდისუნარიანობის წყაროზე.

ამ თვალსაზრისით, ყველაზე ბუნებრივი გზით, გადახდისუნარიანობა უპირველეს ყოვლისა უნდა იყოს დაკავშირებული ისეთი რაოდენობის აქტივების გადახდის საგნის არსებობასთან, რომელიც ფულად გადაქცევისას შეძლებს დავალიანების ანაზღაურებას. ვალდებულებები. აქ მთავარია აქტივების ლიკვიდურობა, ანუ მათი უნარი ადვილად და სწრაფად გადაიქცეს ფულად. სწორედ ამ მიზეზით არის ლიკვიდურობა გადახდისუნარიანობის შეუცვლელი და აღიარებული პირობა ყველა ეკონომისტის მიერ. ამასთან, ეკონომიკური სუბიექტის ვალების დაფარვის უნარის უფრო ღრმა დათვალიერება საშუალებას გვაძლევს გავიგოთ, რომ აქტივების დასახელებული მახასიათებელი აუცილებელი, მაგრამ არა ერთადერთი პირობაა გადახდისუნარიანობისთვის. ამ თეზისის მსჯელობისას ჩვენ ყურადღებას ვამახვილებთ იმაზე, რომ ნებისმიერ აქტივს, განსაკუთრებით ფინანსურს, რომელიც წარმოადგენს საბანკო ბალანსის აქტიურ ნაწილს ლომის წილს, აქვს არა მხოლოდ ლიკვიდურობის თვისება, არამედ ხასიათდება გარკვეული ხარისხით. რისკი.

ცნობილია, რომ საბანკო ბალანსებში ზოგიერთი მაღალი რისკის მქონე აქტივი აღირიცხება რეალურ საბაზრო ღირებულებაზე გაცილებით მაღალი ღირებულებით. ეს აქტივები მოიცავს, მაგალითად, ბანკის მიერ გაცემულ სესხებს, რომელთა დაბრუნების ალბათობა უკიდურესად დაბალია ან თუნდაც ნულოვანი. ასეთი აქტივების საბალანსო ღირებულების საბაზრო ღირებულების შემცირებამ შეიძლება გამოიწვიოს ბანკის კაპიტალის ოდენობის შემცირება, ხშირად ნულამდე ან, მაქსიმუმ, უარყოფით ღირებულებამდე. თუმცა, ცნობილია, რომ ბანკები, კაპიტალის დაკარგვით, აგრძელებენ ფუნქციონირებას და ინარჩუნებენ ბალანსის ლიკვიდურობას სადეპოზიტო ანგარიშებზე ახალი ფულის მოზიდვით.

ამ გარემოებიდან გამომდინარე, არ უნდა დაგვავიწყდეს ის ფაქტი, რომ ასეთი ბანკები რეალურად არ ქმნიან ახალ დამატებულ ღირებულებას, არამედ, პირიქით, შთანთქავენ მას. ამასთან, ხაზგასმით უნდა აღინიშნოს, რომ ბანკის გადახდისუნარიანობა ამ ინტერპრეტაციით არავითარ შემთხვევაში არ არის მისი ლიკვიდურობის შეუცვლელი პირობა მოკლევადიან პერსპექტივაში. სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, გადახდისუნარიანობის დაკარგვა, როგორც წესი, დაუყოვნებლივ არ მოქმედებს საბანკო ბალანსის ლიკვიდობაზე და, მიუხედავად ამისა, იწვევს მის დაკარგვას გრძელვადიან პერსპექტივაში. ამასთან დაკავშირებით შეიძლება ითქვას, რომ ლიკვიდურობა ბანკის მუშაობის მიმდინარე მახასიათებელია, ხოლო გადახდისუნარიანობა მისი არსებობის ფუნდამენტური პირობაა.

ლიკვიდურობისა და გადახდისუნარიანობის შემოთავაზებული განმარტებები მიუთითებს იმაზე, რომ ეს ცნებები არა მხოლოდ ღრმად განსხვავდება მათი ეკონომიკური შინაარსით, არამედ გულისხმობს მათ მიერ ასახული ფენომენების გაზომვის სპეციფიკური ინსტრუმენტების, მეთოდებისა და გზების გამოყენებას. შესაბამისად, მათი იდენტიფიცირება რეალურად იწვევს შეცდომებს ლიკვიდობისა და გადახდისუნარიანობის მოცემულ დონეზე შენარჩუნებაში, რაც ამცირებს საბანკო ბიზნესის ეფექტურობას.

ამრიგად, შემდეგი დასკვნების გამოტანა შესაძლებელია კატეგორიების „ლიკვიდობის“ და „გადახდისუნარიანობის“ ანალიზიდან:

პირველ რიგში, „გადახდისუნარიანობის“ და „ლიკვიდურობის“ ცნებების განმარტება უნდა შეიცავდეს არსებით განსხვავებას: ლიკვიდობა ასოცირდება მხოლოდ საბანკო ოპერაციების დროებით, ანუ ბალანსის აქტივებისა და ვალდებულებების გათვალისწინებით. მათი დროში დამთხვევა და გადახდისუნარიანობა გულისხმობს ვალდებულებების დაფარვის წყაროების ღრმა ანალიზს, მათ შორის კრიზისულ სიტუაციებში.

მეორეც, ლიკვიდურობა არის ბანკის მუშაობის მიმდინარე მახასიათებელი, ამიტომ იგი განეკუთვნება აღმასრულებელი მენეჯმენტის კომპეტენციის სფეროს; ხოლო გადახდისუნარიანობა არის ბანკის საქმიანობის საფუძველი, მისი ფუნდამენტური მახასიათებლები, უმაღლესი მენეჯმენტის - ბანკის მფლობელების კომპეტენციის სფერო.

მესამე, ლიკვიდურობის მართვა არის შემოსავლის გენერირების ერთ-ერთი ინსტრუმენტი და, შედეგად, საბანკო საქმიანობის ეფექტურობის გაზრდის ერთ-ერთი საშუალება. გადახდისუნარიანობის მართვა ბანკის სტაბილურობის გაზრდის ერთ-ერთი ინსტრუმენტია.

სახსრების მოზიდვასთან დაკავშირებული საოპერაციო აქტივობების განსახორციელებლად და გარკვეული პერიოდის განმავლობაში მათ სამომავლო მოთხოვნისა და ფულადი სახსრების შემოდინების ბაზრის გაურკვევლობის პირობებში მოთავსებისთვის, ბანკს ესაჭიროება სახსრები ლიკვიდურ ფორმაში, ე.ი. აქტივები, რომლებიც ადვილად და სწრაფად გადაიქცევა ნაღდ ფულად, მცირე ან ზარალის გარეშე.

მსოფლიო საბანკო თეორიასა და პრაქტიკაში, ლიკვიდურობას ჩვეულებრივ ესმით როგორც "მარაგები" ან "ნაკადები". ამავდროულად, ლიკვიდურობა მსგავსია "საფონდო", მოიცავს კომერციული ბანკის უნარის დონის განსაზღვრას, შეასრულოს თავისი ვალდებულებები კლიენტების წინაშე დროის გარკვეულ კონკრეტულ მომენტში, აქტივების სტრუქტურის შეცვლით მათი მაღალლიკვიდური პუნქტების სასარგებლოდ, ამ სფეროში არსებული გამოუყენებელი რეზერვების გამო.

ლიკვიდურობა კი – როგორ "ნაკადი", გაანალიზებულია დინამიკის თვალსაზრისით. ეს გულისხმობს კომერციული ბანკის შესაძლებლობის შეფასებას გარკვეული პერიოდის განმავლობაში შეცვალოს ლიკვიდობის არსებული არახელსაყრელი დონე. და ლიკვიდობის მიღწეული, ობიექტურად აუცილებელი დონის გაუარესების თავიდან ასაცილებლად (მისი შესანარჩუნებლად).

ეს მიიღწევა აქტივებისა და ვალდებულებების შესაბამისი მუხლების ეფექტური მართვის, დამატებითი ნასესხები სახსრების მოზიდვის, შემოსავლების გაზრდის გზით ბანკის ფინანსური სტაბილურობის გაზრდის გზით.

ჩვენი აზრით, კომერციული ბანკის ლიკვიდობის კრიტერიუმებიარიან:

  • მისი უზრუნველყოფა მაღალლიკვიდური აქტივების საჭირო მარაგით;
  • ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების თანხებისა და ვადების მიხედვით შერწყმა;
  • ფულის ბაზარზე ლიკვიდური სახსრების დამატებითი მობილიზაციის შესაძლებლობა ხელმისაწვდომ ფასებში.

განვიხილოთ პირველი კრიტერიუმი... მაღალლიკვიდური სახსრების რეზერვის მიზანია ბანკის კრედიტორებისა და მეანაბრეების უეცარი მოთხოვნების დაკმაყოფილება. შესაბამისად, მოთხოვნის ვალდებულებები მუდმივად უნდა შეესაბამებოდეს მაღალლიკვიდური აქტივების გარკვეულ რაოდენობას. ამ გადაუდებელ ჯგუფში აქტივებსა და ვალდებულებებს შორის გარკვეული და არასრული კორესპონდენცია განპირობებულია ორი ფაქტორით: პირველი, კრედიტორების მიერ მოთხოვნით ვალდებულებების მთელი ოდენობა არ არის ამოღებული და მეორეც, ნაღდი ფული არ მოაქვს ბანკს შემოსავალს.

მეორე კრიტერიუმის გათვალისწინებითკომერციული ბანკის ლიკვიდურობაზე, აღსანიშნავია, რომ აქტივებისა და ვალდებულებების თანხების და ვადების მიხედვით შერწყმა მოითხოვს ბანკის მიერ განხორციელებული ყველა ოპერაციების სტრატეგიულ მართვას, როგორც ბალანსის, ასევე ბალანსის გარეთ.

როგორც მესამე კრიტერიუმიბანკის ლიკვიდურობა არის შესაძლებლობა საკრედიტო დაწესებულებასასწრაფოდ და საჭირო მოცულობით ფულის ბაზრის რესურსების მოსაზიდად. ამავდროულად, ახალი ინსტრუმენტების გამოშვებით ან ბანკთაშორისი სესხების მიღებით სახსრების დამატებითი დაგროვების შესაძლებლობა დიდწილად დამოკიდებულია ბანკის რეპუტაციაზე, მის საკრედიტო ისტორიაზე, ბანკის პოტენციური კრედიტორებისა და მეანაბრეების ნდობაზე და ბანკის თანამშრომლების კვალიფიკაციაზე. .

ამრიგად, კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა ეფუძნება ობიექტურად აუცილებელი თანაფარდობის მუდმივ შენარჩუნებას მის სამ კომპონენტს შორის: ბანკის საკუთარ კაპიტალს, მის მიერ მოზიდული და გამოყოფილი სახსრები მათი სტრუქტურული ელემენტების ოპერატიული მართვის გზით.

ბანკის ლიკვიდურობის ამ ნიშნებთან შესაბამისობა (ვალდებულებების დროული და უზარმაზარი შესრულება) განპირობებულია შიდა და გარე ფაქტორებით, რომლებიც განაპირობებენ ბანკის საქმიანობის ხარისხს და გარე გარემოს მდგომარეობას.

მათ შორის შიდა ფაქტორები მოიცავს: ბანკის აქტივების ხარისხს, მოზიდული სახსრების ხარისხს, აქტივებისა და ვალდებულებების კონიუგაციას ვადიანობის თვალსაზრისით, კომპეტენტური მართვა, ბანკის იმიჯი. ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების ხარისხი ქვემოთ იქნება განხილული. და აქვე აღვნიშნავთ, თუ როგორ მოქმედებს ბანკის იმიჯი და მენეჯმენტი ბანკის ლიკვიდობაზე.

მენეჯმენტი არის ბანკის საქმიანობის ზოგადად და კონკრეტულად ლიკვიდობის მართვის სისტემა. ბანკის მართვის ხარისხს განსაზღვრავს: საბანკო პოლიტიკის შინაარსი; რაციონალური ორგანიზაციული სტრუქტურა, რომელიც საშუალებას გაძლევთ გადაჭრას სტრატეგიული და მიმდინარე ამოცანები; ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების მართვის მექანიზმი; პროცედურების სიცხადე, მათ შორის პასუხისმგებელი გადაწყვეტილებების მიღებასთან დაკავშირებული.

ბანკის ლიკვიდურობა განსაზღვრავს ისეთ ფაქტორს, როგორიცაა გამოსახულება. ბანკის დადებითი იმიჯი აძლევს მას უპირატესობას სხვა ბანკებთან შედარებით რესურსების მოზიდვაში, უზრუნველყოფს სადეპოზიტო ბაზის სტაბილურობას და უცხოელ პარტნიორებთან ურთიერთობის განვითარებას.

TO გარეგანი ფაქტორები ბანკების ლიკვიდურობა მოიცავს: ქვეყანაში არსებულ პოლიტიკურ და ეკონომიკურ მდგომარეობას, ფასიანი ქაღალდების ბაზრისა და ბანკთაშორისი ბაზრის განვითარებას, რუსეთის ბანკის მიერ კომერციული ბანკების რეფინანსირების სისტემას, მისი საზედამხედველო ფუნქციების ეფექტურობას.

ბანკის ლიკვიდურობის საკითხების შემუშავება ეკონომისტებმა, მათ შორის რუსებმა დაიწყეს XIX-XX საუკუნეების მიჯნაზე.

ამ პერიოდში მსოფლიოში არსებული ეკონომიკური და პოლიტიკური ვითარება უკიდურესი არასტაბილურობით გამოირჩეოდა. რისკი საბანკო საქმიანობის გარდაუვალი ნაწილი იყო.

ლიკვიდურობის რისკის გაჩენის პრობლემამ გამოიწვია პირველი პრაქტიკული ნაბიჯების გადადგმის აუცილებლობა - საბანკო საქმიანობაზე საკანონმდებლო შეზღუდვების შემოღება.

მე-19 საუკუნის მეორე ნახევარში რუსეთში „ბანკების მიერ თითოეული ოპერაციის წარმოების წესები, შემოღებულ იქნა მნიშვნელოვანი შეზღუდვები ფიზიკურ პირებზე სესხების ოდენობით, ბანკების ვალდებულებების ხუთმაგი თანაფარდობა საკუთარ კაპიტალთან და 10%. დადგინდა ნაღდი ფულის ოდენობა ბანკების ვალდებულებების ოდენობამდე“ ... ერთ-ერთი სავალდებულო წესი იყო დებულება ერთ კლიენტზე სესხის ოდენობის შეზღუდვის შესახებ გადახდილი კაპიტალის არაუმეტეს 10%-ის ოდენობით. დაინერგა ბანკების საქმიანობაზე სახელმწიფო ზედამხედველობა და დაწესდა მათი სახელმწიფო აუდიტის დაქვემდებარების უფლება.

მეცნიერები და ეკონომისტები ცდილობდნენ მეცნიერულად დაემტკიცებინათ ბანკის ლიკვიდურობის განსაზღვრის კრიტერიუმები.

გამოჩენილი სახელმწიფო მოღვაწე და მეცნიერი ნ. მორდვინოვი ჯერ კიდევ 1811 წელს, თავის ნაშრომში, რომელიც ეძღვნებოდა რუსეთში კერძო სააქციო ბანკების ერთ-ერთი პირველი პროექტის პრეზენტაციას, წერდა: ”ყველა დეპოზიტი საგულდაგულოდ უნდა გამოირჩეოდეს ვადების ხანმოკლე ან ხანგრძლივობის თვალსაზრისით. მათი საბანკო დამოკიდებულების შესახებ.ასეთი ტიპის დეპოზიტები, რომელიც შეიძლება რამდენიმე თვემდე იყოს, უკან ითხოვს, გაიცემა მხოლოდ მოკლევადიანი გადასახადების, სესხის წერილების, კანონიერი სერთიფიკატების და საქონლის სესხების ანგარიშებზე... გრძელვადიანი კაპიტალი. შეიძლება გაიცეს გრძელვადიანი ვალდებულებების ანგარიშზე... მარადიული კაპიტალი... შეიძლება გაცემული იყოს კრედიტით უძრავი ქონების უზრუნველყოფაზე 8-დან 10 წლამდე.“

პროფესორი ე.პ. ვოზნესენსკი 1914 წელს გამოქვეყნებულ ნაშრომში, ბანკის სტაბილური ფუნქციონირების უზრუნველსაყოფად, აყალიბებს მოთხოვნას მისი აქტივების სწრაფი რეალიზებისთვის. ის აღნიშნავს, რომ „ყველა ღირებულებას, რომელიც ბანკის განკარგულებაშია მისი ოპერაციებისთვის, უნდა ჰქონდეს ერთი საერთო საკუთრება, კერძოდ, ადვილად და სწრაფად რეალიზების საკუთრება“.

ამრიგად, მე-19 საუკუნის ბოლოს - მე-20 საუკუნის დასაწყისის ეკონომიკურ ლიტერატურაში ტერმინი „ლიკვიდურობა“ ჯერ არ არის გამოყენებული, მაგრამ საბანკო აქტივების ლიკვიდურობის მთავარი კრიტერიუმი (განხორციელების სიმარტივე და სიჩქარე) უკვე ჩამოყალიბებულია და აუცილებელია. ხაზგასმულია ბანკის ფუნქციონირების პირობები: კლიენტების მოთხოვნების დროული დაკმაყოფილება და შეგროვებული სახსრების განთავსება დეპოზიტების ხასიათის შესაბამისად.

პირველად ბანკის ლიკვიდურობის ცნება (მაგრამ არა მისი ლიკვიდურობა) შემოიღეს გერმანელმა ეკონომისტებმა. პროფესორმა ვ. ლექსისმა თავის ნაშრომში „კრედიტი და ბანკები“ თქვა, რომ საკრედიტო ინსტიტუტებმა „ყოველთვის უნდა იზრუნონ თავიანთი სახსრების საკმარის ლიკვიდობაზე“.

გერმანელი ეკონომისტი ბ.ბუხვალდი იყენებს ტერმინს „საბანკო ბალანსის ლიკვიდობა (liquiditat)“. ბანკის ბალანსის ლიკვიდობა გაგებული იყო, როგორც საკრედიტო დაწესებულების აქტივები, რომლებიც შეიძლება სწრაფად გარდაიქმნას ნაღდი ფულით ბანკის ვალდებულებების და გადახდების დროულად შესრულებისთვის. პროფესორ ბუხვალდმა მოიცავდა ნაღდ ფულს, უცხოურ ფულს, კუპონებს, სესხის ნაშთს სხვა ბანკებში, სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებით უზრუნველყოფილ სესხებს, პირველი კლასის თამასუქების ემიტენტების თამასუქებს, ანგარიშგების დოკუმენტებს, ასევე სახელმწიფო ფასიან ქაღალდებს და ქალაქის ობლიგაციებს "ადვილად გაყიდვადი". "აქტივების ნივთები.

ამრიგად, ბანკის იმდროინდელი ლიკვიდობა შემცირდა მისი ბალანსის ლიკვიდობამდე და განიხილებოდა მისი სახსრების მარაგის თვალსაზრისით.

კომერციული ბანკისთვის ლიკვიდობის მიწოდების პრობლემა მწვავდება ეკონომიკური და პოლიტიკური კრიზისის პერიოდში. შოკის დროს საკრედიტო ინსტიტუტების ლიკვიდურობის შესანარჩუნებლად, ეკონომისტები გვთავაზობენ გამოიყენონ არა მხოლოდ ლიკვიდური სახსრების მარაგი ბანკის ბალანსში, არამედ ისეთი მეთოდები, როგორიცაა სესხები სხვა ბანკებიდან, ფასიანი ქაღალდების გაყიდვა ბანკის პორტფელიდან და სახსრების შემოდინება სესხის დაფარვიდან.

ამერიკელი ბანკირის Kniffin-ის აზრით, ლიკვიდურობა წარმოადგენს ბანკის უნარს „გადაიხადოს... მისი მეანაბრეების პრეტენზიები, დააბრუნონ დეპოზიტები სესხების დაფარვის შედეგად მიღებული თანხებიდან“. ლიკვიდობა უკვე განიხილება, როგორც ბანკის სახსრების „ნაკადი“.

თანამედროვე უცხოურ და საშინაო ლიტერატურაში ასევე ჭარბობს მიდგომა ბანკის ლიკვიდურობის დახასიათების ფულადი ნაკადების თვალსაზრისით.

ამერიკელი მეცნიერი პ.როუზი ბანკს ლიკვიდრად მიიჩნევს, თუ მას „ხელმისაწვდომია სახსრებზე, რომელთა მოზიდვა შესაძლებელია გონივრულ ფასად და ზუსტად იმ მომენტში, როცა ეს საჭიროა“.

რიგი ეკონომისტები, ბანკის ლიკვიდურობის კონცეფციის გათვალისწინებით, განსაკუთრებულ ყურადღებას აქცევენ ბანკის საქმიანობის განხორციელებისას წარმოშობილ ვალდებულებებს.

ფრანგი ეკონომისტი J. Matuc ესმის საბანკო დაწესებულების ლიკვიდურობას, როგორც „მის უნარს შეასრულოს თავისი სავალო ვალდებულებები შესაბამის ვადებში და სათანადო ოდენობით, გადაიხადოს მოთხოვნის ანგარიშებიდან ამოღებული ნაღდი ფული მისი სალაროებში, დააბრუნოს ვადიანი დეპოზიტები დროულად და ასევე პასუხის გაცემა შესაძლო ბალანსის გარეშე ვალდებულებებზე“. ამრიგად, ჯ.მატუკი ბანკის ლიკვიდურობას უკავშირებს ბანკის არა მხოლოდ სავალო, არამედ ბალანსგარეშე ვალდებულებების შესრულებას. ხოლო საბანკო და ფინანსების პროფესორი, ჯოზეფ ფ. სინკი, თვლის, რომ „ბანკებს ლიკვიდურობა სჭირდებათ ძირითადად იმისთვის, რომ მზად იყვნენ დეპოზიტების გასატანად და სესხებზე მოთხოვნის დასაკმაყოფილებლად“. ანუ ლიკვიდურობის შენარჩუნებას უკავშირებს არა მხოლოდ ბანკის ვალდებულებების დროულად შესრულების აუცილებლობას, არამედ ბანკის კლიენტების სესხებზე მოთხოვნის დაკმაყოფილებას.

კომერციული ბანკების პასიური ოპერაციების განვითარება განაპირობებს შეხედულებების გაფართოებას ბანკის ვალდებულებების დაკმაყოფილების წყაროებზე.

ამერიკელი ეკონომისტები ე. რიდი, რ. დავალიანების და ფინანსური ვალდებულებების დაფარვა...“. ამერიკელი ანალიტიკოსები ლიკვიდურობის მხარდაჭერის წყაროდ ასახელებენ ლიკვიდურ რეზერვებს და ფულის ბაზრიდან ფულის მოზიდვის შესაძლებლობას.

ამრიგად, თანამედროვე ლიტერატურაში მკაფიოდ არის განსაზღვრული ბანკის ლიკვიდურობის თეორიის შესახებ დისკუსიის ორი ასპექტი: პირველი ეხება „ბანკის ლიკვიდურობის“ ცნების განსაზღვრას, ანუ მის არსს; მეორე ავლენს ამ კონცეფციის შინაარსს, ე.ი. საფუძვლები, დეტალურადაა აღწერილი ბანკის ვალდებულებების სახეები, მათი დაფარვის წყაროები, ლიკვიდობის უზრუნველყოფის კრიტერიუმები.

„საბანკო ლიკვიდურობის“ ცნების განმარტებასთან დაკავშირებით შეიძლება გამოიყოს შემდეგი ფორმულირებები:

· „შესაბამის ვადებში და სათანადო ოდენობით მათი სავალო ვალდებულებების შესრულების უნარი..., აგრეთვე შესაძლო ბალანსისგარე ვალდებულებებზე პასუხისმგებლობის აღება“;

· ბანკი ლიკვიდულია „თუ მისი ფულადი სახსრებისა და სხვა ლიკვიდური აქტივების ოდენობა, აგრეთვე სხვა წყაროებიდან სახსრების სწრაფი მობილიზების შესაძლებლობა საკმარისია ვალისა და ფინანსური ვალდებულებების დროულად დაფარვისთვის“;

· ლიკვიდურობა არის „ბანკის შესაძლებლობა, დააკმაყოფილოს ნაღდი ფულის საჭიროება ნაკისრი ვალდებულებების დროულად და სრულად შესასრულებლად“;

· ლიკვიდურობა არის „ბანკის შესაძლებლობა დროულად და სრულად უზრუნველყოს ყველა კონტრაგენტის წინაშე ვალების და ფინანსური ვალდებულებების შესრულება, რაც განისაზღვრება ბანკის საკმარისი კაპიტალის ხელმისაწვდომობით, ოპტიმალური განლაგებით და აქტივების მიხედვით სახსრების რაოდენობით და ბალანსის ვალდებულება შესაბამისი პირობების გათვალისწინებით.“.

განხილულ განმარტებებში ზოგიერთი ავტორი ბანკის ლიკვიდურობის არსს ყველა სახის ვალდებულების დროულად და სრულად შესრულების უნარში (ან შესაძლებლობაში) ხედავს; სხვები - საკმარისი რაოდენობის ლიკვიდური აქტივების ქონაში მათი ვალდებულებების დროულად და სრულად შესასრულებლად.

კომერციული ბანკების ნაშთები გამოიყენება საბანკო ინსტიტუტების საქმიანობის ანალიზისა და მართვისთვის, მათი ლიკვიდურობის მაჩვენებლების დასადგენად, საბანკო რისკების მართვისა და ბანკის მოგების ფაქტორების მიხედვით გასაანალიზებლად. საბანკო საქმიანობის ახალ პირობებში კომერციული ბანკის ბალანსი არის არა მხოლოდ ბუღალტრული აღრიცხვის საშუალება, არამედ კომერციული ინფორმაციის, საბანკო მენეჯმენტის საშუალება, ასევე სერიოზული რეკლამის საშუალება პოტენციური კლიენტებისთვის, რომლებიც ცდილობენ ღრმად და პროფესიონალურად გაიგონ. ბანკის საქმიანობას. თავად ბანკების გაზრდილი ინტერესი მათი ეკონომიკური და ფინანსური საქმიანობის ანალიზის მიმართ დაკავშირებულია მათი სტატუსის ცვლილებასთან, მმართველი ორგანოებიდან კონკრეტულ კომერციულ ინსტიტუტებად გადაქცევასთან.

ბალანსის ლიკვიდურობა უზრუნველყოფილია სახსრების განთავსების დროის შესაბამისობით რესურსების მოზიდვის ვადებთან, როდესაც არსებობს ბალანსი აქტივის ფულადი სახსრების გათავისუფლების ოდენობასა და ვადასა და ოდენობას შორის. ბანკის ვალდებულებებზე მომავალი გადახდის ვადა. ბანკის ბალანსის ლიკვიდურობა ფასდება სპეციალური მაჩვენებლებით, რომლებიც ასახავს ბანკის აქტივებსა და ვალდებულებებს შორის თანაფარდობას, ასევე აქტივების სტრუქტურას.

მისი აქტივების სტრუქტურა.რაც მეტია პირველი კლასის ლიკვიდური აქტივების წილი მთლიან აქტივებში, მით მეტია ბანკის ბალანსის ლიკვიდობა. ბალანსის ლიკვიდურობა ასევე დამოკიდებულია რისკის ხარისხი,ინდივიდუალური აქტიური ოპერაციები.ითვლება, რომ რაც უფრო მაღალია მაღალი რისკის მქონე აქტივების წილი ბანკის ბალანსში, მით ნაკლებია მისი ლიკვიდობა. საბალანსო ვალდებულებების სტრუქტურა.თუ დეპოზიტებზე მოთხოვნამდე დეპოზიტებს აქვთ უფლება მოითხოვონ ფული ნებისმიერ დროს, ვადიანი დეპოზიტები ბანკის განკარგულებაშია მეტ-ნაკლებად ხანგრძლივი პერიოდის განმავლობაში და, შესაბამისად, სხვა თანაბარ პირობებში, მოთხოვნამდე დეპოზიტების წილის ზრდა და შემცირება. ვადიანი დეპოზიტების წილში ამცირებს ბანკის ლიკვიდობას. დეპოზიტებისა და სესხების საიმედოობა,ბანკის მიერ სხვა საკრედიტო ინსტიტუტებიდან მიღებული ასევე მოქმედებს ბანკის ბალანსის ლიკვიდურობის დონეზე. დეპოზიტებისა და სესხების სტაბილურობა კიდევ უფრო მნიშვნელოვან როლს ასრულებს, ვიდრე შესაბამისი აქტიური და პასიური მუხლების დაწესებულ თანაფარდობასთან შესაბამისობა ვადიანობის თვალსაზრისით.

ბანკის საბალანსო აქტივების ლიკვიდურობა

საბალანსო მუხლების დაჯგუფებისას, ლიკვიდობის ხარისხის გათვალისწინებით, განასხვავებენ აქტივების შემდეგ ტიპებს:

ცხრილი 1 საბანკო ბალანსის ლიკვიდური აქტივები

ლიკვიდური აქტივების სახეები

2. საკუთარი ფასიანი ქაღალდები

3. ნაშთები საკორესპონდენტო ანგარიშებზე

4. ვალუტის ღირებულებები:

Ძვირფასი მეტალები;

ნაღდი ფული უცხოური ვალუტა;

საკორესპონდენტო ანგარიშები უცხოურ ბანკებში

5. სულ ნაღდი ფული აქტივები (1 + 2 + 3 + 4)

6. ნაშთები სარეზერვო ანგარიშზე რუსეთის ბანკში

7. ყველაზე მეტად ლიკვიდური აქტივები (პირველადი რეზერვები) (6 + 5)

8. ბანკის მიერ შეძენილი სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები -“ მეორადი რეზერვები »

9.სულ თხევადი აქტივები (8 + 7)

ბალანსის აქტივის განყოფილება, რომელიც ეხება კლიენტების სესხებს, ისევე როგორც ბანკების მიერ მათი კლიენტების თამასუქებზე გაცემული აქცეპტები, არ არის გათვალისწინებული ბანკების ლიკვიდურობის განსაზღვრისას და მოიცავს ინვესტიციებს რისკის გაზრდილი ხარისხით. მიუხედავად იმისა, რომ ეს მაჩვენებლები ყველაზე მომგებიანია ბანკებისთვის, მათი გადაჭარბებული ზრდა უარყოფითად აისახება ბანკების ფინანსურ სიმყარეზე. ზოგიერთ შემთხვევაში, ბალანსის ამ მონაკვეთებზე შემოსავლის ზრდა შეიძლება ნიშნავდეს, რომ ბანკს აქვს სირთულეები მისთვის ადრე მიცემული სესხების დაფარვაში.

საერთაშორისო საბანკო პრაქტიკაში განიხილება აქტივების ყველაზე ლიკვიდური ნაწილი ნაღდი ფული ხელზე... ეს ეხება არა მხოლოდ ნაღდ ფულს, არამედ ცენტრალურ ბანკში ამ საკრედიტო დაწესებულების მიმდინარე ანგარიშზე არსებულ სახსრებს.

პირველადი რეზერვები ლიკვიდურობაითვლება ბანკის ლიკვიდობის ძირითად წყაროდ. ეს მოიცავს თანხებს სავალდებულო რეზერვების ანგარიშებში, სახსრებს სხვა კომერციულ ბანკებში საკორესპონდენტო ანგარიშებზე, ნაღდ ფულს სალაროში და სეიფში, გადახდის საბუთებს შეგროვების პროცესში.

მეორადი ლიკვიდობის რეზერვები- მაღალლიკვიდური მომგებიანი აქტივები, რომლებიც შეიძლება გადაიზარდოს ნაღდ ფულად მინიმალური დაგვიანებით და ზარალის უმნიშვნელო რისკით. ეს მოიცავს აქტივებს, რომლებიც ქმნიან სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდების პორტფელს და, ზოგიერთ შემთხვევაში, სასესხო ანგარიშებზე (განსაკუთრებით მოკლევადიანი სესხები) შენახულ სახსრებს. მეორადი რესურსების ძირითადი დანიშნულებაა პირველადი რესურსების შევსების წყარო.

ლიკვიდობის ზოგადი რეზერვიკომერციული ბანკი დამოკიდებულია რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის მიერ დადგენილ სავალდებულო სარეზერვო კოეფიციენტზე და ბანკის მიერ დამოუკიდებლად განსაზღვრულ ლიკვიდურობის რეზერვის დონეზე. თითოეული კომერციული ბანკი ცდილობს შექმნას ლიკვიდური სახსრების მინიმალური რეზერვი და უზრუნველყოს მაქსიმალური საკრედიტო პოტენციალი, მისი ლიკვიდურობის, სანდოობის, მომგებიანობის გათვალისწინებით.

განასხვავებენ იგივენაირად ლიკვიდურობა , დაგროვილიბანკი (ნაღდი ფული, მაღალი ლიკვიდობის ფასიანი ქაღალდები) და შეძენილი(ახლად შეძენილი) (მოზიდული ბანკთაშორისი სესხები, საბანკო გადასახადების, სადეპოზიტო და შემნახველი მოწმობების გაცემა).

სხვა კლასიფიკაციით, ბანკის აქტივები შეიძლება დაიყოს სამ ჯგუფად მათი ლიკვიდობის ხარისხის მიხედვით.

1. დაუყოვნებელი ლიკვიდობა ან პირველი კლასის ლიკვიდობა. მათ შორის: სალარო, საკორესპონდენტო ანგარიშზე არსებული სახსრები, პირველი კლასის თამასუქები და სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები.

2. ბანკის განკარგულებაში არსებული ლიკვიდური სახსრები, რომლებიც შეიძლება გადაიზარდოს ნაღდ ფულად. საუბარია სესხებზე და ბანკის სასარგებლოდ სხვა გადახდებზე, რომელთა გადახდის ვადებია მომდევნო 30 დღის განმავლობაში, ბირჟაზე რეგისტრირებულ პირობით ვაჭრობის ფასიან ქაღალდებზე (ასევე სხვა საწარმოებსა და ბანკებში მონაწილეობაზე) და სხვა ღირებულებებზე (მათ შორის არამატერიალური. აქტივები).

3. არალიკვიდური აქტივები არის ვადაგადაცილებული სესხები და უიმედო დავალიანება, ბანკის კუთვნილი და ძირითად საშუალებებთან დაკავშირებული შენობები და ნაგებობები.

აქტივების სტრუქტურა პირდაპირ გავლენას ახდენს ბანკის ბალანსის ლიკვიდობაზე: რაც მეტია პირველი კლასის ლიკვიდურ სახსრების წილი აქტივების მთლიან რაოდენობაში, მით მეტია ბანკის ლიკვიდობა. განვითარებულ ქვეყნებში ლიკვიდური ნივთები განიხილება პირველი კლასის მოკლევადიანი კომერციული გადასახადები, რომლებიც ბანკს შეუძლია ხელახლა დათვალოს ცენტრალურ ბანკში, სახელმწიფოს მიერ გარანტირებული ფასიანი ქაღალდები. ბანკის ინვესტიციები გრძელვადიან ფასიან ქაღალდებში ნაკლებად ლიკვიდურია, რადგან მათი გაყიდვა მოკლე დროში ყოველთვის არ არის შესაძლებელი. გრძელვადიანი სესხები და ინვესტიციები უძრავ ქონებაში განიხილება რთულად ლიკვიდურ აქტივებად. გარდა ამისა, ბანკის ლიკვიდობა დამოკიდებულია ცალკეული აქტიური ოპერაციების რისკის ხარისხზე: რაც მეტია მაღალი რისკის მქონე აქტივების წილი ბანკის ბალანსში, მით ნაკლებია მისი ლიკვიდობა. ასე რომ, მიმდინარე პრაქტიკაში ჩვეულებრივია ნაღდი ფულის კლასიფიკაცია სანდო აქტივებად, ხოლო ბანკების გრძელვადიანი ინვესტიციები, როგორც მაღალი რისკის აქტივები.

ბანკის მიერ მაღალი ლიკვიდობის მქონე აქტივების მუდმივი აღრიცხვა ხელს უწყობს ფინანსური სტაბილურობის რეალურ უზრუნველყოფას.

ბანკის საბალანსო ვალდებულებების ლიკვიდობა

საკრედიტო პოტენციური სახსრების აქტივებში მიმართულების სტაბილურობის შესაფასებლად განსაკუთრებული მნიშვნელობა ენიჭება ამ სახსრების (ვალდებულებების) წყაროების საბანკო ანალიზს.

ბანკის ვალდებულებები შედგება რეალური და პირობითი.

რეალური ვალდებულებები აისახება ბანკის ბალანსში მოთხოვნამდე დეპოზიტების, ვადიანი დეპოზიტების, მოზიდული ბანკთაშორის რესურსების, კრედიტორების სახსრების სახით.

პირობითი ვალდებულებები გამოიხატება ბალანსგარეშე პასიური (ბანკის მიერ გაცემული გარანტიები და გარანტიები და ა.შ.) და ბალანსგარეშე აქტიური ოპერაციებით (გამოუყენებელი საკრედიტო ხაზები და გაცემული აკრედიტივები).

TO კომერციული ბანკის სავალო ვალდებულებებიჩვეულებრივად არის მიკუთვნებული:

· კლიენტების ვადიანი დეპოზიტებისა და მათზე პროცენტების დროული დაბრუნების ვალდებულებები;

· ბანკის კლიენტებთან საანგარიშსწორებო და მიმდინარე ანგარიშებზე არსებული სახსრების ნაშთების ფარგლებში გადახდების განხორციელების ვალდებულება;

· სხვა კომერციული ბანკებიდან ან ცენტრალური ბანკიდან მიღებულ სესხებზე ბანკის დავალიანების დაფარვის ვალდებულებები;

· ბანკის მიერ გაცემული გადასახადების, ობლიგაციების, სადეპოზიტო და შემნახველი მოწმობების დროული დაფარვის ვალდებულებები.

თუ დეპოზიტებზე მოთხოვნამდე დეპოზიტებს აქვთ უფლება მოითხოვონ ფული ნებისმიერ დროს, ვადიანი დეპოზიტები ბანკის განკარგულებაშია მეტ-ნაკლებად ხანგრძლივი პერიოდის განმავლობაში და, შესაბამისად, სხვა თანაბარ პირობებში, მოთხოვნამდე დეპოზიტების წილის ზრდა და შემცირება. ვადიანი დეპოზიტების წილი ამცირებს ბანკის ლიკვიდობას. საბალანსო ლიკვიდურობის დონეზე მოქმედებს ბანკის მიერ სხვა საკრედიტო ინსტიტუტებიდან მიღებული დეპოზიტებისა და სესხების სანდოობაც.

ეკონომისტი ა.ნ. ტრიფონოვი კომერციული ბანკის ფინანსურ ვალდებულებებს მოიხსენიებს, როგორც „ბანკის ვალდებულებებს, დააკმაყოფილოს თავისი კლიენტების სასესხო განაცხადები“. ამასთან, ორგანიზაციების ფინანსური ვალდებულებები გაგებულია, როგორც „სავალდებულო გადახდები ფინანსური და სახელშეკრულებო ურთიერთობების გამო“. ახალი სესხების გაცემა არანაირად არ შეიძლება მივაწეროთ სავალდებულო გადახდებს. ისინი უნდა დაიყოს ვალდებულებების ცალკეულ ჯგუფად.

Ამგვარად, ბანკის ყველა ვალდებულება იყოფაზე:

· ობლიგაციები;

· სახელშეკრულებო ურთიერთობებით გათვალისწინებული ფინანსური ვალდებულებები (ეკონომიკური ურთიერთობის კონტრაგენტებთან ანგარიშსწორებისთვის, ბანკის თანამშრომლებისთვის ხელფასის გადასახდელად);

· ფინანსური ურთიერთობებით გამოწვეული ფინანსური ვალდებულებები (ბიუჯეტში გადახდების, ბანკის აქციონერებისთვის დივიდენდების გადახდისთვის);

· კლიენტებისთვის ახალი სესხების გაცემის ვალდებულება;

· ბანკის ბალანსგარეშე ვალდებულებები.

ბანკის ვალდებულებების შესრულების წყაროებზეპასიური ოპერაციების განვითარების გათვალისწინებით, უნდა მიეწეროს შემდეგი:

· ფულადი რეზერვი (ნაღდი ფულის ნაშთები და კომერციული ბანკის საკორესპონდენტო ანგარიშებზე);

· ბანკის ლიკვიდური აქტივების (ძირითადად სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდების და სავალუტო რეზერვების) რეალიზაცია;

· სესხების მიღება ბანკთაშორის საკრედიტო ბაზარზე და ცენტრალურ ბანკში;

· მომხმარებელთა სახსრების მოზიდვა - როგორც ახალი დეპოზიტები, ასევე სახსრები არსებულ ანგარიშებზე;

· ბანკის სადეპოზიტო და შემნახველი მოწმობების რეალიზაცია, საბანკო ობლიგაციებისა და კუპიურების გამოშვება;

სტაბილურობის ხარისხის მიხედვით კომერციული ბანკის საკრედიტო პოტენციალის სახსრები იყოფა სრულიად სტაბილურად, სტაბილურად და არასტაბილურებად. პირველ ჯგუფში შედის: ბანკის საკუთარი სახსრები; გარკვეული პერიოდის განმავლობაში შეტანილი სახსრები; სახსრები სხვა ბანკებიდან მიღებული სესხებიდან. სტაბილური სახსრები- ეს არის ყველა დეპონირებული თანხა ბანკის კომიტეტების წარდგენით. არასტაბილურიარის დეპონირებული სახსრები, რომლებიც პერიოდულად ჩნდება და რომელთა დინამიკის პროგნოზირება რთულია.

თუ ბანკის ვალდებულებები, დეპოზიტები, ბანკთაშორისი სესხები და სახსრების სხვა წყაროები მოკლევადიანია, მაშინ ბანკი იძულებულია აქტივის მნიშვნელოვანი ნაწილი შეინახოს ლიკვიდურ მდგომარეობაში; თუ ვალდებულებები გრძელვადიანია, ბანკს შეუძლია განახორციელოს გრძელვადიანი ინვესტიციები. მიუხედავად იმისა, რომ ბანკის ლიკვიდობა მჭიდროდ არის დაკავშირებული ფინანსური რესურსების ვადიანი სტრუქტურის ცვლილებასთან, ბანკის მიერ გაცემული სესხების პირობები ყოველთვის არ ემთხვევა მოზიდული რესურსების პირობებს. ბანკი ახორციელებს დეპოზიტების მოთხოვნად დეპოზიტებს არა მხოლოდ ნაღდი ფულით და ცენტრალური ბანკის საკორესპონდენტო ანგარიშზე არსებულ სახსრებში, არამედ მოკლევადიან სესხებშიც.

საბანკო აქტივების ინვესტიციის ყველაზე გავრცელებული სფეროები, განლაგების პერიოდიდან გამომდინარე, ნაჩვენებია შემდეგ დიაგრამაზე:

იმის გამო, რომ გარკვეული ტიპის აქტივებს აქვთ თავისუფალ ნაღდ ფულად ტრანსფორმაციის განსხვავებული ხარისხი გარკვეულ დროს, ბანკი ლიკვიდობას აღწევს კაპიტალის განთავსებისა და ვალდებულებების დროის სინქრონიზაციის გზით, ლიკვიდური სახსრების გარკვეულ მინიმალურ რეზერვზე დაყრდნობით. მნიშვნელოვანია ბანკის მიერ მოთხოვნილი ლიკვიდობის რეზერვის ოდენობის სწორად დადგენა. გადაჭარბებული ზომა მიუთითებს ბანკის არაეფექტურობაზე, არასაკმარისი - საბანკო საქმიანობის რისკის ზრდაზე.

ზედამხედველი განსაზღვრავს რაოდენობრივი ლიკვიდობის ინდიკატორების ჯგუფს, რომელიც გამოითვლება საბანკო ორგანიზაციის აქტივებისა და ვალდებულებების შესახებ ინფორმაციის საფუძველზე, ალგორითმების გამოყენებით, რომლებიც ერთგვაროვანია ყველა ბანკისთვის. ინდიკატორების ეკონომიკური შინაარსიდან გამომდინარე, საბანკო ზედამხედველობის ორგანო ადგენს სტანდარტებს - დასაშვებ მაქსიმალურ ან მინიმალურ მნიშვნელობებს. კომერციული ბანკებისთვის სავალდებულოა ლიკვიდობის პრუდენციალური კოეფიციენტების დაცვა. საზედამხედველო ორგანო აკონტროლებს სტანდარტებთან შესაბამისობას ბანკების მიერ პერიოდულად წარდგენილი ანგარიშების საფუძველზე.

კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის პოზიციის კონტროლის მარეგულირებელი მეთოდის გამოყენებას აქვს თავისი დადებითი და უარყოფითი მხარეები. როგორც ძირითადი უპირატესობებისავალდებულო სტანდარტების გამოყენება მოიცავს შემდეგს.

1. ობიექტურობა.საბანკო ორგანიზაციის ლიკვიდურობის მდგომარეობის შეფასება ინდიკატორების ჯგუფის მნიშვნელობების გამოთვლით ყველა ბანკისთვის საერთო ალგორითმის მიხედვით ობიექტური ხასიათისაა და გამორიცხავს მიდგომის სუბიექტურობას როგორც საზედამხედველო ორგანოს მხრიდან, ასევე. კომერციული ბანკის ნაწილი.

2. მრავალმხრივობა.ფინანსური ბაზრის სხვადასხვა სეგმენტში მოქმედი ბანკების ლიკვიდურობის პოზიციის შეფასება, რომლებიც სხვადასხვა გზით ქმნიან აქტივებისა და ვალდებულებების პორტფელს, უნივერსალური ხასიათისაა, რომელიც ხორციელდება ერთიანი მეთოდოლოგიით და ერთიანი პრინციპების საფუძველზე.

3. შედარება.პრუდენციული სტანდარტების გამოსათვლელად ერთიანი ალგორითმის გამოყენება და მიღებული შედეგების შეფასების ზოგადი პრინციპები შესაძლებელს ხდის შევადაროთ როგორც „მცირე“ და „დიდი“ ბანკების ლიკვიდურობის პოზიციები, მიუხედავად მათი ოპერაციების სირთულისა.

ამავდროულად, სავალდებულო სტანდარტები უნდა აკმაყოფილებდეს შემდეგს მოთხოვნები:

● ეფექტურობა და შესაბამისობა, ნაგულისხმევი მიზნების ადეკვატურობა:ლიკვიდურობის ინდიკატორები ნამდვილად უნდა ასახავდეს ბანკის უნარს შეასრულოს საკუთარი ვალდებულებები და, შესაბამისად, სიტუაცია, როდესაც ბანკი, ერთის მხრივ, აკმაყოფილებს ლიკვიდობის პრიუდენტულ სტანდარტებს და, მეორე მხრივ, არ შეუძლია შეასრულოს საკუთარი ვალდებულებები. დროულად და სრულად უნდა გამოირიცხოს;

● სისრულე და სისრულე:სავალდებულო კოეფიციენტების გამოთვლის მეთოდოლოგია უნდა მოიცავდეს ყველა სახის მოთხოვნას და ვალდებულებას, გათვალისწინებული იყოს ყველა სახის რისკი, რომელიც წარმოიქმნება კომერციული ბანკების საქმიანობაში;

● სამეცნიერო ვალიდობა:გაანგარიშების მეთოდები და პრუდენციული სტანდარტების მნიშვნელობები უნდა შეესაბამებოდეს საბანკო საქმიანობის პრაქტიკას და ამავე დროს ჰქონდეს სამეცნიერო საფუძველი;

● საერთაშორისო სტანდარტებთან შესაბამისობა:პრუდენციალური ლიკვიდობის სტანდარტები მეთოდოლოგიურად უნდა შეესაბამებოდეს საერთაშორისო სტანდარტებს და ზოგადად მიღებულ პრინციპებს;

● მოქნილობა:ლიკვიდობის სავალდებულო კოეფიციენტებმა არ უნდა შეზღუდოს ბანკის შესაძლებლობა დამოუკიდებლად აირჩიოს განვითარების სტრატეგია, კონტროლის მექანიზმები და ლიკვიდობის პოზიციის მართვა;

● სიცხადე და რაც შეიძლება მარტივი:ზედამხედველის მიერ კომერციულ ბანკებზე დაწესებული პრუდენციული მოთხოვნები და ლიკვიდობის შეფასების პრინციპები უნდა იყოს უკიდურესად მკაფიო და ზუსტი, ხოლო ინდიკატორების გამოთვლის მეთოდოლოგია მარტივი;

● გახსნილობა:იმის გათვალისწინებით, რომ გონივრული ლიკვიდობის კოეფიციენტების დაცვა სავალდებულოა ყველასთვის საბანკო ორგანიზაციებიკომერციული ბანკების ლიკვიდურობის მაჩვენებლების ფაქტობრივი ღირებულებების შესახებ ინფორმაციაზე წვდომა უფასო უნდა იყოს ყველა დაინტერესებული მომხმარებლისთვის.

პოსტსაბჭოთა პერიოდში რუსეთში კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის შეფასების მექანიზმის ფორმირება დაიწყო საბანკო ინსტიტუტების ორსაფეხურიანი სტრუქტურის გაჩენისთანავე.

რუსეთის ბანკსა და იურიდიულ და ფიზიკურ პირებზე საკრედიტო და ანგარიშსწორების მომსახურე ბანკებს შორის ფუნქციების გამიჯვნამ განსაზღვრა ახლად შექმნილი ბანკების ლიკვიდურობის სახელმწიფო რეგულირების აუცილებლობა საბანკო სისტემისადმი ნდობის უზრუნველსაყოფად.

ახალი საბანკო სისტემის ფუნქციონირების გასული პერიოდის განმავლობაში, ბაზრის პირობების ადეკვატური, ეს სისტემა მუდმივად ვითარდებოდა და იხვეწებოდა საგარეო და საშინაო გამოცდილების გათვალისწინებით. მის განვითარებაში შეიძლება გამოიყოს რამდენიმე ეტაპი.

პირველი ეტაპი თარიღდება 1989 წლიდან, როდესაც სსრკ სახელმწიფო ბანკმა დაადგინა რიგი სავალდებულო სტანდარტები კომერციული ბანკებისთვის.

ეს ვალდებულებები მოიცავდა:

  • ბანკის ვალდებულებების შეზღუდვა (K 1);
  • მოქალაქეთა დეპოზიტების შეზღუდვა (კ 2);
  • ბანკის ბალანსის მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტი (K 4);
  • ბანკის ბალანსის საშუალოვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (K 5);
  • რისკის მაქსიმალური ოდენობა მსესხებელზე (K 3).

ბანკის ვალდებულებების შეზღუდვა (K 1) გულისხმობდა კავშირის დამყარებას ბანკის ყველა ვალდებულების ჯამს და საკუთარი სახსრების ოდენობას შორის. ბანკის ვალდებულებები მოიცავდა: საწარმოთა საანგარიშსწორებო და მიმდინარე ანგარიშებზე არსებული სახსრების ნაშთებს; იურიდიული პირების დეპოზიტები და დეპოზიტები; მოსახლეობის დეპოზიტები; სახსრები გადახდებში; სესხები სხვა ბანკებიდან; 50% გარანტია და გარანტია.

ბანკის საკუთარი სახსრები გამოითვალა, როგორც ბანკის უფლებამოსილი, სარეზერვო და სხვა ფონდების სახსრების ჯამი, ასევე გაუნაწილებელი მოგება, გამოკლებული სახსრების გადანაწილება მოგებიდან, შენობებისა და ნაგებობების ღირებულება, დებიტორული დავალიანება და წილობრივი მონაწილეობა. სხვა საწარმოებში.

ნორმატიული დონე K 1 დიფერენცირებული იყო სხვადასხვა ტიპის ბანკების მიერ. კომერციული ბანკებისთვის მისი ღირებულება არ შეიძლება იყოს 1/20-ზე ნაკლები, კოოპერატიული ბანკებისთვის - არანაკლებ 1/12-ისა.

მოქალაქეების დეპოზიტებზე შეზღუდვის ინდიკატორმა K 2 ასევე შემოიღო გარკვეული შეზღუდვები ბანკის ვალდებულებებზე, მაგრამ მოქალაქეთა დეპოზიტებთან მიმართებაში. ეს მაჩვენებელი გამოითვალა მოქალაქეთა დეპოზიტების თანაფარდობით ბანკის საკუთარი სახსრების მოცულობასთან. ამ ინდიკატორის ნორმატიული მნიშვნელობა ყველა ბანკისთვის განისაზღვრა 1-ის ფარგლებში, ე.ი. ნებისმიერ ბანკს შეეძლო მოსახლეობისგან დეპოზიტების მოზიდვა მხოლოდ საკუთარი სახსრების ფარგლებში.

ბანკის ბალანსის მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი (K 4) და ბანკის ბალანსის საშუალოვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (K 5) გამიზნული იყო მიმდინარე და საშუალოვადიანი ლიკვიდობის დასარეგულირებლად, ვადიანობის მიხედვით კლასიფიცირებული ვალდებულებებისა და აქტივების შედარების საფუძველზე. .

K4 ინდიკატორი გამოითვალა, როგორც ლიკვიდური აქტივების თანაფარდობა ბანკის ვალდებულებებთან 30 დღის განმავლობაში დაფარვის ვადით. ლიკვიდური აქტივები მოიცავდა ნაღდ ფულს ბანკის სალაროში და ტრანზიტში, ნაშთები საკრედიტო ინსტიტუტებში, ბანკის ინვესტიციები სახელმწიფო ობლიგაციებში, სესხები 30 დღემდე.

მიმდინარე ვალდებულებები მოიცავდა მოთხოვნამდე დეპოზიტებს, მოქალაქეთა დეპოზიტებს და ვადაში 30 დღემდე ვადიან დეპოზიტებს, ბანკის მიერ გაცემულ გარანტიებს და გარანტიებს მოკლევადიანი ვალდებულებების ჯამის არანაკლებ 30%-ის ოდენობით.

ინდიკატორი K 5 გამოითვალა, როგორც ერთ წელზე მეტი ვადის მქონე აქტივების თანაფარდობა იმავე ვადიანობის მქონე ვალდებულებებთან. სსრკ სახელმწიფო ბანკმა მოითხოვა ბანკებისგან სრული კორესპონდენცია აქტივებისა და ვალდებულებების მითითებულ ნაწილებს შორის, ე.ი. K 5 ინდიკატორის მნიშვნელობა არ უნდა იყოს 1-ზე მეტი.

ერთ მსესხებელზე მაქსიმალური რისკის მაჩვენებელი (K3) იყო მსესხებლის მთლიანი დავალიანების თანაფარდობა (ამ მსესხებელზე გაცემული ბალანსის გარეშე ვალდებულებების 50%-ის გათვალისწინებით) ბანკის საკუთარ სახსრებთან. ამ ინდიკატორის შეზღუდვის მნიშვნელობა არ უნდა აღემატებოდეს 0.5-ს.

მიღებით 1990 წ. რსფსრ კანონის „რსფსრ ცენტრალური ბანკის შესახებ (რუსეთის ბანკი)“ რუსეთის ბანკმა გადახედა ეკონომიკური სტანდარტების სისტემას, რომელიც მანამდე არსებობდა. კანონის შესაბამისად, რუსეთის ბანკმა გააფართოვა ეკონომიკური სტანდარტების სპექტრი, შემოიღო მათი დაყოფა ძირითად (სავალდებულო) და სავარაუდო (საჩვენებელ) სტანდარტებად, დაადგინა ამ ინდიკატორების ლიმიტური მნიშვნელობების დიფერენცირებული დონეები ტიპის, პროცედურისა და მიხედვით. ბანკის დაარსების წელი. აღნიშნული ცვლილებებით დაიწყო ბანკების ლიკვიდურობის რეგულირების მეორე ეტაპი.

1991 წლის აპრილიდან ყველა კომერციულმა ბანკმა დაიწყო 10 ინდიკატორის გამოთვლა, რომლებიც დაიყო 4 ჯგუფად: პირველი ჯგუფი ახასიათებდა ბანკის კაპიტალის ადეკვატურობას; მეორე ჯგუფი არის ბანკის ვალდებულებების შეზღუდვა; მესამე ჯგუფი - ბანკის საბალანსო ლიკვიდურობის მაჩვენებლები; მეოთხე ჯგუფი - რისკის მაქსიმალური ოდენობა მსესხებელზე.

კომერციული ბანკების ბალანსის ლიკვიდურობის რეგულირება 1995 წლამდე. იგი განხორციელდა რუსეთის ბანკის მიერ N 4 - N 8 ინდიკატორების საფუძველზე.

ინდიკატორი H 4 ახასიათებდა გაცემული სესხების ოდენობის და ნაშთების თანაფარდობა ანგარიშსწორებისა და მიმდინარე ანგარიშების, დეპოზიტებისა და ვადიანი დეპოზიტების შესახებ:

H 4 =, სადაც

Kr - ბანკის მსესხებლების სასესხო დავალიანების ნაშთი;

С - ანგარიშსწორებისა და მიმდინარე ანგარიშების, დეპოზიტებისა და ვადიანი დეპოზიტების სახსრების ნაშთი.

განისაზღვრა H 4 სტანდარტის მაქსიმალური შესაძლო მნიშვნელობა:

  • სხვა კომერციული ბანკებისთვის 0.7 ოდენობით.

ინდიკატორი H 5 ასახულია ბანკის ლიკვიდური აქტივების ოდენობისა და სახსრების ნაშთების თანაფარდობა ანგარიშსწორებისა და მიმდინარე ანგარიშებზე, დეპოზიტებსა და ვადიან დეპოზიტებზე:

LA - ლიკვიდური აქტივები.

ბანკის ლიკვიდური აქტივები მოიცავდა: ნაღდი ფული და ექვივალენტი სახსრები, სახსრები რუსეთის ბანკის საკორესპონდენტო ანგარიშზე, სახსრები რუსეთის ბანკის სარეზერვო ანგარიშზე, ბანკის მიერ გაცემული სესხები 30 დღემდე ვადით, ფასიანი ქაღალდები. რუსეთის ფედერაციის მთავრობა.

დადგინდა H 5 სტანდარტის მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა:

შეფასდა H 4 და H 5 ინდიკატორები, ე.ი. გამოიყენებოდა ბანკების მიერ აქტივებისა და ვალდებულებების სამართავად, საბალანსო ლიკვიდურობის შესანარჩუნებლად.

ინდიკატორი H 6 ახასიათებდა ლიკვიდური აქტივების ოდენობის და ბანკის ყველა აქტივის ჯამური ოდენობის თანაფარდობას:

A არის ბანკის აქტივების მთლიანი ოდენობა.

განისაზღვრა H 6 სტანდარტის მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა:

  • გაუქმებული სპეციალიზებული ბანკების ინსტიტუტების ბაზაზე შექმნილი კომერციული ბანკებისთვის 0,2 ოდენობით;
  • სხვა კომერციული ბანკებისთვის 0.5 ოდენობით.

ინდიკატორი H 7 მიიღო მიმდინარე (მოკლევადიანი) ლიკვიდობის ინდიკატორის დასახელება. ეს კოეფიციენტი ახასიათებს ლიკვიდური აქტივებისა და ბანკის ვალდებულებების ოდენობის თანაფარდობას 30 დღის ვადით და განისაზღვრება ფორმულით:

ОВ - ბანკების ვალდებულებები 30 დღემდე.

ეს ვალდებულებები მოიცავდა: საანგარიშსწორებო და მიმდინარე ანგარიშებზე არსებული სახსრების ნაშთებს, დეპოზიტებსა და დეპოზიტებს 30 დღემდე; სხვა ბანკებიდან მიღებული სესხები 30 დღის ვადით; ბანკის მიერ გაცემული გარანტიები და გარანტიები 30 დღის ვადით.

განისაზღვრა სტანდარტის H 7-ის მაქსიმალური შესაძლო მნიშვნელობა:

  • გაუქმებული სპეციალიზებული ბანკების ინსტიტუტების ბაზაზე შექმნილი კომერციული ბანკებისთვის 0,2 ოდენობით;
  • სხვა კომერციული ბანკებისთვის 0.3 ოდენობით.

ინდიკატორი H 8 ახასიათებს გრძელვადიანი ლიკვიდობა. იგი ასახავდა ბანკის აქტივების თანაფარდობას ერთ წელზე მეტი ვადით და ბანკის ვალდებულებები სადეპოზიტო ანგარიშებსა და სესხებზე ერთ წელზე მეტი ვადით:

Cr - ბანკის მიერ გაცემული სესხები ერთ წელზე მეტი ვადით;

K არის ბანკის კაპიტალი;

OD - ბანკის ვალდებულებები სადეპოზიტო ანგარიშებზე და ბანკის მიერ ერთ წელზე მეტი ვადით მიღებულ სესხებზე.

განისაზღვრა N 8 სტანდარტის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა:

  • გაუქმებული სპეციალიზებული ბანკების ინსტიტუტების ბაზაზე შექმნილი კომერციული ბანკებისთვის 1,5 ოდენობით;
  • სხვა კომერციული ბანკებისთვის 1.0 ოდენობით.

1995 წლის აპრილში. მიღებულ იქნა ახალი გამოცემა ფედერალური კანონი"რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის შესახებ". ცვლილებები შეეხო ბანკების ლიკვიდურობის შეფასების აღწერილ სისტემას.

პირველი, ახალმა კანონმა მნიშვნელოვნად შეცვალა ცენტრალიზებული პრუდენციული სტანდარტების ნაკრები.

მეორეც, შემოღებულ იქნა ეკონომიკური სტანდარტების ერთიანი კრიტერიუმული დონეები სხვადასხვა ტიპის ბანკებისთვის.

მესამე, აღმოიფხვრა სტანდარტების დაყოფა შეფასების და სავალდებულოდ.

კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის კოეფიციენტები დაიწყო:

  1. მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 2)
  2. მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 3)
  3. გრძელვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 4)
  4. მთლიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 5)
  5. ძვირფასი ლითონებით ოპერაციების ლიკვიდურობის კოეფიციენტი (N 14).

მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 2)იყო მაღალლიკვიდური აქტივების ოდენობის თანაფარდობა ბანკის მოთხოვნის ანგარიშებზე ვალდებულებების ოდენობასთან:

Н 2 =, სადაც

LA M - მაღალლიკვიდური აქტივები;

ОВ М - ბანკის ვალდებულებები მოთხოვნით.

H 2-ის მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დადგინდა 20%-ის ფარგლებში.

მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 3)გამოითვალა ფორმულით:

H 3 =, სადაც

LA T - მიმდინარე ლიკვიდური აქტივები: მაღალლიკვიდური აქტივები, ასევე ბანკებში განთავსებული სესხები და დეპოზიტები 30 დღემდე;

ОВ М - ბანკის ვალდებულებები მოთხოვნით და 30 დღის ვადაში

გრძელვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (H 4)გამოითვალა ფორმულით:

H 4 = , სად

Cr - ბანკის მიერ გაცემული სესხები ერთ წელზე მეტი ვადით, ასევე 50%-იანი გარანტია, ბანკის მიერ გაცემული გარანტიები ერთ წელზე მეტი ვადით.

K არის ბანკის კაპიტალი;

OD - ბანკის გრძელვადიანი ვალდებულებები.

H 4-ის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დადგინდა 120%.

მთლიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 5)ასახავდა ლიკვიდური აქტივებისა და მთლიანი აქტივების პროცენტს და გამოითვლებოდა ფორმულის გამოყენებით:

LA T - ბანკის მიმდინარე ლიკვიდური აქტივები;

ა - ბანკის ყველა აქტივის კორექტირებული (რეალური) თანხა ბალანსზე;

რო - ბანკის სავალდებულო რეზერვები.

ძვირფასი ლითონებით ოპერაციების ლიკვიდურობის კოეფიციენტი (N 14)გამოითვალა ფორმულით:

H 14 =, სადაც

LA DM - მაღალი ლიკვიდური აქტივები ძვირფას ლითონებში ფიზიკური ფორმით;

OV DM - ვალდებულებები ძვირფას ლითონებზე მოთხოვნით და ვადაში მომდევნო 30 დღის განმავლობაში.

H 14-ის მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობა განისაზღვრა 10%-ით.

გარდა ამისა, No1 ინსტრუქცია ითვალისწინებდა დეპოზიტების მოზიდვის მარეგულირებელ მთელ რიგ ინდიკატორებს, რომლებიც გავლენას ახდენენ ბანკის ლიკვიდობაზე. მათ შორის იყო N 8, N 11, N 11.1 სტანდარტები.

მაქსიმალური ექსპოზიცია ერთი კრედიტორის (დეპოზიტორის) მიმართ (N8)ასახული იყო ბანკის მიერ მიღებული დეპოზიტების, დეპოზიტების ან სესხების ოდენობის, გარანტიებისა და თავდების, ერთი ან მასთან დაკავშირებული კრედიტორის (დეპოზიტორების) ანგარიშის ნაშთებისა და ბანკის კაპიტალის თანაფარდობა:

H 8 =, სადაც

ОВ КЛ - ბანკის ვალდებულებების ჯამური ოდენობა დაკავშირებული კრედიტორების ერთი ან ჯგუფის მიმართ;

მოსახლეობის მოზიდული ფულადი დეპოზიტების (დეპოზიტების) მაქსიმალური ოდენობა (N 11).ახასიათებდა მოქალაქეთა დეპოზიტების (დეპოზიტების) მთლიანი ოდენობისა და ბანკის სააქციო კაპიტალის ღირებულების თანაფარდობას. ეს მაჩვენებელი არ უნდა აღემატებოდეს 100%-ს.

ნორმა N 11.1არეგულირებდა ბანკის ვალდებულებების მაქსიმალურ ოდენობას არარეზიდენტი ბანკებისა და არარეზიდენტი ფინანსური ინსტიტუტების მიმართ.

H 11.1 =, სადაც

О N - ბანკის ვალდებულებების მთლიანი ოდენობა რუბლებში, მათ შორის სუბორდინირებული სესხებისთვის (სესხებისთვის) იმ ნაწილში, რომელიც არ შედის ბანკის სააქციო კაპიტალის, უცხოური ვალუტის და ძვირფასი ლითონების გაანგარიშებაში არარეზიდენტი ბანკებისა და არარეზიდენტი ფინანსური ორგანიზაციების მიმართ. ;

H 11.1-ის მაქსიმალური დასაშვები მნიშვნელობა დადგინდა 400%.

2004 წელს. რუსეთის ბანკის No110-I ინსტრუქციის გამოცემასთან დაკავშირებით „სავალდებულო ბანკის კოეფიციენტების შესახებ“ მესამე ეტაპი ბანკების ლიკვიდობის სახელმწიფო რეგულირება, რომელიც დღემდე გრძელდება.

ამ მარეგულირებელი დოკუმენტის შესაბამისად, ფუნდამენტურად შეიცვალა ბანკების ლიკვიდობის რეგულირების სისტემა.

პირველ რიგში, შემცირდა ლიკვიდურობის ინდიკატორების შემადგენლობა, რომლის დაცვასაც აკონტროლებს რუსეთის ბანკი. ეს ცვლილება გულისხმობს ლიკვიდობის სახელმწიფო რეგულირების ფარგლების შემცირებას და გულისხმობს კომერციული ბანკების თვითრეგულირების როლის ზრდას.

მეორეც, შეიცვალა რიგი ინდიკატორების გამოთვლის მეთოდოლოგია. იგი ახლოსაა საერთაშორისო პრაქტიკასთან და რაც მთავარია, უფრო რეალისტურად ასახავს ბანკის ლიკვიდურობის რისკის შეფასებას.

მესამე, მყისიერი და მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტების მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობები შეიცვალა გამკაცრებისკენ.

მეოთხე, დაინერგა ყოველდღიური ეკონომიკური სტანდარტების გამოთვლის პრაქტიკა, რაც ასევე გულისხმობს რუსეთის ბანკის მოთხოვნების ზრდას კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის რეგულირებისთვის.

თანამედროვე რუსულ პრაქტიკაში გამოიყენება ლიკვიდობის შეფასების ორი მეთოდი: კოეფიციენტების საშუალებით და ფულადი სახსრების ნაკადის საფუძველზე. თანაფარდობის მეთოდი ეფუძნება რუსეთის ბანკის მიერ დადგენილ ლიკვიდურობის სავარაუდო მაჩვენებლებს.

რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურმა ბანკმა კომერციული ბანკების მიერ ლიკვიდურობის შესანარჩუნებლად დააწესა გარკვეული სავალდებულო კოეფიციენტები ბანკის საკუთარ სახსრებსა და მოზიდულ რესურსებს შორის. ეს არის მყისიერი, მიმდინარე, გრძელვადიანი ლიკვიდობის სტანდარტები, რომლებიც არეგულირებს (ლიმიტირებს) ბანკის ლიკვიდურობის დაკარგვის რისკებს და განისაზღვრება, როგორც თანაფარდობა აქტივებსა და ვალდებულებებს შორის, აქტივებისა და ვალდებულებების დროის, ოდენობისა და ტიპების გათვალისწინებით, და სხვა ფაქტორები.

კომერციული ბანკების მიერ ამ სტანდარტებთან შესაბამისობა სავალდებულოა და მას აკვირდება რუსეთის ბანკი ყოველთვიურად პირველი დღიდან. ლიკვიდურობის ბალანსის ანალიზის პროცესში შეიძლება გამოვლინდეს გადახრები როგორც მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობების შემცირების, ისე მათი მნიშვნელოვანი ჭარბი. პირველ შემთხვევაში, კომერციულ ბანკებს ევალებათ ლიკვიდობის კოეფიციენტები სტანდარტულ მნიშვნელობებთან ერთი თვის განმავლობაში მოიყვანონ. ბანკებს შეუძლიათ ამის გაკეთება ბანკთაშორისი სესხების, გადასახდელების შემცირებით და ბანკის საკუთარი სახსრების გაზრდით. თუ კომერციული ბანკები არღვევენ რუსეთის ბანკის მიერ დადგენილ თითოეულ დირექტიულ ლიკვიდურობის კოეფიციენტს, იზრდება სავალდებულო სარეზერვო ფონდში შენატანების ოდენობა.

ბანკის მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 2) არეგულირებს (ზღუდავს) ბანკის მიერ ლიკვიდობის დაკარგვის რისკს ერთი საოპერაციო დღის განმავლობაში და განსაზღვრავს ბანკის მაღალლიკვიდური აქტივების ოდენობის მინიმალურ თანაფარდობას ბანკის მოთხოვნაზე ანგარიშებზე ვალდებულებების ოდენობასთან.

სტანდარტული H 2მყისიერი ლიკვიდობა მეთოდოლოგიურად არის ლიკვიდობის კოეფიციენტი მისი ტრადიციული გაგებით. ეს შეიძლება იქნას განმარტებული, როგორც მოთხოვნის ანგარიშის ნაშთების ერთდროული შემცირების ალბათობა.

ბანკის მყისიერი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 2) გამოითვლება შემდეგი ფორმულით:

H 2 = 15%, სადაც

Მე ვარ- მაღალლიკვიდური აქტივები, ანუ ფინანსური აქტივები, რომლებიც უნდა იქნას მიღებული მომდევნო კალენდარული დღის განმავლობაში და (ან) შეიძლება დაუყოვნებლივ მოითხოვოს ბანკმა და (ან, საჭიროების შემთხვევაში, გაყიდოს ბანკმა, რათა დაუყოვნებლივ მიიღოს სახსრები, მათ შორის სახსრები საკორესპონდენტო ანგარიშებზე ბანკში რუსეთის ბანკში, ქვეყნების ბანკებში "განვითარებული ქვეყნების ჯგუფიდან", საბანკო სალარო.

ოვმ- ვალდებულებები (ვალდებულებები) მოთხოვნით, რისთვისაც დეპოზიტორს და (ან) კრედიტორს შეიძლება მოეთხოვოს მათი დაუყონებლივ დაფარვა.

Н 2 სტანდარტის მინიმალური დასაშვები რიცხვითი მნიშვნელობა დადგენილია 15%.

ეკონომიკური მნიშვნელობაეს მაჩვენებელი იმაში მდგომარეობს, რომ ყოველი 10 რუბლის მოთხოვნით ანგარიშებზე, კომერციულ ბანკებს აქვთ მინიმუმ 1,5 რუბლი. შეინახეთ რეზერვში. ამ ინდიკატორის ღირებულების გაზრდით რუსეთის ბანკი ამცირებს პასიურ ანგარიშებზე ახალი ფულის შექმნის შესაძლებლობებს და მისი შემცირებით აფართოებს ბანკების ემისიის შესაძლებლობებს. თუ კომერციული ბანკებისთვის Н 2-ის ღირებულება 15%-ზე მეტია, ეს ნიშნავს, რომ ბანკს შეუძლია დროულად განახორციელოს გადახდები მიმდინარე და მომავალი ტრანზაქციებისთვის მომდევნო თვეში.

ბანკის მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 3) არეგულირებს (ზღუდავს) ბანკის მიერ ლიკვიდობის დაკარგვის რისკს სტანდარტის გამოთვლის თარიღამდე მომდევნო 30 კალენდარული დღის განმავლობაში და ადგენს ბანკის ლიკვიდური აქტივების ოდენობის მინიმალურ თანაფარდობას ბანკის ოდენობასთან. ვალდებულებები მოთხოვნის ანგარიშებზე და 30 კალენდარულ დღემდე ვადით.

მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი Н 3 მეთოდოლოგიურად არის ლიკვიდობის სტანდარტი ტრადიციული გაგებით და განსხვავდება სტანდარტი Н 2-ისგან მხოლოდ იმით, რომ იგი დამატებით ითვალისწინებს აქტივებსა და ვალდებულებებს 30 დღემდე ვადით.

ვინაიდან, H2 ნორმასთან შედარებით, ბანკის ვალდებულებების უფრო დიდი მოცულობაა გათვალისწინებული, ბუნებრივია, ბანკის გადახდისათვის ვალდებულებების ერთდროულად წარმოდგენის ალბათობა უფრო მაღალი იქნება. შესაბამისად, სტანდარტის ღირებულებაც დიდი უნდა იყოს.

ამ სტანდარტის გაანგარიშება საშუალებას გაძლევთ დაარეგულიროთ ბანკების აქტიური და პასიური ოპერაციები, რათა შეინარჩუნონ ლიკვიდობის საჭირო დონე მათ ბალანსში. სავარაუდო ინდიკატორის რეალური მნიშვნელობები შეიძლება გამოყენებულ იქნას საბანკო სისტემის ინსტიტუტების ანალიტიკურ მუშაობაში.

ბანკის მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტი (N 3) გამოითვლება შემდეგი ფორმულით:

H 3 = 50%, სადაც

ლათ- ლიკვიდური აქტივები, ანუ ფინანსური აქტივები, რომლებიც უნდა მიიღოს ბანკმა და (ან) შეიძლება მოითხოვოს მომდევნო 30 კალენდარული დღის განმავლობაში და (ან, საჭიროების შემთხვევაში, გაყიდოს ბანკმა მომდევნო 30 კალენდარული დღის განმავლობაში, რათა მიიღეთ თანხები მითითებულ ვადებში...

ოვტ- ვალდებულებები (ვალდებულებები) მოთხოვნით, რისთვისაც დეპოზიტორს და (ან) კრედიტორს შეიძლება მოეთხოვოს მათი დაუყონებლივ დაფარვა და ბანკის ვალდებულებები კრედიტორების (დეპოზიტორების) მიმართ მომდევნო 30 კალენდარული დღის განმავლობაში.

H 3 სტანდარტის მინიმალური დასაშვები რიცხვითი მნიშვნელობა დადგენილია 50%.

მაღალი სითხისკენ ( Მე ვარ) და თხევადი ( ლათაქტივები მოიცავს მხოლოდ ბანკის იმ ფინანსურ აქტივებს, რომლებიც, რუსეთის ბანკის 2004 წლის 26 მარტის N 254-P დებულების შესაბამისად, „სესხებზე შესაძლო ზარალის საკრედიტო ინსტიტუტების მიერ რეზერვების ფორმირების პროცედურის შესახებ. სესხი და ექვივალენტი დავალიანება“, რეგისტრირებულია რუსეთის ფედერაციის იუსტიციის სამინისტროს მიერ 2004 წლის 26 აპრილს N 5774, ისევე როგორც რუსეთის ბანკის N 232-P რეგლამენტის შესაბამისად, ეხება ხარისხის I კატეგორიას და II. ხარისხის კატეგორია.

ბანკის გრძელვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 4) არეგულირებს (ზღუდავს) ბანკის მიერ ლიკვიდობის დაკარგვის რისკს გრძელვადიან აქტივებში თანხების განთავსების შედეგად და ადგენს ბანკის საკრედიტო მოთხოვნების მაქსიმალურ დასაშვებ თანაფარდობას 365 ან 366 კალენდარულ დღეს აღემატება დარჩენილი დაფარვის თარიღით. ბანკის საკუთარ სახსრებზე (კაპიტალზე) და ვალდებულებებზე (ვალდებულებებზე), რომელთა ვადის დარჩენილი ვადა აღემატება 365 ან 366 კალენდარულ დღეს. ბანკის გრძელვადიანი ლიკვიდობის კოეფიციენტი (N 4) გამოითვლება შემდეგი ფორმულით:

H 4 = 120%, სადაც

ქრდ- საკრედიტო პრეტენზიები 365 ან 366 კალენდარულ დღეს აღემატება დარჩენილი ვადის გასვლის თარიღით, აგრეთვე გახანგრძლივებული, თუ საკრედიტო მოთხოვნების ახლად დადგენილი ვადის გათვალისწინებით, მათ დაფარვამდე დარჩენილი ვადები აღემატება 365 ან 366 კალენდარულ დღეს (კოდი 8996). );

OD- ბანკის ვალდებულებები (ვალდებულებები) ბანკის მიერ მიღებულ სესხებსა და დეპოზიტებზე, აგრეთვე ბანკის 365 ან 366 კალენდარულ დღეზე მეტი ვადიანობის ვადაზე მიმოქცევაში ბანკის სავალო ვალდებულებებზე.

H 4 სტანდარტის მაქსიმალური დასაშვები რიცხვითი მნიშვნელობა დადგენილია 120%. ის აღნიშნავს, რომ გრძელვადიანი სესხების ოდენობა არ უნდა აღემატებოდეს ბანკის მიერ მოზიდული საკუთარი სახსრებისა და სავალო რესურსების ოდენობას. თუ ინდიკატორის რეალური ღირებულება სისტემატურად აღემატება ნორმატიულად დადგენილ მაჩვენებელს, მაშინ ბანკმა უნდა შეცვალოს თავისი სტრატეგია და ტაქტიკა სადეპოზიტო პოლიტიკის გააქტიურების, დეპოზიტების მოზიდვასთან დაკავშირებული საბანკო სერვისების განვითარების მიზნით, რათა გააფართოვოს რესურსების პოტენციალი.

ამ ინდიკატორის მთავარი ალგორითმული მახასიათებელია მონაწილეობა ბანკის კაპიტალის გამოთვლაში. სინამდვილეში, ეს სტანდარტი აკავშირებს გრძელვადიანი ლიკვიდობის ხარვეზების შედარებით ზომას კომერციული ბანკის კაპიტალის ზომასთან. ამავდროულად, უფრო დიდი კაპიტალის მქონე ბანკები უფრო ხელსაყრელ მდგომარეობაში აღმოჩნდებიან, ვიდრე ნაკლები კაპიტალის მქონე ბანკები. ამრიგად, რუსეთის ბანკი ქმნის არათანაბარ პირობებს კონკურენციისთვის, რაც ეწინააღმდეგება საერთაშორისო სტანდარტებს და არ არის დამახასიათებელი საბაზრო ეკონომიკის მქონე ქვეყნებისთვის.

შიდა ფინანსური ბაზრის თანამედროვე პირობებში ეს სტანდარტი კარგავს თავის მნიშვნელობას და საერთოდ არ მუშაობს ბანკების უმეტესობისთვის. ეს იმის გამო ხდება, რომ ერთ წელზე მეტი ვადით გათვალისწინებული რესურსები (გარდა ცენტრალიზებულისა) დღეს ფულის ბაზარზე ძალზე იშვიათია. ფაქტობრივად, 6 თვეზე მეტი ვადით სესხებს ახლა გრძელვადიანად მიიჩნევენ, 10 დღემდე ვადიან სესხებს საშუალოვადიან სესხებს 3-დან 6 თვემდე ვადით უწოდებენ.

კომერციული ბანკების მიერ ამ სტანდარტებთან შესაბამისობის მონიტორინგს ახორციელებენ რუსეთის ბანკის განყოფილებები ამ ბანკების ადგილმდებარეობაზე. ასეთი გაანგარიშების საფუძველია ბანკების ნაშთები და დადგენილი კოეფიციენტების რეალური მნიშვნელობები. ბალანსის ლიკვიდურობის დონის დარღვევის შემთხვევაში კომერციულ ბანკებს ევალებათ მიიღონ ზომები ფინანსური მდგომარეობის გასაუმჯობესებლად ერთი თვის ვადაში. ბანკებთან მიმართებაში, რომლებიც სისტემატურად არღვევენ სტანდარტებს, შეიძლება დაწესდეს ეკონომიკური სანქციები: სახსრების დეპონირების სტანდარტის გაზრდა (მაგრამ არა უმეტეს დადგენილი მაქსიმალური), რეფინანსირების ოდენობის შეზღუდვა და ა.შ.

თუ ძირითადი მარეგულირებელი ლიკვიდობის კოეფიციენტის რეალური ღირებულება აღმოჩნდება დადგენილ მინიმალურ დასაშვებზე ბევრად მაღალი, მაშინ ასეთი ბანკის საქმიანობას აქციონერები (აქციონერები) უარყოფითად შეაფასებენ, გამოუყენებელი შესაძლებლობების თვალსაზრისით. სარგებელი. ამასთან დაკავშირებით, აღსანიშნავია, რომ საბალანსო ლიკვიდურობის ანალიზი უნდა განხორციელდეს ბანკის მომგებიანობის ანალიზთან ერთად. კომერციული ბანკების გამოცდილება აჩვენებს, რომ ბანკები უფრო მეტ მოგებას იღებენ, როდესაც მოქმედებენ ლიკვიდობის კოეფიციენტების მინიმალური დასაშვები მნიშვნელობების ზღვარზე, ე.ი. სრულად გამოიყენონ მათთვის მინიჭებული უფლებები საკრედიტო რესურსების სახით სახსრების მოსაზიდად. აქტივების ლიკვიდურობის მდგომარეობა გაანალიზებულია ფაქტობრივი ღირებულებების გადახრებიდან სხვადასხვა ჯგუფის აქტიური საბალანსო პუნქტებისა და ბანკის კაპიტალის, სადეპოზიტო ანგარიშების ნორმატიულად დადგენილი კოეფიციენტებიდან, ლიკვიდური აქტივების განაწილება და შედარება ბალანსის მთლიან აქტივებთან. . თუ გაცემული სესხებისა და მიმდინარე ანგარიშების, დეპოზიტებისა და დეპოზიტების თანაფარდობა სისტემატურად აჭარბებს კანონით დადგენილ ნორმას, მაშინ ბანკმა უნდა შეცვალოს თავისი სტრატეგია და ტაქტიკა სადეპოზიტო პოლიტიკის გააქტიურების, რესურსების გაზრდის მიზნით დეპოზიტების მოზიდვასთან დაკავშირებული საბანკო სერვისების განვითარების მიმართულებით.

უცხოურ პრაქტიკაში ლიკვიდურობა იზომება შემდეგნაირად:

1) ბალანსებზე გამოთვლილი ფინანსური კოეფიციენტები და ასახავს ბალანსის ლიკვიდობას;

2) ლიკვიდური სახსრების საჭიროების განსაზღვრა ბანკის ბალანსის აქტივებსა და ვალდებულებებზე ბრუნვის ანალიზის გათვალისწინებით შესაბამის პერიოდებში.

კოეფიციენტის მეთოდიგულისხმობს რაოდენობრივი ურთიერთობის დამყარებას საბალანსო მუხლებს შორის. ზოგიერთ ქვეყანაში ეს კოეფიციენტები დაწესებულია ხელისუფლების მიერ, ზოგიერთში, ამერიკის შეერთებულ შტატებში, თავად ბანკები ახორციელებენ მათ.

ბანკების მიერ მიღებულმა გამოცდილებამ განაპირობა გარკვეული ინდიკატორების ყველაზე ხშირად გამოყენება.

ლიკვიდური აქტივებისა და დეპოზიტების თანაფარდობის განსაზღვრისას გამოიყენება ორი ინდიკატორი:

1) [პირველადი რეზერვები (ნაღდი ფული + საკორესპონდენტო ანგარიში ცენტრალურ ბანკში)] / დეპოზიტები;

2) [პირველადი + მეორადი რეზერვები (სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები)] / დეპოზიტები.

ამ მაჩვენებლების მეშვეობით მყარდება პირდაპირი კავშირი შესასრულებელი დეპოზიტების სახით ლიკვიდურ აქტივებსა და ვალდებულებებს შორის. ბანკის ლიკვიდურობის უზრუნველსაყოფად პირველი ინდიკატორის დონე მიღებულია მინიმუმ 5-10%-ის ოდენობით; მეორე დონე არის მინიმუმ 15-25%. მეორე მაჩვენებელი ასევე გამოიყენება იაპონიაში (როგორც სავალდებულოა ყველა ბანკისთვის), სადაც მისი დონე არ უნდა იყოს 30%-ზე ნაკლები.

შეერთებულ შტატებში ლიკვიდურობა ფასდება გაცემული სესხებისა და დეპოზიტების თანხის თანაფარდობის მაჩვენებლები(რაც უფრო აჭარბებს 1-ს, მით ნაკლებია ბანკის ლიკვიდობა) და სესხების წილი აქტივების მთლიან მოცულობაში, როგორც აქტივების დივერსიფიკაციის ასახვა (ეს მაჩვენებელი ოპტიმალურად ითვლება 65-70%-ის დონეზე).

ლიკვიდურობის შესაფასებლად იგი ასევე გამოიყენება ინდიკატორი, რომელიც ასახავს აქტივის უნარს სწრაფად გაცვალოს ნაღდი ფული . იგი გამოითვლება ლიკვიდური აქტივების მთლიან აქტივებთან თანაფარდობით. ლიკვიდური აქტივები მოიცავს მხოლოდ ნაღდი ფულის ნაშთს, ნაღდ ფულს ტრანზიტში, უცხოურ ვალუტის ანგარიშებზე, ნაშთებს NOSTRO ანგარიშებზე ცენტრალურ ბანკში და სხვა ბანკებში. რაც უფრო მაღალია ეს მაჩვენებელი, მით უფრო მაღალია ლიკვიდურობა და მით უფრო დაბალია მომგებიანობა. ლიკვიდობის მართვის სფეროში მენეჯმენტის მიზანია ლიკვიდობისა და მომგებიანობის ოპტიმალური თანაფარდობა.

განსაკუთრებული ყურადღება ეთმობა მოზიდული რესურსების სტრუქტურის, სადეპოზიტო ბაზის სტაბილურობის ანალიზს. სტაბილურობის თვალსაზრისით, საბადოები იყოფა ძირითად (სტაბილურად) და "არასტაბილურად". ძირითადი (სტაბილური) დეპოზიტები - დეპოზიტები, რომლებიც ენიჭება ბანკს და არ ტოვებს მას. რაც მეტია, მით მეტია ბანკის ლიკვიდურობა. ძირითადი დეპოზიტები შეიძლება იყოს მოთხოვნამდე დეპოზიტებს შორის, ვადაში და შემნახველ ანგარიშებსა და დეპოზიტებს შორის. დეპოზიტების სტაბილური ნაწილი უფრო მაღალია მოთხოვნამდე დეპოზიტებს შორის. უფრო მაღალი პროცენტი დგინდება ვადიან და შემნახველ დეპოზიტებზე, ვიდრე მოთხოვნამდე დეპოზიტებზე. სხვადასხვა ბანკში ვადიანი და შემნახველი დეპოზიტების საკომისიოები განსხვავებულია, ისინი უფრო მიდრეკილნი არიან მოძრაობისკენ, რამაც განსაზღვრა მათი სახელწოდება - „არასტაბილური“.

საბადოების სტაბილურობის დამახასიათებელი მაჩვენებელი, გამოითვლება ძირითადი დეპოზიტების თანხის თანაფარდობით მათ მთლიან ოდენობასთან. ბანკი ლიკვიდურად ითვლება, თუ საბაზისო დეპოზიტების წილი დეპოზიტების მთლიან მოცულობაში არის არანაკლებ 75%.

სადეპოზიტო ბაზის სტაბილურობის ამსახველი კიდევ ერთი მაჩვენებელია ვადიანი და შემნახველი დეპოზიტების თანაფარდობა დეპოზიტების მთლიან რაოდენობასთან.ვადიანი და შემნახველი დეპოზიტები ეკუთვნის ბანკის რესურსებს, ისინი უფრო მგრძნობიარენი არიან საპროცენტო განაკვეთების ცვლილების მიმართ. მათი წილის ზრდა ზრდის არასტაბილური დეპოზიტების მოცულობას და ამცირებს ბანკის ლიკვიდობას.

ბანკის რესურსების ბაზის ხარისხიასევე ფასდება ინდიკატორით, რომელიც მიუთითებს კომერციული ბანკის ხელმისაწვდომობაზე გარე წყაროებზე (ბანკთაშორისი კრედიტი) (KVI):

KVI =, სადაც

სატ - სხვა ბანკებიდან, მათ შორის ცენტრალური ბანკიდან მიღებული სესხები;

ATP - მოზიდული თანხების ოდენობა.

შესაძლებლობა, საჭიროების შემთხვევაში, გონივრული საფასურით, სწრაფად მოიზიდოს რესურსები ბანკთაშორისი ბაზრიდან და ცენტრალური ბანკიდან და აღმოიფხვრას ლიკვიდური სახსრების დროებითი დეფიციტი, განიხილება, როგორც ბანკის მაღალი ლიკვიდურობის ნიშანი და გარედან დიდი წილი. სესხის აღება მიუთითებს ბანკის დაბალ ლიკვიდურობაზე. აქედან გამომდინარე, დამატებით გაანალიზებულია შემდეგი:

1. სესხის აღების სიხშირე;

2. სესხის აღების პირობები (გირაოთი ან მის გარეშე);

3. სახსრების მოზიდვის მიზეზები;

4. სესხებზე პროცენტი.

ბევრ ქვეყანაში კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის კოეფიციენტები გამოითვლება აქტიური და პასიური საბალანსო მუხლების თანაფარდობის საფუძველზე, დაჯგუფებული ვადიანობის მიხედვით. საფრანგეთში ეს პერიოდი არის სამი თვე, მინიმუმ 60%, ინგლისში - ერთი თვე (ლიკვიდობის კოეფიციენტი არანაკლებ 12,5%). გერმანიაში კომერციული ბანკები ყოველთვიურად ანგარიშობენ გერმანიის ფედერალურ ბანკს ბალანსის ლიკვიდურობის პოზიციის შესახებ. კოეფიციენტების საჭირო დონე 100%-ის ფარგლებში ვარაუდობს გრძელვადიანი ინვესტიციების ნაწილობრივი დაფარვის შესაძლებლობას ნაკლები მოკლევადიანი რესურსებით. იაპონიაში, აშშ-სა და ევროპის ბევრ ქვეყანაში კოეფიციენტების მეთოდთან ერთად შემუშავებულია ბანკების ლიკვიდურობის შეფასება ფულადი სახსრების ნაკადის საფუძველზე. საზღვარგარეთ დიდი მნიშვნელობა ენიჭება საკრედიტო რისკების შეზღუდვას ბანკების ლიკვიდურობის უზრუნველსაყოფად.

საზღვარგარეთ და რუსეთში, ბანკების საქმიანობის სანდოობის შეფასების სახელმწიფო სარეიტინგო სისტემებს შორის ფართოდ არის ცნობილი ამერიკული CAMEL სისტემა, რომელიც წარმოადგენს ყველა გაანალიზებული ინდიკატორის საწყისი ასოების ერთობლიობას და გაშიფრულია შემდეგნაირად:

თან - სარია / ადეკვატურობა (კაპიტალის ადეკვატურობა).სისტემა განსაზღვრავს, თუ რამდენი საბანკო კაპიტალი შეიძლება გამოყენებულ იქნას კრედიტორების (დეპოზიტორების) დასაცავად და მისი ღირებულების ადეკვატურობა;

ა - აქტივის ხარისხი (აქტივის ხარისხი).სისტემა აფასებს აქტივების „აღდგენის“ ხარისხს პრობლემური სესხების ფინანსურ ზემოქმედებაზე;

მ - mapagemept (მენეჯმენტის ხარისხი).სისტემა განსაზღვრავს ბანკის მენეჯმენტის ხარისხს მუშაობის შედეგების შეფასების და მიღებული კონტროლის სისტემის საფუძველზე;

ე - earпiпgs (მომგებიანობა).სისტემა აფასებს ბანკის საქმიანობის მომგებიანობას და განსაზღვრავს მოგების საკმარისს მისი განვითარებისთვის;

ლ -ლიკვიდურობა (ლიკვიდურობა).სისტემა ადგენს, არის თუ არა საკმარისი ბანკის ლიკვიდურობა ვალდებულებების დროულად შესასრულებლად;

ეს სისტემა მიეკუთვნება „ინფორმირებული დამკვირვებლის“ მეთოდით შეფასების სისტემების ტიპს. ხაზგასმით უნდა აღინიშნოს, რომ ინდიკატორების უმეტესობა, რომელთა საფუძველზეც ხდება ამერიკული სარეიტინგო სისტემის შეფასებები, განისაზღვრება საბანკო ზედამხედველობის სააგენტოების მიერ მიღებული ინფორმაციის საფუძველზე. თუმცა, საჭიროების შემთხვევაში, ბანკის საქმიანობის გარკვეული ასპექტების გარკვევის მიზნით, გათვალისწინებულია ადგილზე ზედამხედველობის შემოწმება.

სისტემა უკიდურესად მარტივია, ამიტომ გარკვეული პოპულარობით სარგებლობს. CAMELS სისტემის ძირითადი პრინციპები და მეთოდები გამოიყენება მონიტორინგის აქტივობებში მრავალი ქვეყნის საზედამხედველო ორგანოების მიერ ბანკების სანდოობის შეფასების საკუთარი სისტემების შესაქმნელად.

მოთხოვნით ვალდებულებების წილი აქტივებში

CamL1 = მოთხოვნის ვალდებულებები / ბანკის აქტივები.

ეკონომიკური გაგება: თანაფარდობა გვიჩვენებს ბანკის აქტივების რა ნაწილში ყალიბდება ყველაზე არასტაბილური ვალდებულებების ხარჯზე.

მოთხოვნით ვალდებულებების წილს ბანკისთვის უნდა ჰქონდეს კლების ტენდენცია, რათა გაზარდოს ბანკის რესურსების ბაზის სტაბილურობა.

მოზიდული ბანკთაშორისი სესხების წილი

CamL2 = ბანკთაშორისი სესხები / საბანკო აქტივები.

ეკონომიკური მნიშვნელობა: კოეფიციენტი ახასიათებს ბანკთაშორისი სესხების ხარჯზე წარმოქმნილ ბანკის აქტივების წილს, რომელიც ასევე მიეკუთვნება ვალდებულების ყველაზე მოთხოვნად ნაწილს.

CamL1 და CamL2 ინდიკატორების ჯამი გვიჩვენებს, თუ რა პროპორციით ყალიბდება ბანკის ბალანსი ყველაზე არასტაბილური ვალდებულებების ხარჯზე.

მოთხოვნის ვალდებულებების დაფარვა ფულადი აქტივებით

CamL3 = ფულადი აქტივები/მოთხოვნის ვალდებულებები.

ეკონომიკური აზრი: მოთხოვნის ვალდებულება ბანკმა დაუყოვნებლივ უნდა გადაიხადოს. მყისიერი გადახდებისთვის ბანკს რეალურად აქვს ფულადი აქტივები.

თუ ნაშთის მყისიერი ლიკვიდობა საშუალოზე მაღალია და არსებობს მიმდინარე ლიკვიდობის საკმარისი დონე, მაშინ ბანკს შეუძლია შეამციროს არამომგებიანი ფულადი აქტივების რაოდენობა.

ვალდებულებების მოთხოვნით დაფარვა ლიკვიდური აქტივებით

CamL4 = ლიკვიდური აქტივები/მოთხოვნის ვალდებულებები.

ეკონომიკური აზრი იგივეა, რაც CamL3-ისთვის, მხოლოდ ერთი თვის ვადით.

ბანკის ლიკვიდური აქტივებით მოთხოვნაზე ვალდებულებების დაფარვას მზარდი ტენდენცია უნდა ჰქონდეს. მიმდინარე ლიკვიდურობის ზრდა ასახავს ბანკის დაგროვილი ლიკვიდობის სტაბილურ მდგომარეობას. რაც უფრო მაღალია მიმდინარე ლიკვიდობის დონე, მით მეტი გარანტია აქვს ბანკს მომავალში სტაბილური მუშაობისთვის.

CAMELS სისტემის მიხედვით ბანკის მომგებიანობის შეფასებისას გამოიყენება ხუთქულიანი სარეიტინგო სისტემა.

ცალკეული ბანკის ლიკვიდობა ფასდება 1-დან 5-მდე, დეპოზიტების ცვალებადობის, საკრედიტო რესურსებზე ბანკის დამოკიდებულების ხარისხის, საპროცენტო განაკვეთის ცვალებადობის, ლიკვიდური აქტივების ხელმისაწვდომობის, აქტივებისა და ვალდებულებების ეფექტურობის გათვალისწინებით. მენეჯმენტი:

რეიტინგი 1 - ძლიერი (ძლიერი)- ენიჭება, თუ ბანკის ლიკვიდურობის დონე უზრუნველყოფილია ლიკვიდური აქტივების საკმარისზე მეტი მოცულობით და სახსრების მოზიდვის გარე წყაროებზე თავისუფალი წვდომით;

რეიტინგი 2 - დამაკმაყოფილებელი (დამაკმაყოფილებელი) -ენიჭება ბანკს, როცა ლიკვიდურობის მაჩვენებლები საბანკო ოპერაციების მოცულობისა და ხასიათის შესაბამისად მიღებულ ნორმებზე ან ოდნავ აღემატება. დამაკმაყოფილებელი რეიტინგი, როგორც წესი, ენიჭება ბანკებს, რომლებსაც აქვთ ლიკვიდობის კლება და სესხის აღებაზე მზარდი დამოკიდებულება;

რეიტინგი 3 -სამართლიანი (საშუალო) -ენიჭება ბანკს, როდესაც ლიკვიდური აქტივების მოცულობა არასაკმარისია მიმდინარე ვალდებულებების დასაფარად და სესხების კლიენტების მოთხოვნილებების დასაკმაყოფილებლად ნასესხები სახსრების გაზრდის გარეშე, აგრეთვე თუ ნასესხები სახსრების რაოდენობამ უკვე მიაღწია ან გადააჭარბა ოპტიმალურ პროპორციებს;

რეიტინგი 4 - მარგინალური (შეზღუდვა) -ბანკზე გაიცემა, როდესაც ლიკვიდობის მაჩვენებლები მნიშვნელოვნად დაბალია მიღებულ ნორმებზე, ლიკვიდური აქტივების მოცულობა უმნიშვნელოა, ბანკის არსებობას საფრთხე ემუქრება. ასეთი რეიტინგით ბანკები არაკონკურენტუნარიანები არიან, ბანკს ნასესხები სახსრებისთვის მაღალი ფასის გადახდა უწევს;

CAMELS სისტემის უპირატესობა ის არის, რომ ეს არის ბანკების საქმიანობის შეფასების სტანდარტიზებული მეთოდი. თითოეული ინდიკატორის რეიტინგები ავლენს მათი ცვლილების ძირითად მიმართულებებს, ხოლო შემაჯამებელი შეფასება გამოხატავს მარეგულირებელი ორგანოების მიერ ბანკთან მიმართებაში საჭირო ჩარევის ხარისხს.

შეფასების ძირითადი პრინციპებიბანკის სანდოობის თითოეული ელემენტია:

ა) თითოეული ელემენტის მდგომარეობის დამახასიათებელი ძირითადი ინდიკატორის (კოეფიციენტის) გამოყოფა;

ბ) ძირითადი მაჩვენებლის ფაქტობრივი მნიშვნელობის შედარება შესაბამის სტანდარტულ დონესთან;

გ) ძირითადი ინდიკატორის ფაქტობრივი ღირებულების შედარება სხვა ბანკების მაჩვენებლებთან;

დ) ტენდენციის ანალიზის, სტრუქტურული და ფაქტორული ანალიზის, კონტროლის სისტემის შესწავლის შედეგებით შესაბამისი ელემენტის მდგომარეობის შესახებ დასკვნის კორექტირება;

ე) მომავლის სანდოობის პროგნოზირება.

ტექნიკის გამოყენება აქლემი რუსეთში

როგორც უკვე დადგენილია, CAMEL სარეიტინგო სისტემა ხელმძღვანელობს ბანკის ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის ყოვლისმომცველი და სიღრმისეული ანალიზით, რომელსაც ახორციელებენ კვალიფიციური ანალიტიკოსები. ეს სისტემა ეფუძნება სანდო საინფორმაციო ბაზის ხელმისაწვდომობას თითოეულ ბანკთან და მსგავსი ბანკების ჯგუფებთან დაკავშირებით. ჩვენს ქვეყანაში ასეთი ინფორმაციის ნაკლებობის გათვალისწინებით, შეგვიძლია ვისაუბროთ ამ სისტემის სრულად გამოყენების არარეალურობაზე ამჟამად რუსეთში. გარდა ამისა, CAMEL სისტემის გამოყენებას ხელს უშლის რუსეთის კომერციული ბანკების ბუღალტრული აღრიცხვისა და ანგარიშგების სტანდარტების თავისებურებები, ასევე არაზუსტი ანგარიშგების შედგენის ფაქტები. არასტაბილურ გარემოში ეკონომიკური განვითარებამოდელის ინდიკატორების დასაბუთებული მნიშვნელობების მიღება შეუძლებელია და შერჩეული ინდიკატორების დასაბუთებული კრიტერიუმების დონეები პრაქტიკულად არ არსებობს.

რუსეთში CAMEL-ის რეიტინგული სისტემის გარკვეული ელემენტების გამოყენება რუსული კომერციული ბანკების სანდოობის შესაფასებლად საკმაოდ გონივრულია. ეს ელემენტები, პირველ რიგში, არის კომერციული ბანკების სანდოობის შეფასების კრიტერიუმები და ზოგიერთი ინდიკატორი. ბანკების სანდოობის შეფასების კრიტერიუმად მიზანშეწონილია გამოიყენოთ კაპიტალის ადეკვატურობის, აქტივების ხარისხის, ლიკვიდობის, მომგებიანობისა და მენეჯმენტის ინდიკატორები და სხვა ინდიკატორები, კერძოდ: მთლიანი, ისევე როგორც ძირითადი კაპიტალის თანაფარდობა რისკის ოდენობასთან. -შეწონილი აქტივები; სტაბილური დეპოზიტების წილი დეპოზიტების მთლიან მოცულობაში; ბანკთაშორისი სესხების წილი მოზიდული რესურსების მთლიან მოცულობაში; წმინდა მოგების თანაფარდობა აქტივების საშუალო ღირებულებასთან; მთლიანი აქტივების ხარისხის მაჩვენებელი.

მთავარი მიზეზი, რომელიც აფერხებს სისტემის გამოყენებას რუსულ საბანკო პრაქტიკაში, არის სტანდარტების არარსებობა ბევრ ინდიკატორში (გარდა კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტისა), ე.ი. მათი ნორმატიული ღირებულებები.

ამ სისტემის გამოყენება გულისხმობს აქტივების ხარისხის ანალიზს და შეფასებას. რუსულ ბანკებში ეს პრობლემა მხოლოდ ნაწილობრივ მოგვარებულია მხოლოდ სასესხო პორტფელთან და ფასიანი ქაღალდების პორტფელთან მიმართებაში. სხვა ტიპის აქტივებისთვის არ არსებობს მათი ხარისხის ანალიზის მეთოდოლოგია.

CAMEL სარეიტინგო სისტემის პრინციპები გამოიყენეს, როგორც საფუძვლად რამდენიმე რუსული ანალიტიკური ცენტრის მიერ კომერციული ბანკების საქმიანობის შეფასების მეთოდოლოგიის შემუშავებისთვის (საბანკო საინფორმაციო სააგენტო (ABI), გაზეთი კომერსანტი, ფინანსური ინფორმაციის ანალიტიკური ცენტრი (AFFI). ), სარეიტინგო საინფორმაციო ცენტრი, ფინანსური საინფორმაციო სააგენტო „ინტერფაქსი-lOO“, MBO „ორგბანკი“).

თითოეულმა მათგანმა გამოიყენა ინდიკატორების საკუთარი სისტემა და მიდგომები მათი რაოდენობრივი ცვლილების მიმართ.

ბანკის ლიკვიდურობის მართვის პროცესში მენეჯერებმა ერთდროულად უნდა გადაწყვიტონ შემდეგი ტრადიციულად განსაზღვრული ამოცანები, ე.წ. ბანკის ლიკვიდობის მართვის ფუნქციები:

· სესხებზე მოთხოვნის დაკმაყოფილება;

· მეანაბრეების სურვილების დაკმაყოფილება დეპოზიტების გატანის შესახებ;

· ბანკის სანდოობის დემონსტრირება ბაზარზე;

· აქტივების არამომგებიანი რეალიზაციით გამოწვეული სახსრების არაფრაგულება;

· ბაზარზე მოზიდული რესურსების ღირებულების შეზღუდვა;

· ბანკის მთლიანი მოგების ოპტიმიზაცია.

მიუხედავად იმისა, რომ ერთი შეხედვით, ამოცანები საკმაოდ წინააღმდეგობრივად გამოიყურება, რადგან ნებისმიერ სესხზე მოთხოვნის დაკმაყოფილება ძნელად შეესაბამება მოზიდული რესურსების ღირებულების შეზღუდვას და აქტივების არამომგებიანი განკარგვით დეპოზიტების გატანის მოთხოვნებს, თუმცა, გონივრული შეზღუდვების ფარგლებში. (სტრატეგიული საზღვრების სისტემა), ისინი საკმაოდ გადასაჭრელია. ამრიგად, როგორც მენეჯმენტის ნებისმიერ პროცესში, აუცილებელია განასხვავოთ სტრატეგიული და ტაქტიკური ბანკის ლიკვიდობის მართვის პროცესის კომპონენტები.

ისტორიულად, ფინანსური ბაზრების განვითარებასთან ერთად, მათი ცალკეული სექტორები, მონეტარული რეგულირების სამთავრობო სისტემები, საბანკო სისტემა, განვითარდა ბანკის ლიკვიდობის მართვის სხვადასხვა თეორიები: კომერციული სესხების თეორია, გადარიცხვის თეორია, მოსალოდნელი შემოსავლის თეორია. პასუხისმგებლობის მართვის თეორია და სხვ. ყველა მათგანს აქვს თავისი ნაკლი და მათი სუფთა სახით ძნელად გამოსაყენებელია ბანკის რესურსების მართვის სტრატეგიისა და ტაქტიკის არჩევისას (იხ. ცხრილი . ერთი). თუმცა, სიტუაციიდან გამომდინარე, ამ თეორიებით შემოთავაზებული მიდგომები გამოიყენება რეალურ პრაქტიკაში და იძლევა ბანკის ლიკვიდურობისა და გადახდისუნარიანობის რეგულირების საშუალებას.

ცხრილი 2 ბანკის ლიკვიდობის მართვის თეორიები

თეორიის სახელი

ძირითადი დებულებები

ხარვეზები

კომერციული სესხის თეორია (რეალური გადასახადების დოქტრინა)

ბანკი ინარჩუნებს ლიკვიდობას მანამ, სანამ მისი აქტივები მოთავსებულია მოკლევადიან სესხებში (სესხები მარაგის ან საბრუნავი კაპიტალის სესხებზე)

განვითარებადი ეკონომიკის საჭიროებები სესხებში არ არის გათვალისწინებული.

გრძელვადიანი სესხები არ შეიძლება დაფაროთ კომერციული ვარდნის დროს

გადაადგილების თეორია

ბანკის აქტივები ადვილად რეალიზებადი უნდა იყოს:

ცენტრალურ ბანკში სესხების რეფინანსირების შესაძლებლობა;

მაღალი სითხის დაპირებები;

სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები და ა.შ.

კრიზისის დროს, ლიკვიდური აქტივები შეიძლება გაუფასურდეს საფონდო ბირჟის კვოტების მკვეთრი ვარდნის გამო.

მაღალ ლიკვიდურ აქტივებს აქვთ დაბალი ანაზღაურება.

მოსალოდნელი შემოსავლის თეორია

ბანკის ფულადი ნაკადები (სესხებზე პროცენტის გადახდა) უნდა დაიგეგმოს მსესხებლის მომავალი შემოსავლის ანალიზის საფუძველზე (ამორტიზებული სესხები და საინვესტიციო პორტფელი, დიფერენცირებული ვადის მიხედვით).

ყოველთვის არ არის შესაძლებელი მსესხებლის ყველა ფულადი ნაკადის კონტროლი.

ფორსმაჟორმა და სისტემურმა კრიზისმა შეიძლება შეაფერხოს მსესხებლის ფულადი ნაკადები.

პასუხისმგებლობის მართვის თეორია

აქტივების შეძენა ბაზარზე ლიკვიდურობის უზრუნველსაყოფად (პირველ რიგში ბანკთაშორისი სესხები)

სახსრების მოზიდვის შესაძლებლობა დამოკიდებულია ბანკის რეპუტაციაზე.

ლიკვიდურობის მართვის არსებული თეორიებისა და რეალური საბანკო პრაქტიკის ანალიზის საფუძველზე შესაძლებელია ბანკის გადახდისუნარიანობის შენარჩუნების ალტერნატიული მიდგომების დადგენა: მის მენეჯერებს ან ყოველთვის უნდა ჰქონდეთ მარაგში საჭირო გადახდის საშუალებები (ლიკვიდური აქტივები), ან მათი მოზიდვის შესაძლებლობა ნებისმიერ დროს, საჭიროების შემთხვევაში, ფინანსურ ბაზრებზე. ეს ალტერნატივები განსაზღვრავს ძირითადის შინაარსს ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიები: აქტივების მართვის სტრატეგიები, ვალდებულებების მართვის სტრატეგიები, აქტივებისა და ვალდებულებების მართვის სტრატეგიები. მათი ძირითადი დებულებები აისახება ცხრილში . 2.

ცხრილი 3 საბანკო ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიის ძირითადი დებულებები

სტრატეგიების სახეები

ძირითადი დებულებები

Აქტივების მართვის

ბანკის მიერ ლიკვიდური სახსრების დაგროვება ნაღდი ფულის და ადვილად ვაჭრობის ფასიანი ქაღალდების სახით

ლიკვიდური აქტივების თვისებები:

ბაზრის არსებობა მათი სწრაფი ფულად გადაქცევისთვის;

ფასების სტაბილურობა ბაზარზე;

შექცევადობა, ე.ი. მინიმალური რისკით საწყისი ინვესტიციის აღდგენის შესაძლებლობა

პასუხისმგებლობის მართვა

სწრაფი გაყიდვის სახსრების სესხი ლიკვიდურ სახსრებზე მოთხოვნის დასაფარად საჭირო ოდენობით

ასეთი რესურსების მოზიდვის წყაროები:

სესხები ბანკთაშორის ბაზარზე;

რეპო ოპერაციები;

გადასახადების აღრიცხვა და ცენტრალური ბანკიდან სესხების აღება;

კომერციული დოკუმენტების გაცემა;

სესხების მიღება ევროდოლარის ბაზარზე;

კაპიტალის ობლიგაციების და ობლიგაციების გამოშვება

აქტივებისა და ვალდებულებების მართვა

ლიკვიდური აქტივების დაგროვება მათზე მოსალოდნელი მოთხოვნის დასაკმაყოფილებლად.

აქტივების შეძენა ბაზარზე მოულოდნელი ლიკვიდობის საჭიროების შემთხვევაში.

თანამედროვე პრაქტიკაში ბანკები იყენებენ ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიის ამ უკანასკნელ ტიპს, რადგან ის საშუალებას იძლევა ერთდროულად გავითვალისწინოთ აქტივების მართვისა და ვალდებულებების მართვის სტრატეგიების ძლიერი მხარეები, ანეიტრალოს მათი უარყოფითი შედეგები (მომგებიანობის დონის დაქვეითება გადაჭარბებული ლიკვიდობის რეზერვების შექმნისას და საპროცენტო განაკვეთისა და გადახდისუუნარობის რისკის მაღალი დონე ფულად ბაზარზე აქტივების შეძენის გზით ლიკვიდობის შენარჩუნებაზე ფოკუსირებისას ლიკვიდურობის ხარვეზების ფორმირების დროს).

ბანკის ლიკვიდობაზე გავლენას ახდენს სხვადასხვა პარამეტრები, რომლებიც იყოფა გარე და შიდა. ისინი ადრე იყო აღწერილი. ბანკის ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიის შემუშავებისას, მისმა მენეჯერებმა წინასწარ უნდა განჭვრიტონ გარე გარემოს განვითარების შესაძლო სიტუაციები და შეიმუშაონ მეტ-ნაკლებად მკაცრი კრიტერიუმები ლიკვიდობის რეზერვებისა და მათი ცალკეული კომპონენტების შესაქმნელად. გარდა ამისა, ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიამ უნდა უზრუნველყოს აქტივებისა და ვალდებულებების და მათი ძირითადი კოეფიციენტების მიზანმიმართული ცვლილება საბანკო ოპერაციების უფრო სტაბილური სტრუქტურის ფორმირებისთვის.

გრძელვადიანი დაგეგმვის პროცესში არჩეული ლიკვიდობის მართვის სტრატეგიის განსახორციელებლად ბანკის მენეჯერებს შეუძლიათ გამოიყენონ სხვადასხვა მეთოდები. ამრიგად, აქტივების მართვის სტრატეგია მოითხოვს მიდგომას საგადახდო საშუალებების საჭირო ოდენობის გაანგარიშებისადმი, რომელიც უნდა იყოს რეზერვირებული ლიკვიდურ ფორმაში, რათა უზრუნველყოფილი იყოს ბანკის ვალდებულებების დროული შესრულება. აქ თეორია ასახელებს ორ ალტერნატიულ მიდგომას: საფონდო აუზის მეთოდიდა ფონდის კონვერტაციის მეთოდი.

საფონდო აუზის მეთოდიგულისხმობს ბანკის მოზიდული რესურსების სტრუქტურის ანალიზის საფუძველზე ლიკვიდურობის რეზერვების შექმნას, რომელთა თითოეული ტიპისთვის განისაზღვრება სარეზერვო განაკვეთი. მის შესაბამისად გამოითვლება ლიკვიდურ ფორმაში შენახული სახსრების ოდენობა (პირველი და მეორე ეტაპის რეზერვების წილის ჩათვლით). სამუშაო აქტივებში ვალდებულებების განთავსების შესახებ შემდგომი გადაწყვეტილებები მიიღება მათი მოზიდვის ტიპისა და დროის მიუხედავად. მენეჯერის მთავარი ამოცანაა ბანკის საპროცენტო მარჟის მაქსიმიზაცია ოპერაციების მთელ კომპლექტში.

ფონდის კონვერტაციის მეთოდიითვალისწინებს არა მხოლოდ დათქმის განაკვეთების დიფერენცირებას ვალდებულებების სახეობიდან გამომდინარე, არამედ სხვადასხვა ტიპის რესურსების განაწილების ძირითადი მიმართულებების განსაზღვრას. მაგალითად, მოსახლეობის დეპოზიტები - მოსახლეობის სესხებსა და ფასიან ქაღალდებში; კორპორატიული კლიენტების დეპოზიტები - შესაბამის სესხებში და ა.შ. საპროცენტო შემოსავალი აქ იმართება ოპერაციების ცალკეული ჯგუფების ფარგლებში.

ასოცირებულია ბანკის ვალდებულებების მართვის სტრატეგიასთან სარეზერვო პოზიციის მართვის მეთოდი, ბანკისთვის გახსნილი საკრედიტო ლიმიტების მოცულობის მეორე პრიორიტეტის რეზერვების აღრიცხვის გათვალისწინებით. ამ სიტუაციაში ბანკი წინასწარ არ აყალიბებს ამ რეზერვებს ადვილად გაყიდვადი, ლიკვიდური ფასიანი ქაღალდების პორტფელის სახით, არამედ ათავსებს მოზიდულ რესურსებს უფრო მომგებიან, მაგრამ ასევე ნაკლებად ლიკვიდურ აქტივებში, მათი გატანის შემთხვევაში. შეიძინეთ ვალდებულებების საჭირო მოცულობა ბაზარზე. ეს მეთოდი, ერთის მხრივ, საშუალებას იძლევა გაზარდოს ბანკის აქტიური ოპერაციების მომგებიანობა, მაგრამ, მეორე მხრივ, იწვევს რისკის ზრდას, რომ ან ბაზარზე რესურსების ფასები მოიმატებს, ან, მიუხედავად ღიაობისა. ლიმიტებით, ბანკი ვერ შეძლებს საჭირო რაოდენობის რესურსების შეძენას.

ბოლო დროს დასავლეთში ფართოდ გავრცელდა პასუხისმგებლობის მართვასთან დაკავშირებული კიდევ ერთი მეთოდი: კრედიტის მართვის მეთოდი . მისი არსი მდგომარეობს იმაში, რომ გავითვალისწინოთ იმ თანხების ოდენობა, რომელიც შეიძლება განთავისუფლდეს საკრედიტო ინვესტიციებისგან, თუ არ განაახლებთ სესხებს და დაეყრდნოთ არა მხოლოდ იმ გადაუდებელ აქტივებს, რომლებისთვისაც მოდის მათი დაფარვა, არამედ არსებული სესხების გაყიდვაც, გათვალისწინებით. თამასუქების მსესხებლები ცენტრალურ ბანკში და სხვა საკრედიტო დაწესებულებებში, ახორციელებენ ფაქტორინგის და ფორფეტის ოპერაციებს და ა.შ. ამისათვის მიზანშეწონილია სესხების გაცემა არა მხოლოდ სასესხო ხელშეკრულებების დადების გზით, არამედ თამასუქებისა და ობლიგაციების გამოყენება. (სესხების პორტფელის სექირიტიზაციის მეთოდი), ასევე სესხის გაცემის უფლებები.

ლიკვიდობის მართვის სხვადასხვა მეთოდებთან მჭიდრო კავშირშია ასევე ლიკვიდობის საჭიროებების შეფასების მიდგომები. მთავარია სახსრების სტრუქტურის მეთოდი, რომელიც აკავშირებს საჭირო ლიკვიდურობის რეზერვების მოცულობას და სტანდარტულ სესხებზე განაცხადებს ხელმისაწვდომი ლიკვიდური აქტივების მოცულობასთან. ლიკვიდურობის ინდიკატორების მეთოდი, ვივარაუდოთ, რომ გამოითვლება შესაბამისად დაჯგუფებული სხვადასხვა ტიპის აქტივებისა და ვალდებულებების მოცულობის თანაფარდობა, წყაროებისა და სახსრების გამოყენების მეთოდი , ბანკის მიერ დადებული ხელშეკრულებებითა და ოპერაციებით გათვალისწინებულ მომენტებში ლიკვიდური აქტივების მოცულობის შეფასების საფუძველზე შემომავალი და გამავალი სახსრების ოდენობის აღრიცხვის საფუძველზე. საუბარია როგორც ძირითადი მოთხოვნების, ასევე ვალდებულებების აღრიცხვაზე (სესხების დაფარვა და გაცემა, დეპოზიტების მოზიდვა და დაბრუნება), ასევე ამ ხელშეკრულებებით გათვალისწინებული პროცენტის გადახდაზე. ამ გამოთვლებში მხედველობაში უნდა იქნას მიღებული არა მხოლოდ საბალანსო აქტივები და ვალდებულებები, არამედ პრეტენზიები და ვალდებულებები ფორვარდული ოპერაციების და სხვა ბალანსის გარეშე მოთხოვნები და ვალდებულებები.

ასევე მიზანშეწონილია გავითვალისწინოთ ბანკის დიდი უპროცენტო შემოსავლები და ხარჯები: საკომისიოს მოსალოდნელი ოდენობა, დაგეგმილი საოპერაციო ხარჯები, რომლებიც დაკავშირებულია ბანკის კონტრაგენტების მომსახურების გადახდასთან, არაოპერაციული ხარჯები ბანკის შენახვისთვის. და მისი პერსონალი, ასევე კაპიტალური ხარჯები ბანკის განვითარებისთვის. განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია ისეთი დიდი რეგულარული ხარჯების აღრიცხვა, როგორიცაა ხელფასის გადახდა, ქირის, საინფორმაციო და სატელეკომუნიკაციო მომსახურების გადახდა.

პირველი ორი მეთოდი უფრო ფოკუსირებულია ბანკის მყისიერი ლიკვიდობის მართვაზე, რადგან ისინი აჩვენებენ ლიკვიდური აქტივების ამჟამინდელ საჭიროებას, მაგრამ არ გვაძლევს საშუალებას გამოვთვალოთ რამდენად შეიცვლება ის მომავალში, როდესაც ბანკს მოუწევს გარკვეული ვალდებულებების შესრულება. კლიენტები და წინა ხაზზე კლიენტები. ეს უკანასკნელი მეთოდი შესაძლებელს ხდის ლიკვიდურობის ჭარბი / დეფიციტის დინამიკის პროგნოზირებას საკმარისად ხანგრძლივი დაგეგმვის ჰორიზონტზე და, ჩემი აზრით, არის ყველაზე ეფექტური საშუალება ლიკვიდობის მართვის შესახებ გადაწყვეტილების მხარდასაჭერად.

სახსრების სტრუქტურის მეთოდი დეპოზიტებისა და სესხების უზრუნველსაყოფად საჭირო ლიკვიდური სახსრების ოდენობის განსაზღვრისას ითვალისწინებს სხვადასხვა მოვლენის ალბათობას. ამ შემთხვევაში, აქტივებისა და ვალდებულებების მენეჯერს შეუძლია განსაზღვროს საუკეთესო და უარესი, და შესაძლოა ზოგიერთი შუალედური ლიკვიდობის პოზიციები, რომლებშიც შეიძლება აღმოჩნდეს ბანკი და ყველა შესაძლო სიტუაციის ალბათობა. საბოლოოდ ბანკის მოსალოდნელი საჭიროებები ლიკვიდურ სახსრებზე = შედეგის ალბათობა * მოსალოდნელი დეფიციტი ან ჭარბი მდგომარეობა A-ში + შედეგის ალბათობა B * მოსალოდნელი დეფიციტი ან პროფიციტი B სიტუაციაში +... +...

ყველა შესაძლო შედეგისთვის დაკმაყოფილებულია შემდეგი პირობა: შედეგის ალბათობა A + შედეგის ალბათობა B +... = 1.

სახსრების სტრუქტურის მეთოდის მთავარი მინუსი არის ბანკის ლიკვიდობის პროგნოზირება ბანკის კონკრეტული დეპოზიტებისა და სესხების ვადის გათვალისწინების გარეშე: ზემოთ აღწერილი წესით შექმნილი ლიკვიდობის რეზერვი შეიძლება აღმოჩნდეს ან ძალიან გადაჭარბებული ან. არასაკმარისი მიმდინარე გადახდების განხორციელებისას.

ლიკვიდობის მართვის საბანკო პროცედურა უნდა აკმაყოფილებდეს შემდეგ მოთხოვნებს:

· ბანკის ყველა სახის აქტივების / ვალდებულებების / ბალანსგარეშე ვალდებულებების ანგარიშსწორების ნაკადის გათვალისწინება;

· განახორციელოს მუდმივი, ყოველდღიური ანალიზი და კონტროლი ლიკვიდურობის მდგომარეობაზე;

· მომავალი მოვლენების პროგნოზების აგებისას წინა პერიოდების მონაცემების დინამიკის გათვალისწინება;

· მომავალში მოვლენების განვითარების რამდენიმე ვარიანტზე დაყრდნობა (სცენარის მოდელირება);

· იყოს მენეჯმენტის ანგარიშგების ინსტრუმენტი ბანკის მენეჯმენტისთვის, რათა მიიღოს გადაწყვეტილებები სახსრების მოზიდვისა და განთავსებაზე და ბანკის საპროცენტო განაკვეთის პოლიტიკის განსაზღვრაზე.

ლიკვიდურობის მართვის ტექნოლოგიისთვის დადგენილი მოთხოვნები საშუალებას იძლევა, ერთი მხრივ, გავაანალიზოთ არსებული ვითარება და მივიღოთ ოპერატიული მენეჯმენტის გადაწყვეტილებები, მეორეს მხრივ, განვსაზღვროთ ბანკის ლიკვიდობის მდგომარეობა სხვადასხვა სცენარის მიხედვით.

ამჟამად, ბანკების ლიკვიდურობის პრობლემის მკვლევართა უმეტესობა მიდრეკილია გამოიყენოს ფულადი ნაკადების პროგნოზი (გადახდების კალენდარი), როგორც ლიკვიდობის მართვის ძირითადი ინსტრუმენტი, რაც უზრუნველყოფს ბანკის ლიკვიდობის მდგომარეობის ყველაზე საიმედო და ობიექტურ პროგნოზს.

ლიკვიდობის ანალიზის ამ ფორმის არჩევის მთავარი დასაბუთება სწორედ ბანკის ლიკვიდურობის მართვის ამოცანაა. ბანკის ლიკვიდურობის გაანალიზების ეს ინსტრუმენტია ისეთი, როგორიც არავის შეუძლია უპასუხოს კითხვაზე სახსრების შესაძლო დეფიციტს გარკვეული პერიოდის განმავლობაში. მიმდინარე ფულადი ნაკადების შეფასება და სამომავლო პროგნოზირება საშუალებას იძლევა განჭვრიტოთ ლიკვიდურობის პრობლემები და, შესაბამისად, დროულად მიიღოთ საჭირო ზომები პრობლემების დასაძლევად და ბანკის პოლიტიკის კორექტირებისთვის.

პროგნოზის დამოუკიდებელი შედეგია ბანკის ლიკვიდურობის საჭიროებების სცენარის მოდელირების ცალკეული ელემენტების შემუშავება და განხორციელება ალტერნატიული სცენარების განმსაზღვრელი საპროგნოზო პარამეტრების ერთობლიობის მეშვეობით. არსებობს სამი ძირითადი სცენარი (თუმცა უფრო მეტი სცენარი შეიძლება განისაზღვროს ბანკში):

· მოქმედი ბანკის სტანდარტული სცენარი კრიზისის ფენომენის გარეშე, გადახდების პროგნოზირებული ნაკადით, ისტორიული მონაცემების სტატისტიკაზე დაყრდნობით;

· „ბანკში კრიზისის“ სცენარი, რომელიც დაკავშირებულია ბანკის საკუთარი საქმიანობის არახელსაყრელ ფაქტორებთან ფინანსურ ბაზრებზე კრიზისული ფენომენების არარსებობის პირობებში;

· ფინანსური ბაზრების კრიზისთან დაკავშირებული „ბაზრის კრიზისის“ სცენარი.

პროგნოზის დრო. ლიკვიდობის პროგნოზი მომავალი წლისთვის გამოიყენება როგორც ოპტიმალური საპროგნოზო დიაპაზონი. საპროგნოზო პერიოდის ამ არჩევანის მიზეზები შემდეგია. ერთის მხრივ, საპროგნოზო პერიოდმა უნდა უზრუნველყოს საკმაოდ თავისუფალი ხედვა მომავალზე და დასრულდეს „არა ხვალ“, მეორე მხრივ, თუ პროგნოზი ძალიან გრძელია (მაგალითად, ერთი წლიდან 3 წლამდე და მეტი), პროგნოზის შეცდომის ალბათობა იზრდება.

წლიური პროგნოზის ოპტიმალურად არჩევის კიდევ ერთი მიზეზი არის ის ფაქტი, რომ ბანკები ამუშავებენ ბიზნეს გეგმას მომავალი კალენდარული წლისთვის და, შესაბამისად, შესაბამისი ფულადი ნაკადების პროგნოზი შეიძლება და უნდა იქნას გათვალისწინებული მოკლევადიანი განვითარების პროგრამის შემუშავებისას. ბანკი.

პროგნოზის დისკრეტულობა. ზოგადად, ლიკვიდობის ანალიზისა და პროგნოზის დისკრეტულობა დასახულ მიზნებზე უნდა იყოს დამოკიდებული. ლიკვიდობის მყისიერი მართვის შემთხვევაში საჭიროა ლიკვიდობის ყოველდღიური პროგნოზი. შემოთავაზებული საპროგნოზო პერიოდის (წელამდე) და მიზნების გათვალისწინებით, შემოთავაზებულია ფულადი სახსრების ყოველთვიური პროგნოზის გამოყენება, როგორც ძირითადი მიდგომა.

გადახდის ნაკადების დეტალიზაცია აქტივების / ვალდებულებების / ბალანსის გარეშე ვალდებულებების მიხედვით. ფულადი ნაკადები შემოთავაზებულია დაიყოს ორ ტიპად შემდეგი მახასიათებლებით.

კლიენტის ნაკადები- კლიენტების, იურიდიული და ფიზიკური პირების ანგარიშებზე სახსრების მოძრაობა, მათ შორის, საკრედიტო ოპერაციებზე თანხების მოძრაობა. მიუხედავად იმისა, რომ შესაძლებელია ამ ინდიკატორებზე გავლენის მოხდენა (შესაბამისი საკრედიტო და ფონდების მოზიდვის პოლიტიკის გატარებით), სახსრების მოძრაობა მომხმარებელთა ქსელებში არასტაბილურია და ძნელი პროგნოზირებადია. ზოგადად, სესხების დაფარვა/გაცემა და კლიენტების მიერ ბანკში განთავსებული სასწრაფო სახსრების გატანა შეიძლება შედარებით განმსაზღვრელი იყოს.

ბანკის საკუთარი ოპერაციები- ოპერაციები ფასიანი ქაღალდებით, სახსრების მოძრაობა ბანკთაშორისი დაკრედიტების ოპერაციებზე, ოპერაციები რუსეთის ბანკთან (REPO, სესხები, დეპოზიტები), ანუ ინსტრუმენტები, რომლებსაც აქვთ სახსრების დეტერმინისტული მოძრაობა.

შემოთავაზებული ტრანზაქციების დაჯგუფების ძირითადი მიზეზი გამომდინარეობს კლიენტის ფულადი სახსრებისა და საკუთარი სახსრების მართვის მიდგომებში არსებული ფუნდამენტური სხვაობიდან. ბანკის ლიკვიდურობის მართვის ნებისმიერი ტექნოლოგიის ამოცანაა შესთავაზოს მიდგომა კლიენტის ფულადი ნაკადების შეფასებისა და პროგნოზირებისკენ და პროგნოზის შედეგების საფუძველზე განიხილოს შესაძლო მოქმედებების ვარიანტები სამომავლო სიტუაციაში (ფინანსების სიჭარბით ან დეფიციტით). : ლიკვიდურობის ხარვეზების კომპენსირება საბანკო ოპერაციებით ან სიტუაციის ზემოქმედებით ოპორტუნისტული ინსტრუმენტებით, მაგალითად, კლიენტის შესაბამისი პოლიტიკის გატარებით.

ბანკის მომავალი ფულადი ნაკადების შეფასება. ბანკის დინამიური ლიკვიდურობის შესაფასებლად საჭიროა მათემატიკური აპარატურა, რომელიც საშუალებას მოგცემთ მიიღოთ ობიექტური შეფასება ბანკის ლიკვიდურობის სამომავლო მდგომარეობისა და კლიენტის ფულადი ნაკადების პროგნოზის შესახებ.

საბანკო მონაცემების ანალიზის ძირითადი არსებული მეთოდები ეფუძნება არსებული მონაცემების სტატისტიკურ ანალიზს. როგორც წესი, უმეტეს შემთხვევაში, პრაქტიკოსებს ურჩევენ ჩაატარონ წარსული სტატისტიკური დამოკიდებულებების კვლევა, რათა მომავალში მიიღონ შესაბამისი მონაცემების სავარაუდო ქცევა. თუმცა, ინდიკატორების დინამიკაზე დაფუძნებული მიდგომები პრაქტიკაში უფრო ეფექტური აღმოჩნდება, ვიდრე მიდგომები, რომლებიც ითვალისწინებენ შესწავლილი მონაცემების სტატიკურ ხასიათს და იძლევა მხოლოდ სავარაუდო შეფასებას ბანკის ინდიკატორებში სამომავლოდ, დროის ინტერვალებად დაშლის გარეშე. .

ორივე მიდგომის (ალბათობითი და დინამიური) უპირატესობების გაერთიანების მიზნით მიზანშეწონილად მიჩნეულია დროის სერიების ანალიზის შედეგების გამოყენება ბანკის მონაცემების შესაძლო მომავალი მნიშვნელობების პროგნოზირების მოდელში. როგორც საწყისი მონაცემი, შესაძლებელია გამოიყენოს კლიენტების ფულადი ნაკადების ან ინდივიდუალური საბანკო ვალდებულებების ღირებულებები (მაგალითად, ფიზიკური პირებისგან დეპოზიტებზე მოზიდული სახსრები, იურიდიული პირები მიმდინარე ანგარიშებზე და ა.შ.).

როგორც გარე შოკი, მიზანშეწონილია გამოიყენოთ მაკროეკონომიკური ინდიკატორები, როგორიცაა ფულის მიწოდება, ქვეყანაში ინფლაცია, ექსპორტირებული ნედლეულის ფასები, აგრეთვე ინდიკატორები, რომლებიც ასახავს სხვადასხვა პოლიტიკურ და ინფრასტრუქტურულ ზრდას (მაგალითად, სანდო არასაბანკო ინვესტიციების გაჩენა. პროდუქტები).

დროის სერიების მოდელების გამოყენების მთავარი უპირატესობაა მათი განმეორება, ანუ მოდელების მუდმივი გადაანგარიშების შესაძლებლობა ყოველ ახალ დროის ინტერვალში ახალი მონაცემების გამოყენებით, რომელიც უკვე გამოჩნდა.

ბანკის საინფორმაციო ინფრასტრუქტურა. ბანკის ლიკვიდურობის სამართავად საჭიროა ოპერატიული მონაცემები ბანკში მიმდინარე ყველა პროცესის შესახებ, მათ შორის სესხების გაცემა (დაგეგმვის ეტაპიდან დაწყებული), დეპოზიტების მოზიდვა, ბალანსგარეშე ოპერაციების განხორციელება და ყველაფერი, რაც შეიძლება გავლენა იქონიოს ბანკის მდგომარეობაზე. ლიკვიდურობა.

ასეთი ინფორმაციის უმრავლესობის ხელმისაწვდომობისა და ხელმისაწვდომობის საკითხი შეიძლება გადაწყდეს ერთიანი საინფორმაციო საბანკო სისტემით, რომელიც უნდა ეფუძნებოდეს ნებისმიერი ორგანიზაციის მენეჯმენტს. ერთიანი საბანკო სისტემა გაგებულია, როგორც ინფორმაციული ტექნოლოგიების კომპლექსი, რომელიც საშუალებას აძლევს ბანკს იმოქმედოს როგორც ერთიანი მექანიზმი და გაზარდოს მართვის ეფექტურობა მთლიანად.

პროექტის განხორციელება მოიცავს შემდეგს ეტაპები :

1. გადახდის ნაკადების კლასიფიკაცია ... შემუშავდა მეთოდოლოგია გადახდის ნაკადების აქტიური და პასიური ოპერაციების კლასიფიკაციისთვის, კლიენტისა და საბანკო ოპერაციების კონტექსტში, შემომავალ და გამავალ, დაგეგმილ და პროგნოზირებად. მეთოდოლოგიის პროგრამული და ტექნოლოგიური დანერგვა კომპონენტად მოიცავს გადახდის კალენდრის არსებულ მონაცემთა ბაზას, ასევე ბანკის ანალიტიკური ბალანსის ბაზას და დადებული და დაგეგმილი ხელშეკრულებების შიდა აღრიცხვის სისტემას.

2. ისტორიული პერიოდის გადახდების სტრუქტურის შესახებ მონაცემების შეგროვება და სისტემატიზაცია (წინა 2 წელი) და შემდგომი სტატისტიკური ანალიზისთვის მიმდინარე გადახდების შესახებ მონაცემების შეგროვებისა და დაგროვების ტექნოლოგიის დანერგვა.

3. ლიკვიდურობის რისკის წყაროების იდენტიფიცირება და ანალიზი ... ლიკვიდურობის რისკის წყაროები იყოფა სტრუქტურულებად, რომლებიც დაკავშირებულია აქტივების/ვალდებულებების და პრეტენზიების/ვალდებულების ფაქტობრივ სტრუქტურასთან დაფარვის თვალსაზრისით და სავარაუდო, რომელიც დაკავშირებულია არახელსაყრელი სავარაუდო ან შემთხვევითი მოვლენების წარმოშობასთან, რომლებიც უარყოფითად ცვლის გადახდის ნაკადების სტრუქტურას. გადახდების დღე.

შემუშავებული მეთოდოლოგია ხაზს უსვამს შემდეგ წყაროებს ან ლიკვიდობის რისკის ფაქტორებიწარმოიქმნება გარკვეული ტიპის გადახდების ჯგუფებზე:

1) სტრუქტურული: ლიკვიდობის დაკარგვის რისკი, რომელიც წარმოიქმნება გადახდების დაგეგმილ ნაკადში, სახელშეკრულებო მოთხოვნებისა და ვალდებულებების დისბალანსის გამო, რაც წარმოშობს სავალდებულო გადახდის ნაკადების მოცულობებს პირობების კონტექსტში;

2) ნასესხები სახსრების გადინების რისკი;

3) საკრედიტო რისკის რეალიზაციასთან დაკავშირებული აქტივის მიუწოდებლობის ან დაბრუნების რისკი;

4) საბაზრო რისკის რეალიზაციასთან დაკავშირებული ლიკვიდობის დაკარგვის რისკი, ე.ი. აქტივის ამ თარიღისთვის ფინანსურ ბაზარზე სავარაუდო ფასით გაყიდვის შეუძლებლობა შემომავალი გადახდების მოცულობაში;

5) საოპერაციო რისკის განხორციელებასთან დაკავშირებული ლიკვიდობის დაკარგვის რისკი, ე.ი. შეცდომები პროცედურებში ან საოპერაციო წარუმატებლობა პროცესებში, რომლებიც უზრუნველყოფენ საბანკო გადახდების შეუფერხებლად შესრულებას;

6) ლიკვიდურობის რისკი, რომელიც დაკავშირებულია ბანკისთვის შეძენილი ლიკვიდობის წყაროების დახურვასთან, მაგალითად, ბანკთაშორის ბაზარზე ბანკისთვის ლიმიტების დახურვასთან.

სცენარის ლიკვიდობის მართვის მეთოდოლოგიის დანერგვის მთავარი სირთულე მდგომარეობს იმაში, რომ რუსულ ბანკებს ჯერ არ აქვთ დანერგილი ადეკვატური ინფორმაციის საწყობები და ჯერ არ აქვთ დაგროვილი საკმარისი სტატისტიკა გადახდების სტრუქტურის შესახებ ჯგუფების, პირობების, ინსტრუმენტებისა და სტრუქტურული კონტექსტში. ერთეულები, რომლებიც იძლევა ანალიზისა და მოდელირების სტატისტიკური მეთოდების გამოყენების საშუალებას.

თუ ბანკში ყველა გადახდა იყო პროგნოზირებადი, მაშინ შესაძლებელი იქნებოდა ლიკვიდური აქტივების სამომავლო ბალანსის დათვლა, როგორც საწყისი მოცულობა, პლუს საგადახდო ბალანსი. მაშინ ლიკვიდურობის პროგნოზირების პრობლემა უბრალოდ გადაიჭრება: თუ განხილულ საანალიზო ჰორიზონტზე ლიკვიდური აქტივების ბალანსი ნულზე მეტია, მაშინ უზრუნველყოფილია ლიკვიდობა, თუ ის ნულზე ნაკლებია, უნდა იქნას მიღებული ზომები. განვიხილოთ ლიკვიდობის პროგნოზირების ყველაზე ცნობილი მეთოდები.

კოეფიციენტის ანალიზი

ლიკვიდობის კოეფიციენტი არის ფრაქცია, რომელსაც აქვს აქტივების ჯგუფი (ჩვეულებრივ ლიკვიდური) მრიცხველში და ვალდებულებების ჯგუფი (ჩვეულებრივ მოთხოვნით ან მოკლევადიანი) მნიშვნელში. ტიპიური მაგალითებია CBR ლიკვიდობის კოეფიციენტები. ლიკვიდურობის კოეფიციენტების მრავალფეროვნება არსებობს, მაგრამ მათი გამოყენების არსი დაახლოებით იგივეა: დააკვირდით კოეფიციენტების დინამიკას, დააყენეთ ზღვრული მნიშვნელობები და "სიგნალი" მათ მიღწევისას. ამ მეთოდის უპირატესობაა გაანგარიშების სიმარტივე და სიცხადე. ნაკლოვანებები, როგორც წესი, მოიცავს სტატიკურ შეფასებებს, ზედმეტად ფორმალურ მიდგომას და პროგნოზირების ხელსაწყოების ნაკლებობას.

შესვენების მეთოდი ან ხარვეზის ანალიზი

იგი ადარებს აქტივებისა და ვალდებულებების ჯგუფებს ერთი და იგივე ვადით გაყიდვასთან/ვადიანთან. თუ ნაკლები აქტივებია (ანუ არის უფსკრული), მაშინ არსებობს ლიკვიდობის რისკი. რაც უფრო დიდია უფსკრული, მით მეტია რისკი. მთავარი პრობლემა არის ის, თუ როგორ უნდა დათარიღდეს განუსაზღვრელი ვადიანობის აქტივები და ვალდებულებები და ძალიან ბევრია, როგორც ზემოთ აღინიშნა. ხარვეზის ანალიზის მოწინავე მოდიფიკაცია არის მატრიცული მეთოდი. ის იძლევა უფრო საინტერესო სურათს, მაგრამ აქვს იგივე უარყოფითი მხარეები. საინფორმაციო ტექნოლოგიების თანამედროვე განვითარებით, ეს მეთოდები შეიძლება ჩაითვალოს მოძველებულად.

ფულადი ნაკადების ანალიზი

ფულადი ნაკადების ანალიზი, ან, უფრო მარტივად, გადახდის კალენდარი უფრო თანამედროვე მიდგომაა. მისი მშენებლობა, როგორც ბევრს მიაჩნია, არის ლიკვიდობის ანალიზის გასაღები. იმ პოზიციებზე, რომლებშიც კონტრაქტები არ შეიცავს ინსტრუქციებს გადახდების დროისა და ოდენობის შესახებ, ანალიტიკოსები ცდილობენ მათ პროგნოზირებას. სინამდვილეში, ეს ისეთივე რთულია, როგორც დოლარის ან ნავთობის ფასების პროგნოზირება. გაესაუბრეთ სხვადასხვა ექსპერტებს და მიიღებთ პროგნოზების ისეთ დიაპაზონს, რომ უკეთესი იქნებოდა არ იცოდეთ მათ შესახებ. მიუხედავად ამისა, ეს მიდგომა შეიცავს მარცვლეულ მარილს. შეცდომა ხშირად მდგომარეობს იმაში, რომ კალენდრის აგება თავისთავად იქცევა მიზანმიმართულად, თუმცა სინამდვილეში ეს არის შუალედური ეტაპი (ან ინსტრუმენტი) ლიკვიდობის პროგნოზირებისა და ანალიზისთვის.

ლიკვიდობის ბალიშის გაანგარიშება

ეს არის კიდევ ერთი მიდგომა, რომელიც შეიცავს სასარგებლო იდეებს - ლიკვიდური აქტივების მარაგის გამოთვლა, რომელიც უნდა გქონდეთ კლიენტების მოულოდნელი გადახდების დასაკმაყოფილებლად. გამოთვლილი მარაგი შედარებულია ხელმისაწვდომ აქტივებთან. მოწინავე ვერსიებში, ბალიშის მთლიანი მოცულობა სტრუქტურირებულია ლიკვიდობის რამდენიმე დონეზე. ბალიშის მეთოდი, გარკვეული გაგებით, ალტერნატივაა ფულადი სახსრების ნაკადების პროგნოზირების მცდელობისა და უფრო შესაფერისია სტატისტიკური ანალიზისთვის. ბევრად უფრო ადვილია შეაფასოთ მომხმარებელთა შესაძლო გატანის ლიმიტები გარკვეული პერიოდის განმავლობაში, ვიდრე წინასწარ განსაზღვროთ გადახდების თარიღები და თანხები. თუ ჩვენ ვერ გავარკვიეთ როდის განხორციელდება გადახდა, მაშინ ჩვენ უბრალოდ შევინახავთ ლიკვიდურობის რეზერვს მზადყოფნაში. მთავარი სირთულე არის ის, თუ როგორ უნდა დადგინდეს რეზერვის ოპტიმალური რაოდენობა. აქ ხშირად ზედმეტად მარტივად მოქმედებენ: ვალდებულებებს ჯგუფებად ყოფენ, თითოეული ჯგუფიდან იღებენ გარკვეულ პროცენტს და აერთიანებენ. და ამით ისინი გააფუჭებენ კარგ იდეას, საბოლოო ჯამში ყველაფერს ამცირებენ ტრივიალური კოეფიციენტების ანალიზამდე.

პრაქტიკაში, ყველა ეს მეთოდი შეიძლება იყოს ლიკვიდობის ანალიზისა და მართვის სისტემის მხოლოდ ნაწილი და გადაჭრას მხოლოდ გარკვეული ქვეამოცანა. ამრიგად, შეიძლება არსებობდეს ამ მეთოდების კარგი კომბინაციები, რომლებიც უკეთეს შედეგს იძლევა.

მაგალითად, მოდით გავაანალიზოთ გადახდის კალენდარული მეთოდებისა და ლიკვიდობის ბალიშის (რეზერვის) საერთო კომბინაცია.

ჩვენ ყველა გადასახადს დავყოფთ ორ ტიპად: სახელშეკრულებო და მოთხოვნით. საკონტრაქტო პირობა მნიშვნელოვნად უფრო პროგნოზირებადია. ჩვენ ვაშენებთ გადახდის კალენდარს მხოლოდ კონტრაქტის გადახდებიდან, ხოლო მოთხოვნით გადახდებისთვის ჩვენ უზრუნველვყოფთ მათ უზრუნველსაყოფად საჭირო ლიკვიდური აქტივების რეზერვს („ბალიშს“). თანამდებობა გათვალისწინებული იქნება ან გადახდის კალენდარში, ან ლიკვიდობის რეზერვის გაანგარიშებისას.

თუ ლიკვიდური აქტივების ბალანსის პროგნოზი, ასეთ კალენდარზე დაყრდნობით, აღემატება ლიკვიდურობის რეზერვს, მაშინ ვივარაუდებთ, რომ არსებობს ლიკვიდობის ჭარბი რაოდენობა. თუ ნაკლებია მინუსი.

როგორც აქტიური კონტრაქტები, ასევე დაგეგმილი/პროგნოზი (ბიზნეს გეგმების გათვალისწინებით) ჩასმულია გადახდის კალენდარში. პოზიციებისთვის, რომელთა გავლენა ძალიან დიდია და რომელთა ცალსახად დაგეგმვა/პროგნოზირება შეუძლებელია, განიხილება ვარიანტები (სცენარები). გადაჭარბებული იქნება იმის თქმა, რომ მოთხოვნის ანგარიშებთან დაკავშირებით სანდო ვარაუდების გაკეთება არ შეიძლება. თქვენ შეგიძლიათ საკმაოდ ზუსტად დაგეგმოთ / იწინასწარმეტყველოთ წლიური ტენდენცია. ასევე მიზანშეწონილია მისი ჩასმა კალენდარში და უზრუნველყოს ტაქტიკური ლიკვიდობის რეზერვი ტენდენციის გარშემო რყევებისთვის.

ბანკის ლიკვიდურობის გაანალიზებისას დიდი მნიშვნელობა ენიჭება საჭირო ლიკვიდურობის რეზერვის პროგნოზირებას.

ტაქტიკური ლიკვიდობის რეზერვი მოსახერხებელია მისი განსაზღვრა, როგორც რამდენიმე კომპონენტის ჯამი, რომელთაგან თითოეული გამიზნულია პოზიციების საკუთარი ჯგუფისთვის გადახდების უზრუნველსაყოფად. ამ პოზიციების ერთობლიობა აუცილებლად უნდა მოიცავდეს ყველა მოთხოვნის ანგარიშს, სასურველია დაფაროს გამოუყენებელი ლიმიტები საკრედიტო ხაზებზე და რიგ შემთხვევებში გათვალისწინებული იყოს სხვა პოზიციებიც. ძირითადი ნაწილი, როგორც წესი, არის რეზერვი მოთხოვნით ანგარიშებზე. რეზერვის გამოთვლის პრინციპი ემყარება შემდეგ მსჯელობას: ანგარიშებზე მოულოდნელად შემოსული ფული განიხილება როგორც „ცხელი“ (არასტაბილური) და ისინი 100%-ით რეზერვირებულია. მხოლოდ მას შემდეგ, რაც ისინი "დააწესრიგებენ" ანგარიშებს (სტაბილიზაციას), მათთვის რეზერვი მცირდება გარკვეულ წილამდე (20 - 50%).

როგორც ტაქტიკური რეზერვის ნაწილი, სასარგებლოა ხაზგასმა საოპერაციო ლიკვიდობის რეზერვი საჭიროა ლიკვიდობის შესანარჩუნებლად ჰორიზონტზე 3 დღემდე. ის შეიძლება განისაზღვროს, როგორც მიმდინარე ნაშთის წილადი, რომელიც უდრის მაქსიმალურს, მოცემული ალბათობით (მაგალითად, 0,95), ანგარიშების შესაბამისი ჯგუფის წმინდა ჩამოწერის პროცენტის 3 დღის განმავლობაში.

შემოქმედება ლიკვიდური აქტივების სტრატეგიული რეზერვი შეიძლება ჩაითვალოს ლიკვიდობის გონივრული მართვის პოლიტიკის გამოვლინებად, სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, ეს არის პროაქტიული ღონისძიება სიტუაციის გაუარესების შემთხვევაში.

ფუნდამენტურად, ლიკვიდობის რეგულირების მექანიზმები შეიძლება დაიყოს 2 ტიპად: შიდა და გარე (სისტემური).

ლიკვიდობის რეგულირების მექანიზმები სქემატურად არის ნაჩვენები შემდეგ დიაგრამაზე:

შიდა მექანიზმები.შიდა ინსტრუმენტები გაგებულია, როგორც ინსტრუმენტები, რომლებიც ბანკს შეუძლია დამოუკიდებლად გამოიყენოს და მათზე დაყრდნობით დაგეგმოს თავისი საქმიანობა.

თავის მხრივ, შიდა ინსტრუმენტები შეიძლება დაიყოს ოპერატიულ და სტრატეგიულად.

TO ოპერატიულიმოიცავს ოპერაციებს ლიკვიდურ ფასიან ქაღალდებთან, წარმოებულებთან ფინანსური ინსტრუმენტები, ბანკების სავალუტო და საპროცენტო განაკვეთის რისკების ჰეჯირება. ასევე მაგალითებია მესამე მხარის ბანკების ღია საკრედიტო ხაზები, რუსეთის ბანკის რეფინანსირების ინსტრუმენტები, აგრეთვე გრძელვადიანი სესხების მოზიდვა სავალო ბაზრებზე (არსებითად, ეს არის ბანკების საკუთარი ოპერაციები, ზემოთ აღწერილი).

ამ ტიპის ინსტრუმენტის გამოყენების მთავარი მინუსი არის რუსეთის საბანკო ბაზრის შედარებითი არასტაბილურობა. ეს გამოიხატება, მაგალითად, გარე სესხებთან დაკავშირებული სირთულეების გაჩენით და რუსეთის ბანკის მიერ რეფინანსირების შეზღუდვით ბანკთან შესაძლო პრობლემების ეჭვის შემთხვევაში.

გამოსავალი ამ შემთხვევაში არის უაღრესად ლიკვიდური აქტივების მარაგის საჭიროება ევოლუციური სცენარის ფარგლებში. აქტივების ოპტიმალური მარაგი, თავის მხრივ, შეიძლება განისაზღვროს მათემატიკური მოდელების გამოყენებით (მაგალითად, დროის სერიების მიღებული პროგნოზის ნდობის ინტერვალი).

პრიმებისკენ სტრატეგიულიშიდა მექანიზმები მოიცავს ბანკის სტრატეგიის ცვლილებას ბაზარზე. ეს, უპირველეს ყოვლისა, არის ბანკის განვითარების სტრატეგიის კორექტირება ბიზნეს დაგეგმვის პარამეტრების, ბანკების საპროცენტო პოლიტიკის შეცვლით, რაც საბოლოოდ იწვევს კლიენტებთან ტრანზაქციების მოცულობის, ფულადი ნაკადების მოცულობისა და მიმართულებების ცვლილებას. უნდა აღინიშნოს, რომ სტრატეგიული მექანიზმები არ არის წმინდა ლიკვიდობის რეგულირების ინსტრუმენტები (საოპერაციო მექანიზმებისგან განსხვავებით).

Სისტემის იარაღები.ეს ინსტრუმენტები არ არის წმინდა ლიკვიდობის მართვის ინსტრუმენტები, მაგრამ უმნიშვნელოვანესია კომერციული ბანკებისთვის ლიკვიდობის მართვის ტექნოლოგიების შემუშავებაში.

1. დეპოზიტების დაზღვევის სისტემა. 2004 წლის იანვარში, 203 წლის 23 დეკემბრის ფედერალური კანონის "რუსეთის ფედერაციის ბანკებში ფიზიკური პირების დეპოზიტების დაზღვევის შესახებ", შეიქმნა დეპოზიტების დაზღვევის სააგენტო. პრაქტიკაში, სისტემის ფუნქციონირება უნდა აისახოს მოსახლეობის მხრიდან ბანკებში დამატებითი სახსრების შემოდინებაში და სხვადასხვა ტიპის ბანკების კრიზისის დაწყების დროს ფიზიკური პირების სახსრების არასტაბილურობისა და გადინების შესაძლებლობის შემცირებაში.

ლიკვიდობის მართვის განხილული ტექნოლოგიის ასპექტში დეპოზიტების დაზღვევის სისტემის ეფექტი შეიძლება აისახოს შემდეგნაირად:

  • ბანკების გაზრდილი სანდოობა მოსახლეობის თვალში შეამცირებს ლიკვიდურობის რეზერვს კრიზისული სიტუაციების შემთხვევაში;
  • დეპოზიტების დაზღვევის სისტემის დანერგვა შეძლებს მოსახლეობის დეპოზიტების „ლეიბებიდან ამოღებას“, რაც მოზიდული დეპოზიტების ზრდის დინამიკის ცვლილებაზე აისახება.

თუ დეპოზიტების დაზღვევის სისტემა უფრო მეტად ინფრასტრუქტურული ფაქტორია, რომელსაც შეუძლია გაზარდოს საზოგადოების ნდობა მთლიანად საბანკო სისტემის მიმართ, მაშინ ქვემოთ აღწერილი საბანკო მექანიზმები შექმნილია რუსული ბანკებისთვის დამატებითი ლიკვიდობის უზრუნველსაყოფად.

2. მეორადი საკრედიტო ვალდებულებების ბაზრის განვითარება, როგორც ბანკების რეფინანსირების ინსტრუმენტი. როგორც წესი, ლიკვიდობის შესაძლო კრიზისისთვის ყველაზე მომზადებულები არიან ბანკები ლიკვიდური აქტივების მარაგით, რომელთაგან ყველაზე მიმზიდველია რუსეთის ბანკის ლომბარდის სიაში შეტანილი ფასიანი ქაღალდები.

თუმცა, ასეთი ფასიანი ქაღალდების დაბალი მომგებიანობა, ისევე როგორც მკაცრი კონკურენცია სწრაფად მზარდ საკრედიტო ბაზარზე, აიძულებს ბანკებს მოძებნონ ლიკვიდობის დამატებითი საშუალო და გრძელვადიანი წყაროები. ეს არ მოიცავს რუსეთის ბანკის მოკლევადიან სესხებს, რადგან ბანკები იძულებულნი არიან მოიზიდონ სახსრები შიდა ქვეყანაში (ახორციელებენ კლიენტების მოზიდვის აგრესიულ პოლიტიკას) ან გამოიყენონ გრძელვადიანი კაპიტალის ბაზრიდან ნასესხები სახსრები.

მიუხედავად იმისა, რომ პირველი შედარებით ძვირია, რადგან აგრესიული კამპანია დაკავშირებულია ბაზრის წილის გაზრდის მაღალ ხარჯებთან, მეორე (განსაკუთრებით უცხოური დაფინანსება) ყოველთვის არ არის შესაძლებელი, განსაკუთრებით საშუალო და მცირე ბანკებისთვის.

ამ მხრივ, სასიცოცხლოდ მნიშვნელოვანია მეორადი ვალდებულებების, ბანკების მიერ გამოშვებული ფასიანი ქაღალდების, ბანკებზე გაცემული სესხებით უზრუნველყოფილი ფასიანი ქაღალდების ბაზრის განვითარება (სესხების პორტფელის სეკურიტიზაცია).

მთავარი საკითხი, რომელიც ამ შემთხვევაში ჩნდება, არის ასეთი ვალდებულებების უზრუნველყოფის რისკები და, შესაბამისად, ბანკების მიერ მათი საკრედიტო რისკების მართვის ხარისხი. ბანკების ასეთი ვალდებულებების ბაზრის გამჭვირვალობის საკითხი შეიძლება გადაწყდეს მხოლოდ ბანკების საკრედიტო პორტფელების (ან სესხების ერთგვაროვანი ჯგუფების) ხარისხის შეფასების ერთიანი სტანდარტების შემუშავების შემთხვევაში.

ამჟამად ცალკეული რუსული ბანკები უკვე მუშაობენ მოსახლეობისთვის იპოთეკური სესხით უზრუნველყოფილი ფასიანი ქაღალდების ბრუნვის გამოშვებასა და გაერთიანებაზე. თუ ასეთი ბაზარი ფუნქციონირებას დაიწყებს, ბანკებს ექნებათ ლიკვიდობის დამატებითი წყარო, რომელიც შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც ბანკის ევოლუციურ განვითარებაში, ასევე სხვადასხვა კრიზისული სიტუაციების შემთხვევაში.

3. რუსეთის ბანკის მიერ ლიკვიდობის რეგულირების პრაქტიკა. ეს მექანიზმი უფრო დეტალურად იქნება განხილული ქვემოთ.

რუბლის ლიკვიდობის რეგულირებაში მნიშვნელოვან როლს ასრულებს რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის მექანიზმები სავალდებულო რეზერვების ფორმირებისთვის, აგრეთვე საკრედიტო ინსტიტუტების რეფინანსირებისთვის.

მოთხოვნილი რეზერვების საშუალო აღრიცხვის მექანიზმი არის ყველაზე ხელმისაწვდომი ინსტრუმენტი მიმდინარე ლიკვიდობის რეგულირებისთვის. მისი არსი მდგომარეობს იმაში, რომ საკრედიტო დაწესებულება იღებს უფლებას არ გადასცეს რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურ ბანკს აუცილებელი რეზერვების ნაწილი გარკვეული ოდენობით, არამედ შეინარჩუნოს გარკვეული შეუმცირებელი ნაშთი მის საკორესპონდენტო ანგარიშზე. ცენტრალური ბანკი.

2005 წლის აპრილში რუსეთის ბანკმა დაიწყო ლომბარდული სესხების გაცემა ფიქსირებული საპროცენტო განაკვეთით შვიდი კალენდარული დღის განმავლობაში. ამ სესხების მიღება შესაძლებელია ნებისმიერ დღეს და არა კვირაში ერთხელ, როგორც ეს იყო ლომბარდის აუქციონების დროს. გარდა ამისა, გაფართოვდა სესხებზე უზრუნველყოფის სახით მიღებული ფასიანი ქაღალდების სია. ლომბარდში 7 დღის ვადით სარგებლობის საპროცენტო განაკვეთების დინამიკა წარმოდგენილია ქვემოთ მოცემულ ცხრილში.

ცხრილი 4 სალომბარდო სესხით სარგებლობის საპროცენტო განაკვეთები

თარიღი

% სესხზე

რუსეთის ბანკის 2003 წლის 4 აგვისტოს N 236-P დებულების ძალაში შესვლის დღიდან "რუსეთის ბანკის მიერ ფასიანი ქაღალდების გირავნობით (დაბლოკვით) უზრუნველყოფილი საკრედიტო ინსტიტუტებისთვის სესხების გაცემის პროცედურის შესახებ". ბევრმა კომერციულმა ბანკმა უკვე გააფორმა შესაბამისი ხელშეკრულებები რუსეთის ფედერაციის ცენტრალურ ბანკთან შიდადღიური სესხებისა და ერთდღიანი კრედიტების გაცემის შესახებ.

როგორც წესი, საკრედიტო დაწესებულებები მყისიერი/მიმდინარე ლიკვიდობის შესანარჩუნებლად აქტიურად იყენებენ შიდადღიური და ერთდღიანი სესხების შესაძლებლობებს. დღეისათვის, რუსეთის ბანკის სალომბარდო სესხების განაკვეთი ერთი კალენდარული დღის ვადით დაფიქსირებულია 8,25%. ხოლო „ერთდღიანი“ სესხის განაკვეთის დინამიკა შეგიძლიათ იხილოთ ქვემოთ მოცემულ ცხრილში:

ცხრილი 5 საპროცენტო განაკვეთი ერთდღიან კრედიტზე

თარიღი

სესხის პროცენტი

ბანკების ლიკვიდურობის შენარჩუნების გამოცდილება გვიჩვენებს, რომ შიდადღიური სესხების გამოყენების შესაძლებლობა მათ საშუალებას აძლევს შეამცირონ ნაშთები კორესპონდენტებსა და სუბანგარიშებზე და, შესაბამისად, გაათავისუფლონ სახსრები სხვა აქტიური ოპერაციებისთვის. გარდა ამისა, მნიშვნელოვნად იზრდება სახსრების ბრუნვა აქტიურად დაკრედიტებულ საკორესპონდენტო ანგარიშებზე, რაც შეიძლება მიუთითებდეს ეკონომიკაში ანგარიშსწორების დაჩქარებაზე (საკრედიტო ინსტიტუტების ბრუნვის ინდიკატორები, რომლებიც აქტიურად იყენებენ რუსეთის ბანკის სესხებს, აღემატება ჩვეულებრივ საშუალო მნიშვნელობებს).

საკრედიტო ინსტიტუტებისთვის რეფინანსირების მეთოდების შემუშავების ფარგლებში, 2005 წლის 28 აგვისტოს რუსეთის ბანკის რეგულაცია No273-P „რუსეთის ბანკის მიერ თამასუქების გირავნობით უზრუნველყოფილი სესხების გაცემის პროცედურის შესახებ, კრედიტზე მოთხოვნის უფლებები. ორგანიზაციათა ხელშეკრულებები ან საკრედიტო დაწესებულებების გარანტიები“ ამოქმედდა.

ეს დოკუმენტი ადგენს რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის მიერ სესხების გაცემის პროცედურას საკრედიტო ინსტიტუტებისთვის, რომლებიც უზრუნველყოფილია თამასუქების გირავნობით, ორგანიზაციების საკრედიტო ხელშეკრულებებით ან საკრედიტო ინსტიტუტების გარანტიებით მოთხოვნის უფლებებით, რათა შენარჩუნდეს ლიკვიდურობა. საბანკო სისტემა.

რუსეთის ბანკმა მოულოდნელად გაზარდა რეფინანსირების განაკვეთი 10-დან 10,25%-მდე. მაგრამ თუ ბაზრის მონაწილეები მშვიდად რეაგირებდნენ რეფინანსირების განაკვეთის ამჟამინდელ ზრდაზე, ისინი გაოგნებულნი იყვნენ მინიმალური პირდაპირი REPO განაკვეთის 6,25%-მდე ზრდით - საბანკო სისტემის ძირითადი რეფინანსირების განაკვეთი. თავად რუსეთის ბანკმა ახსნა თავისი ქმედებები ინფლაციის წინააღმდეგ საბრძოლველად, თუმცა ბოლო მომენტამდე ამშვიდებდა საკრედიტო ინსტიტუტებს საბანკო სისტემის ლიკვიდურობის შენარჩუნების განზრახვით.

„თუ ჩვენ უბრალოდ გავზრდით სარეზერვო მოთხოვნებს, ეს ნიშნავს ბანკებიდან ლიკვიდობის ამოღებას დაახლოებით 77 მილიარდი რუბლით. საშუალო კოეფიციენტის ზრდა მათ ლიკვიდობას უბრუნებს დაახლოებით 55 მილიარდი რუბლით, ანუ მთლიანი წმინდა გატანა იქნება 22 მილიარდი რუბლი, ”- განმარტა ალექსეი ულიუკაევმა.

ეკონომისტების აზრით, ცენტრალური ბანკის ოპერაციებზე განაკვეთების ზრდა არ გამოიწვევს ინფლაციის სერიოზულ შემცირებას, მაგრამ შესაძლოა ლიკვიდურობის დეფიციტი შექმნას.

რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის სესხები ეძლევა საკრედიტო დაწესებულებებს - რუსეთის ფედერაციის რეზიდენტებს, რომლებიც აკმაყოფილებენ გარკვეულ კრიტერიუმებს, გადაუდებლობის, გადახდის, დაფარვისა და უსაფრთხოების თვალსაზრისით, არაუმეტეს 180 კალენდარული დღის ვადით და მათზე საპროცენტო განაკვეთით. დაყენებულია რეგულაციებირუსეთის ბანკი.

ცნობილია, რომ რუსეთის ბანკი არის ბოლო კურორტის გამსესხებელი, შესაბამისად, ოვერდრაფტი რუსეთის ბანკის საკორესპონდენტო ანგარიშზე არ უნდა იქნას აღქმული, როგორც შესადარებელი ალტერნატივა სახსრების მოზიდვის სხვა ინსტრუმენტებთან (მაგალითად, ბანკთაშორისი სესხები, ბანკთაშორისი დეპოზიტები, ლოროს ანგარიშები, სხვა საბანკო სავალო ვალდებულებები, ვალუტა, სადეპოზიტო მოწმობები, ობლიგაციები).

რა თქმა უნდა, ბანკს შეუძლია თავისი ვალდებულებების ნაწილი ჩამოაყალიბოს ბანკთაშორის ბაზარზე მოზიდული რეზიდენტი და არარეზიდენტი ბანკების რესურსებით. ამავდროულად, ეს რესურსები შეიძლება იყოს მიზნობრივი და გრძელვადიანი უზრუნველყოფილი, ან იყოს დროებითი საშუალება მიმდინარე ლიკვიდობის დეფიციტის შესამცირებლად და უზრუნველყოფილი იყოს ერთ საბანკო დღემდე ვადით. პირველი კატეგორიის რესურსების გავრცელება ზრდის ბანკის სავარაუდო ლიკვიდობას, მეორე კი ამცირებს. აქედან გამომდინარე, ბანკმა ასევე უნდა გამოთვალოს თავისთვის უსაფრთხო თანხა ბანკთაშორის ბაზარზე მოკლე პერიოდის განმავლობაში.

რუსეთის ბანკის ოვერდრაფტის სესხი ჩვეულებრივ გამოიყენება საკრედიტო ინსტიტუტის მიერ მხოლოდ მაშინ, როდესაც ამოწურულია ოპერაციების დაფინანსების სხვა შესაძლებლობები. რუსეთის ბანკიდან ოვერდრაფტის სესხის სისტემატურმა გამოყენებამ შეიძლება მიუთითოს საკრედიტო ინსტიტუტის მიერ ლიკვიდობის მართვის დაბალი ხარისხი და გამოიწვიოს მისი რეიტინგის დაქვეითება ფინანსური მომსახურების ბაზარზე.

ზემოაღნიშნულის გათვალისწინებით, შეგვიძლია დავასკვნათ, რომ რუსეთის ბანკიდან ერთდღიანი სესხების მოზიდვა შეიძლება გამართლებული იყოს ან მიმდინარე ლიკვიდობის შესანარჩუნებლად, ან კონკრეტულ მაღალშემოსავლიან აქტივებში განთავსებაზე. ნებისმიერ შემთხვევაში, რუსეთის ბანკის ბანკთაშორისი კრედიტის ერთდღიანი სესხების გამოყენება, როგორც რესურსების ბაზის მუდმივი წყარო, შეუსაბამოა.

ამასთან, ფინანსთა მინისტრმა დაადასტურა მზადყოფნა ბანკების დეპოზიტებზე დროებით უფასო საბიუჯეტო სახსრების განთავსებაზე. მართალია, ოფიციალურმა პირმა მაშინვე დაასახელა "ჭერი" ასეთი დატენვისთვის - 600 მილიარდი რუბლი. თანხები განთავსდება აუქციონის საფუძველზე და უკვე დადგენილია ვაჭრობაში ბანკების მონაწილეობის კრიტერიუმები - საწესდებო კაპიტალის ოდენობა არ არის არანაკლებ 5 მილიარდი რუბლისა და რეიტინგი არ არის დაბალი ვიდრე BB-.

ცენტრალური ბანკი, თავის მხრივ, მზად არის გააფართოვოს გირაოს სახით მიღებული აქტივების სია სასესხო ხელშეკრულებებითა და მათზე გარანტიით. მან ასევე პირობა დადო, რომ შეამცირებს დისკონტს გირაოს ობლიგაციებზე და შემოიღებს მბრუნავი რეპო მექანიზმს, რომელსაც შეუძლია დააჩქაროს ბანკების სესხება. მსესხებელი ბანკების საერთაშორისო რეიტინგებზე მოთხოვნები ერთი პუნქტით შემცირდება, რაც ბანკების დიდ რაოდენობას ცენტრალური ბანკისგან სესხის მიღების საშუალებას მისცემს. სავარაუდოთ, ეს აქციები მიმდინარე წლის აპრილში განხორციელდება.

იმავდროულად, ბანკები ემზადებიან მომავალი გადახდებისთვის (და აპრილის ბოლოს - მაისის დასაწყისში მათ მოუწევთ გადარიცხონ დაახლოებით 800 მილიარდი რუბლი საგადასახადო გადასახადებში). პირდაპირი რეპო ოპერაციებით მოზიდული სახსრების მოცულობა მხოლოდ ერთ დღეში თითქმის გაორმაგდა: 27 მარტს თითქმის 30 მილიარდი რუბლიდან 28 მარტს 71 მილიარდ რუბლამდე.

მათ შორის დადებითი ასპექტებიცენტრალური ბანკის მიერ სესხების გაცემა, აღსანიშნავია ის ფაქტი, რომ რუსეთის ბანკი მუდმივად აფართოებს ფასიანი ქაღალდების ლომბარდულ სიას, რომლებიც შეიძლება იყოს უზრუნველყოფილი მიმდინარე ტრანზაქციებისთვის. ეს საშუალებას აძლევს ბანკებს, რომლებსაც არ აქვთ სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები თავიანთ პორტფელში, მიიღონ დაფინანსება უზრუნველყოფილი კორპორატიული ვალდებულებებით.

Თავის მხრივ უარყოფითი ფაქტორიარის ის, რომ რუსეთის ბანკი არ ახორციელებს კომერციული ბანკების საშუალო და გრძელვადიან დაკრედიტებას, ასევე ის, რომ ფასიანი ქაღალდებით უზრუნველყოფილი დაფინანსება პრაქტიკულად ერთადერთი სისტემური ინსტრუმენტია დამატებითი ლიკვიდობის მისაღებად კრიზისულ სიტუაციაში.

დასასრულს, კიდევ ერთხელ მინდა აღვნიშნო, რომ როგორც დაბალი ლიკვიდურობის ღირებულებები, ასევე მათი გადაჭარბებული დონე უარყოფით ტენდენციებზე მიუთითებს. პირველ შემთხვევაში, ეს არის გადახდების სერვისის შეუძლებლობა, მეორეში - უფასო რესურსების ეფექტურად მართვა. შესაბამისად, საბანკო სისტემის ლიკვიდურობის ოპტიმალური დონე მისი სტაბილურობის ერთ-ერთი საფუძველია. ამჟამად ბანკების ამოცანაა კომპეტენტურად და ეფექტურად მართონ საკუთარი ლიკვიდობა, კერძოდ, რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის მიერ შემოთავაზებული ინსტრუმენტების გამოყენებით.

ამ ნაშრომში სხვადასხვა მხრიდან იქნა გაანალიზებული კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა, ამ კონცეფციის არსი და მისი მართვა.

კომერციული ბანკის ლიკვიდურობა- ეს არის მისი უნარი სწრაფად და მინიმალური დანახარჯებით გარდაქმნას საბანკო აქტივები ფულად, წარმოშობილი ვალდებულებების შესასრულებლად. თუმცა, ბევრ განმარტებაში ბანკის ლიკვიდურობა არსებითად დაყვანილია გადახდისუნარიანობამდე, ანუ ვალდებულებათა დროულ და სრულ შესრულებამდე. ამ ნაშრომში განსხვავება გაკეთდა ამ ცნებებს შორის. გარდა ამისა, ნაშრომში წარმოდგენილი იყო ტერმინის „საბანკო ლიკვიდურობის“ ევოლუცია. ასე რომ, თავდაპირველად, ბანკის ლიკვიდურობა და მისი მენეჯმენტი გაგებული იყო მხოლოდ როგორც აქტივების ფულად გადაქცევის სიჩქარე, მაგრამ ახლა ბანკის ლიკვიდობა რთული პროცესია, რომელიც დამოკიდებულია მთელ რიგ გარე და შიდა ფაქტორებზე.

ბანკების ლიკვიდურობის გარე ფაქტორები მოიცავს: ქვეყანაში არსებულ პოლიტიკურ და ეკონომიკურ მდგომარეობას, ფასიანი ქაღალდების და ბანკთაშორის ბაზრის განვითარებას, რუსეთის ბანკის მიერ კომერციული ბანკების რეფინანსირების სისტემას და მისი საზედამხედველო ფუნქციების ეფექტურობას.

შიდა ფაქტორები მოიცავს: ბანკის აქტივების ხარისხს, ნასესხები სახსრების ხარისხს, აქტივებისა და ვალდებულებების კონიუგაციას ვადიანობის, კომპეტენტური მენეჯმენტისა და ბანკის იმიჯის მიხედვით.

ბანკის ლიკვიდურობის ანალიზში მნიშვნელოვან როლს ასრულებს მისი ბალანსის ანალიზი აქტივებისა და ვალდებულებების ლიკვიდურ პუნქტებზე.

კომერციული ბანკის ნაშთი ითვლება ლიკვიდურად,თუ მისი მდგომარეობა საშუალებას იძლევა, აქტივისთვის სახსრების გაყიდვით, დაფაროს ვალდებულებაზე გადაუდებელი ვალდებულებები. ამავდროულად, უზრუნველყოფილია ბალანსი აქტივის ნაღდი ფულით გათავისუფლების ოდენობასა და ვადასა და ბანკის ვალდებულებებზე მომავალი გადახდის ოდენობასა და ვადაში.

ბანკის ბალანსის ლიკვიდურობაზე არაერთი ფაქტორი მოქმედებს. პირველ რიგში, ეს არის მისი აქტივების სტრუქტურა.

ბალანსის ლიკვიდურობა ასევე დამოკიდებულია რისკის ხარისხი,ინდივიდუალური აქტიური ოპერაციები.

მსესხებლების კრედიტუნარიანობაბანკი გავლენას ახდენს სესხების დროულ დაფარვაზე და შესაბამისად ბანკის ბალანსის ლიკვიდობაზე: რაც მეტია მაღალი რისკის მქონე სესხების წილი ბანკის საკრედიტო პორტფელში, მით ნაკლებია მისი ლიკვიდობა. გარდა ამისა, ლიკვიდურობა ასევე დამოკიდებულია საბალანსო ვალდებულებების სტრუქტურა.

მეორე თავი ეძღვნება კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის შეფასებას. მთავარი აქცენტი რუსულ პრაქტიკაზე გაკეთდა. პირველ რიგში, განხილული იქნა რუსეთში ბანკის ლიკვიდობის შეფასების მეთოდების ევოლუცია. ევოლუციის მთელი პერიოდის განმავლობაში იყო ტენდენცია სტანდარტული ინდიკატორების რაოდენობის შემცირებისკენ. ეს, უპირველეს ყოვლისა, იმაზე მიუთითებს, რომ სახელმწიფო შორდება კომერციული ბანკების საქმიანობის მკაცრ რეგულირებას და კონტროლს დამოუკიდებლობის მიღმა განვითარების სასარგებლოდ.

ასევე ამ თავში განხილული იყო ბანკის ლიკვიდურობის შეფასების უცხოური გამოცდილება. სწორედ მის საფუძველზე შეიქმნა რუსული შეფასების მეთოდოლოგია საერთაშორისო სტანდარტების შესაბამისად.

ამ თავში განსაკუთრებით საინტერესოა საბანკო ლიკვიდურობის შეფასების სფეროში არსებული სიახლეების მიმოხილვა, რომელიც უახლოეს მომავალში უნდა დაინერგოს ცენტრალურმა ბანკმა. რუსეთის ბანკი სწავლობს ბანკების ლიკვიდობის შეფასების მიდგომის შეცვლის საკითხს. საუბარია საბალანსო ანგარიშებზე არსებული სახსრების ბალანსის საფუძველზე სტანდარტების გამოთვლაზე უარს. ბანკების ლიკვიდურობის შესაფასებლად და ლიკვიდურობის რისკის სამართავად, რუსი მარეგულირებელი შემოაქვს საერთაშორისო პრაქტიკაში გამოყენებული ფულადი სახსრების ნაკადების ანალიზის კონცეფციას.

მესამე თავი ეძღვნება კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის მართვის მეთოდების გამჟღავნებას. თუ ბანკში ყველა გადახდა იყო პროგნოზირებადი, მაშინ შესაძლებელი იქნებოდა ლიკვიდური აქტივების სამომავლო ბალანსის დათვლა, როგორც საწყისი მოცულობა, პლუს საგადახდო ბალანსი. მაშინ ლიკვიდურობის პროგნოზირების პრობლემა უბრალოდ გადაიჭრება: თუ განხილულ საანალიზო ჰორიზონტზე ლიკვიდური აქტივების ბალანსი ნულზე მეტია, მაშინ უზრუნველყოფილია ლიკვიდობა, თუ ის ნულზე ნაკლებია, უნდა იქნას მიღებული ზომები.

სინამდვილეში, ყველაფერი ბევრად უფრო რთულია. ლიკვიდურობის პოლიტიკა ეხება ლიკვიდურობა-მომგებიანობას დილემის გადაჭრას. აქედან გამომდინარე, ბანკის წინაშე დგას ამოცანა, მაქსიმალურად გაზარდოს თავისი ოპერაციების მომგებიანობა ამ შეზღუდვის არსებობის პირობებში და აშკარად გამოხატულია გაურკვევლობის ფაქტორი, ვინაიდან ბანკის ხელმძღვანელობა დარწმუნებით ვერ იწინასწარმეტყველებს, როდის და რამდენად იქნება ლიკვიდობის პრობლემა. წარმოიქმნება.

პრაქტიკამ შეიმუშავა ლიკვიდობის მართვის არაერთი მეთოდი. ისინი ეფუძნება აქტივების, ვალდებულებების, ან ორივეს ერთდროულად მართვას. სხვებთან შედარებით, ლიკვიდობის მართვის თითოეულ მეთოდს აქვს როგორც დადებითი, ასევე უარყოფითი მხარეები. ლიკვიდობის მართვის ამა თუ იმ მეთოდის გამოყენების ეკონომიკური მიზანშეწონილობა განპირობებულია საბანკო პორტფელის მახასიათებლებით, საბანკო ოპერაციების თავისებურებებით, გარემოში, რომელშიც ბანკი მუშაობს.

ეს თავი მოიცავდა ლიკვიდობის მართვისა და პროგნოზირების ბევრ ტექნიკას. უფრო დეტალურად განიხილება სცენარის მიდგომის ყველაზე პოპულარული მეთოდი. იგი ეფუძნება ზუსტად ლიკვიდურობის დონის პროგნოზირებას, რაც განსაკუთრებით აქტუალურია ამჟამად. ამასთან, განხილული იქნა ცენტრალური ბანკის ბანკების ლიკვიდურობის რეგულირების მექანიზმები. ცენტრალური ბანკი დაინტერესებულია ბანკების მიერ ლიკვიდობის საჭირო დონის შენარჩუნებით, ამიტომ ის არამარტო ადგენს ამ დონეებს, არამედ იძლევა მის მიღწევას კრიზისულ სიტუაციებში სხვადასხვა სესხების პროცენტის საფუძველზე.

ამრიგად, ამ ნაშრომის წერისას დადგინდა, რომ ბანკის ლიკვიდურობა საკმაოდ მრავალმხრივი ცნებაა, რომელიც მოიცავს მრავალ ასპექტს და არ იძლევა ცალმხრივ მიდგომას მისი არსის განსაზღვრაში.

რეგულაციები

1. ცენტრალური ბანკის 2004 წლის 31 მარტის ინსტრუქცია No112-I „იპოთეკით უზრუნველყოფილი ობლიგაციების გამომცემი საკრედიტო დაწესებულებების სავალდებულო სტანდარტების შესახებ“.

საგანმანათლებლო პუბლიკაციები

  1. ვეშკინი იუ.გ. კომერციული ბანკის საქმიანობის ეკონომიკური ანალიზი: სახელმძღვანელო / იუ.გ. ვეშკინი, გ.ლ. ავაგიანი. - მ .: მაგისტერი, 2007 წ.-- 350 წ.
  2. საბანკო საქმე: სახელმძღვანელო / ფინ. რუსეთის ფედერაციის მთავრობასთან არსებული აკადემია, რედ. ო.ი. ლავრუშინი. - M .: KnoRus, 2007 .-- 766s.
  3. პეტროვი ა.იუ. ბანკის ფინანსური საქმიანობის ყოვლისმომცველი ანალიზი / A.Yu. პეტროვი და ვ.ი. პეტროვი. - M .: ფინანსები და სტატისტიკა, 2007. - 560-იანი წლები.
  4. ბატრაკოვა ლ.გ. კომერციული ბანკის საქმიანობის ეკონომიკური ანალიზი. რედ. მე-2, რევ. და დამატებითი: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის. - M .: Logos, 2005 .-- 368s.

პერიოდული

  1. ვასილიევი ა. კომერციული ბანკის ლიკვიდობა // ფული. - 2004. - No15
  2. ვლასოვი ს.ნ. კომერციული ბანკის ლიკვიდურობის მართვა // საბანკო საქმე. - 2001. - No9. - გვ.12-14
  3. განვითარების გენეზისი და საბანკო ლიკვიდურობის შინაარსის თანამედროვე შეხედულება // jourclub.ru / ბანკები და საბანკო საქმე. - 2007. - No10
  4. ა.ი.ეკუშოვი ლიკვიდურობის ანალიზი და მისი გამოყენება ბანკის აქტივებისა და ვალდებულებების მართვაში // მენეჯმენტი საკრედიტო დაწესებულებაში. - 2007.- No3
  5. ბანკის მდგრადი საქმიანობის მაჩვენებელი // ბაზარი, ფული და კრედიტი. - 2006. - No9
  6. S.N. კაპუსტინი არის თქვენი ბანკი სანდო? // ფინანსები და კრედიტი. - 2003. - No24. - გვ 13-18
  7. კუზნეცოვა ლ.გ. გადახდისუნარიანობა და ლიკვიდურობა: ცნებების დაზუსტება // ფული და კრედიტი. - 2007. - No8. - თან. 26-29
  8. მამონოვა ი.დ. კომერციული ბანკის ლიკვიდობა // ელიტარიუმი - დისტანციური განათლების ცენტრი. - 2007 წ
  9. მოისეევი ს.რ. ცენტრალური ბანკის საპროცენტო განაკვეთის დერეფნის როლი საბანკო ლიკვიდურობის მართვაში // საბანკო საქმე. - 2008. - No2. - თან. 15-19
  10. პომორინა მ.ა. საბანკო ლიკვიდობის მართვის ზოგიერთი მიდგომის შესახებ // საბანკო საქმე. - 2001. - No9. - თან. 5-11
  11. სავოსტიანოვი V.A. კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის მართვა // აუდიტი და ფინანსური ანალიზი. - 2001. - No2
  12. Uzkikh K. მარეგულირებელი მეთოდი კომერციული ბანკების ლიკვიდურობის კონტროლისთვის // Bankaiski Vestnik, kastrychnik. - 2002 წ.
  13. შალნოვი პ. ლიკვიდობის მართვა: ბანკის ფულადი ნაკადების პროგნოზირების მექანიზმი // საბანკო საქმე. - 2005. - No9. - თან. 56-61

ინტერნეტის წყაროები

  1. www.cbr.ru - რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის ოფიციალური ვებგვერდი
  2. www.banki.ru - რუსეთის ბანკი აპირებს შეცვალოს ლიკვიდობის კოეფიციენტები 2008 წელს
  3. www.banki.ru - ცენტრალური ბანკი ბანკებს აძლევს 8 დღეს
  4. www.banki.ru - ცენტრალურმა ბანკმა გასცა ლიკვიდობა ინფლაციის წინააღმდეგ საბრძოლველად
  5. www.banki.ru - ცენტრალური ბანკის ინოვაცია: ლიკვიდობის გაანგარიშება ფულადი სახსრების ნაკადის მეთოდით
  6. www.finansy.ru - კიდევ ერთხელ ბანკის ლიკვიდურობის მართვის შესახებ რუსეთის ფედერაციის ცენტრალური ბანკის ინსტრუმენტებით